中国商业银行盈利能力研究

湖南大学硕士学位论文中国商业银行盈利能力研究姓名：陈慧君申请学位级别：硕士专业：金融学指导教师：段进20090320中国商业银行盈利能力研究作者：陈慧君学位授予单位：湖南大学相似文献(10条)1.学位论文屈新中国商业银行盈利能力影响因素实证研究2007商业银行的盈利能力是其发展生存最重要的因素。因此各国的商业银行都将盈利性这一指标放在银行经营的首位进行考虑。但是由于我国长期以来实行计划经济体制的原因，中国的商业银行过去往往只注重规模的扩张，却忽视了银行最重要的盈利性指标。根据国际权威机构的排名，中国的四大国有商业银行无论在一级资本还是在总资产的排名上都名列前茅，但盈利指标的排名却在600名之后。在一些国外咨询公司对中国国有银行的研究中，也发现中国国有商业银行在安全性和效率方面存在着很大的问题。随着科技的进步和网络的快速发展，全球化己成为世界金融发展不可阻挡的趋势。在此背景下，面对中国金融业市场化的趋势和资本市场的快速形成，中国的银行业正面临着巨大的挑战，尤其是在中国加入世界贸易组织之后，外资银行更可以凭借其雄厚的资本实力、多样化的金融服务、现代化的技术手段进入目前国内银行占优势的业务领域，给中国的商业银行带来较大的竞争压力。由于历史包袱过重，中国的商业银行特别是国有银行普遍存在资产质量较差、经营管理水平不足、业务创新能力较低的问题，经过近年来的金融体制改革，原有问题已经得到一定改善，但是要在中国金融业对外资银行完全放开前的数年内较快提高竞争能力，除了处理好以前遗留下来的呆帐、坏帐，提高资产质量以外，更要重视增强银行的盈利能力，才能保证银行的持续发展。由于银行经营的“商品”是货币，而且大部分的营运资金来自于社会公众的存款和其他各种负债，银行经营的安全与否对整个社会的信用体系有很大的影响。各国银行约定俗成遵守的1988年颁布的《巴塞尔条约》就是以风险管理为核心内容，所以，以往对银行经营的安全性、流动性研究较多，而对银行盈利能力的研究较少。但是对任何企业来说，只有具备了良好的盈利能力，才能保证企业的长久发展，商业银行当然也不例外。而中国商业银行盈利能力低下一直是银行经营中的一个大问题，对于股东和投资者来说，盈利是他们投资的目的，只有盈利能力强的商业银行才能使他们的投资得到回报：对公众来说，较强的盈利能力是银行抵御相关风险的保证。所以，对银行盈利能力的研究具有十分重要的意义。当前，四大国有银行向真正的商业银行的转变，引起了对其盈利能力的日益关注，对这方面专门的研究和分析也有所增加。目前对国内商业银行盈利能力的分析思路主要有两种，第一种通过分析银行效率及资产状况等其他因素，从侧面考察银行的盈利能力状况。第二种思路则将重点放在对商业银行盈利能力的直接考察考察。主要是从财务分析的角度出发，通过对商业银行主要盈利指标，如资本利润率、资产收益率等在几年内的变化趋势及与其他银行的比较，分析银行的盈利能力现状和影响因素。但是采用计量经济模型，对商业银行进行大规模实证分析的文献则非常有限。而本文则试图采用计量分析工具突破这一限制。在论文的结构安排上，本文分为导论和五个章节：第一章为绪论。主要介绍本选题研究的背景、意义、文献综述、论文的主要内容及创新点。第二章进行中国商业银行盈利能力影响因素规范分析。综合各种文献和专家学者的相关论述，将商业银行盈利能力影响因素概括为商业银行自身的因素与外部宏观经济环境因素。自身的因素概括为资产质量、资本充足度、流动性状况、营运效率、银行规模这五个方面。外部影响因素则分包括经济活动的景气状况和法律制度因素。从微观和宏观层面构建了影响商业银行盈利性的完整体系。第三章介绍银行盈利能力的实证模型。本文通过采用面板数据模型，对中国14家主要商业银行从1999年至2005年这7年间的财务指标进行实证分析。本章重点介绍了面板数据的定义和分析、检验方法。在该模型中，首先按国有商业银行和一般性质的股份制商业银行对数据指标进行分类，再对数据进行融合分析，并提出假设检验，以验证国有商业银行与股份制商业银行在盈利性因素上是否存在一致性。