第四章商业银行的资产业务现金资产补充资料

第四章商业银行的资产业务——现金资产补充资料银行需要满足以下四个方面的现金需求：．．．．．．．．．．．．．．．．．．●首先需要满足客户提取存款进行日常交易的要求。——客户提取存款进行日常交易的需要●银行必须以持有现金的方式来满足金融当局对法定准备金的规定。——金融监管当局的要求●银行作为结算中心，必须在中央银行或者其它银行存有足够现金以清偿支票。——各种票据的清偿与结算需要●银行还需要向其代理行支付现金以换取服务。——银行代理业务的需要一、差别存款准备金率制度2004年3月24日经国务院批准，中国人民银行决定从2004年4月25日起对金融机构实行差别存款准备金率制度。差别存款准备金率制度主要包括以下四方面内容。一是确定差别存款准备金率的主要依据。包括：金融机构资本充足率，金融机构不良贷款比率，金融机构内控机制状况、发生重大违规及风险情况，金融机构支付能力明显恶化及发生可能危害支付系统安全的风险情况。二是差别存款准备金率制度实施对象。差别存款准备金率制度采取统一框架设计和分类标准，实施对象为存款类金融机构。三是确定差别存款准备金率的方法。根据资本充足率等4项指标对金融机构质量状况进行分类；根据宏观调控的需要，在一定区间内设若干档次，确定各类金融机构所适用的差别存款准备金率。四是调整存款准备金率的操作。人民银行定期根据银监会统计的金融机构法人上年季度平均资本充足率和不良贷款比率等指标，对金融机构存款准备金率进行调整。在个别金融机构出现重大违规、风险问题以及支付清算问题时，人民银行将会商银监会，及时调整其存款准备金率。差别存款准备金率制度将金融机构适用的存款准备金率与其资本充足率、资产质量状况等指标挂钩。金融机构资本充足率越低、不良贷款比率越高，适用的存款准备金率就越高；反之，金融机构资本充足率越高、不良贷款比率越低，适用的存款准备金率就越低。实行差别存款准备金率制度可以制约资本充足率不足且资产质量不高的金融机构的贷款扩张。二、库存现金的管理一家商业银行应保持的库存现金的数量，通常主要受银行所处经济区域的经济发展状况、银行的现金收支规律、银行营业网点的布局情况、银行后勤保障条件状况以及与中央银行发行库之间的关系、生产流通的季节性波动以及商业银行内部管理的要求等因素的影响。各家商业银行受这些因素影响的程度不同，因此对库存现金的需要量往往有明显差异。即便是同一家商业银行机构，在不同时间和环境下，所需持有的库存现金也有较大的不同。在日常管理中，商业银行通常要根据现金收支的变化规律，测算一定时期内现金流量的变动情况，以及时调剂库存现金的需要量。当现金收入大于现金支出时，过多的现金应迅速存入中央银行准备金存款账户，用于满足其他支付（如同业票据清算、归还向中央银行借款等）的需要，或增加盈利性资产；反之，在库存现金短缺时，应及时向中央银行提取现金以补足头寸。商业银行在持有必要的库存现金的同时，还要注意保持合理的库存现金结构。三、法定准备金管理1、准备金计算期是指计算应缴准备金负债数量（余额）所依据的时间段，准备金保持期指应缴法定准备金数量确定之后，商业银行必须在中央银行持有这一法定存款准备金水平的既定时期。2、所谓滞后准备金计算法，是指准备金计算期与保持期处于不同时段（两者在时间上没有重合，整个计算期先于保持期一定的时间），保持期应持有的法定准备金需要量是以此前的计算期应缴法定准备金负债余额为基础而确定的方法。主要适用于银行对非交易性账户（如定期存款）存款计算准备金。3、同步准备金计算法是指准备金计算期与保持期基本处于同一时段（两者在大部分时间重合，但保持期的起始日和结束日各比计算期迟2天），根据计算期应缴法定准备金负债余额来计算保持期应持有的法定准备金需要量的方法。主要适用于银行对交易性账户（如活期存款、NOW账户）存款计算准备金。4、当商业银行确定保持期应持有的法定准备金数量后，必须安排好资金，使其在中央银行准备金存款账户的余额，在保持期内每日营业终了时（即中央银行规定的考核时点），都达到法定准备金率要求的最低额度。