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摘要：发达国家和发展中国家的金融体制在中央银行的独立性、商业银行的产权与经营机制、非银行金融机构在金融体系中的地位、金融监管的目标与手段、金融市场结构等方面存在巨大的差异，其原因在于两种不同类型的国家金融发展的历史悠久程度、经济发展的市场化程度、金融意识与观念、金融法律与法规、金融基础设施等方面都不同。发展中国家应该积极改革，逐步优化本国的金融体制。关键词：金融体制;金融机构;金融监管金融体制是指一个国家或地区以行政的、法律的形式所确定的金融体系结构及其相互间的关系。它根据一国经济发展的要求而建立并随经济的发展而不断演变。不同国家由于经济发展水平、社会文化背景、国民经济管理体制、人们的风俗习惯和观念等不同而导致金融体制存在很大的差异。发达国家和发展中国家之间上述各种因素的较大差别，使得它们的金融体制之间存在较大差异。一、发达国家和发展中国家金融体制的差异比较(一)中央银行的独立性和宏观调控手段不同中央银行的出现是商品经济和金融业发展到一定程度的产物。虽然目前各国的中央银行体制具有共性，如中央银行在一国金融体系中均处于核心地位，垄断货币发行权，具有“发行的银行、政府的银行和银行的银行”的功能，已成为各国政府宏观调控的重要工具，但是发达国家和发展中国家的中央银行体制在独立性和宏观调控手段方面仍然存在较大差异。中央银行的独立性是指一国中央银行在与政府的关系方面是否具有自主权的问题，主要体现在中央银行是否能独立自主地制定货币政策决策，是否从属于中央政府，能否摆脱其他政府部门的约束与控制。发达国家的中央银行制度产生较早，而且基本上都是在商业银行基础上经过长期演变自然形成的。所以，目前发达国家的中央银行体制在经过多年的发展之后，已经非常健全、完善，独立性比较高，可以以稳定币值为货币政策目标，独立地、不受外界干扰地制定和实施货币政策。德意志联邦银行、美国联邦储备体系以及瑞典银行等，直接对国会负责，在很大程度上独立于政府。其中德意志联邦银行是独立性最强的中央银行，它的地位被写入了宪法，在行使被授予的权力时不受政府指令的干涉。英格兰银行和日本银行虽然隶属于政府，名义上独立性较弱，但在实际上却拥有较大的决策与管理权，享有较高的独立性。意大利银行、法兰西银行的独立性则相对较弱一些。发展中国家的中央银行基本上都隶属于中央政府，直接对政府负责，其官员也往往由政府任命，独立性比较低，其货币政策更多的是以经济增长和充分就业为目标，而牺牲币值的稳定。这影响了中央银行独立地制定和执行货币政策的能力、降低了货币政策的效率。我国的中央银行独立性不高，主要表现在其长期以来受制于财政、地方政府及政府各部门；主要官员的任职缺乏明确的法律规定，行政机关人事渗透过多；在制定和执行货币政策方面还缺乏应有的自主权，在抵御不合理的融资要求方面还缺少法律保障等；印度的中央银行是印度储备银行，强而有力的行政干预是其重要特征，其长远货币金融政策战略目标必须与政府的长期经济战略目标完全一致，这使其独立性大打折扣。发达国家中央银行的宏观调控已经市场化、规范化，基本上都利用市场机制来实施，通过存款准备金、再贴现、公开市场业务等政策工具的使用，利用价格杠杆、利益驱动机制和法律手段来影响金融机构的资金成本，使商业银行等机构自觉地扩张或紧缩其信贷规模，调节社会的货币供应量，从而达到调节和控制宏观经济的总量和结构的目标。发展中国家中央银行宏观调控的能力都比较差，很大程度地存在着直接的、以行政干预为特征的政策手段，金融调控手段主要依赖于信贷规模的控制，尚未完全建立以市场为导向的宏观调控体系。(二)商业银行的产权及业务经营体制不同商业银行是各国金融体系的主体。发达国家和发展中国家在商业银行体制方面有很大差异。产权体制方面，发达国家的商业银行完全属于私人部门，都采用股份制组织形式，这种组织形式可以促使商业银行外部控制和内部治理结构的健全与完善，提高商业银行的活力和动力，进而提高其经营效率。