我国实证会计研究的现状及其与国外的差距

我国实证会计研究的现状及其与国外的差距从20世纪80年代后期，我国会计学者开始引进介绍实证会计理论。但当时限于并不具备实证会计研究的基本条件，因而仅仅停留在理论的介绍方面。90代中后期，我国会计学者开始对实证会计研究进行实质性的尝试。此后，实证会计研究取得了很大进步，为我国会计的发展作出了很大的贡献。本文针对近十年来我国会计学者所尝试的实证会计研究，以中国期刊网上的论文为基础，分析总结了我国实证会计研究的特征及其规律。一、近十年来我国对实证会计研究的认识及其变化20世纪90年代前期，实证会计研究刚刚开始被我国会计学术界所认识，应用实证会计研究的成果非常罕见。近十年来，会计实证研究的成果不断涌现，越来越多的年富力强的中青年会计学者投身于会计实证研究。我国会计界的研究方法正在发生根本性的变化，从单纯的规范研究，向实证与规范相结合的方向转变。会计学者对实证会计研究的认识也在不断发生变化。长期以来，我国会计理论研究绝大部分属于规范会计理论研究，实证研究基本上没有。从20世纪80年代开始，逐渐引入实证会计研究方法，但最初并不被学者们所接受，会计界在研究方法上明显划分为两派，规范派和实证派，并且针对这两种研究方法展开了激烈的争论。90年代中后期，随着实证会计方法的实质性应用，以及越来越多的学者从事实证研究，使得会计界认识到，实证会计与规范会计是相辅相成的。规范会计为实证会计提供了理论基础，这是因为实证研究假设的提出以及回归结果的分析都离不开规范会计研究的理论结果；而实证会计研究的方法弥补了规范会计理论研究的不足，因为实证会计理论的研究特点是将会计研究的过程与自然科学研究的过程结合在一起，它利用实际证据对假设进行检验，将定性分析和定量分析结合在一起。从理论到假设再到假设的具体化属于定性的逻辑分析；而分析实际数据对假设进行检验，又采用的是数量分析方法，所以实证研究的结果往往具有较高的准确性。因而要达到对会计科研客体的全面、深刻的认识，要使得会计科研成果高质量、高效果，会计科研人员在会计科研过程中，必须将这两种会计科研方法有机地结合运用[1]。二、近十年来我国实证会计研究的主要成果本文检索了中国期刊网上从1995年至2005年的有关实证会计研究方面的文章，经过整理分析，认为我国实证会计研究主要集中在以下几个方面：(1)会计信息；(2)财务问题；(3)会计政策及选择；(4)会计准则；(5)现金流量；(6)盈余管理；(7)审计问题。本文将从以下三个方面对这七方面的内容进行分析总结。(一)实证会计研究文章主要研究内容的规律总结表1近十年来我国实证会计研究主要研究内容分类汇总[2]单位：篇从表1可以看出，近十年来，我国有关这七方面实证会计研究的论文数量，从1995年的0篇至2005年的86篇，逐年呈现不断递增的趋势，发表实证会计论文的数量越来越多，这表明我国会计学者越来越专注于实证会计的研究，但是总量仍然很少，实证会计研究的文章只占发表文章总数中很小的一部分，因而我国会计学者应加强对实证会计的研究。从研究的内容来看，前几年研究所涉及到的内容较少，后五年则基本上均涉及到了这七个方面的研究，这表明国内研究会计的领域越来越广泛。从数量来看，财务问题的实证研究文章居第一位，并且以研究财务危机预警、财务风险为主；实证研究涉及的次多的内容有审计问题、会计选择方面的研究，有关审计问题的研究则主要集中在审计意见和审计收费这两方面。(二)主要研究内容及其指标变量设置的总结在实证会计研究的文章中，能使用到指标变量的，主要是以实证分析和假设检验研究方法的文章为主。在这里，我们把目前研究的七个主要方面的研究内容进行了总结，并把这七方面内容文章中使用到的指标变量进行了统计汇总，以揭示我国学者在指标变量设置方面的规律性。1.