巴塞尔新资本协议达标核心要素

PrimarycolorsR0G39B118R0G161B222R60G138B46R114G199B231R201G221B3R146G212B02012年02月巴塞尔协议达标核心要素1大纲指引核心要素巴塞尔协议介绍212大纲3指引核心要素巴塞尔协议介绍二一巴塞尔协议背景巴塞尔协议演进国内巴塞尔协议演变巴塞尔协议内容介绍DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.Basel系列协议背景3•存款人的信心是至关重要的，如果银行希望做好其金融经济活动的本职工作•减少金融恐慌的可能性（如银行挤兑）•中央银行作为最后贷款人及提供存款保险机构将会造成的道德风险问题•缓冲资本作用，保护存款人，并减少存款保险的成本•银行的逐利性会使其降低资本储备为什么银行和银行资本充足率要受到监管•巴塞尔系列协议出台背景1974年，随着两家著名的国际性银行（前联邦德国赫斯塔特银行和美国富兰克林国民银行）的倒闭，监管机构开始全面审视拥有广泛国际业务的商业银行的监管问题。此前，政府和中央银行都致力于为商业银行的快速发展创造良好的外部条件和担保机制，而忽略了对银行内部运营活动本身的监察。自旧巴塞尔协议发布起，监管视角由从银行体外转向银行体内，并着重强调了对资本充足率及其他关键指标的监控，以达到风险内部调控的目的。•协议发展历史（BaselI—BaselII—BaselIII）DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.Basel系列协议发展过程1988.BaselI2004.BaselII2010.BaselIII东南亚金融危机08年全球金融危机1988年《巴塞尔协议》及其后的补充规定和核心原则三个征求意见稿进一步加强对监管力度DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.Anyuseofclientnames,descriptionsofclientengagements,andanyotherdirectorindirectreferencestoclientsorengagementsinBusinessCommunicationsshouldbeinaccordancewiththepolicyonclientconfidentialityoftheDeloitteU.S.Entities.(SeeSection10240,ConfidentialityofClientInformation.)’intellectualproperty,includingtrademarks,registerednames,logos,music,etc.,shouldbeusedinBusinessCommunicationsinaccordancewithAdministrativePolicyRelease116,CopyrightandOtherIntellectualPropertyRights—InfringementIssues.PolicyRelease116::“Deloitte”inadocument,youmustincludetheappropriatefootnotedefiningwhat“Deloitte”meansinthecontextofthedocument.Pleasenotethatadefinitionfootnoteisneededonthepagethatincludesthefirstmentionoruseoftheword“Deloitte.”Deletefootnotefromthispageifnotneededandthisboxandarrow.SeeAboutDeloitteTheDeloitteBrandU.S.Brand&ReputationGuidanceonusingthe“Deloitte”masterbrand.Basel系列协议发展过程BaselIBaselIIBaselIII更宽泛的体系•所有银行都使用一种方法，计量风险和资本需求•提供不同的最低资本要求计算方法，更加关注银行自身的内部方法•强调高效的内部风险管理、监督检查和市场披露的重要性•体现银行内部管理的差异性，使管理先进的银行能够获得资本节减的可能性，以鼓励更先进的风险管理•加强资本框架并明确资本定义，使其更加严格化•提出前瞻性拨备、资本留存及反周期超额资本以降低亲周期效应的影响更全面的风险覆盖•仅包括信用风险、市场风险•第一支柱三大风险•第二支柱其他风险，如集中度风险、银行账户利率风险、流动性风险、声誉风险和战略风险等•扩大风险覆盖范围并加强交易对手信用风险管理•全球流动性标准更高的风险敏感型•简单的风险权重•引入更加复杂及敏感的风险参数，如：信用风险PD、LGD、EAD市场风险VaR•引进并更新整体杠杆比率•提出流动性覆盖率及净稳定融资比率两个监管指标DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.