参考资料,少熬夜!企业尽职调查报告【实用4篇】【导读指引】三一刀客最漂亮的网友为您整理分享的“企业尽职调查报告【实用4篇】”文档资料,供您学习参考,希望此文档对您有所帮助,喜欢就分享给朋友们吧!尽职调查报告【第一篇】一、概况企业历史沿革简述(设立时间,控股股东,注册资本与实收资本,相关变化情况等)。企业经营范围及主业、资质等。上年末及最新一期主要财务数据。二、基本素质结论性评价相当于每个环节的分析结论。控股股东(实际控制人)的变化情况;目前的控股股东或实际控制人财务及经营实力、行业地位,以及能够在资金、业务、技术和管理、品牌等方面给予企业的支持。企业在控股股东或实际控制人体系内的地位,体系内的主要关联交易对企业资金和经营业绩的影响。企业内部组织结构的设置及其合理性;分支机构及对外股权投资情况(相关性、控制力等)。人员素质。企业领导者的素质以能否适应企业经营管理需要为判断标准;企业从业人员整体素质。以能否满足技术、经营、生产及主要业务流程规范化管理为判断标准主要内部控制制度建设及实施情况。重点关注资金管理、预算管理、重大决策流程、对外担保管理等方面三、经营分析(一)经营环境结论性评价意见。政策环境(宏观政策、区域政策):产业政策、信贷政策、税收政策、行业监管等重点关注新近出台的政策对企业经营管理的影响。竞争环境(行业):行业或区域基本数据与变化趋势,竞争模式、态势及主要竞争对手简要分析。重点强调与企业主业的相关性(二)经营状况结论性评价意见。介绍企业经营模式(基本业务、经营历史、客户群、供应商、主营业务份额)。企业竟争能力,竟争优势。经营稳定性(企业成立期限、主业经营年限,所处生命周期)。经营成长性(销售增长、利润增长、资产增长)。企业面临的主要经营风险等。(投融资分析)参考资料,少熬夜!融资分析:目前融资现状、目前融资成本、未来融资需求,企业相应的融资计划以及融资计划实现的可能性评价。投资分析:投资项目介绍、预期投资收益、投资风险。(三)发展前景公司自身的发展策略、发展后劲、股东支持。公司近期的财务和经营状况变化趋势。结合行业趋势、特征和企业自身未来的项目投资计划、发展方向及长远规划做前景分析等。四、财务分析(一)财务结构结论性评价意见。财务结构的合理性,资产质量,财务风险大小及债权受保障程度总资本与总资产结构分析:资本金实力与负债经营程度;资本的固化形态;资本结构与资产结构的匹配程度。资产负债率,资本固定化比率债务结构分析:债务的期限结构及其合理性;具有明确归还期限的债务(刚性债务)占比及债务弹性。银行借款在债务及总资本中的占比,短借长用情况,以及所有者权益对银行债权的保障程度。净资产与年末贷款余额比率资产结构分析:对企业资产结构进行进一步分析,并分析判断企业主要资产的质量状况,如通过对应收账款(账龄分析)、固定资产(专用化程度——越高变现能力越差等)、存货(结构与成本计量,以销售规模或经营模式的匹配程度)、投资(结合收益与现金回流情况)等的分析,进而对整体资产质量作出判断。固定资产净值率(二)偿债能力结论性评价意见。企业资产流动性的强弱,现金流量的充沛程度,盈利对付息的保障程度,或有负债的潜在影响,以及综合考虑上述因素后对企业偿债能力强弱的判断意见流动性:承上启下:结合前一部分负债水平及资产结构的合理性资产流动性分析;实际的流动性压力;流动资产变现能力及存量货币资金的静态规模。企业即期债务的偿付压力(重点关注短期刚性债务)。流动比率,速动比率,现金比率现金流:结合经营状况的分析对企业经营环节的现金获取模式、赊销管理、资金垫付等作出分析,进而对其现金获取能力以及所获取现金抵偿债务的能力进行判断。经营性现金净流入量与流动负债余额比率对企业投资环节的现金流量状况作出分析,重点关注现金流出的方向是扩大再生产还是战略(策略)投资,关注扩大再生产的实际产出效果;//对企业融资环节的现金流量状况进行简单分析。非筹资性现金净流入量与流动负债余额比率,非筹资性现金净流入量与负债总额比率付息的保障分析:企业盈利对债务利息的保障程度。