佣金自由化后证券公司信息化战略

重庆大学硕士学位论文佣金自由化后证券公司信息化战略姓名：潘洁申请学位级别：硕士专业：工商管理指导教师：刘伟20040216佣金自由化后证券公司信息化战略作者：潘洁学位授予单位：重庆大学参考文献(36条)1.参考文献2.徐志坚信息系统与公司竞争20023.莱利斯·威尔科克.刘卓e经济战略20024.仲伟俊战略信息系统20015.林丹明证券电子商务20016.斯蒂芬·哈格.严建援.詹姆斯·道金斯.严建援信息时代的管理信息系统20007.范恒森论综合类证券公司的业务转型2003(01)8.迈克尔·波特.陈小悦竞争优势19979.李强共享、互补、双赢--对当前银证合作业务的思考2002(06)10.朱爱群客户关系管理与数据挖掘200111.徐志坚网络证券200112.余菁IT企业发展战略200213.姜旭平电子商务基础教程200214.高展企业信息化纲要200215.尼古拉斯·卡尔.姜委胜当IT的战略优势已成往事2003(07)16.林达M阿普尔盖特.阎达五公司信息战略与管理200417.葛成网上证券交易200118.托马斯·达文波特.北京新华信商业风险管理有限责任公司信息技术的商业价值200019.李连三证券公司经营环境2003(04)20.戴维·莫谢拉.高銛权力的浪潮199721.张进网络金融学200222.LyndaM.ApplegateMbensaon.MichaelEarlInformationTechnologyManagers200223.AdrianJSlywotzky.DavidjMorrisonProfitPatterns199924.MingFanSayeeSrinivasuv,ElectronicCommerceandtheRevolutioninFinancialMarkets200225.JackDCallonCompetitiveAdvantageTroughInformationTechnology199626.AdrianJSlywotzkyTheArtofProfitability200227.ABartmess.KCernyBuildingCompetitiveAdvantagethroughaGlobalNetworkofCapabilities199328.EvansP.TWursterStrategyandtheNewEconomicsofInformation1998(9-10)29.WFMcFarlanInformationTechnologyChangestheWayYouCompete1984(03)30.RaymondMcleodJr.GeorgeSchellManagementInformationSystems200131.JBBarneyFirmResourcesandSustainedCompetitiveAdvantage199132.RossDawsonLivingNetworksLeadingYourCompany,Customers,andPartnersintheHyper-ConnectedEconomy200333.JDavidHunger.ThomasLWheelenEssentialsofStrategicManagement200134.JamesMartinCybercorp-thenewbusinessrevolution199635.JamesMartinTheGreatTransition-UsingtheSevenDisciplinesofEnterpriseEngineeringtoAlignPeopleTechnologyandStrategy199536.DonJapscottArtCaston,ParadigmShift:TheNewPromiseofInformationTechnology1995相似文献(10条)1.