道润投资钢铁早报XXXX年8月9日

生财有道润泽天下1一、基本面资讯：发改委：未来五年城镇化有望带动数万亿投资国家发改委副主任彭森在日前举行的中国“十二五”农村改革国际论坛上表示，为促进城乡一体化发展，必须破除城乡二元结构，构建新型工农关系。他认为，未来五年，城镇化将有望带动数以万亿计的投资。7月新增贷款超过5000亿元远高于去年同期水平信贷政策虽不会逆转，但力度和弹性较上半年有差异7月按惯例是信贷增长较少的淡季。今年的情况则有所生变。当月，中国银行业全部新增贷款超过5000亿元。远高于宽松政策下去年同期3559亿元的水平。国家信心中心：新兴能源产业发展规划即将公布国家信息中心经济预测部独家提供给中国证券报的报告表示，我国的“新兴能源产业发展规划”即将公布，规划期为2011-2020年。规划期内累计直接增加投资预计将达5万亿元，平均每年增加产值1.5万亿元。工信部公布18个工业行业淘汰落后产能企业名单中国工业和信息化部8日向社会公告18个工业行业淘汰落后产能企业名单，这些企业的落后产能必须在今年9月底前关闭。这18个工业行业2010年淘汰落后产能共涉及企业2087家。其中涉及企业数较多的行业有：水泥762家，造纸279家，印染201家，焦炭192家，炼铁2010年8月9日星期一道润钢铁早报生财有道润泽天下2家，铁合金143家，制革84家。从各省分解落实情况看，淘汰任务较重、涉及企业数量较多的省份有：河南230家，山西226家，浙江180家，河北165家，云南165家，贵州128家。美国商务部初裁对我输美石油钻杆征收反倾销税美国商务部6日表示，已找到中国输美石油钻杆存在倾销行为的证据。根据初步裁决，中国输美石油钻杆可能被征收最高约429%的反倾销关税。增武钢首批海外权益矿运抵中国8日下午，从巴西抵港的16.2万吨铁精矿在中国宁波北仑装卸倒运，这是武钢实施海外资源战略以来回国的第一船权益矿。加拿大CLM公司装运的16万吨铁矿，也将在9月初运抵宁波北仑港。铁矿石定价再度谋变必和必拓兜售月度定价中国钢铁企业还没有想到应对目前铁矿石季度定价的新模式，三大铁矿石供应商之一必和必拓又已经开始向钢厂推销其更新的定价方法了。8月6日，东北一家大型钢厂的负责人对本报透露，必和必拓已经开始打算把目前采取的季度定价模式推向月度定价。二、现货市场分析钢之家网站国内主要市场长材现货报价品种日期上海杭州南京济南广州长沙武汉郑州北京天津包头沈阳长春重庆成都昆明西安兰州螺纹钢20mmHRB33506日38503990413040004180430042204060415041504250388038804150415040204130430005日387040004130400041904320422040604130415042503900390041804180402041804300螺纹钢20mmHRB40006日41004130425041304400438044004190427042704380408040304240431041704330450005日410041504250413044004400440041904250427043804100405042704340417043804500高线8mmQ23506日41804200435042004160423042604040417041504150418041204130415041204170428005日418042004350420041804260426040404130412041504200415041604180412042004280生财有道润泽天下3现货市场方面，全国主要城市建材报价平稳运行。上海地区报价4100元/吨，与昨日持平；北京地区报价4270元/吨，较昨日上涨20元；广州地区报价4400元/吨，与昨日持平。8mmQ235高线，上海地区报价4180元/吨，与昨日持平；北京地区报价4170元/吨，较昨日上涨40元；广州地区报价4160元/吨，较昨日下降20元。钢厂消息方面，8月6日广州裕丰对建材出厂价格进行调整，具体如下：螺纹钢价格下调50元/吨，现HRB335直径12mm螺纹钢出厂执行价为4350元/吨，HRB335直径18-25mm螺纹钢为4170元/吨，HRB335直径28-32mm螺纹钢出厂执行价为4220元/吨，HRB400直径20-25mm螺纹钢出厂执行价为4320元/吨，三级螺纹钢加价150元/吨。高线价格下调70元/吨，现Q235直径6.5-10mm高线出厂执行价为4170元/吨；以上价格均为含税，自2010年8月6日起执行。8月6日萍钢在“8月4日萍调整建筑钢材价格政策”价格政策基础上，对省内建筑钢材价格维持上期不动，调后南昌地区Φ16-25mmHRB335螺纹钢价格为4050元/吨Φ6.5mmQ235线材格为4240元/吨；以上均为含税价格，政策执行日期自2010年8月6日开始执行。三、原料市场分析6日全国主要城市进口矿价格汇总港口天津京唐曹妃甸日照青岛连云港北仑湛江品位63%63%63%63%63%63%62%60%价格114011401140114011401140--涨跌--------产地印度印度印度印度印度印度印度印度品位58%58%58%62%58%62%64.5%63.5%价格880880-1100880110012501130涨跌------+30-产地印度印度印度印度印度印度巴西印度品位62%-64.5%64.5%64.5%64.5%--价格1150-1250125012501250--涨跌--------生财有道润泽天下4产地澳洲-巴西巴西巴西巴西--交货方式：港口车板湿吨钢之家网站国内主要市场钢铁原料现货报价品种日期河北山西辽宁山东江苏广东铁精粉06日1240105010601260120095005日12201050106011701160930Q235方坯06日38503820385038003800365005日385037803800375038003650废钢06日29002850288027802930286005日290028502880278029302860二级冶金焦06日18001580150016801650186005日178015801500168016501860注：1、河北市场行情以唐山地区为主；2、江苏和广东市场行情以钢厂采购价为主；3、山西市场铁精粉为湿基含税价格，其它市场均为干基含税。