保险行业前景展望

柳暗花明拨云见日保险行业前景展望——从2000年到2010年，这十多年可谓保险业黄金牛市，保险业保费年度复合增长率达到23.28%，远超GDP同期增速14.9%。但就在2011年，保费规模的高速增长戛然而止，并首度出现负增长，保险业增员也陷入困境，增员增长率已降至个位数。业界有人惊呼，保险业寒冬来临！然而，寿险业是否真是深陷泥潭，难以再振雄风？让我们透过层层迷雾，化繁为简，在社会发展和变革的大潮中，把握趋势，放眼未来。序言大道至简第一篇2012年是全球经济动荡的一年，中国保险业在这一年中亦跌宕起伏，历经考验。虽然寿险业一时低迷，增员缓慢，但政策红利、社会变革、人口老龄化等撬动行业发展的因素暗潮涌动，推动寿险行业蓄势待发。正所谓大道至简，透过现象看本质。抓住主流才能预测方向。中国寿险发展三大驱动因素：城镇化老龄化政策推动政策推动大道至简第一篇城镇化是寿险发展的重要推动力。城镇化已经确定为中国经济增长和社会发展的强大引擎。农村人口转化成城市人口的过程中，很重要的一个方面就是社会保障需要配套，带动对商业保险的需求。同时，城镇化推动中等收入人群的增多，这为寿险发展提供了巨大空间。寿险深化推动力之一城镇化大道至简第一篇寿险深化推动力之一城镇化十八大报告明确指出，要坚持走中国特色新型工业化、信息化、城镇化、农业现代化道路。这“新四化”将是未来中国发展的思路，而其中的城镇化，十八大报告将其作为未来推进经济结构战略性调整的主要手段。中央经济工作会议提出，城镇化是我国现代化建设的历史任务，也是扩大内需的最大潜力所在，要围绕提高城镇化质量，因势利导、趋利避害，积极引导城镇化健康发展。大道至简第一篇寿险深化推动力之一城镇化有关部门的研究表明，中国经济未来通过推动城镇化发展作为引擎拉动，将实现新增消费9000亿，实现新增投资64890亿，实现GDP增加值为2.6%，约占GDP增长值的37.15%。城镇化将明显拉动食品、服装、教育、文化娱乐、交通、通讯等消费。城镇化的进一步发展必然会带来劳动生产率的提高，带来城镇公共服务和基础设施投资的扩大，在经济转型的大背景下，国内新型城镇化建设将成为未来经济发展的重要动力。快速发展的新型城镇化，正在成为中国经济增长和社会发展的强大引擎《经济企稳回升“城镇化”激发股市活力》2012年12月28日02:15来源：证券日报近十年来，中国城镇化进程明显加快，城镇化率每年大约提高1个百分点，并在2011年首次超过50%。专家据此速度预计，到2020年，中国城镇化率将超过60%。大道至简第一篇寿险深化推动力之一城镇化据中国(海南)改革发展研究院院长迟福林测算，当前我国中等收入群体约占23%，在城镇化等因素的带动下，每年将提高2个百分点，到2020年达到40%左右，从而形成一个高达6亿人口的中等收入群体。2020年，中国城镇化超60%，形成6亿人口的中等收入群体一家一户的小农经济中，中国人是靠家庭和家族承担风险。一旦有生老病死的问题，首先是亲戚登门拜访。大道至简第一篇农业城镇化过程中，打破血缘和地域维系，中国人风险承担主体转移为“以社会为主、家庭为辅”。城镇城镇化对居民风险承担方式的改变寿险深化推动力之一城镇化大道至简第一篇因此，城市化的加速对寿险行业的影响首先是带来广阔的市场空间。一是促进城镇居民提升风险管理理念，积极通过商业保险等多种手段应对人生风险；二是城镇历来是寿险需求的主战场，城镇化无疑使得潜在市场规模扩大。广阔市场寿险深化推动力之一城镇化城镇化建设需要大量的基建资金投入，而寿险资金长期性、稳定性恰恰契合了城市化进程中基础设施和房地产建设的资金需求。大道至简第一篇一家大型保险机构人士预料，在未来城镇化基建投资中，保险资金身影频现。据投行测算，仅基础设施和不动产两项，目前保险资金能够为城镇化建设提供的资金就可达到约1.2万亿。其次，围绕城镇化这一主题布局，将是未来几年保险机构的投资重心。