第五章商业银行资产业务的经营与

第五章银行资产业务的经营与管理银行资产业务种类现金资产业务贷款业务证券投资业务第一节商业银行资产业务一.商业银行的资产业务是指商业银行所拥有的能够为其增加收益的物资,财产和权利的总和(既包括有形的也包括无形的),实际上就是商业银行的资金运用业务。二.商业银行的资产业务种类（1）现金资产：金额不大，作用特殊；（2）证券资产：二级准备金，越来越重要；（3）贷款资产：主要资产，问题最多；（4）汇差资产：起伏变化大，应加强管理；（5）固定资产：不是日常性经营管理的对象，但也应引起重视。三.商业银行资产业务经营管理的作用（1）微观上：是赢利的主要来源（特别对我国商业银行而言）；资产的安全，风险状况关系到银行的稳定与发展。（2）宏观上：是一种杠杆，关系到整个金融业的稳定。四.商业银行资产业务经营管理的目标与原则（1）目标：A.资产多元化；B.结构合理化；C.盘活存量，优化增量；D.增强流动性，提高效益性；E.稳健经营，化解风险。（2）原则：A.合法性；B.安全性；C.流动性；D.盈利性。第二节现金资产管理一.现金资产的构成现金资产是银行持有的库存现金以及与现金等同的可随时用于支付的银行资产。1、库存现金指商业银行保存在金库中的现钞和硬币。用途：用来应付客户提现和银行本身的日常零星开支。类型：非盈利性资产，无风险。2、在中央银行存款指商业银行存放在中央银行的资金，即存款准备金。包括法定准备金和超额准备金。法定存款准备金：按法定比率向中央银行缴存的存款准备金。（目前为8%）超额准备金：狭义的指在存款准备金帐户中，超过了法定存款准备金的那部分存款。3、存放同业存款指存放在代理行和相关银行的存款。以便银行在同业之间开展代理业务和结算收付。4、在途资金也称托收未达款，指本行通过对方银行向外地付款单位或个人收取的票据。二.现金资产的作用1、保持清偿力用于应付提现和清偿债务，防范支付风险。2、保持流动性通过调整资产负债结构的合理搭配，确保原有贷款和投资的高质量和易变现性。三.资金头寸及其构成1.资金头寸及其构成资金头寸：指银行能够运用的资金。时点头寸：银行在某一时点上的可用资金。时期头寸：在某一时期的可用资金。（1）基础头寸及其构成基础头寸：指银行库存现金与在中央银行的超额准备金之和。用途：是银行一切资金清算的最终支付手段。如客户存款的提取和转移，同业和中央银行的资金清算。（2）可用头寸及其构成可用头寸：商业银行可以动用的全部可用资金，包括基础头寸和银行存放同业的存款。实际包括二个方面：一是可用于应付客户提存和满足债权债务清偿需要的头寸，一般称为备付金，我国曾规定须持有5%-7%的备付金；二是可贷头寸。可贷头寸＝可用头寸－规定的支付准备金注：备付金是银行为保证存款支付和资金清算而库存的现金和在央行以及上级行保留的一般性存款。对外备付金率＝（库存现金+存放央行款项）期末余额/各项存款期末余额×100％。系统内清算备付金率＝存放总行备付款项期末余额/对公存款期末余额×100％二级分行以下银行的系统内清算备付金率＝存放上级行备付款项期末余额/对公存款期末余额×100％2.资金头寸的管理任务（1）现金资产管理核心任务：适度流动性(流动性需要与盈利性需要的协调一致)。（2）重要工作：流动性资金需要量的预测。主要取决于存贷款的变化。（3）存款与贷款的变化主要是易变性存款的预测，包括可能会提取的存款(定活两便、零存整取，以及到期可以自动转帐的存款等)和随时可能提取的存款(如活期存款)。银行主要资金来源与运用资金来源（增加头寸）资金运用（减少头寸）贷款利息和本金变现债券及到期债券存款增加其他负债增加发行新股新发放的贷款购买债券存款减少其他负债减少收购股份四.现金资产的管理1.现金资产管理原则（1）总量适度原则（2）适时调节原则：根据业务过程中的现金流量变化，及时调节资金头寸，确保现金资产的规模适度。（3）安全保障原则：健全安全保卫制度，严格操作规程。2.