9第九章 商业银行财务管理

商业银行财务管理第9章第一节商业银行财务报表一、商业银行资产负债表的结构和内容资产负债表反映银行在某一时点持有或投资的资产负债和股权资本。恒等式：资产=股权资本+负债（一）商业银行资产负债表的结构1、资产按其流动性程度的高低顺序排列，即先流动资产，后非流动资产，而非流动资产又再划分为若干大类2、负债按其偿还期的长短排列，先流动负债，后长期负债3、所有者权益则按其永久性递减的顺序排列，即先实收资本，后资本公积、盈余公积，最后是末分配利润第九章商业银行财务管理（二）商业银行资产负债表的内容1、资产项目——资金运用（1）现金资产——银行资产中流动性最高的部分★库存现金：指银行金库里的现钞和硬币；★在中央银行的存款：主要用于应付法定准备金的要求；★存放同业的活期存款：主要用于同业业务往来的需要；★托收中存款项：这是指存入中央银行或同业、联行的支票，但资金末到达其帐上第九章商业银行财务管理（2）证券投资——银行拥有的生息资产它主要有两个作用，一是保持流动性，二是取得盈利。证券投资包括短期证券投资和长期证券投资。短期证券投资主要包括国库券长期投资主要包括中期证券和长期证券有的银行还持有少量国内公司债券和外国政府及公司的债券。很多国家对银行证券投资有很多限制，如一般不允许银行投资于股权证券。第九章商业银行财务管理（3）贷款——银行的主要盈利资产★商业银行贷款以贷款总额和净额分别记录★商业银行贷款净额＝贷款总额－贷款损失准备金－贷款预收利息贷款损失准备金：是银行准备用于弥补贷款损失的专项储备金，银行可依照税务当局的规定在税前提留这种准备。（4）固定资产——非盈利资产★主要是指银行房产和设备第九章商业银行财务管理★这些项目的帐面数额都是扣除折旧的净值，因而一般较小，在有的银行资产负债表中这个科目甚至为零。（5）其他资产：不宜单独列出的项目。如不纳入合并报表的银行子公司的资产等。第九章商业银行财务管理2、负债项目（1）存款——商业银行的主要资金来源一般占其负债总额的70％以上。（2）借款——银行的又一类资金来源★短期借款:在全世界银行体系中，欧洲美元借款是银行短期借款的主要来源。★长期借款:商业银行的长期借款包括从国内外金融市场上借入的长期资金，以及发行的长期资本债券。发行长期资本债券通常会用房地产作抵押，资金用于更新机器设备或建设新的楼宇。商业银行还发行债务股本混合性融资工具以获得长期资金。第九章商业银行财务管理（3）其他负债：递延税款、应付项目以及未结清的银行承兑等。3、净值(所有者权益)——银行资产与负债帐面价值的差额。★在股份制银行其内容包括；优先股、普通股、资本公积、盈余(公积金)、未分配利润等。★国有商业银行的所有者权益包括：实收资本、资本公积、盈余公积和末分配利润。第九章商业银行财务管理二、银行损益表的结构和内容损益表是用来反映一家银行在报告期收入、支出、税金、利润等情况的报告。通过对损益表的分析，可以了解本行的经济效益和盈亏情况，分析利润增减变化的原因，为经营决策提供依据。损益表主要包括收入、支出和收益三大部分。在编制时依据收入、支出的性质分类编制。第九章商业银行财务管理(一)收入部分银行收入由三部分组成：一是利息收入，二是手续费收入，三是其他收入。1．利息收入——银行收入的最主要来源（1）发放贷款利息、费用收入（2）证券投资利息收入（3）其他利息收入2．手续费收入。3．其他营业收入。包括信托收入、租赁收入、证券销售(或发行)的差价收入、同业往来收入及其他各种非利息的营业收入。第九章商业银行财务管理（二）支出部分1、利息支出：（1）存款利息支出（2）借款利息支出2、提取贷款损失准备3、非利息支出（1）工资与福利：所有支付给职工或雇员的费用总额（2）使用费用开支。包括房屋和设备的折旧费、办公室或机器的承租费用以及房屋和设备的纳税等。（3）其他营业费用。包括其他的营业开支杂项，如广告费等。