我国上市公司2008年执行企业会计准则情况分析报告

我国上市公司2008年执行企业会计准则情况分析报告财政部会计司2008年是我国上市公司全面执行企业会计准则的第二年，为了进一步研究企业会计准则执行情况，同时了解国际金融危机对我国经济的影响，我们继续采用“逐日盯市、逐户分析”的工作方式，跟踪分析了1,624家上市公司公开披露的2008年年度财务报告，经过几个月的努力，完成了分析报告。本分析报告共分为六个部分，第一部分为上市公司2008年年度财务报告分析、第二部分为2008年上市公司执行企业会计准则情况、第三部分为企业会计准则的实施得到了国内外广泛认可、第四部分为我国应对金融危机在会计准则方面的对策主张、第五部分为相关政策建议、第六部分为未来工作计划安排。一、上市公司2008年年度财务报告分析截至2009年4月30日，除ST本实B（200041）外，我国沪深两市共有1,624家A、B股上市公司如期公布了2008年年度财务报告。通过对上市公司2008年年度财务报告进行综合分析，观察出我国经济运行存在以下显著特征：一是上市公司2008年增收不增利；二是上市公司存货、固定资产和银行贷款等资产减值损失巨大，一定程度上反映出企业产能过剩，结构不合理；三是新企业所得税法实施对上市公司业绩贡献显著；四是商业银行贷款增幅较大，上市公司资金比较充裕；五是我国虚拟经济规模较小尚未成熟，对实体经济发展的促进作用有待提升。（一）上市公司2008年增收不增利上市公司2008年有关财务指标汇总如下表所示：分析表明，1,624家上市公司2008年营业总收入同比增长18.57%，2007年同比增幅24.07%，增幅下降了5.50个百分点。2008年净利润同比下降了17.34%，2007年同比增幅49.56%，增幅下降了66.90个百分点。2008年年末净资产同比增长8.03%，2007年同比增幅30.96%，增幅下降了22.93个百分点。1,624家上市公司2008年净资产收益率11.80%，比2007年(16.78%）下降了4.98个百分点，降幅达29.68%。以上分析表明，我国上市公司2008年业绩出现了大幅度下滑，主要是营业总成本增幅超出了营业总收入增幅5.05个百分点，其中营业成本、期间费用和资产减值损失大幅度高于2007年，呈现出了增收不增利的显著特征。（二）上市公司存货、固定资产和银行贷款等资产减值损失巨大，一定程度上反映出企业产能过剩，结构不合理1,624家上市公司2008年年末资产总额为487,005.21亿元，其中，1,597家非金融类上市公司资产总额为114,931.44亿元，27家金融类上市公司资产总额为372,073.77亿元。资产减值损失总额为3,963.48亿元，占利润总额的－35.63%，同比增加了2,384.11亿元，增幅高达150.95%。其中，1,597家非金融类上市公司2008年末存货成本为18,309.23亿元，存货跌价准备累计金额为845.19亿元，2008年当年的存货跌价损失为690.00亿元，占存货跌价准备累计金额的81.64%；2008年末固定资产成本为39,727.29亿元，固定资产减值准备累计金额为707.56亿元，2008年当年的固定资产减值损失为369.38亿元，占固定资产减值准备累计金额的52.20%。其中，14家上市商业银行2008年的贷款减值损失为1,356.04亿元，占其利润总额的27.88%，同比增加了482.89亿元，增幅达55.30%，部分上市商业银行2008年贷款减值损失增幅超过了150%，个别超过了250%。14家上市商业银行贷款损失准备累计金额为4,744.54亿元，2008年当年贷款减值损失占贷款损失准备累计金额的28.58%。以上分析表明，上市公司2008年度资产减值损失巨大，当年的资产减值损失均达到了历史新高，表现出产品销售不畅、存货积压严重，生产设备技术落后，产能过剩，结构不合理的状况，在一定程度上反映了国际金融危机对我国经济的影响。