黄石市商业银行产

黄石市商业银行产权关系规划北大纵横管理咨询公司2003年11月管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting2声明和分析原则•本报告拟讨论黄石市商业银行战略发展过程中的产权规划问题•本报告对黄石市商业银行的产权规划以为实现战略目标服务为原则•本报告为参考报告，不作为最终建议管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting3目录一、产权规划的动因三、产权结构的规划四、总结和建议二、产权结构的模式借鉴和分析管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting4一、产权规划的动因管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting5财政局：2000武汉海特：1800时珍药业：1600磁湖高科：770大冶有色：500东贝集团：500国有股20%个人股14%国有法人股18%一般法人股48%•前三大股东占总股本的股权比例为53.4%。其中第一大股东为政府，第二、三大股东为民营资本•国有股权合计38%，一般法人股占48%，第一大股东为黄石市财政局•经过2002年的股权转让，股东股本出资不实的现象基本得到了解决•前六大股东占总股本的71%，其中国有性质股东占四席，民营股东占两席•由于国有法人股股东对其股东权利主张不足，将导致股东大会缺乏各方利益的平衡331060005101520251000~2000500~100050~5000~50股数（万股）股东数量家黄石市商业银行成立之初，由于没有进行科学的产权规划，虽然经过多次努力，但股东结构仍然不很合理成立黄石城市合作银行公开招聘银行行长对原有股权进行更换各城市信用社199720002002股东结构财政局：2000物资公司：1800东贝集团：1500大冶特钢：1000皂素厂：1000（万股）财政局：2000物资公司：1800东贝集团：1500大冶特钢：1000皂素厂：1000大事记空股现象股东拖欠贷款充实股本管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting6由此，在黄石市商业银行的未来战略发展中，需要在产权上进行科学的规划200320042005200620072008接受1997年设立黄石市城市合作银行的“空股现象”的教训，在两次增资时，有选择地吸收股东入股，并置换出部分非战略性投资股东。由于每一次增资处于不同阶段，每阶段的发展目标和策略各有不同，在产权规划上，要针对不同阶段的不同特点进行规划。规模时间第一阶段－打基础、创特色•完善法人治理结构•建立科学的考核、薪酬激励、约束机制•调整组织结构，完善营销管理体制•引进新股东，扩大股本金到2.5个亿左右第二阶段－出效益、上台阶•总资本达到26亿，利润额达到2500万•尝试联合本省其它商业银行，联合开展业务第三阶段－跨越式发展•总资本达到42亿，利润额达到5800万•结合自身的优势和能力、特点，寻找新的业务机会，通过引进证券、保险、期货等行业股东的方式实现混业经营•跨地区、跨行业进行扩张，开创未来业务•实现上市，使得业务和管理得到进一步的提高第一次增资第二次增资上市融资管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting7在第一阶段，经营规模的迅速扩大需要对股本规模进行合理规划200320042005加强管理完善制度创造效益在2002年改革之后，有关股东治理层面的问题日益突出管理的进一步改善需要银行有完善有效的董事会首先需要完善的制度是银行的法人治理结构的相关制度。银行的各项制度反映的是银行各相关利益者的关系。持续的盈利能力需要有制度的保证股本规模的扩大需要对股东结构进行优化逐渐引进有责任心的战略投资者是根本改变黄石市商业银行治理结构问题的根本之策黄石市商业银行的股本结构及比例需要进一步进行调整，以解决目前部分股东漠视自身权利问题增资的规模需要根据下一步的战略发展需要，同时考虑有关法律对银行股本的要求管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting8在第二阶段，经营能力的迫切要求需要对股东质量进行合理规划。在第三阶段，跨越式的发展对股东质量及实力提出了更高的要求第二阶段（2004～2006）第三阶段（2006~2008）第二阶段的主要战略目标是提高黄石市商业银行的经营能力，如何提高核心竞争能力是商业银行研究的主要问题引入拥有优秀管理经营能力的股东在这个阶段对黄石市商业银行具有重要意义适当时机引入外资银行作为股东以获得先进的银行管理经验第三阶段的主要战略目标为跨地区扩张，开创未来业务具有较强的资本运作能力的股东的引入是这个阶段的重点股东的数量及结构需符合上市要求，以便在适当的时机取得上市资格管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting9二、产权结构的模式借鉴和分析通过对国内部分优秀的银行股权结构的变化及产权结构的模式分析，可以作为黄石市商业银行的下一步股权规划的借鉴，同时在充分考虑到黄石市商业银行的战略发展特点后，更科学地规划今后的产权结构管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting10参考一、深发展的股东组成主要有国有投资管理公司、信托、保险、社会保障、电子及城建企业组成，近年的股权向证券和民营方向调整深发展是国内首家公开上市的股份制商业银行，87年12月在对原深圳市特区内6家农村信用社进行股份制改造的基础上成立，88-89年两次发行港币优先股17万股，91年所有优先股转换为普通股。