学位论文金勇在佣金自由化和加入WTO背景下西部证券的业务发展战略2002该文首先对西部证券所处的环境进行分析,研究中国证券市场的发展现状和证券行业的发展现状,并着重分析佣金自由化和中国加入WTO对证券行业的影响,确认环境赋予西部证券的机会与威胁.随后,该文对西部证券的内部能力进行分析,研究公司所具有的优势和不足之处,并运用波士顿发展——份额矩阵图分析方法,对公司现有业务进行分析.在此基础上,制定西部证券的总体业务发展战略和各分项业务的发展战略.最后,该文提出了实施业务发展战略的保障措施.2.期刊论文陈尊厚.刘秀兰.陈巍佣金制度的国际比较及借鉴-河南金融管理干部学院学报2002,(2)固定佣金制是各国证券市场成立之初普遍采用的佣金制度.但它所形成的价格保护机制有悖于市场的优胜劣汰法则.本文正是基于此,首先对世界各主要证券市场佣金制度的演变进行比较,进而对佣金自由化趋势给出了理论和实证两方面的解释,并在此基础上探讨了我国佣金制度的改革方向,即佣金自由化,并提出了我国佣金制度改革的参考方案.3.学位论文周可峰我国证券交易佣金自由化改革研究与国际借鉴2005本文针对这一问题对美国、日本、英国、台湾、香港等相关国家或地区的佣改行为及监管部门是如何发挥自身作用问题的进行了深入研究试图为本国监管部门提出有益的建议。本文最后从全球主要证券市场佣金制度变革以及所在国监管机构的措施上进行了横向比较。在文章最后总结得出了本文观点：(1)佣金自由化后，有关国家或(地区)的券商佣金恶性竞争均只是暂时现象。(2)各国证券业协会均发挥了积极作用。(3)国外(或地区)佣金自由化的背景和我国显著不同。(4)佣金自由化后实行改革后的国家(或地区)的券商都面临着业务重心转移的问题。(5)任何实行佣金自由化的国家(或地区)都没有逃避过券商破产、并购重组等问题。(6)由于行业自律组织并不是一个行政机构，因此对会员违规或不正当行为的惩处主要由监管部门负责。4.学位论文傅冬佣金自由化下的证券公司盈利模式分析2006从上世纪七十年代开始，证券佣金自由化的浪潮相继在全球各主要证券市场涌动。我国佣金制度也经历了从固定佣金制向浮动佣金制的转变。2002年5月1日起，中国证监会宣布实施浮动佣金制。伴随着全球经济一体化进程以及中国资本市场对外开放步伐的加快，国内券商怎样积极学习国外券商的优秀经营模式，应对佣金自由化带来的市场变化，全面构建新的盈利模式是当前券业集中关注的问题。本文通过对中外券商现有业务结构和盈利模式的分析比较，发现当前券商的盈利模式主要有三种：优势业务模式、业务创新模式和传统业务模式。结合理论模型，文章对券商盈利模式的发展趋势进行了分析，并希望通过实证分析为券商盈利模式的选择提供一个思路。由于目前国内券商中以传统业务作为盈利模式占了较大比例，因此本文还从理论和实证两方面研究了浮动佣金制实施后对经纪业务载体——证券营业部的经营环境、竞争策略以及盈利能力的影响，分析了佣金制度变革带来的政策效应，对比了国外先进的经纪业务经营模式，指出了目前国内经纪业务存在的问题，并对今后的经营模式转型进行了探讨。在实证分析中，本文大量引用、对比分析了2002年佣金制度改革前后的各项数据，从而为佣金化后市场环境发生重大变化这一观点提供了强有力的证据。5.期刊论文祝玉斌.ZHUYubing券商经纪业务流程重组研究-上海金融学院学报2005,(5)进入21世纪后,中国证券市场开始了一场大规模、深层次的市场变革,交易规划、市场结构、上市程序、风险监控、市场监管等无一不在变化.作为券商主要收入来源的经纪业务首当其冲.佣金自由化、市场构成中散户比例缩减、机构增加等,都对券商提出了新挑战.为此,券商应适应证券市场的新要求,以机构客户为导向,调整自己的证券经纪业务流程,并重组自己的组织结构以获得核心竞争力,从而在今后的竞争中获得优势地位.6.学位论文周丁中国加入WTO后证券公司发展策略2004本文在分析证券业发展的宏观环境和自身环境的基础上,对国内证券公司的产生、发展及现状进行研究析,并与西方的投资银行进行比较,对证券公司面临WTO的发展策略提出了建议.