国内巴塞尔协议演变2001-2006年2007年2008年2009年2010-2013年2001年新资本协议征求意见稿发布2004年新资本协议公布2008年第一季度新协议在发逹巿场的实施国际上的发展历程中国的发展历程2004年1季度资本充足率规则公布2007年1季度银监会发布中国银行业实施新资本协议指导意见2007年4季度各银行提交新协议实施规划2009年第一批银行进行预评估2010年信用风险使用FIRB–风险加权资产覆盖率逹到50%首批逹标行持续整改2012年信用风险使用FIRB–风险加权资产覆盖率逹到80%首批银行完成第一支柱逹标，进入过渡期2010年巴塞尔III公布7DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.巴塞尔协议内容介绍监管框架更完善与科学BaselI在信用风险的监管上是以单一最低资本金为标准的。BaselII除继续坚持该要求外，还增加了监管部门的监督检查和市场约束来对银行风险进行监管，以提高资本监管效率。形成了现代金融监管体系的“三大支柱”，是资本监管领域的重大突破。风险权重的计量更准确在标准法下，BaselI确定风险权重的标准为是否是经济合作与发展组织的成员国，这种划分标准有“国别歧视”。BaselII则使用外部评级机构的评级结果来确定主权政府、银行和企业的风险权重。此外，三大主体风险权重的确定还需与若干国际标准相结合：如银行的风险权重要与巴塞尔委员会的《有效银行监管的核心原则》挂钩，证券公司的风险权重则要与证监会国际组织的《证券管理的目标和原则》相连等。风险认识更全面BaselI主要考虑信用风险，而BaselII则考虑了三大风险：信用风险、市场风险和操作风险，几乎囊括了银行所要面临的一切风险，并且对各种风险都有一个相应的资本标准要求。主要创新—内部评级法所谓内部评级法就是以银行对重大风险要素的内部估计值作为计算资本的主要参数，从而极大的提高了资本对风险资产的敏感度。协议内容DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.BaselII协议-三大支柱框架——三大支柱第一支柱第二支柱第三支柱最低资本要求在更高的风险敏感度基础上及下述特定方面建立资本管理的最低标准：•信用风险•市场风险•操作风险监督检查提高监督检查的问责性和严谨性：•内部资本充足率评估程序（ICAAP）•监督检查和评价的程序(SREP)•持续监督资本水平以保证有效补救措施的实施市场纪律扩充财务披露的范围并提高其对于市场的透明度：•资本水平•风险管理方法描述•各业务/机构的风险暴露及资本分析银行需要遵照一定的优先顺序实施该三大支柱DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.BaselII协议-三大支柱框架——三大支柱第一支柱：最低资本要求第二支柱：监督审查第三支柱：市场纪律市场风险1.标准法2.内部模型法风险加权资产资本定义最低资本充足率（大于8%）操作风险1.标准法2.高级计量法资本水平管理和计划监督检查和评价程序(SREP)内部资本充足率评估程序（ICAAP）风险识别和管理（包括其他重大风险）披露需求披露政策及流程定量和定性的披露要求银行账户风险暴露信用风险缓释资产证券化信用风险1.标准法2.内评初级法3.内评高级法DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.BaselII协议-第一支柱-信用风险第一支柱—信用风险信用风险信用风险规定了三种不同复杂等级的计算方法。资本要求递减高级内评法初级内评法标准法风险权重由外部信用评估机构确定。银行内部估计违约概率PD，金融监管当局提供其它所需参数，如LGD，EAD等。银行内部自行估计违约概率（PD）、违约损失率（LGD）和违约风险暴露（EAD），须由监管当局加以确认。DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.BaselII协议-第一支柱-最低资本金要求最低资本充足率要求仍然是新资本协议的重点。该部分涉及与信用风险、市场风险以及操作风险有关的最低总资本要求的计算问题。最低资本要求由三个基本要素构成：受规章限制的资本的定义、风险加权资产以及资本对风险加权资产的最小比率有关资本的定义。对于风险加权资产的计算问题，新协议在原来只考虑信用风险的基础上，进一步考虑了市场风险和操作风险。总的风险加权资产等于由信用风险计算出来的风险加权资产，再加上根据市场风险和操作风险计算出来的风险加权资产。第一支柱—最低资本金要求总资本信用风险+市场风险+操作风险=资本率（≥8%）总资本信用风险市场风险操作风险总资本=核心资本+附属资本交易对手未能履行义务而造成经济损失的风险。未来市场价格（利率、汇率、股票价格和商品价格）的不确定性对企业实现其既定目标的影响。由不成熟或错误的内部操作流程、人员，系统或外部事件导致直接或间接损失的风险。DeloittescreensmallJan2010©2012DeloitteToucheTohmatsuLimited.Allrightsreserved.信用风险覆盖：BaselII和现行体系比较BaselII协议体系边界的损失发生概率极小，在认定评级下无需用资本金覆盖$500ExpectedLossEconomicCapital=Difference$2,000$0在x%的置信水平下才会发生的最大损失置信水平x%根据组合、产品的评级高低认定ProbabilityCost$2,500ELUL现行