第四章商业银行现金资产业务经营与管理

第四章商业银行现金资产业务经营与管理第一节现金资产的构成库存现金在中央银行的存款存放同业存款托收中的现金第二节现金资产的管理现金资产的管理原则库存现金的管理存款准备金的管理存放同业存款的管理第三节资金头寸的构成、预测及调度资金头寸的构成资金头寸的预测资金头寸的调度第一节现金资产的构成库存现金（狭义现金资产）在中央银行的存款存放同业存款存放同业存款，許多小銀行在大銀行存放現金，以利支票交換、汇兌、有价证券购买等服務。托收中的现金托收中的现金。指本行通过对方银行向外地付款单位和个人收取的票据。在中央银行的存款是指商业银行存放在中央银行的资金，即存款准备金。在中央银行存款由两部分构成：一是法定存款准备金；二是超额准备金(广义和狭义）中央银行基准利率1.62%（法定准备金）0.72%（超额准备金）调整日期2008.11.27存款准备金率的变动存款准备金率变动情况2010年变动情况1月12日（上调0.5%）（差别准备金率，光大、中信、中行、工行，期限3个月）2月12日（上调0.5%）5月2日（上调0.5%）10月11日（上调0.5%）（差别存款准备金率）6家银行提高到：中农工建4家17.5%，招商和民生银行2家15.5%，期限2个月）差别存款准备金率制度差别存款准备金率制度（2004年4月25日开始实行）的主要内容：金融机构适用的存款准备金率与其资本充足率、资产质量状况等指标挂钩。金融机构资本充足率越低、不良贷款比率越高，适用的存款准备金率就越高；反之，金融机构资本充足率越高、不良贷款比率越低，适用的存款准备金率就越低。实行差别存款准备金率制度可以制约资本充足率不足且资产质量不高的金融机构的贷款扩张。第二节现金资产的管理现金资产的管理目的现金资产管理的原则总量适度原则适时调节原则安全保障原则管理的内容库存现金的管理存款准备金的管理存放同业存款的管理要在确保银行流动性的前提下，尽可能地降低现金资产占总资产的比重，使现金资产达到适度的规模现金资产的管理——着力于流动性需求的预测与满足（解决盈利性与安全性之间的矛盾）。库存现金的管理存款准备金的管理同业存款的管理管理的目的满足银行经营过程中的流动性需要（清偿力）库存现金的管理（一）影响库存现金量的因素1．现金收支规律如对公出纳业务，一般是上午大量支出现金，下午大量收入现金。在这种情况下当天收进的绝大部分现金只能在第二天上午才能抵用，因此一般情况下，付出现金的平均日发生额与必要的库存现金量成正比。在一个年度当中，由于季节性因素的影响，有的季节银行现金收入多支出少，有的季节银行现金收入少而支出多，银行应根据历年的收支情况寻找变化规律，为资金头寸的预测提供依据。储蓄业务一般有以下规律。一是一般在营业过程中客户存取款的概率基本相等二是在正常情况下，上午取款的平均数一般大于下午。这个规律告诉我们用当天的现金收入抵用当天的现金支出具有时差性，银行在每天营业开始时必须保有一定数额的备用金三是在一般情况下每个月出现现金净收入和净支出的日期基本固定不变。下旬表现为净支出，上中旬表现为净收入2.与中央银行发行库的距离、交通条件及发行库的规定3.银行所在城市和开设网点的地理位置4.商业银行内部管理（二）加强库存现金管理的措施1．制订科学的考核办法,合理核定各银行库存现金的限额2．采取各种措施，为现金缴存提供便利3．掌握储蓄现金收支规律4．实现对公现金出纳业务的规范化操作5．严格库房安全管理从经营的角度，银行的库存现金显然是最安全的资产，但库存现金也有其特定的风险，如被盗、被抢和自然灾害导致的损失，也可能来自业务人员清点包装中差错，还有可能来自银行内部不法份子的贪污挪用。最愚蠢的死亡事件——2009年的达尔文奖颁给了比利时的两个银行大盗，被誉为“头号蠢蛋”。潜江抢劫运钞车案（2003年9月29日）邯郸农行金库被盗案（2007年4月14日）存款准备金的管理（一）法定存款准备金的管理1．滞后准备金计算法(非交易性账户）2．