第七讲中国银行体系与金融市场

第七讲中国银行体制与金融市场李建琴教授/博士Tel:87953272E-mail:[e-mail]2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场主要内容•中国银行体制•中国证券市场•中国保险市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国银行体系•中央银行：中国人民银行是中央银行，在国务院的领导下，负责制定和执行货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定。•监管机构：中国银行业监督管理委员会，简称银监会，负责对全国银行业金融机构及其业务活动实施监管。•自律组织：中国银行业协会是在民政部登记注册的全国性非营利社会团体，是中国银行业的自律组织。•银行业金融机构：包括政策性银行、大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村金融机构、中国邮政储蓄银行和外资银行。•银监会监管的非银行金融机构：包括金融资产管理公司，信托公司，企业集团财务公司，金融租赁公司，汽车金融公司，货币经纪公司和消费金融公司。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国银行体系中国人民银行中国银行业监督管理委员会中国银行业协会商业银行政策性银行外资银行农村金融机构大型商业银行股份制商业银行邮政储蓄银行城市商业银行农村商业银行农村信用社农村合作银行村镇银行农村资金互助社2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国非银行金融机构金融资产管理公司信托公司汽车金融公司企业集团财务公司金融租赁公司货币经纪公司消费金融公司2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国银行业总况•中国银行业的机构数量最多，除中国人民银行外，截至2014年底，我国银行业金融机构共有法人机构4091家，从业人员376万人。•包括3家政策性银行、5家大型商业银行、12家股份制商业银行、133家城市商业银行和665家农村商业银行、89家农村合作银行、1596家农村信用社、1153家村镇银行、49家农村资金互助社、14家贷款公司、1家邮政储蓄银行，41家外资法人金融机构、1家中德住房储蓄银行，及4家金融资产管理公司、68家信托公司、196家企业集团财务公司、30家金融租赁公司、18家汽车金融公司、5家货币经纪公司、6家消费金融公司。•2014年5家民营银行获批筹建，其中1家开业，1家信托业保障基金公司设立。•第七讲中国银行体系与金融市场2014年底中国银行业金融机构法人机构和从业人员情况表2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场银行业总况:资产总量•中国银监会发布《中国银行业监督管理委员会2014年报》显示：•截至2014年底，我国银行业金融机构资产总额172.3万亿元，同比增长13.9％，负债总额160.0万亿元，同比增长13.8％。•从机构类型看，资产规模较大的依次为：大型商业银行、股份制商业银行、农村中小金融机构和邮政储蓄银行，分别占银行业金融机构总资产的41.2%、18.2%和16.5%。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场银行业金融机构资产规模2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场银行业总况：存贷款增速•银行业金融机构本外币各项存款余款117.4万亿元，同比增长9.6%，其中居民储蓄存款余额为49.0万亿元，同比增长8.4%；单位存款余额59.1万亿元，同比增长9.1%。•本外币贷款余额86.8万亿元，同比增长13.3%。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场银行业总况：资本实力、资产质量和风险抵补能力•商业银行核心一级资本充足率10.56%，较年初上升0.61个百分点；一级资本充足率10.76%，较年初上升0.81个百分点；资本充足率13.18%，较年初上升0.99个百分点。•银行业金融机构不良贷款余额1.43万亿元，比年初增加2574亿元，不良贷款率1.60％，比年初上升0.11个百分点。•商业银行贷款损失准备金余额1.96万亿元，比年初增加2813亿元；拨备覆盖率232.1％，同比下降50.6个百分点；贷款拨备率2.9%，同比上升0.07个百分点。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国银行业总况:税后利润•银监会统计显示，2011年我国银行业实现税后利润1.25万亿元，同比增长39.3%；其中，商业银行实现税后利润1.04万亿元，同比增长36.3%。•英国《银行家》杂志则称，2011年中国银行业的利润几乎占全球银行业利润的三分之一，2007年时这一比例仅为4%。银行利润的高增长引发了公众对于该行业存在“暴利”的指责。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场银行业总况：净利润增速•2014年，银行业金融机构实现税后利润1.93万亿元，同比增长10.5%；资本利润率17.1%，同比下降1.37个百分点；资产利润率1.19%，同比下降0.03个百分点。•其中，商业银行实现税后利润1.55万亿元，同比增长9.7%；资本利润率17.6%，同比下降1.58个百分点；资产利润率1.23%，同比下降0.04个百分点。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2013年12家商业银行净利润（已公布）2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场商业银行净利润率下降原因•社会融资结构变化：从间接融资为主转向直接、间接融资兼重，银行的融资中介地位下降，信贷资产规模收缩，利差收入减少。（以往信贷资产占总资产约85%，利差收入占总收入90%以上）•利率市场化进程提速：利率管制曾是银行业高利润的一个重要原因，而2013年7月央行全面放开贷款利率管制；而2013年10月放开存款利率管制。