第九章商业银行财务管理(三)利润部分：我国现行会计制度规定，银行利润分为营业利润、总利润及纯利润。营业利润是银行营业收入与营业支出的差额减去营业税金的值。利润总额等于营业利润加上投资收益与营业外收入再减去营业外支出的值。投资收益来自证券的出售、交换、提前清偿或投资于其他企业所获取的报酬。净利润等于利润总额减去所得税额。1、税前营业利润＝营业收入－营业支出2、税后营业利润＝1－营业税额3、利润总额＝2＋投资收益＋（营业外收入－营业外支出）其中：投资收益来自证券的出售、交换、提前清偿或投资于其他企业所获取的报酬。4、净利润＝3－所得税额第九章商业银行财务管理三、银行现金流量表的结构和内容现金流量表按等式现金来源增加=现金运用增加进行编制第九章商业银行财务管理第二节商业银行绩效评估一、绩效评价体系盈利性指标流动性指标风险指标清偿力及安全性指标第九章商业银行财务管理（一）盈利性指标：盈利性指标衡量商业银行运用资金赚取收益的能力。两个核心的盈利性指标是股本收益率和资产收益率，再辅以其它派生的财务比率指标可以较好的分析银行的获利能力。第九章商业银行财务管理因此，对银行经营业绩的分析更为重要的是对盈利能力的分析。改善银行盈利能力的途径主要有三个：一是改善负债结构，降低付息负债总的利息支付水平；二是改善资产结构，通过适当的资产组合，增加有息资产的收益水平；三是提高其他业务收入，增大银行总体盈利规模。第九章商业银行财务管理衡量银行盈利性的指标主要是资本收益率和资产收益率。其中，资本收益率是银行盈利能力的主要测量指标，通过与银行业平均资本收益率及社会平均资本收益率的对比，可以判断一家银行的盈利水平。但是，资本收益率这一指标没有考虑杠杆因素的作用。银行可以依赖提高资本的杠杆作用，也就是用它的资本基础去维持非常大的资产总额，提高资本收益率。第九章商业银行财务管理银行资本杠杆作用的放大对银行的管理人员来说蕴涵着巨大的风险，既可以通过它极大地提高银行的资本收益率，也可能因为把握不好，成倍地降低资本收益率，降低资本充足率，削弱资本基础，从而威胁银行的安全性。因此，为了准确评估银行的盈利能力，最好在使用资本收益率和资产收益率指标的同时，结合资本杠杆比率对银行业绩加以更准确的评价。分析银行盈利能力时，不仅要分析资本收益率和资产收益率的变动趋势，而而且还要把银行盈利分解，找出盈利的主要来源和影响盈利的问题区域。第九章商业银行财务管理（二）流动性指标（1）存贷比率：各项贷款总额/各项存款总额该比率以75%为上限，其中外汇存贷款比以85%为上限（2）中长期贷款比率：中长期贷款总额/中长期存款总额该比率以120%为上限（3）备付金比率：人民币备付金比率：（在央行的备付金存款+库存现金）/各项存款≥5%外汇备付金比率：（外汇存放同业款项+库存现汇）/各项外汇存款期末余额≥5%（4）流动性比率：流动性资产/流动性负债≥25%第九章商业银行财务管理（三）风险指标信用风险①低质量贷款/贷款总额②贷款净冲销额/贷款余额贷款净冲销额是已经被银行确认为坏账并冲销的贷款损失，扣除后来又收回部分的差额，反映由信用风险带来的贷款真实损失情况。上述两个比率指标衡量了银行贷款资产的质量状况，比值增大，银行的信用风险增加，贷款资产质量变得更差，银行越有可能处于破产边缘。第九章商业银行财务管理③每年提留的贷款损失准备/贷款总额④累计贷款损失准备/贷款总额指标与上一指标比值越高，表明银行抗风险能力越强第九章商业银行财务管理（四）安全性指标（1）资本风险比率①资本与资产比率：资本总额/资产总额该比率最低应为5%左右；最高不超过9%-10%②资本与贷款比率：资本总额/贷款总额一般在15%左右为宜③资本与存款比率：资本总额/存款总额一般认为以达到10%为宜④资本与加权风险资产比率：风险权数：0%、10%、20%、50%、100%表内风险资产=表内资产×风险权数表外风险资产=表外资产×信用转换系数×表内相同性质资产的风