(简体)适合三口之家的理财方案

-1-适合三口之家的理财方案团队：精英理财队员：陈江兴黄莉婷年级专业：04级金融（4）班案例选择：第一块案例1（三口之家的幸福生活）目录一、理财目标…………………………………………………………2二、家庭财务状况及分析……………………………………………2三、理财方案及建议…………………………………………………3（一）流动资产规划建议……………………………………………………3（二）建立家庭保障系统……………………………………………………4（三）资产增值计划………………………………………………………4（四）退休养老计划………………………………………………………5（五）生活理财策略………………………………………………………5四、理财方案效果预测………………………………………………6五、风险提示…………………………………………………………8-2-一、理财目标（一）、为保证孩子拥有优质的教育条件，为其准备教育基金。（二）、完善家庭保障计划，购买一定的保险以防风险。二、家庭财务状况及分析调整前家庭资产负债表2007年资产金额(元)负债及净资产金额(元)流动资产现金与活期存款25,000流动负债消费贷款定期存款155,000信用卡未付款其它其它固定资产房产自用250,000长期负债房屋贷款200,000空闲400,000汽车贷款汽车40,000其它其它资产总额870,000负债总额200,000净资产总额670,000负债及净资产总额870,000调整前家庭年收支表2007年一、收入金额(元)1.工资收入192,0002.投资收入3.其它收入收入总计192,000二、支出1.基本生活支出42,0002.还贷支出21,6003.优闲娱乐支出20,0004.其它支出18,000支出总计101,600三、盈余90,400-3-调整前财务指标表储蓄比率＝月盈余/月税后收入0.47投资与净资产比率＝投资资产/净资产0.60清偿比率＝净资产/总资产0.77负债比率＝负债总额/总资产0.23即付比率＝流动资产/负债总额0.90负债收入比率＝负债本息/月税后收入0.11流动性比率＝流动资产/每月支出21.18结合以上财务数据，对吴太太家庭的财务分析如下：1.储蓄比率为0.47，说明吴太太家庭在满足当年支出外，还可以用47％的收入用于增加储蓄或者投资，闲置资金偏高。2.投资与净资产比率较为合理。3.清偿比率和负债比率比较合理，说明吴太太家庭的综合还债能力较强。4.即付比率为0.90，这一指标表明当经济形势突然出现较大不利时，吴太太家庭仍然有较强能力迅速偿还负债以规避风险。5.负债收入比率为0.11，说明吴太太家庭有较强的借贷融资能力。6.流动性比率为21.18，显示家庭流动资产可以满足21个月的开支，对于收入十分稳定的这一指标显得过高。结论：吴太太家庭的财务状况较好，但存在大部分流动资产利用效率低的状况，具有较强流动性的低收益资产过多，有必要进行适当调整。除了房产投资外，其实还可以拓宽投资渠道，适当加大金融资产的投资，如债券、基金等中长期低风险的金融产品可以适当考虑，促使资产保值增值。另外，吴太太家庭目前为止没有购买任何社保和商业保险，作为理财目标之一，应该加大这一部分的投入。同时，夫妻二人的养老保障也要计划在内，以完善家庭保障系统。三、理财方案及建议本理财方案的宗旨：通过对家庭收支现金流、资产负债情况以及投资组合的调整，达到合理配置家庭资产结构，实现保值和增值，同时健全完善家庭的综合保障系统。在平稳实现2个理财目标的基础上，逐步增大生息资产在家庭资产中的比例，增大生息收入现金流在总收入中的比例，达到投资性资产不低于年平均5%的资产收益率水平，在较长期的阶段内超越通货膨胀水平。（一）流动资产规划建议每个家庭都应该准备充足的备用金以应付突发事件引发的现金需求，但预留过多的流动性高的资产，则会在一定程度上减少投资收益。