复星战略-复星集团发展战略

复星集团发展战略概述战略管理相关知识复星发展阶段与当前战略概述复星集团最核心的管理流程五年战略规划年度运营计划与预算KPIP&L人力资源与绩效管理现代企业治理机制管理工具•流程化•信息化•数字化目标设定原则共识•成长——快于同业•创造高于资本成本的利润（EVA）企业文化•坦诚沟通•追求成长•业绩至上•数字说话风险控制体系复星战略管理工作的目标复星为什么开展战略规划工作？—系统思考—识别机会—统一思想—设定目标—资源分配发展战略：我们的核心价值观，使命，愿景与对标企业全球领先的聚焦中国动力的投资集团复星希望通过对资源的优化配置、通过对企业家的培养与支持，让更多的优秀企业家有更多的资金、更多的空间发展，推动中国更多更绿色、更有效率的企业家和企业的出现。从而推动中国自然生态和商业生态的整体进步与发展，实现中国经济和中华文化的双重复兴！持续对接优质资本持续把握投资机会持续优化管理，提升投资企业价值以企业家团队为核心复星商业模式愿景目标企业使命：5-10年管理10000亿资产伯克希尔哈撒韦通用电气长实与和记黄埔凯雷\淡马锡等对标企业：核心价值观：汇聚成长力量修身，齐家，立业，助天下6从历史角度看，可以把复星的发展历程分为几个主要阶段1992复星创业医药1994年复星医药（原上海复星实业有限公司）成立1998年复星医药上市2003年投资国药控股2009年国药控股香港上市房地产1998年复地（原上海复星房地产开发有限公司）成立2004年复地香港上市矿业2004年投资招金矿业2006年招金矿业香港上市2007年投资海南矿业2007复星国际在香港整体上市零售及服务业2000年投资友谊复星2002年投资豫园商城2010年投资法国ClubMed集团战略投资2003年德邦证券成立2008年投资分众传媒2010年凯雷复星（上海）股权投资企业成立钢铁2002年投资建龙集团2003年南钢联合成立200220072010多个业务并重发展的多元化企业以投资、并购为主要发展手段的综合类企业多产业发展并同时开展战略投资业务的综合类企业向具有产业基础和产业优势的投资集团转型主要战略举措持续对接优质资本持续把握投资机会持续优化管理，提升投资企业价值以企业家团队为核心坚持复星商业模式战略重点：中国动力嫁接全球资源3+1利润引擎主要投资方向投资理念与投资标准+中国专家全球能力产业经营资产管理投资业务+金融保险核心产业做大做强内需消费资源能源金融服务传统产业升级、整合PE与其它投资战略投资产业投资坚持价值投资理念业务模式—独具复星的特色产业运营投资（含战略投资）保险•复星保德信人寿保险(筹)•永安•复星医药•复地•南京钢联•海南矿业•豫园商城•分众传媒•民生银行•ClubMed•FolliFollie资产管理•复星创富•复星创泓•复星凯雷•复星保德信•星浩资本•复地房地产系列及其他8中国动力消费升级老龄化工业化升级城市化进程壮大的资本市场体制改革集中化全球资源中国业务拓展平台中国投融资平台中国人才、人脉平台中国资源整合平台全球投资人才网络国际合作伙伴网络独特的价值定位全球资源整合平台中国专家全球能力全球平台复星集团的核心战略是通过全球能力和中国专家的定位成为嫁接中国动力与全球资源的全球平台1234资本技术品牌人力智力资源复星将中国动力定义为四个维度、九大主题：中国动力经济发展体制转轨人口质变工业升级城市化资本化机械装备环保节能房地产基础建设公用事业资产管理股票市场债券市场所有制多元化集中化国企改制垄断行业行业整合产业链老龄化医药业保险业养老业消费升级品牌零售奢侈品旅游业全球化中国企业全球化跨国企业中国化信息科技吸引力评分推动因素•经济发展转型需要•政策推动•西部大开发•人口城镇化•金融托媒•投资工具多元化•政策推动•产业整合冲动•政策推动•人口结构变