从博弈论视角对欧佩克组织供给过剩原因的分析研究

从博弈论视角对欧佩克组织供给过剩原因的分析研究2014年6月份以来，国际石油市场跌入熊市，原油价格一再下降，截止到目前跌幅已经超过50%，而且原油价格还有进一步下降的趋势。今年十月份，多家华尔街机构下调油价预期，以看多石油闻名业内的高盛也预计明年第二年度布伦特原油价格会下跌至80美元/桶，较之当前水平再跌10%。面对目前国际原油市场供给过剩导致原油价格连续下跌的情况，欧佩克组织中最大产油国沙特非但不减产，还主动降低出口美国的油价，正式打响价格战。本文试图基于博弈论视角来解释为什么供给已经明显过剩的情况下，沙特为首的石油输出国组织却不通过减产来拉高国际油价，以减少损失？当前在海湾地区的西部国家中，沙特阿拉伯占世界探明储量的1/5，远远超过其他出口国。2010年沙特阿拉伯石油产量为820万桶/日。2012年，世界石油市场吃紧，沙特将产量提高到1000万桶/日（占世界总产量的10%以上），据估计沙特总产能高于1250万桶/日。此外沙特阿拉伯的石油生产成本也是世界上最低的。目前，沙特仍然保持着150-200万桶/日的生产能力，这个富余的生产能力相当于一个稳定器，能够用来应对全球石油市场随时可能出现的由于“战争、罢工、自然灾害”所造成的“不可预见的供应中断”局面。沙特阿拉伯的整个石油行业几乎皆由国有的沙特阿美石油公司掌握运营。沙特阿美是迄今世界上最大的石油公司。在沙特阿拉伯石油产业国有化之后，沙特阿美石油公司接管了当年美国石油财团开创的全部石油作业，并在技术能力上处于领先地位，完全可以胜任大型、复杂的石油项目的实施。公司拥有一大批为开发油田和未动用油藏的油气资产。油田总数超过100座，涵盖接近370个大型油藏。目前产油田却仅有19座，都属于已发现油田中最大的、产量最高的。沙特及其他的欧佩克组织成员国在全球石油供应当中处于绝对的垄断地位。同时期的美国页岩气革命使得美国原油产量大幅增长，替代了部分的原油进口，已经对欧佩克组织的石油供应垄断地位产生一定的冲击。页岩气开发技术的应用带来的页岩气产量的激增对于常规石油的冲击是巨大的。从2010年到2013年，美国原油产量从20亿桶增加到27.2亿桶；进口量从33.6亿桶下降至28.2亿桶，原油产量和进口量分别创25年来的新高和新低。页岩气，很早以前人们就认识到天然气不仅存在于富集储层，而且还圈闭于坚硬的、像混凝土一样的页岩中。这种页岩是一种油源岩，也被叫做“油灶”，可以生产天然气。形象的说就是页岩讲天然气罩在其中，不致泄露。在1998年底美国米切尔能源公司最终发明了一种名为“轻沙压裂法”的技术，成功的击碎页岩，使得页岩气的开发成为可能。页岩气的大规模开采引入市场，导致美国的天然气市场从长期短缺变成了供应过剩。现在市场中充满了大量的廉价的天然气，美国页岩油气增长的前途还使得美国可能成为能源出口大国。页岩气革命使北美天然气储量达到3000万亿立方英尺，可以满足未来100多年的消费。天然气是未来世界的燃料。在过去的30年中，全球的天然气消费量已经增加了3倍。预计未来的20年，天然气需求将在此基础上在增长50%。天然气在世界能源市场中的比例也在上升。若以能源当量为基础，30年前的全球天然气消费量相当于石油的45%，今天已经上升至70%。一方面，天然气是一种相对低碳的燃料，可以在发电领域发挥重要的作用；另一方面，随着可再生能源发电的增加，天然气也是一种有效的、必要的补充燃料。技术进步是的天然气更加便于获取，包括常规钻井技术进步、长距离管输能力的提高、液化天然气业务的扩张，以及近期出现的非常规天然气的革命发展。我们运用市场进入与威慑模型来论证石油供给过剩下产油国却增加供给的原因。首先本轮博弈参与人有两个:美国，以及以沙特为首的欧佩克组织成员国。博弈顺序是:○1美国页岩气能源生产企业选择不进入国际能源市场，美国获得的支付为0，那么沙特等欧佩克组织成员国将能够全部保有现在的市场份额，假设可获得的支付为s；○2美国废除当前的能源出口禁令，页岩气生产企业选择进入国际能源市场，那么如果沙特选择合作共赢，则美国页岩气企业获得部分原属于沙特的份额，获得支付y，沙特市场份额减少带来了价值c的损失，沙特获得支付s-c；○3美国页岩气生产企业选择进入国际能源市场，那么如果沙特选择斗争以保持自己的垄断地位，则美国页岩气企业受到欧佩克组织原有低价打压，会产生价值x的损失，进而获得支付y-x，沙特由于市场份额减少以及低价斗争带来了价值d的损失，沙特获得支付s-d；此处，假设dc。