大尺寸tft-lcd市场供需之分析

大尺寸TFT-LCD市場供需之分析全球產業研究中心G.I.R.C.研究員:黃淩懿[e-mail]大綱•大尺寸LCD之應用產品分析•日韓台生產線現況•2001年大尺寸面板供需分析•結論大尺寸面板之應用•筆記型電腦–STN面板–TFT-LCD面板(90%)•液晶監視器–互補性(PCbound)–替代性(vs.CRT)•其他應用產品(液晶電視，生產線專用，醫療系統，公共顯示…等)–非PC相關產品大尺寸面板之應用800094271181414201155421874421166237382464927326301423324930401503501070391079191556424363331944129947920182714645013132628442854250100002000030000400005000060000700008000090000100000199419951996199719981999200020012002200320042005單位:千台筆記型電腦液晶監視器液晶電視Source:Nomuraintl.Plc,2000.9日韓台TFT-LCD生產線現況1.52.02.53.03.54.04.55.05.519901992199419961998200020022004生產線世代Source:全球產業研究中心,2001.1日本台灣韓國日本TFT-LCD生產線現況廠商生產線月投片數稼動時間Sharp360×465150001994.5360×465150001994.6400×500500001995.7550×650350001995680×880300002000.10NEC360×465350001993.12370×470125002000.4370×470280001995550×650180001997.5Hitachi370×470450001994650×830400001997.9730×920※400002001.2H鳥取三洋550×670330001998.1廠商生產線月投片數稼動時間Panasonic370×470300001995550×670300001998.2550×670300002000.8680×880※2001DTI360×465550001994.6550×650650001995.Q4ADI410×520470001996.5日本IBM680×880※--2001HAPD400×500250001995Fujitsu405×515330001996.6Toshiba*400×500100001997.7400×500200001999.4STLCD600×720150001999.Q1Source:全球產業研究中心,2001.1韓國TFT-LCD生產線現況廠商生產線月投片數稼動時間三星370×470500001995.8550×650500001996.10600×720550001998.Q2730×920480002000，101000×1250※2002，2HLG.Philips-LCD370×470600001995.8590×670650001997.11680×880600002000.61000×1200※2002，2H現代370×470100001996550×65050001997.Q4620×720240002000.2Source:全球產業研究中心,2001.1台灣TFT-LCD生產線現況廠商生產線月投片數稼動時間主要生產尺寸別華映550×670500001999.Q213.3“(0.6)14.1”(0.4)680×880400002001.Q115“,17”達碁600×720350001999.Q314.1”(0.5)15”(0.5)680×880400002001.Q115“,17”奇美620×750500001999.Q414.1”,15”,17”680×880300002001.Q315“,18“瀚宇彩晶550×650400002000.Q112“,14.1”,15“550×650400002000.Q414.1“,15“聯友光電610×72080001999.Q413.3“,14.1”,17“610×720375002000.Q413.3“,14.1“,17“廣輝620×750300002001.Q214.1“Source:全球產業研究中心,2001.1大尺寸面板市場概況•供需分析(一)–面板供應廠商產能與實際產出數量分析–應用產品數量分析•價格趨勢–NoteBookPC用面板–LCDMonitor用面板-4.29%-4.63%1.19%6.77%8.51%10.81%5.22%4.29%2.65%11.61%13.66%13.06%4.68%1.22%5.90%-0.27%-12000000-7000000-2000000300000080000001300000099,Q199,Q299,Q399,Q400,Q100,Q200,Q300,Q4單位(片)-10%0%10%20%30%40%50%60%70%80%供需缺口比率(%)SupplyDemandS-D(S-D)'大尺寸面板市場概況韓國廠商順勢搶佔市場龍頭價格戰引爆Source:DisplaySearch,全球產業研究中心2001.1日本廠商主導產出減少,提高價格台灣廠商加入量產供過於求與價格下滑壓力隱現面板價格變化趨勢330240600279900105015004421496493190065125008310500100015002000250030003Q,974Q,971Q,982Q,983Q,984Q,981Q,992Q,993Q,994Q,991Q,002Q,003Q,004Q,001213.314.115151718監視器面板價格由LG主導15吋Samsung切入17吋競爭NB面板價格由Samsung主導14.1吋LG切