搜索
第二章银行与金融机构监管I.银行监管1.银行监管的重要性与监管目标A.银行的作用与银行监管的重要性从一般意义上来说，银行与一般的工商企业并无两样，都是通过管理经营获取利润，股东得到合理的投资回报。然而，众所周知，银行与追逐利润的一般工商企业的明显区别在于，一国的经济与金融生活在以下三个重要方面依赖于银行：•在为家庭、政府和企业提供支付手段方面，银行起着主导作用。•吸收活期或定期存款，这些存款构成社会金融资产的一部分。•在市场经济条件下，银行在分配金融资源方面发挥着主要作用，充当资金盈余的存款人和资金短缺的借款人的媒介，并对借款人的还款能力作出合理判断。鉴于此，与其他企业相比，银行要受到更严格的监管。强有力的银行监管是健康经济环境的一个重要组成部分，为人们提供了在市场上难以获得的公共产品。伴随着有效的宏观经济政策，银行监管对一个国家的金融稳定有着决定性意义。银行监管的成本很高，但是，如果监管不力成本会更高。另一方面，银行也有重要的官方保护。例如，中央银行一般扮演着最后贷款人的角色，以防止商业银行因临时性的流动性问题而倒闭，这种保护是支撑银行体系的官方安全网中一个重要组成部分。安全网的另一个组成部分是存款保险基金，它保证银行存款人在银行倒闭后能得到自己的存款。B.银行监管的目标尽管银行监管在不同的国家有不同的做法，反映了每个国家独特的历史发展，但是，银行监管的总体目标和目的大致相似。第一，银行监管的主要目标是保持金融稳定和公众对金融体系的信心。第二，它可以确保银行安全、稳健地运行，银行持有的资本和存款准备金能够足以抵御业务风险。第三，银行监管的目标是保护存款人的存款，尽量减少银行倒闭时由存款保险基金所承担的损失。对存款人保护是保持公众对银行体系信心、防止发生银行挤兑的一个重要因素。管理完善的银行是保护存款人的基本方式。正像我们前面提到的，促使银行稳健发展，是银行监管的基本目标。然而，银行确实会因这样或那样的问题而倒闭。存款保险基金补偿存款人的损失，通常对每个账户规定最高赔偿限额。鉴于存款保险基金存在着巨大潜在损失，因此，监管的一个重要目标是限制银行过度的冒险行为，从而最低限度地减少保险基金的损失。规定存款保险的最高赔偿限额是为了降低存款人的道德风险，即因为有了存款保险，存款人在选择银行时往往不谨慎。实现这个监管目标需要监管者在银行出现问题时迅速实施干预，保证银行对出现的问题采取及时、有效的补救措施。第四，银行监管可以培育一个有效的、富有竞争性的银行体系，满足公众对质优价廉的金融服务的需求。因此，银行法规的本质是鼓励竞争，禁止垄断和反对不正‘当竞争。第五，银行监管可以确保银行法规的实施，这是一项很艰巨的任务，因为银行受到很多法律法规的约束，如对银行资本金的要求、红利分配的限制、消费者保护和公平就业等。为了实现这些目标，许多国家制定了复杂的银行监管框架。监管者利用众多相关手段，努力实现监管目标，这些手段包括从新银行的准入条件到对倒闭银行的处置程序。然而，我们在探讨这些具体内容之前，首先要了解有效银行监管的先决条件。C.有效银行监管的先决条件有效的银行监管需要一系列先决条件（或安排），这些先决条件大多数不是监管当局所能控制的，它们的不足可能严重影响监管当局的监管效力。这些先决条件包含许多内容，主要有以下几项：i.健康、持续的宏观经济政策健康的宏观经济政策是金融系统稳定的基础，如果发现现有的政策危及银行体系的稳健运营，监管者需要立即采取行动。ii.完善的公共基础设施它包括以下几方面:•一个持续实施的法律体系，包括公司法、破产法、合同法、消费者权益保护法和私有财产保护法，这些法规为公平地解决纠纷提供了手段。•一套综合的、明确的、国际上广泛认可的会计规则。•一个对大型企业进行独立审计的系统，确保财务报表的使用者（包括银行）能够得到真实、公正的企业财务信息，确保财务报表是按照通行的会计准则编制的，审计者对财务报表负责。•高效、独立的司法体系和规范的会计、审计和法律专家队伍。