现金资产管理的内容（1）库存现金的日常管理（2）存款准备金管理（3）同业存款的管理第三节贷款业务管理一、贷款种类和政策（一）贷款种类1、按贷款偿还期限分短期贷款(1年以下，包括1年)中期贷款(1-5年，含5年)长期贷款(5年以上)2、按贷款保障条件分（1）信用贷款（2）担保贷款指具有一定的财产或信用作还款保证的贷款。有抵押贷款、质押贷款和保证贷款三类。抵押贷款：以借款人或第三人的财产作为抵押发放的贷款。质押贷款：以借款人或第三人动产或权利作为质物发放的贷款。（3）票据贴现3、按贷款的偿还方式分类一次性偿还和分期偿还。4、按贷款的质量(或风险度)分类（1）正常贷款：借款人能够履行借款合同，有充分把握按时足额偿还本息的贷款。（2）关注贷款：贷款本息还仍然正常，但出现了一些可能影响贷款偿还的不利因素。(要关注和监控)（3）次级贷款：借款人依靠正常的经营收入已经无法偿还贷款的本息，而不得不通过重新融资或拆东墙补西墙的办法来归还贷款。（4）可疑贷款：借款人无法足额偿还贷款本息，已肯定要造成一部分损失。（5）损失贷款：在采取一所有可能的措施和一切必要的法律程序之后，本息仍无法收回，或只能收回极少部分。5、按贷款用途分表贷款种类划分依据贷款内容按期限分活期贷款、定期贷款、透支按保障分信用贷款、担保贷款按用途分工商贷款、农业贷款、消费贷款偿还方式一次还清贷款、分期偿还贷款风险程度正常、关注、次级、可疑、损失（二）贷款政策商业银行用以指导和规范贷款业务、管理和控制贷款风险的各项方针、措施和程序的总和。1、贷款工作规程及权限划分（1）贷前有推销、调查及信用分析阶段（2）银行接受贷款申请以后的评估、审查及贷款发放阶段（3）贷款发放以后的监督检查、风险监测及贷款本息收回阶段2、相关制度：（1）贷款审批制度，我国实行“审贷分离”制度。贷款调查人员负责贷前调查评估，承担调查失误和评估失准的责任；贷款审查人员负责贷款风险的审查，承担审查失误的责任；贷款检查人员负责贷款发放以后的检查和清收，承担检查失误、清收不力的责任。（2）分级审批制度：银行内部实行分级授权制。规定各级信贷部门及有关人员的贷款审批品种和最高贷款限额。3、制定贷款政策应考虑的因素（1）法律法规（2）财政货币政策（3）银行资本金状况（4）银行负债结构（5）所在地区的经济环境（6）信贷人员的素质二、贷款规模和比率控制1.依据：自身负债资金来源情况及其稳定性状况，以及中央银行的存款准备金比率、资本金状况、银行自身流动性准备比率、银行经营环境状况、贷款需求和银行经营管理水平等因素。2.评判指标：（1）贷款/存款比率。我国法规规定这一比率不得超过75%。（2）贷款/资本比率。反映银行资本的盈利能力和银行对贷款损失的承受能力。巴塞尔协议规定商业银行资本总额与加权风险资产之比不得低于8%，核心资本与加权风险资产之比不得低于4%。（3）单个企业贷款比率。指银行给最大一家客户或最大10家客户的贷款占银行资本金的比率，反映了贷款的集中程度和风险状况。如我国规定，对最大一家客户的贷款余额不得超过银行资本金的15%，最大10家客户的贷款余额不得超过银行资本金的50%。（4）中长期贷款比率。1年期以上的中长期贷款余额与1年期以上的各项存款余额的比率。反映了银行贷款的总体流动性状况。如我国规定，这一比率必须低于120%。商业银行信贷政策一般应涵盖的主要内容贷款业务发展战略透支授信限额贷款的审批和管理程序贷款审批的分级授权信贷集中风险管理政策贷款的日常管理和催收政策贷款的期限和品种结构贷款的定价对有问题贷款的管理贷款发放的规模控制贷款的担保政策贷款分类制度关系人贷款政策信贷档案的管理呆账准备金政策和呆账冲销三、贷款程序1.贷款申请2.贷款调查3.对借款人的信用评估4.贷款审批5.借款合同的签订和担保6.贷款发放7.贷款检查8.