迁•医疗改革•中产阶级崛起•高净值人群崛起•中国全球分工格局变化•中国的经济话语权加大主要机会领域重点机会领域消费及消费升级•医药医疗•消费品（包括品牌、渠道、文化媒体、网络等等）•房地产•商业•……金融服务•保险•银行•证券•资产管理•……资源能源•具有成本优势的自然资源类企业•资源深加工•能源•……制造业升级•提升工业效率：人工替代的装备•提升物流效率•高端制造•产业整合•……A、基于中国动力的长期机会在此基础上总结的复星集团投资策略：专注中国动力，专注价值投资，严守投资纪律B、选择投资方向的第二个维度：对抗通胀1、通胀的对标物：农产品、能源资源、房产、黄金2、跑赢通胀的高成长行业：升级消费、金融、财富管理3、与通胀无关的：以货币本身作为原料和产品的行业12分众传媒股价图国际金价走势图复星投资分众传媒复星投资招金矿业专注价值投资，严守投资纪律复星将全球资源定义为六大类资源，分别为资本、品牌、智力、自然、团队和技术资源团队资源资本资源智力资源技术资源品牌资源全球资源全球融资渠道全球资金来源全球资本市场退出渠道全球知名的品牌全球宣传通路品牌运作能力全球经营模式全球投资经验全球信息咨询国际化创业团队国际化专业人士国际化经理人国际技术专利国际科研能力自然资源全球矿产资源全球能源资源中国动力经济增长体制转轨人口质变工业升级城市化资本化机械装备环保节能房地产基础建设公用事业股票市场债券市场私募资本民营化集中化国企改制垄断行业行业整合产业链老龄化福利业保险业医疗消费升级品牌零售奢侈品旅游业全球化中国企业全球化跨国企业中国化信息科技为了充分发挥这一战略的价值，复星需要将自己打造成兼顾中国专家和全球能力的全球化平台中国专家全球能力需要的核心能力团队资源资本资源智力资源技术资源品牌资源全球资源全球融资渠道全球资金来源全球资本市场退出渠道全球知名的品牌全球宣传通路品牌运作能力全球经营模式全球投资经验全球信息咨询国际化创业团队国际化专业人士国际化经理人国际技术专利国际科研能力自然资源全球矿产资源全球能源资源为了将复星打造成中国专家，需要加强以下四大平台的建设中国业务拓展平台多元化、深厚的产业运营基础全国性的渠道终端全国性营销网络中国投融资平台多元化的融资渠道和融资经验良好的回报表现和口碑多元化的投资领域和方式中国人才、人脉平台富有经验的专业投资、管理人才储备广泛的本土人脉关系网络对中国发展的独特洞见。“复星专家库”中国资源整合平台提升总部的平台价值，“复星一家”品牌效应复星文化价值观传递中国专家16顾问•聘请约翰·斯诺为董事会顾问投资•凯雷LP•保德信品牌•福布斯企业•ClubMed；FolliFollie；保德信1、建设培养全球投资网络，配备当地的优秀人才目前，公司已基本形成以中国深厚产业为依托，多个独立投资及资产管理平台为支持，在中国不断做强，在北美已有团队，并在部署欧洲、日本、澳洲的全球投资网络。复星要建设全球投资、融资和项目退出能力，为此需要：2、选择优秀的国际合作伙伴为了构建全球能力，复星已经在全球网络人才布局和选择优秀国际合作两方面硕果颇丰为了进一步加强复星集团的全球能力，需要加强以下四大能力的建设全球投资人才网络覆盖全球主要区域的投资网络国际型的投资人才储备国际合作伙伴网络多元化的合作伙伴组合寻找最优秀的合作伙伴共赢的合作方式独特的投资策略和价值定位嫁接“中国动力+全球资源”的独特价值定位以价值投资为核心的全球投资策略全球资源整合平台总部的全球能力建设：全球型价值创造全球投资的中后台管理体系建设品牌、文化的全球化全球能力关于集团未来的管控战略复星的商业模式决定了复星集团总部是三类产业集团的综合体18复星集团实业集团投资与资产管理集团金融控股集团所要具备的核心能力与所需的管理体系共性差异化总部职责：制定战略，调配资源，打造团队，控制风险，传播