•一套明确的管理规则和对金融市场以及金融市场的参与者充分监管。•一套安全、有效的支付和清算体系，能够监控交易对手的风险。iii.有效的市场纪律有效的市场纪律部分地取决于市场参与者获得充分的信息，给予管理良好的金融机构适当激励的机制，并确保投资人对其决策后果承担责任。需要解决的问题包括法人治理结构以及保证借款人向投资者和债权人提供准确、有意义、透明、及时的信息。iv.建立完善的系统保护机制（或公共安全网）确定适当的系统保护机制是许多管理部门（包括中央银行）有待解决的政策问题，尤其是当可能导致对公众资金的承诺时（确定适当的系统保护机制更有必要）。监管当局通常会依靠自身对金融知识和金融机构的深人了解而发挥作用。明确区分对有偿付能力的机构的日常监管和系统性保护（或公共安全网）非常重要。在处理系统性问题时，需要着重解决两方面问题：一是要防止对金融系统失去信心的风险并将此风险传染给本来健康的机构；二是要最大限度地减少对市场信号和市场规则的曲解。许多国家的系统保护框架包括存款保险制度。如果能够谨慎地限制道德风险，那么，系统保护有助于维持公众信心，从而减少倒闭银行的负面影响。2.银行准入程序银行监管的第一个手段是实行银行准入或特许制度。在绝大多数国家，开办银行业务必须得到特许。把银行监管建立在对存款机构（以及其他金融机构）进行准人审批基础上，监管者可以确定需要监管的金融机构的数量，控制银行准人。准入审批的目的是从一开始就防止不稳定因素（比如银行资本金不足、管理层资格不够、过度竞争等）进人银行系统。尽管准入审批并不能保证银行在开业后一定经营得很好，但事实证明这一措施是减少不稳定情况发生的有效方法。银行经营许可证通常由中央银行或国家独立的监管机构颁发。不同国家的银行经营特许机构可能在实际的银行开业审批程序和审查要素方面存在着差异,但通常在以下几方面有着共同点:A.银行准入审批阶段银行准入审批过程一般分为以下三个阶段：•非正式文件的准备阶段：审批主管部门的管理人员和银行的筹建小组共同讨论获得设立银行特许的要求、申请准入的进程和成立银行的可行性；•申请阶段：筹建小组向审批部门提交正式的申请并获得初步批准；•筹建阶段：筹建小组实施初步批准计划，聘请其他管理人员，在批准的场地建立营业场所，筹集银行资本，制定银行制度和办法，最终得到开业许可。在以上阶段中，申请阶段是银行获得许可过程的核心阶段。B.审批主管部门评估银行开业的要素审批主管部门在评估某一银行许可证申请时，通常考虑以下四方面要素：•银行的盈利前景（也就是银行是否能成功并盈利）；•银行提名的高级管理人员的资格；•充足的银行资本金；•银行服务对社区是否便利，是否能满足社区居民的需求。监管者一般要求申请者提交以下文件作为申请的主要部分：•银行业务发展计划；•对提名的高级管理人员个人及其财务情况的背景调查；•拟组建银行的财务预测及发展前景；•对银行产品和服务的需求信息及现有目标市场的竞争情况。在颁发银行许可时，绝大多数国家的监管部门要求银行的股东应符合最低申请标准（即实缴资本）作为市场准入条件。在中国，申请建立一家银行应该满足下列要求：•建立符合法律规定的银行制度；•拥有法律规定的最低注册资本；•董事长、总经理具有与岗位要求相符的专业知识和专业经验；•有所需的经营场所、安全措施以及其他与业务相关的设施。监管者在考虑一家银行的设立申请时还要考虑国民经济增长要求和银行竞争状况。C.《巴塞尔资本协议》对银行准入的要求巴塞尔银行监管委员会（以下简称巴塞尔委员会）是由十国集团中央银行行长组成的监管委员会，成立于1978年，目前主要由13个国家的监管机构高级代表组成。1997年9月，巴塞尔委员会发布了《有效银行监管的核心原则》，该原则经修订后于2006年重新颁布，它反映了自1997年以来各个国家的银行业监管的变化。这个原则是一个被普遍采用的、有效监管最低标准框架。