金融统计学第二章

1第二章货币与银行统计分析一、货币与银行统计体系二、交易主体分类三、货币当局资产负债表四、存款货币银行的资产负债表五、非货币金融机构资产负债表六、货币概览与银行概览七、货币需求与货币供给统计分析八、对货币与银行统计中其他重要指标的统计分析2学习目标：了解货币与银行统计的一般结构了解交易主体的分类：国民经济机构部门分类和金融机构部门的构成了解货币银行统计分析的理论依据：货币政策与货币供应量、货币需求理论掌握货币的定义（M0、M1、M2）掌握我国货币银行的统计结构：三个基本帐户和两个合并帐户掌握货币供给的定量分析和货币需求的定量分析：利用简单回归分析法分析货币需求量3教学重点货币的定义：M0、M1、M2我国货币与银行的统计结构货币供给的定量分析货币需求的定量分析4货币与银行统计体系的产生与发展货币的定义货币与银行统计的一般结构我国货币与银行的统计结构货币与银行统计的特点货币与银行统计的基本要求第一节货币与银行统计体系51979年以前——中国人民银行。1979年以后——以中央银行为核心的、以商业银行为主要内容的、符合社会主义市场经济要求的、具有多元化特征的金融体系。一、货币与银行统计体系的产生与发展6作为一个从宏观上反映货币及其对宏观经济运行影响的统计工具，货币与银行统计体系以货币供给理论为依据，以货币运动为观察和研究的对象，来反映货币的数量和货币的创造过程。货币——起着一般等价物的特殊商品，是商品交换长期发展的必然产物。货币的作用：价值尺度；流通手段；支付手段；储藏手段。二、货币的定义7货币定义是以其流通手段和支付手段的职能为出发点，即要充分考虑金融工具的流动性。流通手段和支付手段的数量构成了市场购买力，构成市场需求，并反映货币政策操作对宏观经济运行的影响。所以，货币和银行统计在判断众多金融工具是否属于货币时，要充分考虑它们的流通能力和支付能力，或言之为要充分地考虑它们的流动性。二、货币的定义8金融工具流动性程度高低不同——常见金融工具的流动性沿箭头方向降低。现金活期存款债券定期存款股权凭证二、货币的定义流动性：是其他货币形态转化为现金所需要的时间和成本的多少。9M0＝流通中现金M1＝M0＋活期存款M2＝M1＋准货币＝M1＋定期存款＋储蓄存款＋其他存款其中，M1为狭义货币，M2为广义货币。我国根据货币流动性层次的不同，将货币统计口径划分为M0、M1、M2二、货币的定义10M0——是指流通领域中以现金存在的货币，它是流动性最强的金融资产，是中央银行关注和调节的重要目标。M1——M0+住户、非金融企业等部门的可用于支付的活期存款，称为狭义货币。是反映企业资金松紧的重要指标。M2——M1+准货币，称为广义货币。所谓准货币，就是定期存款、储蓄存款与其他存款之和。称为准货币，它反映社会总需求的变化。二、货币的定义11货币是以中央银行为核心的金融机构部门，以存在于经济生活中的信用关系为基础创造出来的。所以，货币与银行统计体系的切入点是金融机构，通过反映金融机构的资产负债行为来反映货币创造的过程和结果。按照金融机构在货币创造中的作用，将金融机构分为：货币当局、存款货币银行、非货币金融机构。三、货币与银行统计的一般结构12货币当局——通过向公众发行通货和吸收存款货币银行缴存的准备金等负债行为，创造基础货币。存款货币银行——作为货币的直接供给者，在原始存款的基础上，通过自身的存贷活动及乘数效应，向全社会提供货币。非货币金融机构——可以吸收某些种类的定期存款，但不能经营可转帐的活期存款业务。三、货币与银行统计的一般结构13三个基本帐户两个合并帐户货币当局的资产负债表存款货币银行的资产负债表非货币金融机构的资产负债表货币概览金融概览14构成货币与银行统计体系的三个组成部分：货币当局资产负债表——反映中央银行基础货币的创造；存款货币银行的资产负债表——反映存款货币的创造；非货币金融机构资产负债表——反映该类机构对货币创造的影响。