中央银行支付清算体系

中央银行支付清算体系组员：陈玺如、刘天舒、王虹雁、吕康、欧阳英博Logo美国中央银行支付清算体系1欧盟中央银行支付清算体系2日本中央银行支付清算体系4英国中央银行支付清算体系3中国中央银行支付清算体系5目录Logo回顾：什么是支付清算体系•支付清算体系是中央银行向金融机构及社会经济活动提供资金清算服务的综合安排。具体来说，支付清算体系的内容主要包括：清算机构；支付结算制度；支付系统；银行间清算制度与操作。•支付清算体系的主要功能：组织票据交换清算；办理异地跨行清算；为私营清算机构提供差额清算服务；提供证券和金融衍生工具交易清算服务；提供跨国支付服务。Logo1853年10月11日美国有52家银行在华尔街第14号地下室进行了首次票据交换，它标志着美国票据交换所支付系统的成立。美国的票据交换所晚于伦敦80年才出现，但是美国在日后不断向欧洲金融业学习并凭借着强大的政治、经济和科技实力使美国电子支付系统的建立早于伦敦14年，在票据电子交换的基础上又经过多年的实践和完善，目前美国的支付系统以高科技，高水准和高效能著称于世。美国中央银行支付清算体系Logo美国的支付清算体系发展阶段手工与计算机并行处理纸面票据与电子支付手工处理纸面票据为主电子支付清算全面发展第一阶段第二阶段第三阶段Logo第一次改革改革支票系统，减少支付结算时间推广电子转账，减少支付转移差错控制透支限额减少流动性风险第二次改革第三次改革Logo第一次改革20世纪70年代，美国的支票处理系统虽然已经大幅度自动化，但是一张支票从发票人交出开始，到处理完毕送回开户银行，需要经历大约43个小时，由20多人处理，要进入读卡机6次。就支票处理所需的信息与设备投资而言，支票是效率低、成本高的付款方式。低效率的支票处理系统要求产生新的支付结算工具。于是，美国发展了第一套大规模的电子支付系统，从商店的收银机到银行间的连续付款网络，完全采用无纸作业，使美国支付系统的运转时间大大缩短。Logo第二次改革电子支付与支票付款不同，在付款过程中，不易发生遗失、失窃或蒙受损失，在电子支付转移错误的案例中，通常24小时内就可追查清楚，并且重新支付。相比之下，若是支票付款发生这种问题，平均需14天才能处理完毕。电子支付使众多以前不使用金融系统收款、支付、储蓄、借贷、投资的美国人进入金融体系主流，可以使美国的金融体制处于全球领先水平。使用电子支付系统，收款人可能碰到的问题比用支票付款要少20倍。Logo第三次改革美国1986年对小额、区域性的支付系统实行了净债务限额制度(指所有其他银行给某一银行的双边信贷额度总和)；1999年又采取了有抵押担保的损失分担安排。损失分担规则规定：“每一个幸存的银行所承担的损失应与其在提供给无力结清贷款的银行的双边贷款额度中的份额成正比。”这样银行才有积极性去监管其他银行的信贷可靠性，并通过减少双边信贷额度进行干预。更重要的是，为减少因中央银行透支而造成的信贷风险，美联储于1994年采取对透支收费的办法，最初对超额的日均收费按照年利率的0．1％征收，1995年4月，收费标准调整为0．15％。Logo美国的支付清算体系联邦资金转账系统(FEDWIRE)票据交换资金清算系统清算所银行同业支付系统(CHIPS)自动化票据清算系统(ACH)体系信用卡业务及电子货币Logo联邦资金转账系统（FEDWIRE）FEDWIRE是全美境内美元支付系统，它是美国支付清算的主动脉，它归美联储所有，1913年建立，FEDWIRE将全美划分为12个联邦储备区、25个分行和11个专门的支付处理中心，它将美国联储总部，所有的联储银行，美国财政部及其他联邦政府机构连接在一起，提供实时全额结算服务，主要用于金融机构之间的隔夜拆借、行间清算、公司之间的大额交易结算，美国政府与国际组织的记账债券转移业务等等。个人和非金融机构可以通过金融机构间接使用FEDWIRE，由于该系统有专用的实现资金转移的电码通讯网络，权威性、安全性较高。