（三）新企业所得税法实施对上市公司业绩贡献显著1,624家上市公司2008年实现利润总额（税前利润）11,124.88亿元，同比减少了3,122.49亿元，降幅为21.92%。实际负担的所得税费用为2,346.37亿元，同比减少了1,281.02亿元，降幅达35.32%，实际负担的企业所得税税率为21.09%，比2007年的25.79%下降了4.7个百分点，企业的实际所得税负明显下降。2008年净利润降幅17.34%，低于利润总额降幅21.92%达4.58个百分点。1,597家非金融类上市公司2008年实现利润总额（税前利润）6,044.65亿元，实际负担的所得税费用为1,282.63亿元，实际负担的企业所得税税率为21.22%，非金融类上市公司2008年净利润降幅较利润总额降幅减少了1.83个百分点。27家金融类上市公司2008年实现利润总额（税前利润）5,080.23亿元，实际负担的所得税费用为1,063.75亿元，实际负担的企业所得税税率为20.94%；金融类上市公司净利润增幅较利润总额增幅增加了11.45个百分点。以上分析表明，我国企业包括上市公司2008年1月1日开始执行《中华人民共和国企业所得税法》，企业所得税税率由33%下调为25%，新企业所得税法改革明显减轻了上市公司负担,较大幅度提升了上市公司业绩。（四）商业银行贷款增幅较大，上市公司资金比较充裕1,597家非金融类上市公司2008年经营活动现金流量净额为8,630.67亿元，筹资活动现金流量净额为4,818.13亿元，投资活动现金流量净额为－12,599.39亿元，2008年年末总体现金流量净额为12,518.07亿元，表明1,597家非金融类上市公司滞留在银行账户的资金为12,518.07亿元。1,597家非金融类上市公司2008年实际从银行取得借款38,906.90亿元，同比增加10,048.49亿元，增幅高达34.82%。相关财务费用主要是利息费用为1,359.02亿元，同比增加了349.38亿元，增幅高达34.60%。1,597家非金融类上市公司2008年末实际持有的货币资金为12,518.07亿元，比2007年末净增加了784.48亿元，增幅为6.69%。14家上市商业银行2008年度发放贷款及垫款净增加额为25,921.22亿元，同比增加3,829.45亿元，增幅为17.33%。14家上市商业银行在2008年末持有发放贷款和垫款合计为169,231.87亿元，占14家上市商业银行资产总额的48.00%，同比增加24,391.08亿元，增幅为16.84%。以上分析表明，商业银行贷款增幅较大，非金融类上市公司2008年末滞留在银行账户的资金达12,518.07亿元，反映出上市公司资金比较充裕。（五）我国虚拟经济规模较小尚未成熟，对实体经济发展的促进作用有待提升虚拟经济通常是指证券、期货、期权等虚拟资本的交易活动。我国现阶段主要是股票、债券和基金等基础金融产品，在企业会计准则和财务报告中归类为交易性金融资产和可供出售金融资产，主要依据资本市场公开交易价格即公允价值进行计量，交易性金融资产公允价值变动计入当期损益，可供出售金融资产公允价值变动计入所有者权益。1,624家上市公司2008年末持有的交易性金融资产和可供出售金融资产合计为39,664.01亿元，占资产总额的8.14%。其中，27家金融类上市公司持有的交易性金融资产、衍生金融资产、可供出售金融资产合计为38,862.59亿元，占金融类上市公司资产总额的10.44%。14家上市商业银行2008年末持有的交易性金融资产、衍生金融资产、可供出售金融资产合计为30,110.07亿元，占上市商业银行资产总额的8.62%。2008年，1,624家上市公司交易性金融资产公允价值变动计入当期损益的金额为-501.33亿元，可供出售金融资产公允价值变动计入股东权益的金额为-2,206.65亿元。