第四章本-量-利分析.

12/18/20194.1本—量—利分析概述12/18/2019本—量—利分析（Cost-Volume-ProfitAnalysis，CVP）是在成本性态分析和变动成本法的基础上，进一步研究销售数量、价格、成本和利润之间的数量依存关系的一种分析方法。它可以帮助企业寻找增加收入、降低成本的措施，同时也为会计预测、决策、规划和控制提供必要的财务信息。4.1.1本—量—利分析的含义及作用12/18/20191、本量利分析的基本假设要使运用本量利分析得到的信息具有管理决策价值，还必须尽量符合本量利分析的前提条件。本－量－利分析的基本假设是本－量－利分析的基础，但它实际上是在一定程度上为简化研究而提出来的，实践中往往很难完全满足这些基本假设。（它们正表明了本量利分析的局限性）（1）成本性态（2）相关范围及线性关系：单价、单位变动成本、固定成本总额均为常数。y=a+bx,y=px（3）产销平衡（单一）和品种结构（销售组合）稳定不变。（4）变动成本法（5）目标利润：利润最大化。营业利润4.1.2本—量—利分析的基本原理12/18/20192、本量利分析的基本等式（1）单一品种情况下的模型Ｐ=p·x―（b·x+a）（Ｐ：营业利润）在进行本量得分析中，一个十分有用的指标，即：贡献毛利/毛益（ContributionMargin），边际贡献：M=p·x―b·x=(p―b)·x单位贡献毛益：m=p―b此时，本量利分析的模型就可重新表达为：Ｐ=m·x―a=M―a12/18/2019（2）多品种情况下的模型上述模型只适用于单一品种企业的本量利分析。对多品种企业而言（假定企业生产和销售n个品种，序号i=1,2,...,n），本利量分析模型则应改写为：nnＰ=∑（pi·xi）―∑（bi·xi）―ai=1i=1n=∑[(pi―bi)·xi]―ai=1n=∑（mi·xi）―ai=1n=∑Mi―ai=112/18/20194.2盈亏平衡分析损益/盈亏平衡点（Break-evenPoint，BEP）BEP：使企业处于不亏不盈的状态即利润为零（收入等于费用）时的销售量或销售金额。也叫盈亏临界/保本点。12/18/2019单一品种保本点计算•已知：利润＝销售收入－变动成本－固定成本令利润=0即：销售收入－变动成本－固定成本＝0销售收入－变动成本＝固定成本pX－bX＝aX＝a÷(p-b)•保本销售量＝固定成本÷(单位产品价格－单位变动成本)•＝固定成本÷单位贡献毛益•保本销售额＝固定成本÷贡献毛益率12/18/2019例：某工厂只生产和销售一种产品，单位售价5元，单位变动成本3元，全月固定成本为32000元。要求计算保本点。保本销售量＝固定成本÷单位边际贡献＝固定成本÷(单位产品价格－单位变动成本)＝32000÷(5－3)＝16000(件)保本销售额＝固定成本÷边际贡献率＝32000÷[(5－3)÷5]＝80000(元)12/18/2019按实物量计算盈亏临界点的基本模型：盈亏临界点销售量单价－单位变动成本固定成本＝12/18/2019按金额计算盈亏临界点的基本模型：盈亏临界点销售额单价－单位变动成本单价固定成本＝12/18/2019多品种保本点的计算方法（加权综合贡献毛益率法）•计算加权综合贡献毛益率加权综合贡献毛益率＝各种产品贡献毛益之和÷各种产品销售收入＝∑(每种产品贡献毛益率×该产品占总销售额的比重)•计算综合保本点综合保本点＝固定成本总额÷加权综合贡献毛益率•计算每种产品的保本点每种产品的保本点＝综合保本点×该产品占总销售额的比重12/18/2019例题：假设某公司的固定成本总额为33300元，同时生产和销售三种产品，有关资料如下：项目ABC产销量332083002000销售单价20108.3单位变动成本1076.6412/18/2019项目ABC合计产销量332083002000-销售单价20108.3-单位变动成本1076.64-单位贡献毛益1031.66-贡献毛益总额3320024900