此外它还承担着美联储货币政策操作及政府债券买卖的重要任务。它每日运行18个小时，每笔大额的资金转账从发起、处理到完成，运行全部自动化，FEDWIRE还有一个簿记证券系统，其运行始于1960年，该系统运行的主要目的是降低证券交易成本，提高交割与结算效率以及安全系数。Logo清算所同业支付系统(CHIPS)CHIPS是由2l家美国银行持股的清算所支付公司运营，带有电子数据交换功能的净额支付系统。清算所同业支付系统是跨国美元交易的主要结算渠道之一，在大额的美元交易中发挥重要作用，其流动性和安全性被人称道，而随着时代的发展，其在美元交易中的影响也越来越大。CHIPS成员有纽约清算会员银行、非会员银行以及美国其他地区的银行和外国银行，包括我国的中国银行与交通银行。该系统具有完善的查询服务功能，自动化程度高，安全性良好，通过CHIPS处理的美元交易额约占全球美元总交易额的百分之九十五对维护美元的国际地位和国际资本流动的效率及安全起到重要作用。Logo清算所同业支付系统(CHIPS)CHIPS系统提供了双边及多边信用限额来控制信用风险。所谓双边信用限额（BILATERAL－CREDIT－LIMITS）是指清算成员双方根据信用评估分别给对方确定一个愿意为其提供的信用透支额度；所谓多边信用限额（NETDEBITCAPS）则是指根据各个清算成员对某清算成员提供的双边信用限额，按比例（如5％）确定出该清算成员的总信用透支额度。清算时，只要双边及多边信用限额不突破则CHIPS根据支付命令对其清算成员行进行相应的借记贷记记录，否则超出限额的话，其支付命令拒绝执行。自1990年起，CHIPS规定在一天清算结束时，若有一家或多家银行出现清偿问题，且这些银行找不到为其代理的清算银行的话，则被视为倒闭，这时，由其造成的损失由其余各成员行共同承担，以确保一天清算的完成。这些风险控制措施的实施，不仅控制了成员行的风险，而且也控制了整个系统的信用风险。因此，我们可以说CHIPS为国际美元交易支付提供了安全、可靠、高效的系统支持。Logo自动清算所系统(ACH)ACH是美国最为稳定和高效的处理交换中心，向参与的存款机构提供银行间汇款、电子支付、清算等服务，如工资发放、社会福利发放、各种贷款的自动还款、电子支付、联邦及各州的所征税款支付等。美国互联网技术处于世界领先地位，中央银行注重支付系统的建设和维护，其支付结算系统快速有效，高度安全。Logo美国支付结算体系特点主要特点Text现代化支付工具TextText多元化的支付服务组织Text完备的监管体系先进的支付结算系统Logo先进的支付结算系统2001年9月11日上午，美国世贸大楼被突袭后，美联储十分果断地做出两个决定：第一，立刻关闭美国的三大金融市场——股市、汇市、债市；第二，立刻停止靠近纽约的新泽西美元支付系统的运行，启动灾难备份系统，将美元支付系统切换到里士满和达拉斯。在整个切换过程中，支付系统没有中断服务，也没有丢失一个数据，充分显示了美国支付系统的高度安全和快速有效。这两个决定不仅保护了美国经济发展的基础设施，更重要的是保证了美国金融系统免遭破坏，保证了美元的地位和在全球的支付结算。Logo现代化支付工具支付工具是传达收付款人支付指令，实现债权债务清偿和货币资金转移的载体，其发展程度也将直接影响一国经济活动的进行。近年来，美国新型支付工具层出不穷，如电子钱包、电子现金、电子支票、电话银行、电视银行、在线银行等。这一现象使得支票交易量在非现金支付工具中的比重出现了大幅度下降。票据影像和票据截流技术实现了票据“无纸化”处理，进一步降低了票据交换的信用风险，提高了经济活动效率。Logo完备的监管体系美国对支付清算及相关活动的法律建设与管理较早，制约支付活动的法律规范较多，已体现出特定的立法特征。