中国在2001年12月正式加入WTO,金融业是入世之后受冲击最大的行业之一.中国证券市场经过十多年的发展,仍是一个不成熟、不完善的新兴市场,并且基本上是在一个相对封闭的环境下发展起来的,将面临着重大的挑战.证券公司作为证券市场的重要组成部分,也将迎接国内同行业和国外大型金融机构的激烈竞争.从总体上看,中国证券市场呈现出市场化、规范化、国际化的发展趋势.一直以来,国内的证券公司靠政策保护和行业垄断,在粗放式经营方式下,保持着高盈利水平.文中从组织结构、股权分布、业务构成、风险控制和激励制度等方面对中外证券公司进行了比较.国内的证券公司无论在管理制度、资本规模还是风险控制方面均存在不少问题.经纪业务是证券公司的主要业务之一.我国证券目前经纪业务集中度较低,经纪业务竞争激烈.特别是2002年5月实行佣金自由化改革以后,经纪业务的竞争更加白热化.经纪业务在新的环境下呈现新的发展趋势.网上交易在国内的发展速度加快,将成为证券市场未来主要的交易手段.随着证券市场佣金浮动制等市场化改革的推进以及国外大型金融机构向国内市场渗透,国内的券商必须在提高公司整体实力的同时,加强产品创新与业务创新,采取特色化服务的策略,塑造企业的核心竞争力,在全球经济一体化的道路上,在面对WTO的挑战中,造就中国证券业的辉煌.7.学位论文傅佳琳我国券商盈利模式研究20052001年以来，中国证券市场发生了深刻变化，证券市场深层次的问题日益显现，导致股票市场持续低迷，直接影响了证券经纪业务的经营发展。佣金自由化、国外证券机构进入国内市场、非证券行业向证券业务的渗透，所有这些表明中国证券市场正在逐步走向市场化，行业垄断壁垒逐渐被打破，市场竞争日益加剧；现代网络技术的发展也使得传统经纪业务的经营模式和组织结构受到极大的挑战。我国券商10多年的发展过程中，其盈利模式一直是一种“通道”盈利模式，即券商通过为客户提供各种通道来获取收入，实现利润。这种模式不仅造成券商的收入曲线与市场走势高度相关，具有高度不稳定性和周期性，同时还使得我国证券公司业务明显同质化，券商之间缺乏业务分工，券商间恶性竞争严重。正是在这种背景下，本文希望从券商盈利模式的角度，探讨券商应如何应对新环境的严峻考验，首先就所涉及的投资银行的理论问题和若干概念进行了探讨，投资银行是美国和欧洲大陆的称谓，在日本、中国则指证券公司或券商，分析了投资银行的业务范围和基本功能；然后，描述了券商盈利模式的基本概念，回顾了我国券商的发展阶段、总体状况，对影响我国券商盈利模式的原因做了详细的论述；在此基础上，介绍了美国投资银行的历史演进，比较分析了中美两国的发展模式、盈利模式，通过比较可以开拓思路，借鉴先进的经验；选取了三家国内券商作为样本，采集年报数据实证分析了我国券商盈利模式的特点及不足；最后提出构建新型盈利模式的设想，并试图对我国券商今后的发展和定位提出一些思路。8.学位论文邓世强中国证券公司面临的问题与对策2004作者在证券公司工作多年,对中国证券公司的现状与问题有一定的感性认识.该文结合专业理论学习,通过分析中国证券公司当前存在的问题和WTO带来的挑战,探讨中国证券公司所能采取的应对之策.经过十多年的发展,中国的证券市场已经成为社会主义市场经济体系的重要组成部分,中国的证券公司也得到了超常规的发展,在证券市场上发挥着日益重要的作用.然而,中国证券市场是发展中的新兴证券市场,中国的证券公司整体竞争力弱小;证券业平均利润率呈下降趋势;证券市场没有形成稳定的市场结构;证券业面临强大的内部和外部竞争压力;网上交易对传统经纪业务模式构成威胁;证券公司违规经营风险突出.随着中国改革开放的深入和加入WTO,证券市场的对外开放必然给中国证券公司带来新的挑战,如证券业开放的挑战、佣金自由化的挑战和证券业竞争加剧的挑战.挑战和机遇从来都是并存的,中国经济的发展和产业结构的调整也给证券行业带来了巨大的机会.中国的证券公司要从容应对挑战,只有迅速