入13.3吋競爭Source:DisplaySearchLCD、CRT價格比趨勢分析25001,8701,6401,3101,1701,0101,0491,0961,1431,1021,0651,0128997997116425905204804404103.953.43.52.932.462.913.433.693.93.83.73.332.72.42.321.81.781.7-2000-1500-1000-50005001000150020002500300097Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q4Q1Q2Q3Q402030405單位:USD(ASP)1.52.53.54.55.56.57.58.59.515LCD17CRTPriceRatio990100假設前提LCD降價幅度CRT降價幅度Source:全球產業研究中心,2001.1980%10%20%30%40%50%60%0123456LCDv.s.CRT價格比滲透率理想假設情境下之滲透率趨勢Y=1.5739exp(-1.148x)+0.0007實際情境下之滲透率趨勢Y=1.1719exp(-1.505x)LCDMonitor價格滲透趨勢Source:NikkieMicrodevices,全球產業研究中心,2001.1LCDMonitor價格滲透趨勢0.47%0.62%1.20%1.94%2.50%4.80%5.13%5.38%4.28%7.34%13.99%21.90%29.71%35.74%40.98%3.953.43.52.932.462.913.433.693.462.621.81.781.7-45%-35%-25%-15%-5%5%15%25%35%45%55%123456789101112131415液晶監視器滲透比率12345678910價格比率VolumeRatioPriceRatioSource:全球產業研究中心,2001.1大尺寸面板供需分析•需求面–NoteBookPC需求2926萬台(+19.94%)–LCDMonitor需求1158萬台(+70.81%)•互補性效果•替代性效果–Applications需求122萬台•供給面–產能推估模型建立•面取數設定、良率設定、產能利用率設定–2001年產出推估–關鍵零組件影響程度1087213711629632134254151371877611802460110063629829923943809913.2%15.5%18.0%14.0%-12000000-7000000-200000030000008000000130000001800000099,Q199,Q299,Q399,Q400,Q100,Q200,Q300,Q401,Q101,Q201,Q301,Q4單位(片)-20%0%20%40%60%80%100%120%供需缺口比率(%)SupplyDemandS-D2001年大尺寸面板供需結果產出佔有率分佈日本(41.18%)韓國(35.59%)台灣(23.23%)第三季產生供需缺口高峰Source:全球產業研究中心,2001.1面板供需情境分析•情境一：–供需符合預期假設狀況–出現超額供給，面板價格持續下滑–韓國主導、台灣跟進、日本部分廠商退出主流面板市場競爭Q1,01Q2,01Q3,01Q4,01供給10872137116296321342541513718776需求943809998299231100636211802460超額供給比率13.19%15.48%18.02%13.97%•情境二：(供給面假設維持不變，需求面產生變化)–景氣回穩–液晶監視器替代需求效應擴大•1409萬台(+107.8%)–超額供給缺口縮小面板供需情境分析Source:全球產業研究中心,2001.1Q1,01Q2,01Q3,01Q4,01供給10872137116296321342541513718776需求9642290102833951176367112900500超額供給比率11.31%11.58%12.38%5.96%•情境三：(需求面假設維持不變，供給面產生變化)–日本廠商轉攻中小尺寸及超大尺寸面板市場–零組件短缺效應–供給量降低，縮小供需失衡缺口–韓、台廠商市場佔有率提昇面板供需情境分析結論一、2001年供過於求趨勢確立短期內景氣下走，潛在需求未起面板價格下滑趨勢減緩供需平衡時點延後上半年韓國大廠持續保有優勢，但下半年至5G正式量產前時間內，台灣廠商勢力漸起個別廠商之財務結構問題將成觀察重點結論二、廠商之動態發展日本(利潤導向)•朝高附加價值利基型產品發展~Non-PC-related•次世代技術開發~LTPS韓國(市場佔有率導向)•加速5G量產時程的導入•次世代技術開發台灣•持續擴產~深化量產技術、加速折舊攤提•建構完整生產體系呎吋370x470550x650600x720650x830680x880730x92010.4”412.1266913.324669914.1246669152444661744462044421.3224面板尺寸00,4Q價格12.1250435130513051957.5******13.3290493986147914792218.52218.514.1350560112016801680168025201542559511901190119017851785154105741148114811481722172217610******1586158615862379附錄供需分析之面取數與最佳經濟切割尺寸設定Source:全球產業研究中心,2001.1供需分析之各生產線良率設定年度國別199920002001日本0.78-0.830.83-0.870.87-0.90韓國0.75-0.800.80-0.850.85-0.87台灣0.65-0.700.70-0.800.80-0.85Source:全球產