中信证券基金定投业务介绍

营销管理部二O一一年十月基金定投业务介绍目录一、基金定投业务介绍二、基金选择与策略分析三、坚定推广一、基金定投业务介绍什么是基金定投？基金定投是指开放式基金的定期定额申购即：投资者委托基金销售机构，由受托机构在每月约定时间从投资者指定的资金账户上自动完成约定金额的扣款，自动申购约定基金产品的一种长期投资方式。关键词：约定时间+约定金额+约定基金+自动完成平均投资，分散风险一、基金定投业务介绍优点1基金净值上涨时，购买量自动减少，有效降低持仓成本优点2基金净值下跌时，购买量自动增加，累积更多基金份额期数/月每期投资金额基金净值上涨时基金净值下跌时（单位：元）单位净值购得份额数单位净值购得份额数1月100011000110002月10001.19090.911113月10001.28330.812504月10001.37690.714295月10001.47140.616676月10001.56670.52000总投资期间总投资金额平均持有成本持有总份额平均持有成本持有总份额6个月60006000/4893=1.2348936000/4893=0.718456长期投资，复利获益一、基金定投业务介绍20岁30岁40岁50岁60岁第一桶金、留学基金子女教育基金环游世界旅游基金退休养老基金结婚、买房购車基金长期投资，复利获益一、基金定投业务介绍每月投资500元复利收益计算表（单位：元）年收益率5%8%10%12%15%总投资金额期末资产总值期末资产总值期末资产总值期末资产总值期末资产总值16,0006,140.486,226.056,283.896,342.386,431.34212,00012,594.0712,967.7713,224.6813,488.0013,895.39318,00019,377.8320,269.0520,892.2621,539.8722,559.32424,00026,508.6628,176.3329,362.7430,612.9232,616.01530,00034,004.3236,739.9238,720.1840,836.6544,289.36636,00041,883.4846,014.2849,057.4752,357.0157,839.26742,00050,165.7456,058.4060,477.2265,338.4473,567.36848,00058,871.7566,936.1873,092.7679,966.2591,823.83954,00068,023.1678,716.8287,029.3196,449.22113,015.101060,00077,642.7991,475.24102,425.20115,022.65137,612.97长期投资，复利获益一、基金定投业务介绍假设每月投资1000元，如果年回报率8%，20年后累计的本金投入只有24万元。本金加收益确高达58.9万！利息占比将近60%2434.90204060单位：万元收益成本2434.90204060单位：万元收益成本纪律投资，避免择时一、基金定投业务介绍投资风险之最低点乐观兴奋热血沸腾忘我境界忧虑拒绝承认害怕沮丧惊慌投降意志消沉心情低落希望松一口气乐观投资风险之最高点噢,我对这项投资满意极了“也许我不应该继续停留在市场中”“短暂下跌我是长期投资者”基金定投与单笔投资的比较一、基金定投业务介绍基金净值由1.0元上升至1.3元。•每期投资额=10000•投资期=25•购入单位总数=218750•平均成本价=1.143•定投回报=28.43万（13.72%）•单笔投资回报=32.00万（28.5%）定投的回报率比单笔投资差市场单边上涨0.50.60.70.80.91.01.11.21.31.41.51471013161922240.70.80.91.01.1基金净值获得份额（万份）基金份额净值每期获得份额10基金定投与单笔投资的比较一、基金定投业务介绍基金净值由1.6元下跌至1.3元。•每期投资额=10000•投资期=25•购入单位总数=170564•平均成本价=1.4494•定投回报=22.06万（-11.75%）•单笔投资回报=20.00万（-20.00%）定投的回报率高于单笔投资市场单边下跌0.70.80.91.01.11.21.31.41.51.61.71471013161922240.50.60.70.80.9基金净值获得份额（万份）基金份额净值每期获得份额基金定投与单笔投资的比较一、基金定投业务介绍市场先跌后涨基金净值由1.60元先跌至1.24元再回升至1.60元。