发达国家在商业银行的经营体制上有多种类型，如德国、法国和瑞士等欧洲大陆国家一直实行混业经营制，商业银行可以综合开展各种金融业务，中央银行不加限制。美国、日本、英国、加拿大、澳大利亚等发达国家实行比较严格的分业经营制度，专业化经营的色彩比较明显。从目前的发展趋势来看，各发达国家银行业正在步入一个新的时代，综合化、全能化经营已经成为发达国家商业银行发展的基本方向。发展中国家商业银行产权体制可以分为政府所有、私人所有和外资所有三种，而又以国有为主，这就为政府和中央银行干预商业银行的业务经营活动提供了温床，这种干预使商业银行难以完全遵循盈利目标，还被迫承担政府为实现政策目标而下达的行政任务，造成商业银行无法成为独立自主的经济实体，经济效益低下。发展中国家在商业银行的经营体制上基本上都实行分业经营体制，专业化经营的色彩浓厚，商业银行基本上只开展传统的存贷款业务，而不开展其他金融业务。这种经营体制虽然在这些国家宏观调控和金融监管能力较差的情况下，可以降低金融运行过程中的不稳定因素，从而维持金融秩序的稳定和安全，但随着经济全球化的发展和金融深化，其弊端也日益暴露出来。但在当代世界各国银行体制一体化、自由化、电子化和国际化发展趋势的影响下，一些发展中国家调整了本国的银行体制结构。如菲律宾，允许其国内的境外银行从事综合化银行业务，被视为是专业化向综合化转变的一种过度。(三)非银行金融机构在金融体系中的地位不同非银行金融机构是指除了商业银行以外经营各种金融业务的其他金融机构，主要包括证券机构、信托机构、保险机构及其他专业性金融机构。目前，非银行金融机构在发达国家的金融体系中已居于非常重要的地位，表现在机构类型日趋多样化，发展迅猛，并且其资产和负债规模所占的比重已经接近甚至超过了银行金融机构，其业务领域日益拓宽，在金融创新、资产重组中的作用也日益重要。在美国，非银行金融机构除了证券机构、保险机构和信托机构外，还有各类投资基金公司、投资顾问公司、消费信用机构、储蓄贷款协会、住房银行等，从1960年到1995年35年的时间里，非银行金融机构总资产比重由42.3%上升到62.2%,而银行金融机构的总资产比重由58.7%下降到37.8%。而在日本，由于银行、证券、信托以及保险业务、长短期批发零售业务、政策性业务等都是相互分离的，使得非银行金融机构更加多样。目前发展中国家的非银行金融机构虽然也有很大的发展，但总体来看，非银行金融业还不发达，结构很不合理，证券机构、信托机构几乎为零，保险业水平低下，且对外依赖较为严重，亟需进一步发展和完善。(四)金融监管的体制与内容不同发达国家目前已经建立了多层次、制度化和规范化的金融监管体制，它是以中央银行及其它政府监管部门为主体，行业自律监管、社会监管和金融机构内部监管为辅助的监管体系，且四个层次的监管活动相互配合、相互补充，有利于减少金融监管的盲点，提高监管效率，保证金融体系安全、稳定的运行。美国实行双元多头金融监管体制，美联储、联邦存款保险公司、司法部、证券交易委员会、期货交易委员会、储蓄机构监督办公室、国家信用合作管理局、联邦交易委员会、州保险监督署、甚至联邦调查局等机构都从各自的职责出发对商业银行进行监督和管理。日本在1998年通过《新日本银行法》，对其金融监管体制进行了大幅度的机构调整和改革，一方面，金融厅的监管方式由以前的行业监管改为职能监管，在职能监管部门下再细分行业进行检查与监督；另一方面，强化市场的约束机能，规范金融机构的信息披露制度，提高金融机构的透明度，加强会计事务所等中介机构在社会监管中的作用。到2001年止，一个以金融厅为核心，独立的中央银行和存款保险机构共同参与、地方财务局等受托监管的金融监管体制基本框架已初步形成。发展中国家目前的金融监管体制实质上是以中央银行为单独监管主体的体制。行业自律监管机构的独立性较低，往往隶属于有关部门，使其应有的作用难以充分发挥；金融机构的内部监管也由于其金融机构的内部控制制度大都不很完善而形同虚设，甚至因根本没有建立内部控制制度而不能发挥作用；社会监管层次基本上还处于欠缺状态。