货币概览=货币当局资产负债表+存款货币银行的资产负债表（用以反映M0与M1的规模）。金融概览=货币概览+非货币金融机构资产负债表（用以反映M2的规模）。三、货币与银行统计的一般结构15三个基本帐户：货币当局资产负债表；存款货币银行的资产负债表；非货币金融机构资产负债表。两个合并帐户：货币概览；银行概览。四、我国货币与银行的统计结构16三个基本帐户两个合并帐户货币当局的资产负债表存款货币银行的资产负债表特定存款机构的资产负债表货币概览银行概览17“金融概览”我国称为“银行概览”原因：1、我国统计准货币时不包括外币；2、我国在统计非货币金融机构时不包括保险公司、证券公司和外国金融机构（仅包括特定存款机构）四、我国货币与银行的统计结构181、总量核算。2、利用负债表的形式。3、与其它宏观经济统计体系相互协调。4、具有国际可比性。5、具有时效性。五、货币与银行统计的特点19（一）基础数据：完整、及时、存量为主，流量为辅（二）估价方法：市场价格（三）核算工具：利用复式记帐原理，以权责发生制为原则，使用帐户形式进行核算（四）项目合并和轧差：对不重要的交易科目，往往采取合并和轧差的方式处理六、货币与银行统计的基本要求20第二节交易主体分类国民经济机构部门分类金融机构部门的构成21国民经济主体按照其主要经济职能、行为和目的等经济特征可以分成五个机构部门：①住户部门②非金融企业部门③政府部门④金融机构部门⑤国外部门非金融部门一、国民经济机构部门分类22住户企业政府金融机构国外提供劳动力，最终消费、部分生产生产市场性货物与非金融服务政治责任、经济调节、收入和财富再分配、生产非市场性服务金融中介活动、辅助性金融活动与国内发生金融交易的非常住部门一、国民经济机构部门分类23金融机构部门：主要是指从事金融中介活动和辅助性金融活动的机构单位。从货币创造的角度考察，可分为两大类：一类——创造货币；该类金融机构被称之为货币机构，包括货币当局和存款货币银行。另一类——不具备创造货币的作用；包括非货币金融机构。二、金融机构部门的构成241货币当局：即中央银行。我国的中央银行是中国人民银行。2存款货币银行：主要包括商业银行及类似机构。这些金融机构以经营存、放款，办理转账结算为主要业务，以盈利为主要经营目标。其最明显的特征是能够吸收活期存款，创造货币。3其他金融机构：向其他部门提供除可用于作为支付手段的金融工具以外的金融服务，它们不具有创造派生存款的机制第二节交易主体分类25货币当局——中央银行——在我国指中国人民银行商业银行存款货币银行类似机构非货币金融机构国有商业银行其它商业银行财务公司信用合作社中国农业发展银行特定存款机构保险公司证券公司外资金融机构金融信托投资公司金融租赁公司中国进出口银行国家开发银行我国金融机构体系一览表：26第三节货币当局的资产负债表货币当局的资产负债表式货币当局的资产业务货币当局的负债业务27一、货币当局资产负债表的表式货币当局的基本职能可概括地表述为：发行的银行、银行的银行和国家的银行。这三大职能无不与货币供应量密切相关。货币当局在履行这三大基本职能时，其业务活动可通过其资产负债表得到概括的反映。28一.货币当局的资产负债表I国外资产对政府的债权对存款货币银行的债权对非货币金融机构的债权对非金融部门债权储备货币债券政府存款自有资金其他29[货币当局资产负债表]资产A负债L1.国外资产132291.储备货币30663（1）外汇12649（1）发行货币10981（2）黄金12（2）对金融机构负债16115（3）国际金融机构资产568（3）非金融机构存款35372.对政府的债权1583a.邮政储蓄26553.对存款货币银行债权14358b.机关团体存款8824.对非货币金融机构债权20722.债券1195.对非金融部门债权1713.政府存款14864.自有资金3665.其他（净）-1191*资产assets负债liability30（1）国外资产（净）：主要包括货币当局持有的外汇、货币黄金和在国际金融机构的净头寸。