丰厚回报寿险深化推动力之一城镇化以上内容来源“《保险股全线上扬险资密集布局城镇化》2012-12-2110:39:41（来源：证券时报网）大道至简第一篇而且，目前按户籍人口计算的城镇化率只有35%，至2020年2.2亿城镇流动人口可市民化，由于目前城乡居民收入相差，保险消费差距更是高达9倍，因此市民化后，按户籍人口计算的城镇化率将从35%上升到60%，2020年寿险市场规模可扩大近2倍。寿险深化推动力之一城镇化城镇化率上升到60%，2020年寿险市场规模可扩大近2倍，达2.8万亿元。---来自国泰君安研究报告国内保险发展历史表明，城镇化率每提升1个百分点，保险密度提升5个百分点；大道至简第一篇老龄化是我国寿险的主要突破领域。21世纪的中国是一个不可逆转的老龄社会，老龄化在加速，至2050年老龄人口占比将上升至22.7%，导致抚养比由目前的34.4%上升至66.7%，届时社会养老负担相对现在将翻倍；但我国养老保险还处于起步阶段，养老保障问题日益突出，养老险和健康险将是我国寿险未来的主要突破领域。寿险深化推动力之二老龄化---来源《中国人口老龄化发展趋势预测研究报告》大道至简第一篇寿险深化推动力之二老龄化2015年预测全国60岁以上老人2.16亿4亿2050年预测全国60岁以上老人中国老龄化速度居全球首位占比17%占比30%数据来源：中国网|时间：2006-08-12|文章（来源：中新社）大道至简第一篇日益严峻的养老状况作为世界上老得最快、老人最多的国家,养老已经成为我国年轻人必须面对的难题之一。“未富先老”意味着社会能提供的资源非常有限,各方面的准备也不够。家庭养老一直是中国养老的主要方式。然而,独生子女政策造就的“421”式的家庭结构,注定了这种方式难以为继。清华大学就业与社会保障研究中心主任杨燕绥教授提出：中国社会泛存错误的养老幻觉家庭养老大道至简第一篇日益严峻的养老状况到2013年中国养老金的缺口将达到18.3万亿元根据《化解国家资产负债中长期风险》报告预测——社会养老《中国养老金发展报告2012》显示——收支缺口达767亿元，高于2010年。其中，辽宁和黑龙江的缺口均超过100亿元。2011年城镇职工养老金收不抵支的省份14个2001年2002年2003年2004年2005年2006年2007年2008年2000年63%58%60%55%51%47%45%43%44%企业职工养老金替代率直线下降我国各类养老机构我国养老产业缺口巨大平均1000老人仅17张床位大道至简第一篇截至2010年底的统计数据38060个拥有床位266.2万张收养各类人员210.9万人全国养老床位总数仅占老年人口总数的发达国家5%至7%的比例发展中国家2%至3%的水平1.59%日益严峻的养老状况大道至简第一篇日益严峻的养老状况中国人口老龄化的问题凸现，随着老龄化速度加快，年轻一代将更多地考虑怎样面对未来养老，他们将提前做出自己的养老财务规划。养老保险市场的巨大需求，无法仅仅依靠社会保障来一枝独秀，目前迫切需要商业保险参与到社会保障中，通过商保社保的结合机制，分流社保养老压力，最终建立起全社会的多层次养老保障体系。公众政府大道至简第一篇寿险深化推动力之二老龄化当前在我国排在人类死亡“疾病谱”最前列的是心血管病、脑血管病、恶性肿瘤等。随着年龄的增大，此类疾病的发病率呈现增高趋势。这些疾病的治疗需要大量的资金。不仅如此，老年人本身就是体弱多病的人群，所以如何确保医疗费用支出也是老年群体所关注的一个焦点。老年人对保险产品的需求养老保险产品进入老年阶段，退休导致收入水平下降，虽然支出也会相应下降，但仍然需要确保一定的收入，所以对养老金的需求就备受关注。医疗保险产品大道至简第一篇中国寿险市场是全球第八大、亚洲第三大寿险市场，在过去10年里保持了29%的年均复合增长率，而同期GDP复合增长率不到9%。但与国际比较，中国寿险业无论从保险深度、保险密度，还是保险业资产占金融业总资产以及家庭寿险支出占家庭金融总资产的比例，都与国际水平有较大差距。多项重大利好政策蓄势待发，对行业的巨大撬动作用正一触即发。