文化，提升管理•以行业专长为核心的组织架构•运营体系：战略—预算—绩效•以投资模式专长为核心的组织架构•以投，融，管，退为核心的业务模式•以业务类别与目标客户为核心的组织架构•前，中，后台的业务体系在管理架构结构方面，复星集团实行“总部-被投企业”两层次的治理架构总部职能部门投资管理部门区域办事部门第一层总部第二层被投企业人力资源财务法律税务审计战略行政钢铁事业部复星地产控股商业事业部矿业事业部金融事业部文化产业集团品牌信息科技资产管理集团香港办东京办纽约办海南矿业金安矿业华夏矿业山焦五磷招金矿业南钢股份建龙钢铁FollieFollieClub-med豫园商城德邦证券永安保险复地集团星浩资本海之门分众传媒国药控股复星保德信复星医药为发展战略贡献价值•作为股东，我们希望与公司各个利益相关方，包括经营团队、其它股东一起，就公司发展目标、发展路径、资源配置等核心问题达成共识•集团希望通过自身的全球视野和多产业运营经验，能够为我们的投资企业提出更多有价值的建议和意见四方面战略价值为团队建设贡献价值•复星期望使我们所投资的企业能够汇聚业内最有激情、最有企业家精神、最有战略思维和最有执行力的人才团队•总部将着力推动各投资企业继任者计划的制定与实施，尤其在人才的吸引、发展、培养和激励上面，利用复星的平台为所投资企业做更多贡献。为系统建设贡献价值•作为股东，我们通过企业的发展获得资产的增值，但是同时，股东也是企业所有风险问题最终后果的承担者•股东要做到到位不缺位，帮助、督促各个所投资企业完善风险管理管理与内控体系，提升流程能力和信息化水平，提升我们在创新、品牌、成本效率管理、全球化等方面的运营能力为投资决策贡献价值•复星十分乐意将这些经验和所有开展投资业务的企业共享。一方面，对于具有投资功能的核心企业，集团将更着力的将自身投资决策能力向他们延伸•另一方面，对于我们持有股权比例较小的PE投资企业等，也要大力完善和推动与复星的投资决策能力对接。复星集团总部所致力创造的战略价值对于被投企业，复星集团总部将自身定位为价值创造型总部，将通过打造双通道输出、两个平台和一套体系对被投企业进行服务、管理和监督价值创造型总部投资能力输出管理输出总部资源共享平台“复星一家”平台•通过输出复星作为全球一流投资集团的投资能力，实现被投企业的资源整合或业务扩张•可以通过复星集团层面的投资平台直接投资，或者通过由总部向被投企业提供项目来源、投资人员和相关专业服务•总计集团内企业的成功经验，向被投企业推广先进管理技术，帮助被投企业实现绩效提升•帮助被投企业搭建管理平台，输出高级管理人才•复星集团将借助自身强大的总部职能功能为被投企业提供包括人力资源管理、培训、财务管理、行政管理、法务管理、公共事务管理、品牌管理等一系列的资源风险管控和监督体系•复星集团将通过打造“复星一家”的平台在总部层面创造由各个被投企业资源所组成的协同资源平台，通过在被投企业之间建立共享平台的方式为被投企业创造更多业务合作的机会•复星将进一步完善自身的风险管理和监督职能，包括审计职能、财务风险管理职能、法务风险职能等，监督和监控被投企业的各类风险，双通道输出两个平台一套体系复星集团总部崇尚与被投企业建立伙伴制的关系，为一致的目标共同成长伙伴关系共同的目标一致的价值观协助和合作总部被投企业•汇聚成长力量：为了打造世界一流的投资集团，复星希望以资本为纽带助力企业的成长，而每一个企业的成长也将汇聚成复星的成长•修身、齐家、立业、助天下：复星希望也将推动被投企业认同复星独特的价值观，身体力行，实现企业价值，实现中国经济文化的“两个复星”•价值创造型总部：复星集团总部绝不是单纯的行政总部，除了管理和监督职能外，复星总部将积极协助被投企业的发展，并将搭建平台促进被投企业与复星、以及被投企业之间的合作非常感谢！欢迎指正！