风控形势再现严峻考验银行拉响风险预警

风控形势再现严峻考验银行拉响风险预警来源：金融时报近期，中国银行北京西城支行在19家网点开展防范电信诈骗宣传活动，发放宣传材料，讲解防范诈骗知识，受到群众欢迎。近期出现的银行代销信托业务兑付纠纷，引发对相关潜在风险有可能向银行传递蔓延的高度关注。日前，有媒体报道称，某大行将在内部暂停全国范围内相关代销产品的业务，且多家银行已展开对代销业务的全面风险排查。尽管此事尚未得到证实，但去年以来，银行代销产品引发的风波不断，多家银行的代销产品都出现了兑付问题。业内估计，这两年是信托产品集中兑付的高峰期，然而受监管层正采取措施约束“影子银行”和经济增速下行影响，类似矿产和房地产行业信托产品发生违约的风险正在提高。同时，在部分行业企业偿债能力下滑、信用风险或集中爆发的情况下，银行离“风暴中心”又有多远？风险隐患频现中国信托业协会近日公布数据显示，2013年我国信托业资产总规模达到10.91万亿元，创历史新高，同比增长46%，规模激增。有媒体报道，吉林信托上月给投资者发布通知，称总部位于山西省的联盛集团相关信托产品在2月19日到期时可能无法偿还。该信托产品的规模为人民币1亿元，而这批产品也由一家大行负责销售。这也是继中诚信托之后新一例可能违约事件，虽然中诚信托在最后关头完成了“自我救赎”，但显而易见，信托业集中兑付高峰下违约风险或集中爆发，并有可能波及银行。值得注意的是，据不完全统计，2012年以来，媒体报道的产生兑付问题的信托项目就有超过20款，其中多数涉及房地产以及产能过剩行业。无独有偶，日前洛阳矿业集团有限公司收到其非公开定向债务融资工具持有人——广州农商行、中银基金提前还本付息的要求。广州农商行称，洛阳矿业集团的偿债能力减弱，存在一定的风险隐患，提出相关议案是作为一种规避风险的手段。种种迹象表明，在监管层采取措施约束“影子银行”以及经济增速放缓的背景下，部分行业企业偿债能力减弱，信用违约风险正在酝酿发酵，今年或显著增加。业内人士分析，产能过剩行业有可能成为今年债务违约的重灾区。关注表外业务风险在这种情况下，容易积聚金融风险的商业银行表外业务受到监管层的关注，面临再收缩。业内人士表示，其实有些银行代销的信托产品业务都是自己发行、自己销售、自己使用资金，信托公司只不过是规避监管的通道而已。而这些资金，绕道监管，再次投向了信贷受限制行业。去年银监会“8号文”就对目前商业银行理财业务中“非标准化债权资产”进行总量限制及相关规范。“非标准化债权资产”包括信贷资产、信托贷款、委托债权、承兑汇票等，融资类银信合作业务是其中的重要部分。“如果信托和券商作为影子银行来理解的话，不难看出，风险的承担者最终会回归到银行。”业内分析人士指出，中国的“影子银行”很大程度上是商业银行为了规避监管，主动将手中的传统存贷业务资源转出所造成的。正基于此，央行在2013年中国金融稳定报告中指出，中国银行业须全面布控表外业务风险，严防风险传染和蔓延。“表内不行就转向表外，信贷受限就涌向信托，信托、证券的通道受限又涌入同业业务，银行业资产负债管理方式面临着严峻挑战。”银监会在年初的监管工作会议上再次强调，要关注商业银行表外业务风险。同业业务、信托业务和理财业务是今年的监管重点，对于信托业务，要回归信托主业，运用净资本管理约束信贷类业务，不开展非标资金池业务，及时披露产品信息。加大风险预警除了矿产信托拉响违约警报，信用债风险暴露，近日又有消息称部分银行停收钢贸互保新单，银行业今年面临的风控形势可谓更加严峻。2月13日，银监会公布的《商业银行主要监管指标情况表》显示，2013年末商业银行不良贷款余额达5921亿元，不良贷款率升至1%。资产质量持续承压，银监会今年年初时就特别强调，今年要严控平台贷、房地产以及产能过剩风险，警惕信用风险从钢铁、光伏、船舶等困难行业向上下游行业和关联产业链蔓延。监管层对于今年可能面临的复杂形势已经有所部署，央行在四季度货币政策执行报告中明确指出，下一步在支持金融创新的同时，要加强对理财、票据和同业业务发展潜在风险的监测与防范，加强对地方政府融资平台、产能过剩行业和房地产行业贷款信用违约风险的监测，防范部分地区、行业、企业风险及非正规金融风险向金融体系传导。近期银监会筹建信托产品登记系统的消息也甚嚣尘上，业内人士表示，如果该系统上线，“能从根子上缓解信息不对称和误导销售问题，形成风险分担机制，有利于通过市场释放信托产品的风险。”在监管层反复强调以及不良率抬头的压力下，针对风险隐患，不少银行已经开始有所行动。洛阳矿业集团信用债被广州农商行提前要求偿付，就反映出银行对信用风险显著增加、甚至债务违约的警觉。同时，多家银行已展开对代销业务的全面风险排查，重点是分行擅自代销或员工私下推介的业务产品。对某些行业不良的核销也陆续展开，据报道，中信银行最近调整了不良资产核销额度，从原来的20亿元猛增至52亿元，新增的不良资产主要就是2011-2013年间形成的钢贸行业不良贷款。不过值得警惕的是，“为了控制短期内不良率的平稳，很多银行分支行将信贷资源向用款周期更长的地方政府平台倾斜。”有业内人士透露，虽然各银行总行层面对于地方政府融资平台的贷款投放严格限制，但是利用其他关联企业垫资等绕道方式发放的贷款投放并未减少。