搜索
山东经贸职业学院毕业设计（论文）课题晨媛服饰有限公司财务报表分析专业会计电算化班级2011级会计电算化3班学号__20113130326_姓名汪洋指导教师张玉2014年4月中国潍坊中文摘要财务报表可以反映公司的财务状况、经营业绩和发展趋势，是使用者充分了解公司、做出决策的最全面、最真实的信息。只有通过财务报表分析，才能使信息使用者、决策者得到确切的企业财务状况和经营成果的信息。本文以晨媛服饰有限公司为例，通过对该公司的财务报表进行分析，使公司报表使用者充分了解该公司的营运能力、盈利能力、偿债能力等全面的财务信息。关键词：晨媛服饰财务报表财务比率AbstractConsolidatedfinancialstatementsreflectthecompany'sfinancialsituation,businessperformanceandtrendofdevelopment,investorsarefullyawareofthecompany,decidedtoinvestinactsofthemostcomprehensiveandtrueinformation.Itisonlythroughanalysisoffinancialstatements,cantheinformationusers,policymakershavetheexactenterprise'sfinancialpositionandoperatingresultsoftheinformation.Inthispaper,ChenyuanClothing.asanexample,throughthecompany'sfinancialstatementsforanalysissothatthecompanystatementsusersfullyunderstandalllevelsofthecompany'sviability,profitability,solvency,andothercomprehensivefinancialinformation.Keywords:ChenyuanClothing、Financialstatements、Financialratios目录一、公司基本状况分析…………………………………………………………………………1（一）公司简介………………………………………………………………………………1（二）营运能力分析…………………………………………………………………………1二、财务状况综合分析…………………………………………………………………………5（一）盈利能力分析…………………………………………………………………………5（二）偿债能力析……………………………………………………………………………9三、杜邦分析体系结构…………………………………………………………………………14四、晨媛服饰分析数据及分析结论……………………………………………………………16附表…………………………………………………………………………………………19参考文献……………………………………………………………………………………27致谢…………………………………………………………………………………………28山东经贸职业学院会计系论文1晨媛服饰有限公司财务报表分析财务报表是总括反映公司财务状况、经营成果的书面文件。它包括资产负债表、利润表、现金流量表及相关附表。任何单位、个人要全面了解公司的状况，最直接、最便利的方式就是对公司的财务报表进行分析。财务报表分析有助于报表使用者对该公司做出正确的财务和经营决策。一、公司基本状况分析公司简介潍坊晨媛服饰有限公司成立于2006年，主要经营服装、鞋帽、针织品、首饰工艺品、日用品。是意大利艾得米兰时尚内衣山东省总代理，旗下代理韩国金丽杉羊绒杉、红素瑶羊绒时装、美国欢腾休闲鞋等多个品牌。公司现有管理人员28名，，直营门店、商场56家，旗下经销商66家，销售网点覆盖了山东省60%以上的县市区，2011年销售额突破6000万，且每个经销商实现全部盈利。比天使命――塑造优雅人生点亮财富脉比天愿景――成为备受尊重的服装行业标杆品牌核心价值――心中有爱的女性最美开放合作务实人才理念――品德为先文化认同选贤用能公平竞争比天精神――待客如友快乐服务创新务实精益求精企业依据对财务报表的分析来评价和剖析该企业的财务状况和经营成果，以反映企业在运营过程中的财务状况及发展趋势，为改进企业财务管理工作和优化经济决策提供重要的财务信息，帮助企业改善经营管理和投资决策。一般来说企业财务报表分析的指标通常包括营运能力分析指标、盈利能力分析指标和偿债能力分析指标。营运能力分析营运能力是通过企业生产经营资金周转速度的有关指标所反映出来的企业资金利用的效率，表明企业管理人员经营管理、运用资金的能力。营运能力的强弱关键取决于周转速度，速度越快，资产使用效率越高，资产营运能力越强。营运能力分析指标包括总资产周转率、应收账款周转率、存货周转率。1.总资产周转率企业总资产的营运能力集中表现在总资产的销售水平上，因此，总资产周转率可以用来分析企业全部资产的使用效率。该比率越高说明企业全部资产进行经营的成果越好，效率越高。反之，则说明该企业利用全部资产进行经营的效率越差，最终会影响企业的获利能力。计算公式如下：总资产周转率=销售收入净额/资产平均占用额资产平均占用额=（期初资产总额+期末资产总额）/2根据2010-2012年的资产负债表和利润表的有关数据得到：2010年的总资产周转率山东经贸职业学院会计系论文2=10，019，857，127/（9，878，004，821+9，589，116，733）*2=1.032011年的总资产周转率=11，707，303，438/（9，589，116，733+9，589，433，246）*2=1.222012年的总资产周转率=13，709，219，727/（9，589，433，246+11，545，234，601）*2=1.30由于2012年该企业采用了新会计制度准则，对资产负债表与利润表的一些项目进行了调整，那么2012年对总资产周转率的计算口径与2010年和2011年的不一样。