利息保障倍数或有负债:担保(结合基本素质分析中的担保管理),承参考资料,少熬夜!诺大额租金支付、质量等,诉讼,以及商业承兑汇票贴现等。或有负债所形成的潜在财务风险。担保比率(三)经营能力及效益结论性评价意见。企业主业的成长性,周转效率,经营效益的体现,以及资产收益水平的高低经营质量与效率:主营业务收入的增长趋势,主营业务现金回笼情况及其变化趋势,应收账款、存货等主要资产周转效率(需要结合企业的经营特点,营业周期等展开分析)。主营收入现金率,应收账款周转速度,存货周转速度,总资产周转速度经营效益:按照《利润表》结构,从主营业务利润(需要进行产品或地区结构分析)、营业利润到利润总额、净利润逐层进行分析。主要通过年度间变化趋势,变化趋势的一致性等分析评价,进而对企业的盈利能力作出判断。需要关注关联交易对企业经营效益的影响。毛利率,营业利润率资产收益水平:结合上段分析以及资本结构分析,对企业的财务杠杆运用效果进行分析评价。净资产收益率,总资产报酬率五、资金用途及方案简介(一)融资资金用途(二)租赁方案简介租赁融资额、租赁期限、租赁利率、付款总额、保证金/首付款、租金计算方式、各期租金(含利息)、支付方式等。六、标的物介绍及可处置性分析(一)标的物介绍(二)可处置性分析评估租赁标的物市场价值、在承租人生产经营中的作用,并做可处置性分析。承租人退租,续租,留购;出租人处置变现,二次出租;设备制造商回购等七、项目风险防范措施结论性评价意见。项目存在的主要风险;(政策变动,资产重组,债务重组,关联资产交易,控股股东变化,增减资事项,高管人员变动,安全与技术事故,重大质量纠纷,重大诉讼等或有事项)主要风险防控措施;担保方案及分析:担保方案;担保方介绍(基本情况、经营状况、财务状况、信用状况);担保能力分析。其他风险防控措施(此项可选择);项目后续跟进管理措施。八、项目收益预测影响合同收益的因素有:租赁融资额、租赁期限、每期月数、折合占用一年的资金、租金在各期期末还是期初支付、支付时是等额付租、等额还本还是依合同约定的时间和金额还本、租赁综合年利率、筹资综合年利率、营业费用率、营业税率和所得税率。预测的前提条件是假设合同被严格履行参考资料,少熬夜!九、总体评价对企业基本素质、经营状况及财务质量给出结论性评价意见,对项目进行总体评价,提出可行与否的明确意见。尽职调查报告【第二篇】医院改制与并购需要专业的医疗机构评估专家、律师和医院运营专家的综合评判。在这一过程中,专业化并购与投资主体和高水平的医疗机构评估将起到关键的作用。为了有效降低交易风险,保障买卖双方的利益,医院改制与并购必然依赖尽职调查。所谓医院尽职调查,系指医疗机构评估专家、律师、医院运营专家等专业人士以专业方法调查目标医院的过去、现在和可预见将来的所有相关事项,用以评估并购方案的收益和风险。海格公司提供的专业医院并购尽职调查服务对于卖方和买方都至关重要!对于买方而言,由于了解目标医院的实际状况对于买方决策是否进行并购至关重要,因此,买方律师起草的调查清单必须详尽,以充分了解被并购方医院的基本情况,包括法律地位、资金、资信、人员等,保证将并购的风险降至最低。对于卖方而言,了解跨国并购方开出的清单,对于清理目标医院的各类问题,适时进行法律技术的处理和包装,最终顺利完成并购具有重要意义。医院并购尽职调查的主要内容:(一)目标医院的性质适用的法律法规及政策规定,包括:1、股份转让限制;2、对医院董事或其他管理人员的资格有无特别要求;3、地方政府投资优惠政策;4、对医院被并购后的服务有无本地化限制或要求等。(二)目标医院组织和产权结构现状1、收集目标医院及其附属机构的组织结构和产权结构或相类似的信息(包括所有的附属医院、公司、有限责任公司、合伙企业、合资企业或其它直接或间接拥有某种利益的组织形式)。以便判断其合法性,尤其考虑并购后适用的法律规定。2、检查目标医院及其附属机构的组织文件(章程)及补充条款。