支付矩阵如下:(y,s-c)(y-x,s-d)(0,s)(0,s)扩展式表述如下:美国沙特进入不进入合谋斗争（y,s-c）(y-x,s-d)(0,s)图1美沙市场准入博弈树运用反向归纳法:正面观察、逆向求解。可得石油输出组织肯定会选择斗争到底，通过降低出口美国市场的原油价格来打击页岩气生产企业的投资与生产。非常规石油资源对于欧佩克组织全球石油控制力的冲击，导致以沙特为首的的大产油国选择降低出口美国原油价格，来表明自己对任何企图挑战欧佩克组织对石油这一重要的战略资源的掌控地位的行为，会遭到严厉的打击。面对沙特为首的欧佩克组织供给过剩、压低价格来挤压美国页岩气企业的生存空间的情况，美国能源企业至今未改变增产的计划。美国切萨皮克能源公司、依欧格资源公司等多家大企业高管本周公布财报时承诺，将维持现有产量、甚至增产，认为即使油价进一步下跌，他们也能通过降低成本获利。尽管沙特财力雄厚，即使油价跌破50美元每桶也不会受到太大的影响，但是只要油价低于每桶80美元，绝大多数的欧佩克成员就无法维持财政预算。欧佩克组织尽管拥有石油带来的大量财富，但是大量财富确实国家财政体制僵化，由于油价波动造成政府财政收入不稳而引发导致政府开支越来越多。当油价飙升时，社会期待政府尽快增加支出-----更多补贴、更多投资计划、更多大型项目等。尽管石油创造了高额利润，但是石油工业本身是一个资本密集型产业，这就意味着石油工业本身提供的就业机会有限，从而进一步迫使政府增加在其他工程、国民福利以及利益方面的开支。但是当油价走低、国家收入下降时，政府却不敢削减指出因为预算资金已经划拨，项目已经启动，进不进美国沙特为首的欧佩克组织成员国合作斗争相关合同已经签署，组织机构已经就位，工作岗位已经产生，人员得到了聘用。政府已经无法抽身，只能继续增加支出，否则就会面临政治压力和社会动乱。欧佩克组织成员国国情不同，有沙特、伊朗尼日尼亚、委内瑞拉这样财力雄厚的大猪，也有科威特、卡塔尔、阿尔及利亚等严重依赖石油的小猪，国际原油价格的持续下跌对于欧佩克组织中的小猪将是难以忍受的。那么，对于美国的页岩气企业或者说美国政府能够采取什么措施应对目前的石油价格之战？首先，应该看到本轮博弈中，参与人双方的经济总量或者说经济实力是不对等的，一面是世界第一大经济体，唯一的超级大国美国，另一方是高度依赖石油出口的产油国组织，石油出口对于国家经济意味着一切，产业结构单一意味着国家经济稳定性较差，易受外界波动。首先○1美国页岩气企业自身应该努力的降低成本，增加产量以增加产品的市场竞争力。○2国内市场出台相关的条例法规鼓励使用本国的天然气，政府采购项目优先使用本国产品。○3将低价进口的沙特石油作为战略资源储备，市场限售部分的低价石油，直至确保能源企业市场份额的稳定。○4对能源企业由于石油低价挤压造成的损失进行补贴，确保能源企业渡过难关（后期可以通过增税填补财政支出）。○5对消费者使用沙特出口至美国原油与国内页岩气企业生产油气征收差别消费税○6联合其他非常规石油生产国以及非欧佩克组织产油国组成独立于欧佩克之外的全球能源供应组织，例如以俄罗斯为代表的东欧油气出口国，联手施压沙特减产。○7威胁对沙特为首的欧佩克组织出口美国原油提出反不正当竞争诉讼。通过降低价格打压美国页岩气等非常规资源的开发利用，对于保证石油资源的安全稳定的供给具有很大的隐患，石油安全在于多元化。能源共赢的多元化以及市场引入竞争机制能够确保全球能源供应的安全。决不能把所有的鸡蛋都放在同一个篮子中。沙特等欧佩克组织成员国对于新能源的打压，就是想确保自己的垄断地位。以期通过石油外交影响全球，展示自己的政治影响力。进入21世纪以来，世界的主要产油地中东波斯湾地区局势复杂，部分产油国社会动荡、伊斯兰圣战恐怖组织的猖獗活动、资源国重新燃起的民族主义情绪、资源争夺战争等等都深刻的影响了全球的能源供应。由此造成的供应中断所导致的经济损失数以万亿记，因此美国对于本土页岩气的开发利用的推广对于打破产油国的石油威胁有着至关重要的作用。通过上面提到的一系列的措施，早日结束美国和沙特的低价斗争，促使美国页岩气走向全球对于全世界能源进口国都是有益的。