332061420销售收入664008300016600166000销售收入比重(％)405010100贡献毛益率(％)50302037解法一：加权综合贡献毛益率法：12/18/2019(1)计算加权综合贡献毛益率加权综合贡献毛益率＝各种产品贡献毛益之和÷各种产品销售收入＝61420÷166000＝37％or＝∑(每种产品贡献毛益率×该产品销售额占总销售额的比重)＝50％×40％＋30％×50％＋20％×10％＝37％(2)计算综合保本点综合保本点＝固定成本总额÷加权综合贡献毛益率＝33300÷37%＝90000（元）12/18/2019(3)计算每种产品的保本点每种产品的保本点＝综合保本点×该产品销售额占总销售额的比重A产品的保本点＝综合保本点×A产品销售额占总销售额的比重＝90000×40％＝36000（元）B产品的保本点＝综合保本点×B产品销售额占总销售额的比重＝90000×50％＝45000（元）C产品的保本点＝综合保本点×C产品销售额占总销售额的比重＝90000×10％＝9000（元）12/18/20190业务量x本量利关系图收入（成本）yy=a+bxy=px保本销售量保本销售额保本点12/18/2019固定成本销售收入成本总额销售量金额盈亏临界点亏损区间盈利区间传统式盈亏临界图12/18/2019贡献毛益式盈亏临界图12/18/2019利量式盈亏临界图12/18/2019单位式盈亏临界图12/18/2019本量利分析中的基本概念贡献毛益(ContributionMargin)•贡献毛益也称为边际贡献、贡献边际、创利额，它是指产品的销售收入减去相应的变动成本的差额。•每种产品贡献毛益并不是企业的最终利润，但它可以反映每种产品创造利润的能力。•贡献毛益的表现形式：单位贡献毛益(cm)＝销售单价(p)－单位变动成本(b)贡献毛益总额(Tcm)＝销售收入总额(px)－变动成本总额(bx)＝(p－b)x12/18/2019•贡献毛益率＝单位贡献毛益(cm)÷销售单价(p)•变动成本率（补偿率）＝单位变动成本(b)÷销售单价(p)贡献毛益率+变动成本率＝112/18/2019盈亏平衡点BEP对企业有警示效应，因为只有当销售量（额）超过盈亏平衡点时，企业才会盈利。显然，销售量（额）超出盈亏平衡点越多，说明企业盈利越多，企业的经营就越安全。于是，人们将实际或预计的销售量（额）超过盈亏平衡点销售量（额）的差额定义为安全边际，并以此来衡量企业经营的安全程度。安全边际(MarginofSafety)12/18/2019安全边际量＝实际销售量－保本点销售量安全边际额＝实际销售额－保本点销售额安全边际率＝安全边际量÷实际销售量安全边际率＝安全边际额÷实际销售额12/18/20190业务量x保本图收入（成本）y成本线收入线保本销售量保本销售额保本点实际销售量安全边际利润12/18/2019安全边际的应用•1.运用安全边际率判断企业经营的安全性，越大，越安全。很安全安全比较安全值得注意危险安全程度40％以上30％-40％20％-30％10％-20％10％以下安全边际率•2.利用安全边际的概念，推导利润率的计算公式•利润＝安全边际量×单位贡献毛益•＝安全边际量×销售单价×单位贡献毛益/销售单价•＝安全边际额×贡献毛益率•两边均除产品销售收入：•销售利润率＝安全边际率×贡献毛益率12/18/2019•保本点作业率保本点作业率又称为“危险率”，是一个反指标，越小说明越安全。保本点作业率＝保本点销售量÷正常销售量保本点作业率表明企业实现保本的业务量在正常业务量中所占的比重。由于企业通常应该按照正常的销售量来安排产品生产，在合理库存下，产品产量与正常销售量应该大体一致。所以，保本点作业率还可以表明企业在保本状态下生产能力的利用程度。•3.