第四章采用实证方法研究了中国国有商业银行盈利能力现状。文章将影响商业银行盈利性因素分为银行自身的相关特征以及外部环境的影响因素两大类。具体筛选出：资产收益率(ROA)、净贷款余额占总资产比例(NL/TA)、贷款损失拨备占总资产比率(LLR/TA)、权益资本占资产比率(EQ/TA)、现金资产占总资产的比率(LIQUIDITY)、非利息费用占总资产的比重(OVERHEAD)、总资产数量(TA)、国内生产总值(GDP)、通货膨胀率(INFLATION)、存款占总资产比重(DEPOSIT/TA)等十个指标，运用面板数据模型分别对国有商业银行和股份制商业银行进行实证分析，再将这两类银行结合在一起进行融合分析，在此基础上评价中国商业银行盈利能力状况，并对分析的数据作了深入的经济意义上的剖析。第五章结合前四章的实证分析结果，提出了提高中国商业银行盈利能力的策略建议。在分析影响商业银行盈利能力的内部因素基础上，提出了：适度调整贷款规模，加快各银行会计制度的建设，推进商业银行“扁平化”改革等几项措施。而着眼于外部条件，则提出需要保持整个国民经济健康迅速的发展，加大我国资本市场的改革力度，完善商业银行监管的各项法律制度等措施，为我国商业银行经营创造良好的外部经济环境。在研究方法上，本文在归纳总结影响商业银行盈利能力的内、外部因素的基础上，通过选用具体财务指标构建面板数据计量分析模型，并利用计量模型，分析各指标在影响商业银行盈利性时的权重，从微观层面和宏观层面来实证考察影响商业银行盈利能力因素，找出提高我国商业银行盈利能力的方法。本文在研究中有几个特色：第一，第一次从理论和实证的角度较系统探讨了中国商业银行盈利能力。从本文搜集到的资料看，对于商业银行盈利能力的专门研究还不是很多，未能形成较为完善的理论框架。而仅有的实证研究也多为实例研究，主要是从财务分析的角度出发，通过对商业银行主要盈利指标，如资本利润率、资产收益率等在几年内的变化趋势及与其他银行的比较，分析银行的盈利能力现状和影响因素。而采用计量经济模型，对商业银行进行大规模实证分析的文献则更加有限。笔者试图利用计量经济模型突破这一瓶颈。第二，本文构建了影响商业银行盈利能力的指标体系，并筛选出十个相关指标全方面考察影响商业银行的盈利能力因素，详细剖析了国有商业银行盈利能力低下的原因。第三，本文采用面板数据模型，首先将国有商业银行与股份制商业银行的数据进行融合分析，再按资产规模将中国商业银行分为四大国有商业银行与股份制商业银行，分别对其进行实证分析，以检验各项因素对国有商业银行与股份制商业银行的盈利能力影响状况，最终考察各项影响商业银行盈利能力因素的指标对整个中国银行业的影响状况。这在实证方法上是一次新的突破。第四，讨论了目前制肘中国商业银行盈利能力的因素，并在深入分析的基础上，提出了提高我国商业银行盈利能力的建议，特别是提出了我国商业银行如何进行内部和外部机制完善的思路，以供中国银行业放开后制定相关的经营作参考。2.期刊论文窦育民.李涛.DOUYu-min.LITao中国商业银行盈利能力的实证分析-统计与信息论坛2007,22(3)商业银行盈利能力的大小是衡量其效率高低的主要指标.近年来,理论界从商业银行的规模经济、成本效率来研究中国商业银行效率的文献较多,而对中国商业银行盈利能力的研究则较少.对中国14家商业银行1994～2003年期间的盈利能力进行财务指标对比分析,发现中国四大国有商业银行的ROE、ROA明显低于10家股份制商业银行;利用计量经济学方法对中国商业银行的盈利能力与市场结构、银行产权性质关系进行回归分析,结果发现中国商业银行的盈利能力与其存款市场份额、存款资产比之间存在负相关关系,与其银行产权性质存在正相关关系.因此,建立和完善中国商业银行法人治理结构是提高其盈利能力的关键.3.