如果商业银行的准备金存款账户余额大于或超过应缴存的法定准备金数额，商业银行就会拥有可支配使用的超额准备金，一旦商业银行预计准备金存款账户余额将小于或低于应缴存的法定准备金数额，商业银行必须迅速通过出售资产或购买负债取得可用资金以补足缺口，避免准备金短缺而招致利息处罚。四、超额准备金的管理与法定存款准备金不同，商业银行持有的超额准备金规模不是由中央银行直接规定的，但中央银行的货币政策操作会影响商业银行持有的超额推备金。例如，在准备金存款账户余额一定的情况下，中央银行提高（或降低）法定准备金率，会增加（或减少）商业银行的法定存款准备金，相应减少（或增加）商业银行所持有的超额准备金。同时，一家商业银行的超额准备金数量又是与该银行的许多交易或收付业务的变化密切相关的。这些业务的变化会影响商业银行在某一时点上所持有的超额准备金存量的大小。商业银行向同业拆入资金、按回购协议出售证券、向中央银行借款、出售持有的政府债券或其他债券、到期证券投资的偿还、向中央银行交存现金等业务，都会使准备金存款账户余额增加。这样，在缴存法定存款准备金不变时，将使超额准备金增加。反之，商业银行归还到期同业借款和中央银行借款、向向业拆放资金、按回购协议买人证券、购买政府债券和其他债券、向中央银行领取现金、向税务部门缴纳税金等业务，则使准备金存款账户余额减少，商业银行持有的超额准备金相应减少。同样，商业银行每天发生的结算汇差或支票清算净额（盈余头寸或短缺头寸）也是影响超额准备金的一个重要因素。而这些因素中，商业银行向中央银行交存现金或领取现金，以及一些借款和资产出售业务，又是与商业银行的存款流入和流出的增减变动相关的。五、流动性需求预测㈠影响流动性需求的主要因素对大多数商业银行来说，流动性需求的变动主要起因于客户的金融行为，即客户提取存款和增加贷款的需求直接影响商业银行所需流动性的数量。在经济生活中，客户的存款流量和贷款需求变动的状况，通常可分为以下几个方面：⒈季节性需求变动。存款和贷款需求的季节性变动，同生产和市场购销的季节性相关。季节性需求是一种短期的流动性需求，这种需求的变动通常有规则地出现，具有可预见性。商业银行可以根据过去的数据资料和经验，对存款和贷款流量的季节性波动作出预测。⒉周期性需求变动。周期性的流动性需求变动源于经济运行的周期性变化。一般情况下，周期性需求变动还与中央银行货币政策的松紧程度有关。中央银行的货币政策往往与经济发展的趋向呈相反的变化。周期性的流动性需求较难预测，这是因为，每—经济周期的时间长度往往不同，其变化程度也不一样；并且引发周期性需求变动的因素通常超出个别商业银行所能控制的范围。这就可能加大商业银行周期性的流动性压力。对周期性流动性需求的数量，商业银行只能作出大致的估计。⒊趋势性需求变动。趋势性需求是一种长期的流动性需求，指剔除季节性和周期性因素的影响，正常情况下每年存款和贷款需求的增长变动。影响趋势性需求的因素主要有：人口增长、技术进步、消费行为的变化、地区经济地理特点及经济发展状况等。趋势性流动性需求与各家商业银行所在地区的社会经济发展状况相关。一般来说，趋势性需求的增长是相对稳定的。⒋临时性需求变动。临时性的流动性需求由自然灾害、不可预见的重大政治经济事件等突发性因素引起，是无规律的变动，但会对商业银行的流动性需求产生影响。如上所述，商业银行预测流动性需求，需要密切关注相关因素的影响变化，这些因素主要有：宏观经济运行的发展趋势，中央银行的货币政策意向，商业银行所服务地区的社会经济发展状况和市场变化，主要客户的融资行为特征和业务发展计划等。此外，金融机构之间的竞争、金融市场的发展（包括金融工具和融资技术的创新）会影响商业银行的市场份额、客户结构和客户的融资选择，从而影响流动性需求。㈡资金头寸及其构成：①可用头寸所谓可用头寸，是指扣除了法定准备金以后的所有现金资产，包括库存现金、在中央银行的超额准备金及存放同业存款。②基础头寸所谓基础头寸，是指商业银行库存现金与在中央银行的超额准备金之和。