吴太太家庭的流动资产为180,000元，而目前我国整存整取一年期利率为2.79%，可见流动资产收益率偏低，因此我们建议：家庭保留-4-20,000元的活期存款应付突发性的现金需求。鉴于家庭良好的收入预期，家庭月开支的3倍（约25,000元）以货币市场基金的方式持有，另外剩下的135,000元定期存款可转向收益率更高的投资方式。（二）建立家庭保障系统由于吴太太夫妇目前为止没有购买相关的商业保险，从收入结构上来看，吴太太夫妇的工资收入占家庭总收入的100%,也就是说，一旦发生意外导致夫妻工资收入中断，将会给家庭带来巨大损失。为了确保家庭能抵御不可预料的风险，一份包括人寿保险、综合个人意外伤害保险附加医疗疾病、家财险类保险的保险计划，在对吴太太家庭健康和意外的提供完美保障的同时，也为家庭资产的安全增添一份保障。对于吴吴太太家的财务状况，将年收入的15%用于投资保险是比较合宜的。另外，为孩子准备教育基金是吴太太家的理财目标之一，我们建议可以利用教育保险筹措相当一部分教育资金。具体建议如下：丈夫妻子子女家庭保险公司平安保险公司平安保险公司平安保险公司平安保险公司产品名称平安鸿祥两全保险（分红型，2004）》平安附加守护一生终身健康保险子女教育保险（B,2004）“吉祥三保”家庭综合保障计划A产品特色1、两全保险，生死皆有保障2、自动垫交3、保单分红4、减额交清，免除交费压力5、享有可转换年金权益，方便灵活运用资金6、保单贷款，方便您调剂资金7、可以附加7级34项意外残疾保障1、终身医疗保障2、保障完善周全3、津贴式医疗给付4、附加险搭配灵活5、专属“医疗账户”6、现金价值储备1、18-21岁教育金帮您实现望子成龙心愿，确保子女顺利修完学业2、可豁免保费，体现保险真谛3、被保险人生存至18、19、20、21周岁的保单周年日，每年按基本保险金额的30%给付教育保险金。1、综合保障您的房屋、家庭财产、家庭成员人身意外及居家责任及其它损失保障2、组合保障，定额保单，一次投保，清楚明了3、即买即生成保单，过程快捷，为您节省宝贵的时间4、价格优惠，比标准产品享受更多折扣缴费方式年缴年缴年缴年缴缴费年限26年20年12年每年保险份数40份20份5份2份保费支出￥14,800.00￥9,920.00￥4,855.00￥400.00总保险金额￥400,000.00￥400,000.00￥69,912.00￥712,000.00-5-（三）资产增值计划在健全家庭风险保障系统后，需要重视考虑如何调整资产配置和投资组合，使资产以较快速度增值。1、增加金融资产投资，促进资产保值增值现阶段国内A股市场十分活跃，指数屡创新高，但由于吴太太夫妇的工作都比较繁忙，且理财风格属于稳健增长型，因此不建议直接购买风险过高的股票，可转向投资股票型基金。根据有关数据统计，今年以来累计收益率在35％以上的基金有50多只，从长远来看，股票市场预期看好，股票型基金的收益仍十分可观。至于债券方面，目前点位的国债指数，获取更多收益的空间已经很小，我们建议暂不购买债券，毕竟货币市场基金和债券基金的安全性已经不逊色于债券，而基金机构可通过国债回购等方式获得超额收益，因此从平衡资产的安全性、流动性、收益性等方面考虑，我们认为投资债券基金比较合适。具体建议如下表：货币市场基金开放式股票型基金开放式债券型基金名称（代码）摩根货A（370010）兴业全球视野（340007）南方宝元（202101）所属公司上投摩根基金管理公司兴业基金管理有限公司南方基金公司购买金额￥25,000￥80,000￥55,000比例16%50%34%推荐原因公司实力雄厚，基金综合排名较前成立不到七个月，净值已经翻一倍今年以来累计收益率在同类型基金中排名第一2、出租闲置房产，增加家庭收入吴太太家闲置的120平方米的房产市值40万元，由此我们推断该房产位于中小城市，所以估算租金收入约为1500元/月。（四）退休养老计划对每年节余（扣除保费支出后）的净现金流（大概60000元），我们建议采用基金定投的方式进行投资，基金定投特别适合像中国这样波动大的市场，从现阶段中国金融市场的发展状况来分析，65％股票型基金与35％债券型基金的组合配比可以平稳达到10％左右的预期年受益率。