寿险深化推动力之三政策推动大道至简第一篇税收递延试点大病医疗新政保险投资新政遗产税收入分配改革关键词寿险深化推动力之三政策推动大道至简第一篇社会养老保险。截至2010年末，全国参加城镇基本养老保险人数为2.57亿人，还处在低覆盖的起步阶段。据测算，中国社会保险基金的收益率不到2%，几乎是世界上收益率最低。第一支柱企业年金。个人缴费无税收优惠。截至2010年末，全国有3.71万户企业建立了企业年金，参加职工人数仅为1335万人，这与我国庞大的人口数量无法匹配。第二支柱第三支柱商业养老保险。个人购买商业养老保险无税收优惠。严重瘸腿的养老体系个税递延型养老保险大道至简第一篇所谓个人税收递延型养老保险，即指投保人在税前列支保费，在领取保险金时再缴纳税款。保费税前列支有助少缴个税由于我国个人所得税实行“超额累进税率”，不同的收入适用的税基、税率不同，收入越高，税率越高。因此，对于这部分进行税前列支，在当月应缴纳税额减少。享受国家税收优惠的商业养老保险，完善个人养老保障，虽然领取保费时再计入收入进行缴税，但由于通胀、提高个税起征点等因素基本把个税给稀释了，因此，购买个税递延型养老保险可以减轻税收负担延期缴税优惠显著补充养老晚年无忧万众期待的税收优惠个税递延型养老保险在今年1月7日的全国保险监管工作会议上，保监会主席项俊波强调，推进包括个人延税型养老保险发展是2012年保险监管工作的重点之一。而在今年12月中旬保监会传达学习中央经济工作会议精神中，项俊波谈及““税延试点方案初步确定，商业养老保险发展迎来新机遇。加大与财政、税务等部门及上海市政府的沟通协调力度，就上海个人税延型养老保险试点方案主要内容达成一致意见。税收递延政策将有力激发寿险市场消费需求，对于促进商业养老保险发展、完善多层次社会保障体系具有重要意义”大道至简第一篇监管政策大力推动个税递延型养老保险中国保监会副主席：项俊波大道至简第一篇各地减税养老呼声高涨个税递延型养老保险在广东保监局“2012年上半年新闻发布会”上，该局新闻发言人朱伟忠表示，“早在2009年，省政府就指示广东保监局以及一些省直部门研究个税递延型商业养老保险的相关政策及可行性。目前，《总体方案》的明确使试点工作迈出了重要一步，接下来将在中央政策的引导下，等待具体实施细则，继续推进。”广东致公党厦门市委员会提出的《关于厦门个税递延养老保险试点建设的建议》与保监会重点工作遥相呼应，引发关注。厦门上海个人税延型养老保险试点已准备4年，自去年年底以来，业内对个税递延型保险试点方案的呼声日益高涨。上海大道至简第一篇上海率先试点，2013年春节前后个税递延型养老保险2012年5月份，保监会已与财政部达成基本共识，力争年内在上海进行个人延税型养老保险试点。7月份，有关上海试点延税型养老保险的具体方案出台，延税型养老保险的试点工作也迈出了一大步。在陆家嘴(论坛期间，上海有关层面已向保监会提出了新的个税递延型养老保险方案，即企业年金和个人养老保险账户共享税前列支额度；其中个人养老保险账户税前列支700元，企业年金账户可税前列支300元。由此，个人在购买个税递延型养老保险时可每月最多购买1000元。大道至简第一篇上海试点或在今年税收优惠的撬动作用个税递延型养老保险每月购买700元税延型商业养老保险，根据其收入所对应的20%最高税率来计算，税延政策使他延后缴纳的个人所得税为每月140元，一年即为1680元假设一名30岁的上海普通工薪阶层其工资计税金额(扣除三险一金等税前列支项目后)为10000元30年后该人达到退休年龄，从个人账户支取商业养老金，根据30年后起征点及税率进行缴税，由于退休后的收入通常不会高于工作时的收入，因此退休后缴纳的个人所得税通常较低，再扣除通胀因素，这部分税收相当于减免了。大道至简第一篇税收优惠的撬动作用个税递延型养老保险17%49%1975年1990年美国年金占寿险总保费的比重美国年金保费收入增长速度1975年税改以后7%33%1970年1990