③可贷头寸所谓可贷头寸，是指商业银行在一定时期内可直接用于贷款发放和投资的资金，它是形成商业银行盈利性资产的基础。可贷头寸主要来自商业银行库存现金与在中央银行的超额准备金，但超额准备金并不等于可贷头寸，因为超额准备金必须首先满足各项资金清算的需要，只有超过银行正常周转需要限额部分的超额准备金才是可贷头寸。因此，从数量上看，可贷头寸等于全部可用头寸减去规定限额的支付准备金之差。银行存款及其他负债增加以及贷款的按期收回，是扩大可贷头寸的主要渠道。现金资产的流入大于流出，清算的收入大于支出，以及法定存款准备金的减少，会相应增加可贷头寸；相反，如果存款和其他负债减少，贷款不能按期收回，可贷头寸也必然会随之大量减少；现金的流出大于流入，清算的支出大于收入和法定存款准备金的增加，也会相应地减少银行的可贷头寸。如果用公式来表示上述三个概念之间的关系，则有基础头寸＝库存现金＋超额准备金可用头寸＝基础头寸＋存放同业的存款可贷头寸＝可用头寸－规定限额的支付准备金㈢资金头寸的预测——银行流动性需求的预测⒈资金来源和运用法资金来源和运用法（SourcesandUsesofFundsMethod）是一种通过估算一定期间内（即流动性计划期）潜在的资金来源量与潜在的资金需求（运用）量的变动，以确定商业银行流动性短缺或盈余的方法。⑴其原理：①银行流动性随存款增加和贷款减少而增大；．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．②银行流动性随存款减少和贷款增加而降低。．．．．．．．．．．．．．．．．．．．．⑵主要步骤这种方法的基本操作程序是：①预测计划期（如1年）存贷款数额，通常是按月或按周计算存贷款额的预测值。②预测同一时期贷款额变化值与存款额的变化值。③根据这一时期贷款与存款的变化值算出流动性需求净额，即流动性资金盈余或赤字，公式如下：未来一段时间的流动性资金盈余或赤字＝全部存款的预期变化－全部贷款的预期变化表2—1是A银行对计划年度每月存贷款数额的预测。我们将以此表作为样本简要说明预测每月存贷款额的具体方法。在这个例子中，我们假定该银行在基期（上一年度）年末的存款总额为16亿元，贷款总额为14亿元（这两个数据来自基期年末资产负债表）；同时，根据过去5年的历史数据的分析，预计存款年均增长率为6％，贷款年均增长率为12％。这些数据是预测计划期（新一年度）存贷款额的重要基数。在表2—1中，栏(1)存贷款趋势值是根据预计的每年存款增长6％、贷款增长12％测算的。表明在正常情况下（即没有季节性和周期性变动的影响），每月存贷款余额将按此增长速度持续增加。表2-1：A银行计划年度每月存贷款额预测单位：百万元存款预测⑴⑵⑶⑷⑸月份存款趋势值季节性指数（%）季节性变动净额周期性变动额总额1月160899-16-315892月161610232816563月162410580717114月16321071121017545月164010116116576月164895-80-815607月165693-112-1515298月166495-80-915759月167297-48-4162010月1680101160169611月1688104643175512月1696100001696贷款预测月份贷款趋势值季节性指数（%）季节性变动净额周期性变动额总额1月141410114614342月142897-42-913773月144295-70-1813544月145694-84-2113515月147097-42-1514136月148410228-315097月1498108112916198月1512106841716139月15261034211157910月154099-145153111月155498-280152612月1568100001568栏(2)为每月存贷款的季节性指数，它是过去5年每月存贷款平均数与12月份的平均数之比。受季节性因素的影响，各月的季节性比率常常不同，