学位论文陈佳商业银行基于作业的盈利能力分析2007经过对国内外企业业绩评价方法和国内外商业银行业绩评价方法的回顾，本文提倡引进一种针对商业银行经营特点的业绩评价方法——基于作业的盈利能力分析(ABPA)。这种方法基于作业成本法(ABC)，通过演示客户盈利能力分析和作业盈利能力分析两条路径，针对商业银行的特点介绍了一种新的业绩评价思路：将企业整体业绩评价转化为评价客户盈利能力和作业盈利能力，业绩评价视角从企业整体转移到客户营业收入和成本、实施的作业及其营业收入和成本。这样，让商业银行业绩评价更加深入到基层，更加直接。商业银行ABPA基于ABC，融入了对银行业成本构成特点和营业收入延期性的思考；商业银行ABPA客户盈利能力和作业盈利能力增强了商业银行业绩评价结果与薪酬政策之间的透明性；商业银行ABPA顺着两条路径，建立了与之配套的组织设计，并讨论了与之相适应的战略选择——差异化战略和低成本战略的结合。本文框架和主要内容如下：前言。对现今我国商业银行收入构成和面临的竞争压力进行了简要的概括，得出我国商业银行借鉴．ABPA的必要性：作业成本法的采用能够提高我国商业银行的管理水平；基于作业的盈利能力分析能更好地评价我国商业银行的经营业绩，促进业绩的持续提升。第1章业绩评价方法综述。通过对国内外企业业绩评价方法和国内外商业银行业绩评价方法的回顾，得出一个有效的业绩评价系统需要满足四个条件：需要针对行业特点研究适合企业的业绩评价体系；需要融入对非财务因素的考虑；需要同企业其他系统，尤其是薪酬系统结合；需要相应的组织设计来执行。继而，引出商业银行ABPA，因为客户盈利能分析和作业盈利能力分析满足了这四个条件。第2章商业银行ABPA概念解析。在对商业银行ABPA概念框架进行分析之前，重点关注了商业银行的两个行业特征：作业与营业收入的非直接指向和营业收入延期性。第一个特征决定了商业银行的成本构成特点——间接成本占总成本的大部分，第二个特征能够更全面地认识商业银行营业收入。之后,分析了商业银行ABPA的概念框架：两条路径，四个要素。第一条路径是客户盈利能力分析：运用作业成本法归集商业银行的产品/客户成本，借助商业银行信息系统追踪客户和产品营业收入，客户/产品成本与相应的营业收入抵减就得到客户盈利能力的信息。根据客户盈利能力对客户/产品分类，能够找到为商业银行带来盈利的客户/产品，并通过转变客户行为和改进产品组合进一步提升客户/产品的盈利能力。第二条路径是作业盈利能力分析。采用直接归属、按作业成本占产品成本比例分配法和统计分析三种方法，将客户，产品营业收入分配到作业，然后与该作业的作业成本进行比较，就得到作业盈利能力信息。作业盈利能力分析不但能弥补客户盈利能力的前提缺陷——假设存在的作业是合理的，而且能够有效地衡量基层作业的执行情况。企业的因果链展示了商业银行ABPA的逻辑过程：企业因果链的传统思维是第一条路径的逻辑过程——作业→作业成本→客户成本→客户营业收入→客户盈利能力；企业因果链的传统思维的逆向溯源，是第二条路径的逻辑过程——客户营业收入→交易/产品营业收入→作业营业收入→作业成本→作业盈利能力。并因而总结出了商业银行ABPA的四要素：客户，营业收入，作业和作业成本。虽然ABPA基于ABC，但ABPA并不完全遵循ABC，它继承了ABC的优点，并对ABC进行了补充。第二章结尾通过讨论ABC与ABPA中作业成本与营业收入的关系，讨论了ABPA中利用作业盈利能力评价作业的合理性和有效性的过程，从而改善了ABC。这样，通过两条路径的分析、逻辑形成过程和四要素分析，商业银行ABPA概念框架基本形成。第3章商业银行ABPA的实施。本章主要分析如何实施商业银行ABPA。本章内容主要包括客户盈利能力分析、作业盈利能力分析、组织设计和战略选择。第一条路径的执行包括商业银行作业成本法的实施和客户盈利能力分析。根据客户盈利分析建立商业银行客户区域坐标系，将商业银行的客户划分为四个区域：区域Ⅰ(成本高、贡献毛利少)，区域Ⅱ(成本高、贡献毛利大)，区域Ⅲ(成本低、贡献毛利小)，区域Ⅳ(成本低、贡献毛利高)。作业盈