0.60.81.01.21.41.61.80.60.70.8基金净值获得份额（万份）基金份额净值每期获得份额定投的回报率大大高于单笔投资•每期投资额=10000•投资期=25•购入单位总数=173548•平均成本价=1.4272•定投回报=27.6万（10.25%）•单笔投资回报=24.6万（-1.5%）基金定投与单笔投资的比较一、基金定投业务介绍•每期投资额=10000•投资期=25•购入单位总数=276685•平均成本价=0.89•定投回报=27.7万（10.8%）•单笔投资回报=20.5万（-18%）基金净值获得份额（万份）00.40.60.81.01.21.414710131619222500.51.0基金份额净值每期获得份额市场频繁波动定投的回报率可能高于单笔投资基金净值由1.2元波动跌至1.0元。基金定投与单笔投资的比较一、基金定投业务介绍当市场单边上涨，定投的回报率比一次性投资差。当市场单边下跌，定投的回报率一定比一次性投资好。当市场先跌后升，定投的回报率大大高于一次性投资。当市场频繁波动，定投的回报率也可能比一次性投资高。结论：中国股市属于波动程度较高的市场，出现一路上涨的情况比较少见，因此定投的表现空间非常大！选择什么样的基金进行定投？二、基金选择与策略分析A基金与B基金的业绩表现00.20.40.60.811.21.41.61.8123456789101112A基金B基金净值走势年回报率A基金1→1.5555％B基金1→0.8→1.3333％表象：长期稳定增长的基金年回报率远远高于波动率大的基金选择什么样的基金进行定投？二、基金选择与策略分析分析：基金定投分散了基金净值波动的短期风险，只要能遵守长期投资原则，选择波动幅度较大的基金其实更能提高收益。定投获得份额本利和回报率A基金95901486523.9％B基金121561616734.7％市场大跌，继续定投岂不是亏大钱？二、基金选择与策略分析定投的奥秘在于使你手中的基金成本尽可能低，让获利的份额尽可能增多，待到市场好转时大赚一笔。在熊市中停止定投，即使能熬过低点，也只是回到投资原点，大部分人甚至无法忍受亏损而提前认赔出差，离理财目标越来越远。我已经买了一大笔基金了，还需要定投吗？二、基金选择与策略分析对于已经做了一次性大笔申购的客户来讲，假如平时的收支有结余，也应该将结余的部分资金用作基金定投，实现财富最大化。通过分批投资的方式，降低一次性申购的风险、摊薄成本，以获得较高的收益。基金定投要坚持多久才好？二、基金选择与策略分析因为股市的景气周期一般为3-5年，因此基金定投通常需要3年以上才能看出成效。定投持续时间越长，就越能发挥其复利威力。如何进一步提高基金定投的收益？二、基金选择与策略分析基金定投新理念——只设止盈不设止损当收益达到预定报酬率后，进行赎回。在市场大跌时不要停止定投，反而要加倍买入。如何进一步提高基金定投的收益？二、基金选择与策略分析假设前提：设定每月第一个工作日定投500元，时间段为2001年10月到2009年10月，共8年97个月。收益率以上证综指每个月的涨跌幅进行统计。定投新方式：在投资收益大于50%（可设定）时赎回已申购的所有基金，赎回资金可存入货币基金或其他类现金的理财产品中；当投资亏损到达40%（可设定）时，将前期赎回的资金均摊成12份，增加到投资本金中。如何进一步提高基金定投的收益？二、基金选择与策略分析过程分析（普通定投）：累计投入48500元，投资回报85248.2元，回报率为75.8%同期上证指数从1682点涨到2995点，涨幅为上涨84.3%定投跑输大盘如何进一步提高基金定投的收益？二、基金选择与策略分析过程分析（新定投方法）：累计投入48500元，按照“聪明进出”方式，以50%为停利点，-40%为追加点：2006年12月定投收益超越50%，赎回全部份额，实得资金59796.49元2007年8月定投收益超越50%，赎回全部份额，实得资金6354.78元2008年6月定投损失超过40%，将前期获利离场的66151.27元分12期，以每期本金增加5512.6元的形式再全部购回基金份额2009年7月定投收益超越50%，赎回全部份额，实得资金117154.23元如何进一步提高基金定投的收益？二、基金选择与策略分析结果对比：新定投方法累计获得投资回报118700.02元，回报率144.74%，超出普通定投近1倍，超出上证指数73%。新定投方法收益情况模拟传统定投收益模拟投入成本4850048500投资回报118700.0285248.2回报率144.74%75.77%24基金定投对客户的好处定投优点话术速记超低门槛百元起点自动扣款省心省力平均投资分散风险长期投资复利获益纪律投资避免择时三、坚定推广基金定投对客户经理的意义三、坚定推广与客户建立第一笔投资关系，最好的切入点就是定投。不用靠天吃饭，无论市场涨跌都有销售量。客户经理心理负担很小，无论何时，客户经理都可以轻松面对客户。基金定投“特别”适合哪些客户？三、坚定推广适合基金定投的客户特征：①没有大笔闲置资金在手；②有定期收入来源；③有中长期财务需求；④没有时间投资理财；⑤不太喜欢风险的人；⑥愿意投资但无法把握投资时点的人；⑦工作好几年，积蓄依旧少的人。27基金定投是个宝，是可验证长期能给客户带来收益的有效策略；是客户经理展业的有力工具；也是满足客户对低门槛产品的较佳选择。坚定推广基金定投，为客户挣钱、为个人卓越、为公司转型做出贡献。28致谢！