3、目标医院及其附属机构的规章制度和补充文件。4、目标医院及其附属机构历次院长办公会(或董事会和股东会)的会议记录。5、目标医院及其附属机构的股东名单和股权数量(如果有)。6、目标医院及其附属机构股权转让记录。7、目标医院及其附属机构与相关的股东、第三人签署的有关选举、股票的处置或收购的协议。8、所有与股东沟通的季度、年度或其他定期的报告。参考资料,少熬夜!9、目标医院及其附属机构有资格从事经营业务的许可与范围。10、目标医院及其附属机构在相应的经营范围内经营声誉及纳税证明(如果有)。11、有关包括所有股东权益的反收购措施的所有文件(如果有)。12、(在一定时期内)目标医院及其附属机构曾作为一方与它方签订的有关业务合并、资产处置或收购(不管是否完成)的所有协议。13、有关目标医院被卖方出售的所有文件,包括但不限于收购协议、与收购协议有关的协议和有关收购、证券方面的所有文件(如果有)。14、询问目标医院人员影响医院经营而没有收录备忘录(或会议记录)的会议内容,以发掘值得深入调查的事件。(三)附属协议1、列出目标医院所有的附属机构(包括不上市的股权持有人、目标医院和附属机构中持有超过5%资本金股权的人员)以及所有合作公司(或医院)的董事和经营管理者名单。2、所有目标医院与上述1所列单位和人员签署的书面协议、备忘录(不管这些文件现在是否有效)。3、上述2所列举的各类文件包括但不限于:(1)有关分担税务责任的协议(如果有);(2)保障协议;(3)租赁协议(4)保证书;(5)咨询、管理和其他服务协议;(6)关于设施和功能共享协议;(7)购买和销售合同;(8)许可证协议。(四)授权情况1、审阅董事会或股东会对公司经营授权程度,并判断授权是否合适;2、审阅股东投票授权书、委托书或其他表决授权的协议;3、检查限制股权转让的协议,若有此协议,则进一步检查其遵循情况。(五)债务和义务1、目标医院和附属机构所欠债务清单。2、证明借钱、借物等的债务性文件以及与债权人协商的补充性文件或放弃债权文件。3、所有的证券交易文件、信用凭单、抵押文件、信托书、保证书、分期付款购货合同、资金拆借协议、信用证、有条件的赔偿义务文件和其他涉及到目标医院和附属机构收购问题、其他目标医院和附属机构有全部或部分责任等的有关文件。4、涉及由目标医院、附属机构以及它们的经营管理者、董事、主要股东进行贷款的文件。参考资料,少熬夜!5、由目标医院或附属机构签发的企业债券和信用证文件。6、与借款者沟通或给予借款者的报告文件,包括所有的由目标医院或其附属机构或独立的会计师递交给借款者的相关文件。(六)政府规定1、有关政府部门签发给目标医院和其附属机构的各类许可证明的复印件。2、所有递交给政府管理机构沟通的报告和文件的复印件。3、有关目标医院和其附属机构违反政府法规而收到的报告、通知、函等有关文件,包括但不限于:反不正当竞争、贸易政策、环境保护、安全卫生等规定。(七)税务(如果有)1、目标医院税务顾问(包括负责人)的姓名、地址、联络方式。2、所有由目标医院制作的或关于目标医院及其附属机构有关税收返还的文件,最新的税务当局的审计报告和税务代理机构的审查报告和其他相关的函件。3、有关涉及税务事项与税务当局的争议情况的最终结论或相关材料。4、关于营业税、所得所、销售税、使用税、增值税等评估、审计文件。5、有关增值税的安排、计算和支付、以及罚金或罚息的文件。6、有关涉及目标医院的医院间交易以及医院间可清算的帐户信息。7、有关目标医院涉及到医院间分配和义务的信息。(八)财务数据1、所有就目标医院股权交易情况向证券管理当局递交的文件。2、所有审计或未审计过的目标医院财务报表,包括资产平衡表、收入报表、独立会计师对这些报表所出的审计报告。3、所有来自审计师对目标医院管理建议和报告以及目标医院与审计师之间往来的函件。4、内部预算和项目准备情况的文件,包括描述这些预算和项目的备忘录。5、资产总量和可接受审查的帐目。6、销售、经营收入和土地使用权。7