目前总股本为194582.2149万，其中流通Ａ股为140936.1965万其主营业务为办理人民币存、贷、结算、汇兑业务；人民币票据承兑和贴现；各项信托业务；经人民银行批准发行或买卖人民币有价证券；外汇存款基本资料股东名称持股比例（％）股份类型深圳市投资管理公司10.46国有股深圳国际信托投资公司6.87国有股深圳市社会保险管理局4.7国有股深圳中电投资有限公司4.01法人股深圳市城建开发公司1.66法人股农业银行深圳分行工会1法人股深圳国债服务中心0.47流通A股建设银行深圳分行工会0.46不详深圳市保险公司0.41不详张绍红0.38不详股东名称持股比例股份类型深圳市投资管理公司8.96国家股深圳国际信托投资公司5.5国有股深圳市社会保险管理局4.02国有股海通证券深圳业务部3.87法人股深圳中电投资公司3.19法人股深圳市城建开发公司1.32法人股农业银行深圳分行工会0.8法人股张绍红0.42不详深圳国债服务中心0.37流通A股建设银行深圳分行工会0.36不详股东名称持股比例股份类型深圳市投资管理公司7.08国有股深圳国际信托投资公司5.77国有股深圳市社会保险管理局4.03国有股深圳中电投资公司3.2法人股海通证券股份有限公司1.83法人股申银万国证券公司1.37流通A股深圳市城建开发公司1.32法人股德隆国际战略投资公司1.28法人股农业银行深圳分行工会0.8法人股深圳国债服务中心0.38流通A股1998-12-312000-12-312003-6-30历次股权变动中基本没有变化，只是在增发后摊薄股东组成中国有股占20％左右，经过两次摊薄后约为17%股东组成的基本结构较为稳定，其中深圳中电投资有限公司为中国电子进出口总公司的子公司，为电子行业的领军企业中电集团的下属公司深圳市投资管理公司和深圳市城市建设集团公司为深圳市国有资产授权的三大经营管理公司之一深圳国际信托投资公司为经营效益良好的非银行金融机构，并经营外汇金融业务，其同时为国信证券的主要股东深圳市社会保险管理局一直为深发展的第三大股东2000年海通证券入股深发展，成为深发展的第四大股东2002～2003年深圳中电投资公司增持深发展股份申银万国证券公司通过流通A股市场，成为深发展的第六大股东德隆国际战略投资有限公司是一家致力于整合中国传统产业，立足于资本市场与行业投资相结合的战略投资公司，擅长于资本运作深发展的股权较为分散管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting11参考二、浦发银行的股东组成主要有国有投资管理公司、一些行业的龙头企业、政府的公共部门组成，近年的股权向外资方向调整1992年10月由上海市财政局、上海国际信托投资公司、上海久事公司、申能股份有限公司、宝山钢铁总厂、上海汽车工业总公司、上菱冰箱总厂、上海航空公司、中纺机股份有限公司、闵行联合发展有限公司等18家单位作为发起人，以定向募集方式设立的股份制商业银行。1999年9月23日在上海证券交易所挂牌上市，发行后股本24.1亿元，其中流通股3.2亿元。2002年12月增发3亿股，募集资金约25亿基本资料股东名称持股比例股份类型上海国有资产经营公司7.62国有股上海国际信托投资公司6.44境内法人股上海久事公司5.86境内法人股上海上实(集团)公司4.87境内法人股申能股份有限公司1.92境内法人股东方国际(集团)公司1.92境内法人股上海实业发展股份公司1.57境内法人股上海上实国际贸易公司1.53境内法人股上海金桥出口加工区开发股份有限公司1.53境内法人股江苏省烟草公司1.47境内法人股2003-6-30股东名称持股比例股份类型1、上海国有资产经营公司4.85国有股2、上海国际信托投资公司6.44境内法人股3、上海久事公司4.02境内法人4、花旗银行海外投资公司4.62境外法人股2003-10-10转让上海久事公司为国有独资综合性投资公司，其通过市场化运作，重点进行了上海市重大城市基础设施和基础产业投资浦发银行的股东中申能股份有限公司、宝山钢铁总厂、上海汽车工业总公司为各自行业中的龙头企业，具有很强的行业号召力其他股东上菱冰箱总厂、上海航空公司、中纺机股份有限公司等企业具有很强的行业的行业特点浦发展和花旗银行达成协议，在2008年前，在政策允许的情况下，花旗将增持至14.9%，最终不超过24.9%。其实只要花旗增持至19.9%，就肯定是浦发展的第一大股东，而且还不违反单一股东参股20%，合计外资参股不超过25%就不改变银行性质的规定。管理咨询项目第二阶段汇报黄石市商业银行ALLPKU北大纵横2019/8/11Copyright©2003ByALLPKUManagementConsulting12参考三、招商银行的股东组成主要有航运业企业组成，近年的股权向投资公司、信托和国有资产管理公司方向调整招商银行成立于1987年4月8日，是我国第一家完全由企业法人持股的股份制商业银行，总行设在深圳。招商银行先后进行了三次增资扩股，并于2002年3月成功地发行了15亿普通股，4月9日在上交所挂牌（股票代码：600036）招商银行目前的注册资本为57亿元人民币，是国内总股本、筹资额和流通盘最大的上市银行，也是国内第一家采用国际会计标准上市的公司招商银行较早地建立了比较完善的法人治理结构，率先采用了一系列全新的经营管理机制,被业内外誉为“招银模式”，为中国银行业的改革