险权数第九章商业银行财务管理（2）利率风险比率:利率敏感性资产/利率敏感性负债（3）贷款风险比率①不良贷款比率：不良贷款额/贷款总额②贷款加权风险度：∑加权风险贷款额/∑贷款余额其中：单项贷款的加权风险贷款额=贷款余额×贷款资产风险度贷款资产风险度=贷款方式基础系数×贷款对象变换系数×贷款形态过渡系数第九章商业银行财务管理③贷款分散化比率对同一客户贷款余额/资本总额≤10%对最大十家客户发放的贷款总额/资本总额≤50%（4）拆借资金比率①拆入资金比率=拆入资金平均余额/各项存款平均余额≤4%②拆出资金比率=拆出资金平均余额/各项存款平均余额≤8%（5）固定资本比率=固定资产净值/资本金≤30%第九章商业银行财务管理二、评价方法（一）比率分析法(见P347)纵向的历史比较法横向的类似比较法预定目标比较法第九章商业银行财务管理二、利润表的分析（一）利润表的总体分析在编制比较利润表或共同比利润表的基础上，重点是对利润项目结构各期变化的比较分析，从而反映出利润的变化情况，以及影响利润变化的因素和这些因素对利润的影响程度，来揭示有关各因素之间的相互关系，掌握利润变化规律。第九章商业银行财务管理项目2001年2002年2003年2002年比2001年2003年比2002年差额%差额%利息收入营业外收入投资收益其他收入收入合计利息支出业务及管理费营业外支出其他支出支出合计营业利润营业税金及附加税后利润7000100110507260500010080205200206050015608000150200708420590012010050617022505501700950023030010010150702020015070742027106502060100050902011609002020309701905014014508240161820251501991091500801003017301120805020125046010036019535043211967504020201821比较利润表（2001、2002、2003）单位：万元第九章商业银行财务管理1、该行的盈利能力在稳步增强2、收入增长的主要原因是利息收入的增加3、支出受到控制的主要原因是利息支出受到了合理控制第九章商业银行财务管理（三）利润分配表分析1、对利润分配政策执行情况分析2、利润分配结构分析第九章商业银行财务管理项目本年实际上年实际一、净利润加：年初未分配利润二、可供分配的利润减：提取法定盈余公积提取法定公益金三、可供股东分配的利润减：提取任意盈余公积应付普通股股利转作股本的普通股股利四、未分配利润142895019883116277811428951428951341991500133142895400000298963981665－2920006896659816798167493331294500198831利润分配表单位：千元项目本年实际上年实际差异数绝对数比重绝对数比重绝对数比重可供分配的利润13419911004933311008486600其中：提取任意盈余公积应付普通股股利转作股本的普通股股利50013314289540000037.310.630.029450059.7205633－22.4未分配利润29896322.119883140.3100132－18.2利润分配结构变动分析表单位：千元第九章商业银行财务管理可见：该行提取任意盈余公积占可供股东分配利润的比例，本年比上年下降了22.4%，虽然绝对数有所增加；同样，未分配利润占可供股东分配利润的比重也下降了，绝对额同样增加了。原因是上年未对普通股分配股利，留存盈余的比例自然很高。总体来看，该行利润分配的结构缺乏稳定性，虽然本年度分派给普通股东大量股利会大大增加有关财务报告使用者对银行的预期。银行提取任意盈余公积的比例的稳定性要强一些，因为银行更加注重靠内部积累来筹措资金。㎡第九章商业银