2010年的销售收入净额=主营业务收入-折扣与折让；2012年的销售收入净额=营业收入-折扣与折让。通过计算结果可知：晨媛服饰有限公司的总资产周转率在2010年（1.03）到2012年（1.30）呈上升趋势，说明该企业全部资产进行经营的效果较好，经营效率较高，从而促使企业赢利能力的增强。2012年总资产周转速度增长较小，由于2012年晨媛服饰有限公司采用了新会计制度准则，对财务报表的一些项目进行了调整，所以2012年的总资产周转率与前两年的总资产周转率的可比性有所降低，但还是具有一定的可比性的。总体来说该企业的经营效果还是较好的，但企业应及时关注企业资产的利用程度。根据有关资料可得近几年的总资产周转率的变化情况，如表1所示：表1晨媛服饰有限公司2007年-2012年的总资产周转率财务指标2007年2008年2009年2010年2011年2012年总资产周转率0.810.840.911.031.221.30根据表1的数据可绘制晨媛服饰有限公司2007至2012年总资产周转率变化趋势图，如图1所示：图12007年-2012年总资产周转率变化趋势总资产周转率00.20.40.60.811.21.42007年2008年2009年2010年2011年2012年总资产周转率山东经贸职业学院会计系论文3从图1中可以看出，晨媛服饰有限公司的总资产周转率从2007年开始呈稳步上升趋势，在2008年-2012年上升幅度比较大。依照现在的趋势来看，在未来的一年中总资产周转率仍会继续上升，说明该企业的资产经营效果是良好的。2.应收账款周转率应收账款周转率是用来反映应收账款变现速度的快慢及管理效率高低的。在一定时期内，应收账款周转次数越多，表明应收账款回收速度越快，企业管理工作的效率越高，资产流动性大，短期偿债能力强，相对增加企业流动资产的投资收益。如果该企业的周转率呈下降趋势，说明该企业应收账款的流动性减慢，短期的偿债能力也相应的减弱，应增加应收账款的管理工作。计算公式如下：应收账款周转率=销售收入净额/应收账款平均余额根据2010年-2012年的资产负债表和利润表有关数据可得：2010年的应收账款周转率=10，019，857，127/（159，419，396+105，068，080）*2=75.772011年的应收账款周转率=11，707，303，438/（105，068，080+113，372，198）*2=107.192012年的应收账款周转率=13，709，219，729/（113，372，198+94，199，301）*2=132.09注：2010年和2011年的销售收入净额=主营业务收入-折扣与折让2012年的销售收入净额=营业收入-折扣与折让通过计算可得：2010年到2011年的应收账款周转率上升趋势较大，说明企业的营运能力增强，应收账款的回收速度加快，较高的应收账款周转率可有效的降低收款费用和坏账损失，对流动资产的变现能力和周转速度也起到了促进作用。到2012年应收账款周转率增长幅度不是很大，由于2012年该公司采用了新会计准则，对我们所计算的指标产生一定的影响，但总体来说该公司的应收账款的回收速度还是比较乐观的。查询有关资料可得近几年应收账款周转率的变化情况如表2所示：表2晨媛服饰有限公司2007年-2012年的应收账款周转率财务指标2007年2008年2009年2010年2011年2012年应收账款周转率28.3045.1053.1175.77107.19132.09根据表2的数据可绘制晨媛服饰有限公司2007年至2012年应收账款周转率变化趋势图，如图1所示：山东经贸职业学院会计系论文4图22007年-2012年应收账款周转率变化趋势由图显示，晨媛服饰有限公司2007年-2011年应收账款周转率一直处于上升趋势，并且上升幅度较大，说明该企业的营运能力较强，应收账款的流动性较强。根据趋势图显示可预测在未来的一年中该企业的应收账款周转率还会大幅度的上升，企业的管理工作效率是较高的。3.存货周转率存货周转率是用来衡量企业销售能力、流动资产流动性及存货在个生产经营环节的运营效率。一般来讲，存货周转率越高，周转天数越短，表明其变现速度越快，周转额越大，资金占用水平越低。计算公式如下：存货周转率=销售成本/存货平均余额根据2010年-2012年的资产负债表和利润表有关数据可得：2010年的存货周转率=5，944，101，007/（138，283，1371+1，420，474，304）*2=4.242011年的存货周转率=6，805，223，616/（1，420，474，304+1，641，319，438）*2=4.452012年的存货周转率=8，001，645，253/（1，641，319，438+2，187，253，664）*2=4.182012年该企业采用了新会计准则后销售成本采用营业成本来计算。通过计算可得：存货周转率由2010年的4.24上升到2011年的4.45，说明该企业的存货周转速度快，资金占用水平低，促使偿债能力和盈利能力有所提高。该企业2012年采用了新会计准则，对2012年计算的指标产生了一定的影响，与前两年数据的可比性降低了。虽然2012年的存货周转率降低了但该比率还是较高的。总体来说，该企业的营运总资产周转率00.20.40.60.811.21.42007年2008年2009年2010年2011年2012年年度周转率山东经贸职业学院会计系论文5能力还是较好的。查询该公司近几年的存货周转率的资料可得表3：表3晨媛服饰有限公司2007年-2012年的存货周转率财务指标2007年2008年2009年2010年2011年2012年存货周转率3.513.423.744.244.454.18根据表3的数据可绘制晨媛服饰有限公司20