在监管内容方面，发达国家除了应有的合规性监管外，更为注重对金融机构的预防性监管，如对金融机构的市场准入管理、业务范围限制、资产流动性要求以及资本充足性管理等。在金融机构的资产负债管理和风险管理等方面也都制定了比较完善的规章制度，而且都建立了存款保险机制，从而保障了金融体制的安全高效运行。发展中国家目前基本上处于合规性监管为主的阶段，并且主要采取利率管制和信贷规模管制两种方式，虽然有些国家在金融机构的风险管理方面制定了一些规章制度，但大都不很全面，还存在很多问题。(五)金融市场发育的程度不同目前发达国家都建立了非常完善的金融市场体系。在货币市场方面，发达国家市场发展水平相当高，货币市场工具种类繁多，市场参与者众多，交易非常活跃。在资本市场方面，发达国家证券交易所上市公司众多，市场规模庞大，且机构投资者在其中发挥着举足轻重的作用，同时其场外市场也发展迅猛。总体上，发达国家的资本证券化程度很高，资本市场对经济发展的贡献不断提高，极大地推动了发达国家金融体制的发展与创新。而发展中国家由于受经济发展水平和金融管理体制等诸多因素的限制,其金融市场的水平仍处于发达国家金融深化历程的最初阶段,没有形成各种专业市场共同协调发展的局面，甚至有些国家还没有建立必要的资本市场。货币市场方面，各国发展水平参差不齐，非常凌乱，一定程度上阻碍中央银行货币政策的实施。而资本市场由于主要是为国有企业融资和为金融机构提供股票交易的场所，使资本市场的功能在很大程度上被弱化。且因上市公司比较少，交易不活跃，规模小，资本证券化程度低，因而无法发挥其应有的功能。资本市场对经济增长的贡献比较低。但是近20年来,发展中国家的经济迅速崛起，与此同时,亚洲发展中国家的资本市场,尤其是证券市场的发展也生机勃勃，举世瞩目。二、发达国家和发展中国家金融体制差异的成因分析目前发达国家与发展中国家在金融体制方面的差异并不是一朝一夕形成的，而是经过多年累积和诸多因素共同作用的结果。具体来讲有以下几个方面：(一)金融业发展的历史悠久程度不同发达国家都有较长时期的资本主义发展历史，商业银行等金融机构在发达国家产生较早，商品经济和货币信用制度发达，经济主体对于各种金融业务的需求很大，促使其金融体制不断完善。20世纪70年代末掀起的全球金融自由化浪潮又促使发达国家强化宏观调控和金融监管，增强其金融体制的稳定性，不断地发展与完善其金融体制。相当多的发展中国家在二战以前长期处于帝国主义的殖民统治之下，殖民地宗主国的银行控制着当地的金融业，一定程度上阻碍了当地金融业的发展和金融体制的改善。这些发展中国家获得民族独立后，由于其国内农村自然经济还没有全部解体，市场发育程度低，生产力水平低下，这也都成为阻碍发展中国家形成现代金融体制的不利因素。(二)市场体系的完善程度不同市场体系是金融体制运行所依赖的总体外部环境，其发达程度直接关系到金融体制的完善程度。经过几百年的发展，发达国家的市场经济体系非常健全，经济结构合理，服务业十分发达，市场的开放度和竞争程度高，内部各地区之间不存在市场壁垒，市场对各种金融业务的需求量很大，使发达国家的金融机构拥有了非常广阔的生存空间，推动了发达国家金融体制的不断完善。广大发展中国家生产力和经济发展水平较低，经济的货币化程度不高，市场发育不完善，普遍存在着城市经济发达而农村经济落后的非均衡状况，尚未形成适应现代化市场经济发展所必须的市场体系，市场机制的作用受到许多限制和扭曲，未能给现代金融业的发展和金融体制的形成提供一个良好的外部环境。(三)金融意识和观念存在巨大的差异金融意识和观念的强弱是影响金融业发达与否的主观因素，而金融业的发展又是金融体制走向完善的必要社会条件。发达国家居民的金融意识和观念都很强，作为财富所有者都非常重视货币的时间价值，满足了日常消费后的剩余资金都设法通过各种渠道投放出去，这些金融资产构成了社会的金融资源，是金融机构开展业务活动的必要基础条件。同时，发达国家的居民也能够充分利用本国的金融体制来满足自