【进口矿】6日进口矿市场平稳运行。现天津港63%印粉报价1140元/吨，与昨日持平，62%澳粉报价1150元/吨，与昨日持平；日照港63%印粉报价1140元/吨，与昨日持平，62%印粉报价1100元/吨，与昨日持平，64.5%巴粗报价1250元/吨，与昨日持平。【国产矿】6日国内铁精粉市场小幅上涨。目前河北地区铁精粉干基含税报价1240元/吨，较昨日上涨20元；山西地区铁精粉湿基含税报价1050元/吨，与昨日持平；辽宁地区铁精粉市场铁精粉干基含税报价1060元/吨，与昨日持平。【方坯】6日国内方坯市场报价平稳。河北地区方坯报价3850元/吨，与昨日持平；山西地区方坯报价3820元/吨，较昨日下上涨40元；江苏地区方坯报价3800元/吨，与昨日持平。【废钢】6日废钢市场平稳运行。河北地区废钢报价2900元/吨，与昨日持平；山东地区废钢报价2780元/吨，与昨日持平；广东地区废钢报价2860，与昨日持平。【焦炭】6日焦炭市场平稳运行。各地具体情况如下：河北焦炭市场二级冶金焦报价1800元/吨，较昨日上涨20元；山西地区焦炭市场二级冶金焦报价1580生财有道润泽天下5元/吨，与昨日持平；辽宁地区焦炭市场二级冶金焦报价1500元/吨，与昨日持平。四、螺纹套利分析螺纹钢期货套利分析表日期：2010年8月6日五、后市研判周五螺纹钢1101合约早盘开于4291，低开23点，小幅探底后，午盘在股市逆转的情况下大幅拉升，最高4324，最低4285，收盘于4317，较昨日结算价上涨3元/吨。成交2006040手，持仓1233682手日，减仓22202手。受钢材现货走弱影响，近期原材料价格上涨势头有所减缓，尤其是进口铁矿石价格在高位难以持续的判断势将弱化钢价上涨的成本支撑。加之，钢厂对后市并不乐观，部收盘价403040484114414242114317432643574380448345014508理论持仓成本合约RB108RB109RB1010RB1011RB1012RB1101RB1102RB1103RB1104RB1105RB1106RB1107RB108价差成本1884112181287296327350453471478458.56RB10946.76——6694163269278309332435453460417.38RB101087.9446.76——2897203212243266369387394376.20RB1011129.1287.9446.76——69175184215238341359366335.02RB1012170.30129.1287.9446.76——106115146169272290297293.84RB1101211.48170.30129.1287.9446.76——94063166184191252.66RB1102252.66211.48170.30129.1287.9446.76——3154157175182211.48RB1103293.84252.66211.48170.30129.1287.9446.76——23126144151170.30RB1104335.02293.84252.66211.48170.30129.1287.9446.76——103121128129.12RB1105376.20335.02293.84252.66211.48170.30129.1287.9446.76——182587.94RB1106417.38376.20335.02293.84252.66211.48170.30129.1287.9446.76——746.76RB1107458.56417.38376.20335.02293.84252.66211.48170.30129.1287.9446.76————生财有道润泽天下6分钢厂已经开始下调出厂，也将动摇市场继续做多的信心。本周螺纹社会库存下降8.6万吨，较上周的14万吨虽有下降，但下降的幅度明显减缓，绝对数量还是处在高位，供大于求的基本面没有变化，下周将公布经济数据，也将对市场的走势产生重要影响。短期内，在库存减势减缓及股市高位震荡下，期钢反弹将受到抑制，4400一线压力较为明显。操作上，建议偏空思路。免责声明本报告中的信息均来源于公开资料，我们对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生变更。我们已力求报告内容的客观和公正，但文中的观点和建议仅供参考客户应审慎考量本身需求。我们对使用本报告及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。本报告版权归所有，任何机构和个人均可复制和发布，但不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。如引用、刊发需注明出处为。浙江道润投资管理有限公司电话：[phone]