安全边际率+保本点作业率＝1贡献毛益率+变动成本率＝1利润计算公式的多种表达方式P=p·x－b·x－a=（p－b）·x－a=m·x－a=M－a=mr·（px）－a=（1－br）·（px）－a=SMpx·mr=m·SMx12/18/2019相关因素变动对盈亏临界点的影响12/18/2019按实物量计算盈亏临界点的基本模型：盈亏临界点销售量单价－单位变动成本固定成本＝12/18/2019要求在固定成本、单位变动成本、销售单价以及品种结构等因素发生单一变化时能够计算新的盈亏临界点，并理解上述各因素变动方向与盈亏临界点变动方向的关系：12/18/2019固定成本变动对盈亏临界点的影响12/18/2019一方面固定成本的增加会导致盈亏临界点的升高，固定成本的减少会导致盈亏临界点的降低；12/18/2019按实物量计算盈亏临界点的基本模型：盈亏临界点销售量单价－单位变动成本固定成本＝12/18/2019固定成本变动的盈亏临界图12/18/2019反向同向同向反向同向反向反向同向保本点利润影响因素单价单位变动成本固定成本品种构成业务量不影响同向相关因素的影响方向12/18/2019另一方面固定成本虽然不随业务量的变动而变动，但企业经营能力的变化和管理决策都会导致固定成本的升降，特别是酌量性固定成本更容易发生变化。12/18/2019设某企业生产和销售单一产品。产品的售价为60元，单位变动成本为40元，全年固定成本为600000元。则盈亏临界点的销售量为:例112/18/201912/18/2019单位变动成本变动对盈亏临界点的影响12/18/2019单位变动成本的增加会导致盈亏临界点的升高，单位变动成本的减少会导致盈亏临界点的降低。12/18/2019单位变动成本变动的盈亏临界图12/18/2019反向同向同向反向同向反向反向同向保本点利润影响因素单价单位变动成本固定成本品种构成业务量不影响同向相关因素的影响方向12/18/2019例2例112/18/2019销售价格变动对盈亏临界点的影响12/18/2019销售价格的上升会导致盈亏临界点的降低，销售价格的下降会导致盈亏临界点的升高。12/18/2019销售价格变动的盈亏临界图12/18/2019反向同向同向反向同向反向反向同向保本点利润影响因素单价单位变动成本固定成本品种构成业务量不影响同向相关因素的影响方向12/18/2019品种构成变动对盈亏临界点的影响12/18/2019当产品品种结构发生变化时，盈亏临界点的变动方向取决于以各种产品的销售收入比例为权数的加权平均贡献毛益率的变化情况。当加权平均贡献毛益率提高时，盈亏临界点会相应降低，反之，当加权平均贡献毛益率降低时，盈亏临界点会相应升高。12/18/2019表3-1表3-1例312/18/2019表3-1表3-2表3-212/18/201912/18/2019反向同向同向反向同向反向反向同向保本点利润影响因素单价单位变动成本固定成本品种构成业务量不影响同向相关因素的影响方向12/18/2019实现目标利润分析12/18/2019实现目标利润的销售量＝实现目标利润的销售额＝单位产品贡献毛益目标利润＋固定成本贡献毛益率目标利润＋固定成本实现税前目标利润的模型12/18/2019例412/18/2019实现税后目标利润的模型12/18/2019实现目标利润的销售量＝实现目标利润的销售额＝单位产品贡献毛益＋固定成本－所得税税率税后目标利润1贡献毛益率＋固定成本－所得税税率税后目标利润1由于：税后利润=利润×（1-所得税税率）因此：利润=税后利润/（1-所得税税率）12/18/2019相关因素变动对实现目标利润的影响12/18/2019对相关因素变动对实现目标利润的影响，需掌握单因素变动对实现目标利润的影响以及多因素同时变动对实现目标利润的影响。例512/18/201912/18/2019敏感性分析•影响保本点和目标利润的因素分析•相关因素临界值（利润为零时）的确定•相关因素的影响方向及其程度12/18/20190业务量x确定影响本量利分析的因素1收入（成本）yy=a+bxy=px保本点y=p’x新保本点12/18/20190业务量x确定影响本量利分析的因素2收入