同步准备金计算法（交易性账户）量两种方法的比较滞后准备金计算法同步准备金计算法适用于非交易性账户（如定期存款等）适用于交易性账户（如活期存款等）余额变动幅度相对较小余额变动幅度大依据2周前的存款负债余额计算目前应当持有的准备金数量根据本期（2周为一个计算期）存款余额的为基础计算本期的准备金需要量滞后准备金滞后准备金的计算第一周（计算基期周）（9.2——9.8）第二周（9.9——9.15）第三周（准备金保持周）（9.16——9.22）以基期的实际存款平均余额为基础计算准备金保持周应持有的准备金平均数滞后准备金的计算举例假设银行在9月2日（星期四）——9月8日（星期三）期间非交易类存款平均余额为80000万元，按照7%的存款准备金率，该行在9月16日（四）——9月22日（三）这一周应保持的准备金余额为：80000×7%=5600万元同步准备金同步准备金的计算（9月）2（四）.3.4.5.6.7.8.9.10.11.12.13.14.15（三）.16.17（2周为一个计算周期即2—15）（计算这14天中银行银行交易性账户存款的日平均余额）（9月）2.3.4.5.6.7.8.9.10.11.12.13.14.15.16.17（4-17为准备金保持周）应上缴的存款准备金的平均余额以准备金计算周期内的存款平均余额为基础计算超额准备金的管理（二）超额准备金的管理1．存款波动2．贷款的发放与收回3．其他因素（三）我国中央银行的存款准备金制度存放同业存款的管理（一）同业存款的目的支付代理行代办业务的手续费（即代理本行业务的成本）（二）影响同业存款需要量的因素1．使用代理行的服务数量和项目（较多、多）2．代理行的收费标准（高、大）第三节资金头寸的构成、预测及调度一、资金头寸的构成基础头寸（是银行最具流动性的资产）基础头寸=库存现金+在中央银行的超额准备金可用头寸可用头寸=现金资产-法定准备金包括库存现金、在中央银行的超额准备金及存放同业存款。可贷头寸（它是形成银行盈利性资产的基础）可贷头寸是指商业银行在某一时期内可直接用于贷款发放和投资的资金。二、资金头寸的预测（银行流动性需要量）现金资产管理的核心任务——保证银行经营过程中的适度流动性。对银行资金头寸的预测事实上就是对银行流动性需要量的预测。流动性需求供给不匹配是商业银行日常经营的常态，准确预测流动性需求是银行进行现金资产管理的首要任务。（一）银行流动性需求与供给的影响因素流动性供给增加因素（资金流入——增加头寸）流动性需求增加因素（资金流出——减少头寸）客户存款客户取款提供非存款服务所得收入合格贷款客户的贷款要求客户偿还贷款偿还非存款借款银行资产出售支付销售服务中产生的营业费用和税收货币市场借贷向股东派发现金股利发行新股购买债券（二）预测方法1、因素法计算商业银行资金头寸需要量或流动性需要量存贷款业务的变化是影响银行流动性的主要因素。流动性头寸=流动性供给-流动性需求正缺口：供给＞需求（盈余）（投资）负缺口：供给＜需求（赤字）（补充）流动性需求供给不匹配是商业银行日常经营的常态，准确预测流动性需求是银行进行现金资产管理的首要任务。资金头寸需要量=（预计贷款增量+应缴存款准备金增量）-预计存款增量流出＞流入（流动性不足）为赤字（-）不足时设法通过花费最低的成本来筹措流动性资金以补充流动性不足。流出＜流入（流动性盈余）为盈余（+）当资金头寸盈余时，要运用出去获取最大利润，减少现金资产的占用。银行流动性供给随存款增加（头寸增加）和贷款减少（头寸增加）而增大，随存款减少（头寸减少）和贷款增加（头寸减少）而降低。2、资金结构法流动性预测的概率调整新增贷款的流动性准备计算按分类相应比例提取流动性准备金按照提取的可能性对负债进行分类Step4Step3Step2Step1按其被提取的可能性，存款可分3类游动性货币负债（随时提取的存款）脆弱性货币负债（近期内有可能提取的存款）稳定性货币负债（核心存款，提取可能性较小）因稳定性不同，银行需要为以上3种资金来源提取的流动性资金比例也不同。负债流动性需要量=0.95（游动性货币负债-法定存款准备金）+0.30（脆弱性货币负债-法定存款准备金）+0.15（稳定性货币负债-法定存款准备金）银行总流动性需求=0.95×（游动性货币负债-法定存款准备金）+0.30×（脆弱性货币负债-法定存款准备金）+0.15×（稳定性货币负债-法定存款准备金）+1.00×新增贷款额3、流动性指标法流动性指标体系能够反映一家银行整体的流动性状况。银行可以通过对比分析自身的流动性指标与同行业的平均水平来估算其流动性需求。如现金指标。（现金+同业存款）/总资产该比率越高，表明银行的流动性越强三、资金头寸的调度（一）资金头寸的调度——是商业银行在营运过程中对其头寸进行合理的分配和使用。渠道和方式有5种：同业拆借（最主要的渠道）短期证券回购和同业票据交易（重要渠道）中央银行融资商业银行系统内的资金调度出售其他资产（二）头寸多余（盈余）的使用顺序归还中央银行借款和同业借款，清算应付汇差资金增发贷款或增加投资向同业借出资金（三）头寸（不足）补充顺序向中央银行借入资金向同业借入资金大力组织各类存款发行金融债券积极收贷收息