假设吴太太55岁退休，家庭从2008年开始投资，每年60000元，在吴太太退休时将拥有大约4300000元，足够吴太太夫妇安享晚年。（五）生活理财策略1、VIP尊贵理财吴太太夫妇可申请成为农行VIP金卡客户，充分利用银行的资源享受全面的理财服务，包括各种优先优惠服务、机场嘉宾服务、异地漫游等。这样服务两人便可共享尊贵与轻松。2、网上自助理财我们建议吴太太夫妇使用农行网上银行为自己打理财务。强大的理财工具、实时市场资讯、全面的家庭财务管理等功能可以帮助吴太太夫妇充分了解家庭财务状况，及时调整财务收支，合理调度资金，科学、方便地进行家庭财富管理，充分享受自助理财的-6-轻松和便捷。3、金穗贷记卡——一卡双币，畅游天下在日常生活及外出中，我们建议吴太太夫妇使用一种时尚、方便的理财产品——金穗双币种贷记卡。持卡可以先消费后还款，透支购物享有最长56天的免息待遇，到异地还可以享受酒店预定和消费折扣。此外，金穗贷记卡的信用额度最高可达人民币5万元，即使在遇到资金周转不开时，也可以泰然处之。四、理财方案效果预测调整后家庭资产负债表2007年资产金额(元)负债及净资产金额(元)流动资产现金与活期存款20,000流动负债消费贷款定期存款信用卡未付款货币市场基金25,000其它股票型基金80,000债券型基金55,000保险现金价值其它固定资产房产自用250,000长期负债房屋贷款200,000空闲400,000汽车贷款汽车40,000其它其它资产总额870,000负债总额200,000净资产总额670,000负债及净资产总额870,000调整后家庭年收支表2007年一、收入金额(元)1.工资收入192,0002.投资收入16,0003.租金收入18,0004.其它收入收入总计226,000二、支出1.基本生活支出42,0002.还贷支出21,600-7-3.优闲娱乐支出20,0004.投资支出60,0005.保费支出30,0006.其它支出18,000支出总计191,600三、盈余34,400调整后财务指标表储蓄比率＝月盈余/月税后收入0.15投资与净资产比率＝投资资产/净资产0.84清偿比率＝净资产/总资产0.77负债比率＝负债总额/总资产0.23即付比率＝流动资产/负债总额0.90负债收入比率＝负债本息/月税后收入0.09流动性比率＝流动资产/每月支出11.27根据以上财务指标，我们计算出家庭的综合能力，如下图：（*注：综合还债能力＝清偿比率；投资收入能力＝生息资产比例；抗风险能力＝即付比率；借贷融资能力＝1－负债收入比率）1、对于有良好收入预期的吴太太家来说，调整后的储蓄比率和流动性比率属于正常水平。2、目前家庭生息资产比例为64.3%。由于建议以相当资金投资股票型基金、债券型股票，根据相关市场背景分析，股市从长期看必然会较好的发展，价值低估股和绩优成长股的家庭综合能力0.000.200.400.600.801.00综合还债能力投资收入能力抗风险能力借贷融资能力-8-良好表现必然推升股票基金业绩，将使投资组合中的有关基金产生较好的分红收入和净值增长，资产增值效果将在长期持有一个阶段后逐渐体现出来。3、对流动资产组合的调整提高了该部分资产的平均收益率预期，经测算，调整后的流动资产组合所产生的保守现金流收入，比调整前的流动资产组合的现金流收入约增加了4倍。从家庭综合能力表来看，家庭的投资收入能力大幅提高。4、基金组合由于品种配置上进行了适当分散，一定程度上分散了非系统性风险。5、虽在完善保障计划时，建议增加的商业保险会加大经常性支出，但将使家庭的主流收入更有保障，且保费支出完全在正常比例内，不会对稳定的净现金流收入产生大的负面影响。五、风险提示（一）除了股票以外，股票型基金的风险程度相对较高，与股票市场行情的振荡有着较为密切的关联，基金净值波动的幅度相对较大。（