比如：《联邦储备法》赋予美联储运行美国支付系统的权利；《21世纪支票清算法案》正式从法律上授予支票影像文件与传统支票同样的法律地位，并建立影像交换技术的保障机制；《网上电子安全法案》、《反电子盗窃法》、《计算机欺诈及滥用法案》用于维护计算机网络的安全；针对电子商务有《统一电子交易法》、《国际国内电子签名法》等；《国家信息基础设施行动议程》等法律法规旨在完善支付环境；美联储还通过发布操作细则等措施对支付清算活动加以监督；美国的私营清算机构也定有严格的组织章程和操作规则。可以说多如牛毛的各种法规对美国支付系统的运行起到了保驾护航的作用。Logo多元化的支付服务组织美国的许多机构和组织，如商业银行、大型证券公司、投资基金公司、保险公司、储蓄信贷协会、银行卡公司和清算协会等都能够提供方便快捷的资金结算服务。他们的员工素质高，服务手段现代化，很多业务都已经扩展到海外多个国家和地区。近年来，逐渐为我国公众熟知的西联快汇(we8tUnion)在全球网络已经超过23万个，服务国家超过200个，现在和中国邮政总局以及中国农业银行等都有密切合作。全球领先的网上支付公司贝宝(PayPal)通过先进的网络技术和网络安全防范科技，在全球56个国家为超过6380万个人及商户提供了安全便利的网上支付服务。可以说，众多支付服务组织机构的出现，大大降低了金融活动成本，良性竞争使得金融市场蓬勃发展。Logo欧洲间实时全额自动清算系TARGET(TheTrans-EuropeanAutomatedReal-timeGrosssettlementExpressTransfer)欧盟的支付清算体系TARGET是一个区域性的支付清算系统，它具有鲜明的一体化色彩，与SWIFT一样，总部设在比利时的布鲁塞尔，支付清算机制高度发达，支付清算服务优质高效.（SocietyforWorldwideInterbankFinancialTelecommunications---环球同业银行金融电讯协会），是一个国际银行间非盈利性的国际合作组织，总部设在比利时的布鲁塞尔，同时在荷兰阿姆斯特丹和美国纽约分别设立交换中心(SwiftingCenter），并为各参加国开设集线中心(NationalConcentration），为国际金融业务提供快捷、准确、优良的服务。Logo一、TARGET简介始建于1995年，1999年1月1日正式启用TARGET由15国的RTGS（NationalEuroReal-TimeGrossSettlement）系统、欧洲中央银行的支付机构（EPM）和相互间的连接系统（interlinkingsystem）构成。互联系统将各国的RTGS系统与EPM相连，这样支付指令就能够从一个系统传递到另一个系统。TARGET系统的清算成员系欧元区内的各国的中央银行，任何一家金融机构，只要在欧元区内所在国家的中央银行开立汇划账户，即可通过与TARGET相连接的所在国的实时全额清算系统（RTGS），进入欧元的国内或跨国清算。•欧洲中央银行及成员国中央银行负责监督TARGET的运营，并作为清算代理人直接参与TARGET运行LogoTARGET清算系统欧洲中央银行参加国中央银行TARGET参加国中央银行RTGS银行银行银行RTGS银行银行银行Logo创建目的：①建立统一的欧洲货币市场以有利于单一货币政策的实施②促进欧元支付体系的稳定性，提高支付效率③为各国间的清算提供一个安全可靠的机制，使支付的风险降到最低特点：①采用RTGS模式，系统在整个营业日内连续、逐笔地处理支付指令，所有支付指令均是最终的和不可撤销的，从而大大降低了支付系统风险，但对参加清算银行的资金流动性具有较高要求。Logo②由于资金可以实时、全额地从欧盟一国银行划拨到另一国银行，不必经过原有的货币汇兑程序，从而减少了资金占用，提高了清算效率和安全系数，有助于欧洲中央银行货币政策的实施。③欧洲中央银行对系统用户采取收费政策，用户业务量最大，收费标准越低，这一收费规则似乎对大银行更加有利；此外系统用户需在欧洲中央银行存有充足的资金或备有等值抵押品，资金规模要求较高；加之各国中央银行对利用该系统的本国用户不予补贴，故TARGET系统的清算成本高于其他传统清算系