公司内部会计报表分析

会计报表分析如何评价财务业绩引言项目十财务报告项目十内容概述财务分析方法导入企业偿债能力的分析企业获利能力的分析企业资金营运能力的分析任务1任务2任务3任务4Task财务分析的意义财务分析内容财务分析基本方法含义及分析原理知识目标项目十能够运用财务分析基本方法进行会计报表分析能够通过偿债能力、营运能力、盈利能力指标计算评价企业全面的财务状况和经营成果能力目标项目十[任务分析]财务分析信息的需求者主要包括企业所有者、企业债权人、企业经营决策者和政府等。不同主体出于不同的利益考虑，对财务分析信息有着各自不同的要求。开展财务分析，需要运用一定的方法，分析方法服从于分析目的，应当根据不同的分析目的，采用不同的分析方法。财务分析的方法主要包括趋势分析法、比较分析法、结构分析法、相关比率分析法和因素分析法。财务分析方法导入任务1项目十[预备知识]1财务分析的意义2财务分析内容3财务分析基本方法财务分析方法导入任务1项目十（1）财务分析的主要目的——进一步了解企业的财务状况和经营状况。诸如：通过资产负债表中流动资产和流动负债资料的对比，可以从一个侧面反映企业的偿债能力，说明企业的财务状况，通过利润表中的净利润与资产负债表中的资本金总额的对比，可以反映资本金的获利能力，说明企业经营状况和财务状况的优劣。任务11财务分析方法导入[预备知识]1财务分析的意义（2）企业经营管理者分析会计报表的重点（4点）分析会计报表是企业经营管理者的一项重要工作，但因企业规模、经营管理水平和生产经营特点不同，分析会计报表的侧重点也不尽相同。①通过会计报表中的各个项目，了解企业的财务状况，分析企业的资产分布状况是否合理、资金来源结构比例是否合适，及时发现资金管理中存在的问题，形成企业的财务预警系统，改变事后算账、管理被动的局面。任务11财务分析方法导入[预备知识]②通过会计报表中计算的各项指标，了解企业形象，分析企业的偿债能力、盈利能力、营运能力，及时发现其背后隐藏的企业经营管理中的薄弱环节，以避免就事论事，能够做到有针对性的进行管理。③通过对会计报表内容的分析，发现企业在会计基础工作上存在的问题，从会计基础管理抓起，规范企业的会计行为，提高企业财务管理水平。④通过对会计报表中计划完成情况、与前期相比的发展趋势、与国内外同行业同类企业的差距的分析，正确的进行企业定位，进行科学的预测和决策，提高企业整体经营管理水平。任务11财务分析方法导入[预备知识]（1）财务分析内容的定义——是要满足不同主体对财务分析信息的不同要求。①企业所有者（投资人）②企业债权人③企业经营决策者④政府经济管理机构主体2财务分析内容任务11财务分析方法导入[预备知识]①企业所有者（投资人）关心其资本的保值和增值状况，因此较为重视企业获利能力指标，即对企业投资回报率极度关注；②企业债权人不能参与企业剩余收益分享，首先关注其债权的安全性，即重视企业偿债能力指标；③企业经营决策者必须对企业经营理财的各个方面，包括营运能力、偿债能力、获利能力及发展能力的全部信息予以详尽的了解和掌握；④政府经济管理机构兼多重身份，既是宏观经济管理者，又是国有企业的所有者和重要的市场参与者，因此除关注投资所产生的经营效应外，还必然对投资的社会效益予以考虑。任务11财务分析方法导入[预备知识]四大能力四个指标偿债能力营运能力发展能力获利能力任务11财务分析方法导入[预备知识]①趋势分析法②比较分析法③结构分析法④相关比率分析法方法⑤因素分析统称为趋势分析法3财务分析基本方法任务11财务分析方法导入[预备知识]（1）趋势分析法将连续数期会计报表中相同指标进行对比，确定其增减变动的方向、数额和幅度，以说明企业财务状况或经营成果的变动趋势的一种方法。优点：可以分析引起变化的主要原因、变动的性质，并预测企业未来的发展前景。任务11财务分析方法导入[预备知识]（2）比较分析法通过会计报表指标间的对比，从数量上揭示指标间的差异的一种分析方法。其主要作用——揭示指标间客观存在的差距，并为进一步分析指出方向。特点——比较时，既要计算出表中有关项目增减变动的绝对额，又要计算出其增减变动的百分比。任务11财务分析方法导入[预备知识]（3）结构分析法是在会计报表比较的基础上发展而来的，是将会计报表中的某一关键项目金额作为100％，再将其余有关项目金额换算为对该关键项目的百分比。特点——揭示出会计报表中各项目的相对地位和总体结构关系。任务11财务分析方法导入[预备知识]趋势分析法、比较分析法、结构分析法也可以统称趋势分析法注意的问题（3点）：（1）用于进行对比的各个时期的指标，在计算口径上必须一致；（2）剔除偶发性项目的影响，使作为分析的数据能反映正常的经营状况；（3）应运用例外原则，对某项有显著变动的指标作重点分析，研究其产生的原因，以便采取对策，趋利避害。任务11财务分析方法导入[预备知识]（4）相关比率分析法它是指运用同一张会计报表的不同项目之间、不同类别之间、或两张不同会计报表的有关项目之间的比率关系，从相对数上对企业的财务状况进行分析和考察，借以评价企业的财务状况和经营成果存在问题的一种方法。特点——应首先确定在被分析的不同项目之间，存在着联系，这是运用比率分析法的前提条件。注意的问题（3点）：对比项目的相关性；对比口径的一致性；衡量标准的科学性。任务11财务分析方法导入[预备知识]（5）因素分析法它是依据分析指标与其影响因素的关系，从数量上确定各因素对分析指标影响方向和影响程度的一种方法。出发点——当有若干因素对分析指标发生影响作用时，假定其他各个因素都无变化，顺序确定每一个因素单独变化所产生的影响。适用于——多种因素构成的综合性指标的分析，如成本、利润、资产周转等方面的指标。任务11财务分析方法导入[预备知识][工作资料10-1]长江化工股份有限责任公司2005-2009连续五年利润表主要项目见表10.1所示。