（即放开货款利率下限和存款利率上限）•第三方支付与网络信贷的冲击：互联网技术、电子商务推动第三方支付快速发展，挤占了银行业的一些传统支付业务。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场1.中国银行体系的建立与改革•中国银行体系的建立和发展，与中国经济体制的建立和改革步伐一致的。–（1）建国前夕旧中国的金融机构体系–（2）新中国金融机构体系的建立–（3）“大一统”模式的金融体系–（4）1979年以来金融体系的改革2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场（1）建国前夕的金融机构体系1949年中华人民共和国建国前夕存在着两个对立并行的金融机构体系：国民党统治区的金融机构体系，主要由官僚资本银行、中国民族资本银行、外国在华银行和高利贷性质的民间金融机构组成。共产党领导下的解放区的金融机构体系，主要由各个革命根据地设立的银行机构组成。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场（2）新中国金融机构体系的建立新中国金融机构体系的建立是通过合并根据地银行，组建中国人民银行；没收官僚资本银行，改造民族资本银行，成立统一的公私合营银行；取消外国在华银行的特权；建立农村信用社等途径实现的。直到1953年以前，新中国金融体系基本上是以中国人民银行为核心和骨干，但仍保存几家专业银行和其他金融机构的体系格局。在当时特定的历史条件下，这种格局有利于国民经济的迅速恢复，并有力地支持了国有经济的发展。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场（3）“大一统”模式的金融体系1953年开始大规模有计划地发展国民经济以后，我国便按照前苏联模式实行高度集中的计划管理体制及相应的管理方法。与此相适应，金融机构也按照当时苏联的银行模式进行了改造，并建立起一个高度集中的国家银行体系。后来我们把它简称为“大一统”的银行体系模式。这个体系一直持续到20世纪70年代末改革之际。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国人民银行实际上是那时我国唯一的一家银行。它的分支机构按行政区划逐级铺设于全国各地，各级分支机构按总行统一的指令和计划办事。它既是金融行政管理机关，又是具体经营银行业务的经济实体，是作为政权机构和金融企业的混合体而存在的。它的信贷、结算、现金出纳等制度，其设计的出发点都是为了严格监督和保证中央高度集中的计划任务的执行和实现。“大一统”模式的金融体系的特点2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场“大一统”金融体制是高度集中的计划经济管理体制的产物。这种体制的优点是便于政策贯彻，利于全局控制。在第一个五年计划期间，在20世纪60年代初的三年经济调整期间，这种金融体制曾十分明显地表现出自己的效率和优点；然而，在20世纪70年代末，当发展社会主义商品经济和发挥社会主义企业活力时，这种体制的缺点（统得过多过死，忽视商品生产、价值规律和市场调节作用）就暴露无遗了。“大一统”模式的金融体系的意义2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场（4）1979年以来金融体系的改革党的十一届三中全会以来，伴随着经济体制改革的全面铺开以及向纵深的不断推进，在金融领域也进行了一系列改革，其中对金融机构体系的改革大致有可分为以下两个阶段：第一阶段（1979—1993），主要是突破过去那种高度集中性的金融机构体系，朝多元化体系方向改革。第二阶段（1994－），主要是建立适应社会主义市场经济体制的金融体系。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场突破过去高度集中性的金融机构体系，朝多元化体系方向改革。建立独立经营、实行企业化管理的专业银行。成立投资信托类型的金融机构。农村信用合作社的变化和城市信用合作社的发展。开始设立外资金融机构。中国人民银行独立行使中央银行职能，“大一统”银行体制转化为中央银行体制。建立股份制商业银行。第一阶段改革2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场建立适应社会主义市场经济体制的金融体系。对国有商业银行的改革：首先是组建政策性银行，实施国家专业银行向国有商业银行的战略性转变；然后是组建资产管理公司，剥离国有商业银行的不良贷款；并且通过多种渠道补充国有商业银行的资本金，最终完成国有商业银行经营体制和运行机制的彻底转型，真正走市场化道路。推进股份制商业银行的进一步发展；组建城市商业银行；全面推进银行与信托、证券、保险的分业经营，规范各类金融机构的经营领域，尤其是基本完成了银行与所属各类非银行金融机构的脱钩工作，从而为各类非银行金融机构的市场定位创造了条件。第二阶段改革2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场2.中国银行体系的构成及特点经过60多年的发展，特别是经过30多年的改革和对外开放，中国银行业成功实现了由“大一统”银行体系向现代银行体系的历史性转变，从原来只有中国人民银行一家，发展到已拥有几千家法人性质的银行业金融机构，基本形成了由中国人民银行、银监会监管下的以大型商业银行为主体的，政策性银行、中小型商业银行、农村金融机构、邮政储蓄银行以及外资银行并存组成的银行体系。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国银行体系的特征以中央银行为核心的银行体系。在中国现行的银行体系下，中国人民银行专门行使中央银行职能，处于银行体系的领导地位，是典型的中央银行体系。这种体系一方面保证了宏观调控取得较好的成效，另一方面也能确保搞活金融，取得较好的资金融通效益。多类型、多层次银行机构并存。中国现行的银行体系包括商业银行、政策性银行、农村金融机构、邮政储蓄银行、外资银行等各种类型的银行机构，这种多元、立体银行体系形成和发展，在把竞争引入了银行业的同时，促进了中国经济的进一步发展。2019/8/14第七讲中国银行体系与金融市场中国人民银行中国人民银行是1948年12月1日在华北银行、北海银行、西北农民银行的基础上合并组成