综合收益的价值相关性研究

中图分类号：密级：公开学科分类号：论文编号：KJ20101332硕士学位论文综合收益的价值相关性研究作者姓名：邵金霞学科专业：会计学指导教师：李孟顺（教授）培养院系：会计学院二○一三年五月二十七日TheResearchonTheValueRelevanceofComprehensiveIncomeADissertationSubmittedfortheDegreeofMasterCandidate：ShaoJinxiaSupervisor：Prof.LiMengshunSchoolofAccountingShandongUniversityofFinanceandEconomics中图分类号：密级：公开学科分类号：论文编号：KJ20101332硕士学位论文综合收益的价值相关性研究作者姓名：邵金霞申请学位级别：管理学硕士指导教师姓名：李孟顺职称：教授学科专业：会计学研究方向：会计理论学习时间：自2010年9月1日起至2013年6月30日止学位授予单位：山东财经大学学位授予日期：2013年6月山东财经大学学位论文独创性声明本人声明所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行研究工作及取得的研究成果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得山东财经大学或其它教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示了谢意。学位论文作者签名：日期：年月日山东财经大学学位论文使用授权声明本人完全同意山东财经大学有权使用本学位论文（包括但不限于其印刷版和电子版），使用方式包括但不限于：保留学位论文，按规定向国家有关部门（机构）送交学位论文，以学术交流为目的赠送和交换学位论文，允许学位论文被查阅、借阅和复印，将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，采用影印、缩印或其他复制手段保存学位论文。保密学位论文在解密后的使用授权同上。学位论文作者签名：日期：年月日指导教师签名：日期：年月日i摘要在会计准则国际趋同化背景下，我国于2006年颁布了新会计准则，新准则中引入公允价值计量属性，确认了资产负债观的核心地位，要求编制所有者权益变动表，并在其中披露已确认但未实现的利得和损失，新准则的实施在一定程度上体现了综合收益的思想。2009年我国明确了综合收益及其他综合收益的概念并对列报方式进行了调整，实现了与国际会计准则趋同。当前环境下，综合收益观的引入是否真正适合我国资本市场发展阶段，能否提升会计信息的有用性，需要进一步研究和检验。本文以2009年6月财政部发布的《企业会计准则解释第3号》为契机，首先对综合收益相关理论和会计信息价值相关性的理论前提进行了规范研究，接着选取沪市A股上市公司2009—2011年的样本数据进行实证检验，以价格模型为基础构建研究模型，对模型中的各变量进行了混合样本检验及分年度样本检验。得出的研究结论有：综合收益与传统净利润均具有价值相关性，相较于传统净利润，综合收益的价值相关性较低；将综合收益分解为净利润和其他综合收益进行列报，比仅列报综合收益总额更具价值相关性；其他综合收益不具有增量价值相关性；其他综合收益项目下分别列示直接计入所有者权益的利得和损失部分会提高会计信息价值相关性；综合收益价值相关性具有持续增长的趋势。根据本文的研究结论，提出了以下政策性建议：加大对综合收益理念的宣传力度，提高对综合收益的认识；完善相关准则和规范，增强综合收益实施效果；增加稳健性原则的可操作性，加强监管力度；改进财务分析评价指标；在会计要素中增加利得与损失，强化利得与损失的重要性；对利润表中有关综合收益的列报内容与架构进行相应调整。关键词：综合收益其他综合收益价值相关性净利润iiAbstractInthebackgroundofinternationaladvolutiontrendofaccountingstandards,in2006,ourcountrypromulgatednewaccountingstandards,thefairvaluemeasurementattributeisintroduced,thecorepositionofasset-liabilityviewisconfirmed,thestatementofchangesinequityisrequiredtoprovide,therecognizedbutunrealizedgainsandlossesarepresented,theimplementationofnewguidelinereflectsthecomprehensiveincometheoryinacertainextent.In2009,theconceptsofcomprehensiveincomeandothercomprehensiveincomeweredefined,thepresentationwasadjusted,andconvergencewithinternationalaccountingstandardswasachieved.Inthecurrentenvironment,whethercomprehensiveincomeviewisreallysuitableforthedevelopmentofourcapitalmarket,whethercomprehensiveincomeimprovestheusefulnessofaccountinginformation,furtherresearchandtestingareneeded.Thispapertakesrelatednotificationasanopportunity,firstlydostandardresearchonthecomprehensiveincometheoryandthetheoreticalpremiseofvaluerelevanceofaccountinginformation,thendoempiricalresearchonthesampledataofShanghaiAstockmarketlistingcorporation2009—2011years.Basedonthepricemodel,researchmodelsareconstructed,linearregressiontestisimplementedonthevaluerelevanceoftraditionalnetprofit,totalcomprehensiveincomeandothercomprehensiveincome.Theconclusionsofthisstudyare:Comprehensiveincomeandtraditionalnetprofithavevaluerelevance,comparedwiththetraditionalnetprofit,thevaluerelevanceofcomprehensiveincomeislow;Decompositionsofthecomprehensiveincomehavemorevaluerelevancethantotalcomprehensiveincome;Othercomprehensiveincomedoesnothaveincrementalvaluerelevance;Gainsandlossesdirectlyrecordedintheowner'sequityareseparatelypresentedunderothercomprehensiveincomewillimprovethevaluerelevanceofaccountinginformation;comprehensiveincomevaluerelevancehassustainedgrowthtrend.Accordingtotheconclusionsofthisstudy,severalpolicyrecommendationsareputtedforward:Increasethepropagandaofcomprehensiveincomeconceptandimproveunderstandingofthecomprehensiveincome;Improvetherelevantstandardsandspecifications,strengthenthecomprehensiveincomeeffect;Increaseconservatismiiiprinciple'smaneuverabilityandstrengthensupervision;Improvefinancialanalysisandevaluationindexes;Inordertostrengthentheimportance,gainsandlossesareaddedintotheaccountingelements;Makethecorrespondingadjustmentstothepresentationofcontentandstructureofcomprehensiveincomeintheprofitstatement.Keywords:ComprehensiveincomeOthercomprehensiveincomeValuerelevanceNetincomeiv目录第1章绪论........................................................................................................................................11.1研究背景................................................................................................................................11.2研究意义................................................................................................................................31.3国内外研究现状及评价.....................................................................................................31.3.1国外文献综述.................................................................................................................41.3.2国内文献综述.................................................................................................................71.4研究方法..............................................................................................................................111.5研究内容.............................................................................................................