中小企业板、创业板股票发行上市问答

1/124中小企业板、创业板股票发行上市问答目录一、发行与上市...................................121.股票发行方案包括哪些主要内容？..............................122.什么是股票发行询价制度？如何操作？.........................133.股票发行方式主要有哪些？....................................164.拟上市公司经证监会核准后，如何申请在交易所发行上市？........175.什么是路演？................................................176.什么是机构投资者？什么是战略投资者？........................187.什么是承销？什么是代销？什么是包销？........................198.什么是发行失败？............................................199.如何确定股票代码与股票简称？................................2010.什么是超额配售选择权制度（“绿鞋”）？.....................2011.控股股东和实际控制人持有发行人的股份上市后须锁定多长时间？.2112.董事、监事和高级管理人员持有发行人的股份上市后须锁定多长时间？...............................................................2113.企业上市后需要注意哪些问题？...............................2114.企业上市后如何进行规范运作？...............................2215.企业上市后需要接受交易所哪些持续监管？.....................2316.现阶段交易所的监管重点有哪些？.............................2317.保荐机构的持续督导工作涉及哪些内容？.......................24二、中小企业板...................................251.为什么要设立中小企业板？....................................252.中小企业板的定位是什么？它与现有主板市场，以及将来可能设立的创业板市场的关系是什么？.........................................253.“两个不变”和“四个独立”的含义各是什么？为什么要在中小企业板实行“两个不变”和“四个独立”？...............................252/1244.中小企业板存在哪些风险？深交所采取了哪些措施？..............265.深交所在中小企业板上市公司信息披露方面推出了哪些创新措施？..276.什么是业绩快报制度？有何意义？..............................277.深交所在中小企业板股票交易方面推出了哪些创新措施？..........278.深交所在中小企业板诚信建设方面推出了哪些创新措施？..........289.保荐机构推荐企业在中小企业板上市需要遵循哪些特殊规定？......2910.中小企业板上市公司董事行为要遵循哪些特殊规定？.............2911.深交所在中小企业板投资者权益保护方面推出了哪些创新措施？...3012.中小企业板上市公司募集资金专项存储必须遵循哪些规定？.......3113.企业申请在中小企业板上市需要做好哪些准备工作？.............3114.中小企业板指数与主板指数比较呈现哪些特点？.................3215.中小企业板上市公司业绩状况如何？...........................3216.在两年多的时间里，中小企业板市场运行呈现哪些特点？.........3317.有哪些中小企业通过进入资本市场取得了快速发展，成为行业龙头？请举例说明。.....................................................34三、发行审核程序及关注事项.......................341.股票发行审核程序主要包括哪些？..............................342.什么叫发行审核的普通程序和特殊程序？........................353.发行审核委员会制度主要内容有哪些？..........................354.发审会的工作流程包括哪些？..................................365.企业如何参加发行审核会议？..................................376.在审核过程中企业应注意哪些问题？............................377.发审委主要关注企业哪些问题？在审核中企业哪些问题容易引起关注？...............................................................388.定向募集公司申请发行上市应注意什么问题？....................399.为什么中国证监会不受理工会或职工持股会作为股东或发起人的公司公开发行股票的申请？.............................................4110.申请文件上发行审核委员会审核前，证监会要求企业提供几次反馈意见？企业如何回复证监会的反馈意见？.............................413/12411.什么是审核静默期制度？.....................................4212.什么是专项复核？哪些情况下企业会被要求专项复核？专项复核应符合什么要求？...................................................4213.哪些行业需要环保部门出具核查意见？核查内容和程序有何具体规定？...........................................................4314.未为职工办理社会保险的企业能否申请发行上市？...............4415.什么是发审委的回避制度？该制度如何运行？...................4516.对发审会的审核结果有异议，如何进行申请复议或行政诉讼？.....4517.企业通过发审会审核后需要做哪些工作？.......................4618.目前有哪些上市公司社会责任的具体规定？社会责任是否已纳入企业发行审核考察范畴？.............................................4719.企业发行申请未获得证监会核准，何时可以再次报送申请材料？...47四、申请文件制作与申报...........................471.发行人制作申请文件需要做好哪些准备工作？....................472.申请文件包括哪些主要内容？..................................483.申请材料申报前是否必须先有一年的辅导期？....................494.申请材料申报前是否必须取得当地政府的批文？..................495.申请材料中有关文件是否必须全部为原件？若无法获取原件，复印件是否可代替？.....................................................496.发行过内部职工股的企业的申请材料有何特殊要求？..............497.招股说明书与招股意向书有什么不同？..........................508.招股说明书包括哪些主要内容？................................509.招股说明书中“重大事项提示”章节有何要求？..................5110.招股说明书的披露需达到什么要求？...........................5111.制作招股说明书需要注意哪些问题？...........................5112.招股说明书的有效期如何规定？...............................5213.招股说明书中引用的财务报告的有效期有何规定？...............5214.招股说明书中关于财务会计方面的披露有何具体要求？...........5215.招股说明书中“财务会计信息”披露的具体要求是什么？.........524/12416.招股说明书中“管理层讨论与分析”披露的具体要求是什么？.....5417.盈利预测报告是否为申请材料的必备文件？披露盈利预测对发行上市有何影响？企业盈利预测未达到预测数会受到哪些处罚？.............5518.报送发行申请文件需要注意哪些问题？.........................5519.什么叫申请材料预先披露制度？如何操作？.....................5620.报送发行申请文件后变更中介机构应如何处理？.................5721.关联交易的披露应达到什么要求？.............................5822.同业竞争的披露应达到什么要求？.............................5923.或有事项的披露应达到什么要求？.............................5924.企业应如何配合举报信的处理？...............................5925.发行人应申报哪些纳税资料？.................................6026.什么是原始财务报表？什么是申报财务报表？...................60五、保荐制度与募集资金...........................61（一）保荐制度.................................................611.什么是（发行保荐或上市保荐）保荐制度？有何重大意义？....612.保荐制度的主要内容有哪些？..............................613.保荐机构在企业发行上市过程中应尽哪些责任与义务？........624.企业选择保荐机构应该注意哪些问题？......................635.保荐机构选择企业的要素有哪些？..........................646.保荐人尽职调查的主要内容与程序有哪些？..................65（二）募集资金使用.............................................667.企业募集资金使用主要有哪些规定？........................668.企业如何选择募集资金投资项目？..........................669.股份公司现有主营业务为直接面向客户的终端产品，现股份公司拟募集资金投向为公司现有产品的上游产品，该上游产品也在股份公司营业执照范围内，且该股份公司的下属子公司也生产该产品，请问这是否会对发行审核造成影响？.....................................675/12410.由于上市过程时间比较长，对于上市募集项目提前投入实施的话，会计上要如何操作？如果成功发行，对于提前投入的资金能否