会计信息主要研究内容及其指标的设置有关会计信息研究的文章主要集中在环境会计信息、社会责任会计信息、股价与会计信息的关系这些方面，而在这些文章中使用较多的变量有存货周转率、应收账款周转率、每股收益、股东收益比率、流动比率、速动比率、销售利润率以及每股净资产这些指标，这些指标在会计信息方面的文章中基本上使用过，另外，各个学者根据各自研究内容和研究侧重点的不同，增加了各自相应的指标变量，如主营业务利润率、总资产利润率、净资产收益率、每股净资产等指标变量。2.财务问题主要研究内容及其指标的设置在财务问题研究方面，又主要以财务危机预警以及财务困境预测的研究为主。对这方面指标的选取受到财务业绩评价指标体系的影响，学者们在设置指标时均主要考虑企业财务状况的以下几个方面：短期偿债能力、营运能力、K期偿债能力、盈利能力、风险水平、股东获利能力、发展能力。而最终对结果有影响或是选入了回归模型的指标有：营运资本/总资产、净资产收益率、资产周转率、留存收益/总资产、资产负债率、流动比率、息税前利润总资产、总资产增长率、速动比率、主营业务收入增长率、应收账款增长率、主营业务利润率、股东权益/总资产等。另外，在分析现金流量对财务状况的影响时，主要有以下指标：经营活动现金净流量/流动负债、经营活动现金净流量/主营业务收入、现金净流量/总负债、本年主营业务收入增长额/上年主营业务收入总额、债务保障率等。3.会计选择主要研究内容及其指标的设置本文所分类的有关会计选择方面的文章包括会计政策选择及其变更和股利政策选择这两方面。会计政策选择研究的主要内容有坏账准备计提政策研究、所得税会计政策选择研究、折旧会计政策选择研究等。股利政策选择研究的内容主要集中在股利政策影响因素。会计政策选择方面的文章所涉及到的指标有：资产负债率、净资产收益率、每股经营现金流量、总资产的自然对数。股利政策选择方面的文章所涉及到的指标有：资产负债率、净资产收益率、每股收益、每股现金股利、每股经营现金流量净额、流通股比率、非流通股比率、股权集中度(第一大股东持股比例)、资产规模(资产总额的自然对数)、国有股比例以及总股本等指标。另外，根据研究目的的不同，还增设了其他的相关指标。4.会计准则主要研究内容及其指标的设置会计准则研究的内容主要是有关会计准则内容的研究及我国的会计准则与国外会计准则进行比较研究。针对会计准则内容研究的文章所设置的并对结果有影响的变量指标有：收入和成本费用差异、坏账准备差异、存货备抵差异、汇总损益差异、联营损益差异、折旧费用差异、费用资本化差异、摊销差异、投资损失准备差异等；有关中外会计准则差异因素比较研究的指标有：住房周转金、职工奖、福利基金、公益金、汇率并轨、费用资本化、递延税款、财政返还、申购利息、债务重组收益、前年度费用及准备调整、商誉摊销、开办费、固定资产重估增值、收到捐赠的固定资产、固定资产折旧差异、固定资产处置、固定资产确认、附属公司合并差异、出售附属公司及转让业务、关联公司交易未实现利润、调整少数股东收益、收入确认基准、递延收入认定及摊销、费用调整、税项调整、非货币性交易、投资收益及股权投资差额、权益法核算差异等。5.现金流量主要研究内容及其指标的设置现金流量研究的内容主要有现金流量的信息含量研究、现金流量价值相关性的研究、现金流量影响因素的研究以及现金流量对股利政策影响的研究。从所统计的有关现金流量方面的实证文章来看，每篇文章所研究的侧重点不尽相同，因而具有共性的指标不多，只有每股收益、每股经营现金流量、现金流量这三个指标在这些文章中均出现过，其他的使用频率不高的指标有：资产盈利率、资产负债率、净利润现金含量、每股现金、每股总资产、净利润与经营现金净流量差异率、净资产收益率、股票价格、每股股利等。6.盈余管理主要研究内容及其指标的设置盈余管理研究的内容主要有盈余管理行为研究、盈余管理与审计意见关系研究、配股的盈余管理研究、关联方交易的盈余管理研究、盈余管理和股权结构、公司治理关系的研究等。盈余管理研究的文章中所设置的变量指标有：资产规模(资产总额的自然对数)、营业利润/总资产、经营活动产生的现金流量净额/总资产、经营现金净流量、主营业务收入、应收账款增加额、资产负债率、净资产收益率、应计总利润等。