（2）对政府的债权：主要包括中央银行持有的国债，以及中央银行对政府的借款、垫款和透支（3）对存款货币银行的债权：主要包括对存款货币银行的贷款、贴现、回购等等（4）对非货币金融机构的债权：主要包括中央银行持有的非货币金融机构发行的债券（5）对非金融部门的债权：主要是指中央银行为支持老、少、边、穷地区的经济发展，直接对这些地区的企业和住户发放的专项贷款二、货币当局的资产业务31（1）储备货币：主要包括中央银行发行的货币（含存款货币银行的库存现金）、各金融机构缴存中央银行的法定存款准备金和超额储备，以及邮政储蓄存款和机关团体事业单位存款（2）债券：具体指中央银行发行的中央银行债券（3）政府存款：是指各级政府在人民银行账户上的预算收入与支出的余额（4）自有资金：指中国人民银行的信贷资金（5）其他（净）。三、货币当局的负债业务32基础货币（高能货币）是具有信贷扩张或收缩能力的货币。对应于货币当局资产负债表中的储备货币包括：发行货币对金融机构的负债非金融机构存款基础货币是具有货币信贷倍数扩张能力的货币，因此对基础货币的管理是金融调控的基础。因而，它是分析中央银行资产负债表的重要方面。三、货币当局的负债业务33“基础货币的创造是通过中央银行各项资产业务推进的”：从货币当局资产负债表可以看出，作为负债的基础货币与各项资产业务是相对应的；基础货币的创造也是由货币当局各种资产业务推进的。具体关系如下：货币当局对存款货币银行的债权规模与基础货币量。货币当局对财政的债权规模与基础货币量。外汇、黄金占款规模与基础货币量。三、货币当局的负债业务34货币当局增加资产，会导致货币供应量增加货币当局通过发生负债，产生具有派生货币能力的基础货币即储备货币。储备货币——是基础货币在统计中的表述，具有派生货币、货币信贷倍数扩张的能力。主要包括发行货币、对金融机构的负债、非金融机构的存款。三、货币当局的负债业务35第四节存款货币银行资产负债表存款货币银行资产负债表式存款货币银行的资产业务存款货币银行的负债业务36一、存款货币银行资产负债表的表式由于存款货币银行在现代金融信用体系中具有创造派生存款的能力，因此，它是最重要的金融机构。37存款货币银行资产负债表III国外资产储备资产中央银行债券对政府的债权对非金融部门债权对非货币金融机构的债权国外负债对非金融部门负债对中央银行负债对非货币金融机构负债债券所有者权益其他（净）38[存款货币银行资产负债表]资产A负债L1.国外资产52492.储备资产16275(1)准备金及在中央银行的存款15472(2)库存现金8033.中央银行债券984.对政府债权14965.对非金融部门债权706916.对非货币金融机构债权22241.国外负债42582.对非金融部门负债75310(1)活期存款23810(2)定期存款6739(3)储蓄存款43635(4)其他存款11263.对中央银行的负债40034.对非货币金融机构负债15025.债券2876.所有者权益3117.其他（净）-263839（1）国外资产：主要包括存款货币银行持有的国外有价证券、与国外的同业往来以及外币库存现金，它是存款货币银行以人民币记值的对非居民的债权（2）储备资产：包括存款货币银行缴存中央银行的准备金、库存现金二、存款货币银行的资产40（3）中央银行债券和对政府债权：主要指它持有的中央银行的债券和政府的债券（4）对非金融机构债权：是指存款货币银行向各类非金融机构单位发放的贷款和投资（5）对非货币金融机构债权：是指存款货币银行在非货币金融机构存放的款项，以及存款货币银行拆出给非货币金融机构的款项二、存款货币银行的资产41三、存款货币银行的负债（1）国外负债：是存款货币银行以人民币记值的对非居民的负债（2）对非金融部门负债：是指存款货币银行所吸收的各项存款，统计上按存款的性质分，可以将存款分为三类：