贷款收回贷款程序及操作中的一些关键问题贷前贷时贷后(1)贷前调查客户借款申请借款申请书内容贷款可行性调查(4)贷款审批主管信贷人员高级经理人员分级审批制度(7)日常管理数据资料合同契约担保品信用审查贷款检查(2)信贷分析用途行业管理水平信用评估数据资料(5)起草文件法律合同文本贷款文件审查检验担保品自动放弃条款其他(8)应变措施早期报警信号调整战略管理计划――贷款重组――努力催收――诉诸法律(3)贷款谈判还款条件合同契约担保条件(6)贷款发放凭证有效贷款文件得以执行(9)贷款偿还催收本金全部偿还利息全部收到四、贷款定价及其方法1.贷款定价原则利润最大化、扩大市场份额、保证贷款安全、维护银行形象2.贷款价格构成贷款利率、贷款承诺费补偿余额、隐含价格注：贷款实际利率＝贷款利率/（1－补偿余额率）贷款承诺费：指银行对已承诺贷给客户而客户又没有使用的那部分资金收取的费用。补偿余额：是应银行的要求，借款人保持在银行的一定数量的活期存款和低利率的定期存款。通常作为银行同意贷款的一个条件而写进贷款协议中。隐含价格：是指贷款定价中的一些非货币性内容。目的是为保证客户偿还贷款，通常通过在贷款协议中的附加条款来体现。3.影响价格的因素1）资金成本2）贷款风险程度3）贷款费用4）贷款供求状况5）借款人与银行的关系6）借款人信用7）贷款的目标收益率定价方法理论公式目标收益率（贷款收益-贷款费用）/应摊产权资本；贷款收益=利息收益+管理费；基础利率基础利率+x%成本加成贷款成本率+利率加成优惠加数优惠利率+x%优惠乘数优惠利率*系数补偿余额根据补偿余额决定贷款利率4.贷款定价方法1）成本加成定价法贷款利率=贷款成本率＋利率加成贷款成本包括资金成本、贷款服务成本和营业成本，利率加成即银行的合理利润。2）价格领导模型定价法ThePriceLeadershipModel贷款利率=优惠利率+违约风险溢价+期限风险溢价a确定风险溢价Copeland专家建议的贷款风险等级和溢价风险等级没有风险微小风险标准风险特别注意低于标准可疑的风险溢价0%0.250.501.52.55b优惠利率加数法、优惠利率乘数法利率自由化之后，优惠利率定价法产生了两个公式。优惠利率加数法：在优惠利率基础上加若干百分点而形成贷款利率。优惠利率乘数法：在优惠利率基础上乘以一个系数而形成贷款利率。优惠加数和优惠乘数定价优惠利率水平优惠加数优惠乘数风险等级A＋1%风险等级B＋2%风险等级A1.1风险等级B1.26%8%10%7%9%11%8%10%12%6.6%8.8%11%7.2%9.6%12%3）客户盈利性分析法银行从整个客户关系中获得的税前收益率对客户提供贷款和其他服务的收入可用于超出该客户存款的净贷放资金对客户提供贷款和其他服务的费用成本－收益定价计算使用资金净额收益率资金边际成本率＋利润目标率＝（贷款收入－贷款支出）/使用银行资金净额（即借款人实际使用的资金额）贷款定价时，先确定资金成本率和利润目标率，然后再算贷款总收入，确定贷款价格。案例某银行的资金的边际成本是6%，利润目标率是2%，贷款费用是2万元，银行向某客户发放100万元的贷款，客户实际使用的资金额是100万元。则银行的贷款收入为：（6%＋2%）＝（贷款收入－2万元）/100万元贷款收入＝10万元，则贷款利率＝10万元/100万元，即10%若考虑补偿余额，假定上例中银行要求客户将贷款额度的20%作为补偿余额存入银行，并对补偿余额收取1%的承担费.则，客户实际使用的资金额是80万元，银行的贷款总收入(Y),（6%＋2%）＝（Y－2）/80,Y=8.4万元贷款利息收入＝8.4－10020%1%＝8.2万元贷款名义利率＝8.2/100＝8.2%4）消费贷款的价格分析消费贷款的价格取决于贷款额大小和期限长短。为达到收支平衡，其价格应满足下式：利息收入=资金成本+贷款违约损失+其他成本分期偿还贷款，银行要保证收支平衡，其价格应满足下式：(r–d–l)SB(M/12)=Ca+CcMd=贷款资金成本率，l=平均贷款呆帐率，S=贷款额，B=平均未收回贷款比率，M=按月偿还贷款次数Ca=贷款招揽和发放成本，Cc=每月回收贷款的成本即：贷款的净利息收入=贷款所有管理费用CASE贷款成本：