根据第三条原则，审批程序至少应包括审查银行及其所在集团的所有权结构和公司治理情况、董事会成员和高级管理层的资格、银行的战略和经营计划、内部控制和风险管理，以及包括资本金规模在内的预计财务状况；当报批银行的所有者或母公司为外国银行时，应事先获得其母国监管当局的同意。3.良行持续性监管的安排A.银行业务存在的风险银行自身的特点决定了其具有多方面的风险。银行监管当局需要了解这些风险，并要求银行能够衡量和管理这些风险。从监管者的角度来看，银行风险是指预期或非预期事件可能对银行资本金或收益的负面影响。下面将讨论银行存在的主要风险：i.信用风险银行存在的主要风险是信用风险，即交易对手不能完全履行合同的风险。这种风险不只出现在贷款中，也发生在担保、承兑和证券投资等表内、表外业务中。如果银行不能及时识别损失的资产，增加核销呆账的准备金，并在适当条件下停止利息收入确认，银行就会面临严重的风险问题。ii.市场风险市场风险分为汇率风险和利率风险。银行在汇率波动时可能面临头寸损失的风险。现有的会计核算也会导致汇率风险，这在外汇交易中是最常见的。银行在外汇市场上通过向客户报价和持有外汇敞口头寸充当做市商。外汇业务中内在的风险（特别是在外汇交易处于多头的情况下）在汇率不稳定的时候将进一步增加。利率风险是指银行在不利的利率变动中暴露出的财务风险。这种风险既会影响银行的收益，也会影响银行资产、负债和表外业务的价值。银行面对的利率风险主要表现为以下几种形式：（1)、再定价风险，它产生于银行资产、负债和表外业务的期限不匹配和利率调整的幅度不一致；（2)收益曲线风险，它产生于收益曲线的斜率和形状发生的变化；（3)基本点风险，与再定价风险相似，它主要来自对不同金融工具收取和支付的利率不成比率的变动；（4)选择权，它产生于银行资产、负债、表外业务中存在的或明或暗的选择权。市场风险对银行业来说是正常的，但是过度的利率风险将严重威胁银行的收益和资本基础。在复杂的金融市场中（存在较大的利率风险），利率风险的管理显得日益重要。在放松利率管制的国家，尤其要关注此类风险。iii.流动性风险流动性风险主要产生于银行无法应对因负债下降或资产增加而导致的流动性困难。当一家银行缺乏流动性时，它就不能依靠负债增长或以合理的成本迅速变现资产来获得充裕的资金，因而会影响其盈利能力。极端情况下，流动性不足能导致银行倒闭。iv.操作风险银行最主要的操作风险表现在银行内控和公司治理存在问题。内控不当或管理失控可能使银行因错误、欺诈或行动不及时而遭受财务损失，或者因其他原因使银行遭受损失，例如，交易员、贷款员或者其他职员超出权限进行交易或者以不道德或冒险的方式开展业务。其他操作风险包括信息技术系统的失灵、火灾以及其他灾难性事件等。V.法律风险银行会面对多种形式的法律风险，包括不充分或不正确的法律建议或错误的法律文书所导致的资产价值下降或负债增加。另外，现有的法律可能无法解决涉及银行的法律问题；涉及一家银行的法律案件可能对其银行业务有着深远影响，甚至可能牵连其他多家银行；还有，影响银行或其他商业企业的法律有时可能发生变化。当银行进人一些新的业务领域或者交易对手（伙伴）开展新业务的合法权利没有确立时，银行很容易面临法律风险。vi.信誉风险信誉风险产生于银行经营的失败或违背相关法律法规等。由于银行自身的经营特点，银行需要维持存款人、债权人和市场对银行的信任，因此，信誉风险对银行危害极大。银行风险必须能被识别、监测和控制，而监管当局在确保银行按要求管理风险方面发挥着重要的作用。从监管者角度来看，风险的存在不是关注的必要理由，而且，只要管理者具备有效管理这类风险的能力，就不必担心任何领域存在的高风险。因此，监管当局的主要任务之一就是确认银行所承担的风险是否得到保证。一般而言，当风险能被识别、理解、衡量、监测和控制时，风险就得到保证。银行应当有能力抵御风险可能带来的财务危机。当风险得不到保证时（也即不能被理解、衡量、控制或不能用充足的资本支持来防范风险），监管当局必须与管理层和董事会就减少或消除风险的必要性进行沟通。B.关键的审慎性问题监管的一个重要内容是监管当局制定并使用审