7．审计问题主要研究内容及其指标的设置我国学者对审计问题的实证研究主要集中在审计意见影响因素的研究和审计收费影响因素的研究。有关审计意见的文章中所涉及到的指标有：资产负债率、未来预期盈利、总资产周转率、净资产收益率、主营业务利润率、每股收益、审计者规模(依据客户的数量)、公司规模(总资产的自然对数)、现金比率(现金及其等价物/总资产)、流动比率；所设置的控制变量有：事务所是否变更、上年审计意见、是否十大事务所、是否有避亏动机、去年是否亏损。有关审计收费的文章中所设置的指标有：审计收费(因变量)、资产规模(资产总额的自然对数)、资产负债率、应收账款/资产总额(表示经济业务的复杂程度)、存货/资产总额(表示经济业务的复杂程度)、应收账款和存货之和/资产总额、净资产收益率、纳入合并报表的公司数目、聘任年限、独立董事人数；控制变量有：公司所在地、上市公司是否被出具非标准意见(审计意见类型)、年报是否亏损、是否为十大事务所等。从各篇文章的指标设置情况来看，学者们研究各主要内容所设置的核心指标基本上相同，这从统计的指标数量中可以看出来。另外，学者们根据各自的研究目的的不同而增加了其他相关的指标，这也体现了指标设置的差异性。对于共同使用的核心指标，可以为日后的研究提供借鉴。三、近十年来我国实证会计研究方法的发展经过几十年的发展，实证研究的范围不断拓展，研究方法也越来越精细，越来越复杂。现在所谓的实证研究有广义和狭义之分[3]：广义的实证会计研究包括五个方面：档案研究(archivalresearch)、调查研究(surveyresearch)、案例研究(casestudies)、实地研究(fieldstudies)和实验室实验(laboratoryexperiments)。狭义的实证研究仅仅指档案研究，其中又分为观察描述、实证分析、假设检验[4]。而positiveaccountingresearch虽然译为中文也是“实证会计研究”，但它实际上只是档案研究的一个分支。本文所统计的是广义上的实证研究文章。(一)实证会计研究文章按研究方法分类统计表2近十年我国实证会计研究文章的研究方法汇总[5]单位：篇从表2看出，我国实证会计研究的文章是以档案研究为主，一共有248篇，占文章总数的94.66％。而在档案研究方法中，又以实证分析研究方法为主，利用该研究方法的文章一共有149篇，占文章总数的56.87％，其次用得较多的研究方法是假设检验，有84篇，占文章总数的32.06％。而采用另外几种研究方法的文章是非常的少，这可能是由于会计这个行业所决定的，像实验室研究方法在会计实证研究中就不可取，无法实施这一方法。但对于案例研究方法，我们认为财务管理领域可以更多地采用这个研究方法，可以针对某个财务案例进行财务分析等，因而我国学者可以加大案例研究这一研究方法的应用。(二)实证会计研究按研究内容和研究方法的分类统计表3近十年我国实证会计文章研究内容的研究方法汇总单位：篇从表3的汇总结果来看，我国实证会计研究文章各主要研究内容所采用的研究方法均是以实证分析和假设检验为主，各主要研究内容所采用这两种研究方法的文章数占各主要研究内容文章数的比例均达到了75％以上，会计信息、财务问题、会计选择、会计准则、现金流量这五方面内容的文章所采用实证分析研究方法要比假设检验方法要多，而盈余管理、审计问题这两方面的文章则采用假设检验研究方法的要多，这也体现出我国学者在各研究内容上所采用研究方法的侧重点不同。从上述数据总结中可以看出，我国的实证会计研究文章主要采用的是档案研究方法，并且以实证分析和假设检验研究方法为主。我们认为我国会计学者可以尝试加大其他研究方法的应用，如调查问卷、案例研究方法，这两种研究方法在会计领域的应用是完全可能的。四、我国与西方实证会计研究方法的差异(一)我国与西方实证会计研究内容上的差异瓦茨、齐默尔曼的《实证会计理论》一书中系统总结了实证会计研究的主要研究成果，有以下十二个方面的内容：(1)有效市场假说和资本