项目2005年2006年2007年2008年2009年营业收入1060015600198001260017400营业成本76001150014700945012750销售费用700950105010501200管理费用13001400145013501500营业利润870161024906001851净利润680140019705401650要求：运用趋势分析法观察利润表中主要项目增减变动情况及变动幅度，考查其发展趋势，预测发展前景。表10.12005-2009年度利润表主要项目数据金额单位：万元趋势分析法导入——子任务1任务1（1）以表中第一年即2005年指标作为比较基数，计算各项目变动幅度，见表10.2所示。项目2005年（%）2006年(%)2007年（%）2008年(%)2009年（%）营业收入100147.17186.79118.87164.15营业成本100151.32193.42124.34167.76销售费用100135.71150.00150.00171.43管理费用100107.69111.54103.85115.38营业利润100185.06286.2168.97212.76净利润100205.88289.7179.41242.65表10.2定基动态比率计算表分析：根据趋势分析法原理，为了观察利润表中主要项目增减变动情况及变动幅度，需要将连续五年利润表中相同指标进行对比来确定其增减变动的方向、数额和幅度，为此，可以根据需要选取不同时期作为比较基数，以观察各期对基期的变化趋势。任务1[任务实施]——子任务1计算结果分析以2005年为基期计算的营业收入、营业成本等项目的趋势百分数（表10.2）较之用绝对数(表10.1)反映的变化趋势，更准确地说明该公司五年来营业收入、营业成本、净利润等项目的变动趋势。很明显，除2008年外，各年与2005年相比各项目都有较大幅度增长，说明该公司总体在发展，而2008年显然出现例外，营业收入增长幅度比前期大幅度下降，费用项目增长幅度下降不大，最终导致营业利润、净利润项目上不增反减现象，分析原因，主要还是受国际经济形势的影响，2009年又得到了大幅度回升。任务1[任务实施]——子任务1（2）以表中前一年指标作为比较基数，计算各项目的变动幅度，见表10.3所示。表10.3环比动态比率计算表项目2005年（%）2006年(%)2007年（%）2008年(%)2009年（%）营业收入100147.17126.9263.64138.10营业成本100151.32127.8364.29134.92销售费用100135.71110.53100.00114.29管理费用100107.69103.5793.10111.11营业利润100185.06154.6624.10308.50净利润100205.88140.7127.41305.56任务1[任务实施]——子任务1计算结果分析：以前一年为基期计算的各项目趋势百分数更能准确地说明该公司每一年各项目的变动趋势。很明显，除2008年下降之外，每一年都有不同程度增长，尤其是2006年与2005年相比，2009年与2008年相比，由于营业收入项目增长幅度较大，尽管各费用项目也在增长，但总体增长幅度小于前者，故最终导致营业利润和净利润项目大幅度增长；而2008年与2007年相比，由于受国际经济形势的影响，营业收入及营业成本等项目均出现了大幅度下降，使得营业利润和净利润大幅度下降，2009年因经济复苏营业收入、净利润等项目又得到了大幅度的回升。任务1[任务实施]——子任务1实践总结：趋势分析法是将不同时期财务报告中的相同指标或比率进行比较，直接观察其增减变动情况及变动幅度，考察其发展趋势，预测其发展前景。对不同时期财务指标的比较，可以有以下两种方法：1.定基动态比率定基动态比率是以某一时期的数额为固定的基期数额而计算出来的动态比率。其计算公式为：100%分析期数额固定期数额定基动态比率任务1实践总结——子任务1环比动态比率是以每一分析期的前期数额为基期数额而计算出来的动态比率。其计算公式为：2.环比动态比率100%分析期数额前期数额环比动态比率任务1实践总结——子任务1比较分析法导入——子任务2[工作资料10-2]长江化工股份有限责任公司2009年年度资产负债表资料。编制单位:长江化工股份有限责任公司2009年12月31日金额单位：万元资产上年数本年数负债和所有者权益上年数本年数流动资产流动负债货币资金19202280短期借款 27002100交易性金融资产--交易性金融负债--应收票据--应付票据--应收账款41405880应付账款19803750预付款项780960预收款项240600应收利息--应付职工薪酬--应收股利--应交税费--其他应收款--应付利息--存货51605760应付股利--一年内到期的非流动资产--其他应付款180195其他流动资产180240一年内到期的非流动负债--流动资产合计1218015120其他流动负债--编制单位:长江化工股份有限责任公司2009年12月31日金额单位：万元任务1非流动资产流动负债合计51006645可供出售金融资产--非流动负债持有至到期投资600600长期借款32005000长期应收款--应付债券--长期股权投资24002100长期应付款--投资性房地产--专项应付款--固定资产2100022800预计负债--在建工程--递延所得税负债--工程物资--其他非流动负债--固定资产清理--非流动负债合计32005000生产性生物资产--负债合计830011645油气资产--所有者权益无形资产15001440实收资本1000010000开发支出--资本公积1100011000商誉--减：库存股--长期待摊费用--盈余公积29003230递延所得税资产--未分配利润56606485其他非流动资产180300非流动资产合计2568027240所有者权益合计2956030715资产总计3786042360负债和所有者权益总计3786042360任务1[任务实施]