14家上市商业银行2008年实现利息收入15,929.06亿元，占营业收入总额的88.24%；实现手续费及佣金收入1,683.17亿元，占营业收入总额的9.32%；营业收入主要依赖于存贷款利差收入，占比接近90%，中间业务收入在营业收入中的占比不足10%。以上分析表明，相对于发达国家而言，我国金融产品交易规模较小,虚拟经济发展还不很成熟，金融创新不够，商业银行仍然主要从事传统的存贷款业务，金融服务于实体经济存在较大差距，对实体经济发展的促进作用有待提升。二、2008年上市公司执行企业会计准则情况企业会计准则是1,624家上市公司报告其财务状况、经营成果和现金流量的唯一标准。本部分将结合上市公司2008年年度财务报告分析，从多角度研究上市公司2008年执行企业会计准则情况。分析表明，企业会计准则2008年在上市公司得到了持续平稳有效实施。（一）从2008年年度财务报告总体分析上市公司执行企业会计准则情况上市公司根据统一的会计准则各项规定，按照统一的报表格式、列示项目、指标计算等编制了2008年合并财务报表和个别财务报表，并按照会计准则规定的披露顺序、项目和内容在附注中提供了相关可比的信息。2008年年报数据与2007年的比较数据更具可比性，因为我国上市公司从2007年1月1日起开始执行企业会计准则，2008年为执行企业会计准则的第二年。根据收入等会计准则，1,624家上市公司确定了2008年实现的营业总收入119,134.75亿元、营业总成本110,843.15亿元、营业利润10,057.90亿元、利润总额11,124.88亿元和净利润8,778.51亿元，并与2007年同口径相关数据比较，分析得出了2008年增收不增利的结论。1,624家上市公司按照企业会计准则确定2008年的资产总额为487,005.21亿元、负债总额为409,744.43亿元、股东权益总额为77,260.78亿元。年报分析得出的2008年上市公司巨额资产减值损失3,963.48亿元，主要由存货跌价损失、固定资产减值损失和贷款减值损失构成，其中，存货跌价损失690.00亿元是按照存货可变现净值低于成本的差额确定，固定资产减值损失369.38亿元是根据固定资产可收回金额低于账面价值的差额确定，贷款减值损失1,356.04亿元是按照贷款预计未来现金流量现值与摊余成本的差额并结合监管要求确定。新企业所得税法实施对上市公司业绩的贡献，是公司执行所得税会计准则反映的结果，根据新企业所得税法和所得税会计准则，1,624家上市公司确定的所得税费用为2,346.37亿元，其中主要为当期所得税费用,也包括部分递延所得税费用。上市公司资金比较充裕以及虚拟经济规模较小尚未成熟等情况，是上市公司执行现金流量表会计准则和金融工具确认和计量会计准则反映的事实，根据现金流量表会计准则，1,597家非金融类上市公司2008年末实际持有的货币资金为12,518.07亿元；根据金融工具确认和计量会计准则，1,624家上市公司2008年末持有的采用公允价值计量的交易性金融资产和可供出售金融资产合计为39,664.01亿元。1,624家上市公司2008年年报均经过了具有证券期货资格的会计师事务所审计,审计的依据为企业会计准则和审计准则，注册会计师出具的审计意见不仅对年报数据的可靠性提供了合理保证，而且表明了企业会计准则的持续有效实施。1,624家上市公司中，有1,511家公司的年报被注册会计师出具了标准审计意见，占比为93.04%。被出具非标准审计意见的公司仅有113家，占比为6.96%；其中，被出具带强调事项段的无保留意见的上市公司有78家，被出具保留意见的上市公司有18家，被出具无法表示意见的上市公司有17家。由国际“四大”会计师事务所（以下简称四大）审计的111家上市公司中，仅有1家公司被出具了保留意见的审计报告。（二）从A+H股年报分析企业会计准则执行情况2007年12月，我国内地会计准则与香港财务报告准则实现了等效并签署了联合声明，此后两地又建立了会计准则持续等效机制。除联合声明规定允许存在的会计准则极少差异（如，按照内地会计准则部分长期