7第七章 中央银行(货币银行学)

2020/2/25宁波大红鹰学院1第七章中央银行22020/2/25宁波大红鹰学院本章目录第一节中央银行概述第二节中央银行的性质和职能第三节中央银行的独立性第四节中央银行的金融监管32020/2/25宁波大红鹰学院本章学习目标了解中央银行的产生与发展，重点掌握中国人民银行的产生与发展过程；在明确中央银行性质的基础上，能具体剖析中央银行在现代社会经济中的地位；全面掌握中央银行的职能，并分析中央银行在现代经济中的作用。42020/2/25宁波大红鹰学院42020/2/25第一节中央银行概述一、中央银行建立的必要性二、中央银行的创立和发展三、中央银行的制度类型52020/2/25宁波大红鹰学院中央银行的含义中央银行是指一国金融机构体系中居于核心地位，负责制定和执行国家的货币金融政策，实行金融管理和监督，控制货币流通与信用活动的金融管理机构。各国名称不一：•国家银行、中央银行、储备银行、冠以国名62020/2/25宁波大红鹰学院一、中央银行建立的必要性1.银行券统一发行的需要2.统一票据交换和清算的需要3.为商业银行提供资金的支持4.为政府提供必要的信贷支持5.对金融监管的需要72020/2/25宁波大红鹰学院1668年瑞典银行被收归国有，执行部分中央银行职能；1694年英格兰银行建立，被赋予货币发行特权，成为世界第一家中央银行；19世纪末20世纪初，资本主义经济和金融较发达的地区出现了央行成立的第一次高潮。二、中央银行的创立和发展82020/2/25宁波大红鹰学院中国人民银行发展历程1948年成立，总部设在北京1984年专门行使中央银行职能1992年剥离证券业监管职能---证券委、证监会成立1993年职能界定---制定和执行货币政策、金融监管1998年剥离保险业监管职能---保监会成立1999年按经济区划设置9大分行，两个营业部（京、渝）2003年剥离银行业监管职能---银监会成立2005年央行第二总部落户上海92020/2/25宁波大红鹰学院102020/2/25宁波大红鹰学院三、中央银行的制度类型类型定义特点实行国家或地区单一型总、分支行权利集中、职能齐全、分支机构众多绝大多数国家复合型央行、商行职能合一权利、职能相对分离，分支机构不多苏联、东欧1983年前的中国跨国型多国共有一家央行与货币联盟、经济联盟相联系欧洲中央银行准央行多机构执行央行部分职能无专门的中央银行新加坡、中国香港112020/2/25一、中央银行的性质二、中央银行的职能第二节中央银行性质和职能宁波大红鹰学院122020/2/25一、中央银行性质中央银行是一国金融体系的核心，负责金融管理和金融调节的特殊金融机构，是政府的金融管理机构。地位的特殊性业务的特殊性管理的特殊性宁波大红鹰学院132020/2/25宁波大红鹰学院中央银行和商业银行对比142020/2/25宁波大红鹰学院《中国人民银行法》规定：“中国人民银行隶属于国务院”，即中国人民银行仍然是政府的一个部门。《中国人民银行法》明确了中国人民银行“不受地方政府、各级政府部门、社会团体和个人的干涉”。1、地位的特殊性152020/2/25宁波大红鹰学院2、业务的特殊性中国银行业监督管理委员会中国人民银行（中央银行）中国保险监督管理委员会中国证券监督管理委员会存款性公司合作金融机构政策性银行商业银行邮政储蓄银行财务公司农村合作银行农村资金互助社农村信用合作社城市信用合作社中国农业发展银行中国进出口银行国家开发银行大型商业银行非存款性金融机构保险公司信托投资公司小额贷款公司汽车金融公司金融资产管理公司金融租赁公司证券交易所证券公司基金管理公司期货公司其他金融机构外资、侨资、合资金融机构银行证券机构(含QFII)期货公司信托公司保险机构股份制商业银行城市商业银行农村商业银行村镇银行兴业银行平安银行上海浦东发展银行中信银行中国民生银行中国光大银行华夏银行招商银行徽商银行恒丰银行渤海银行广东发展银行浙商银行中国工商银行中国农业银行中国银行中国建设银行交通银行中国大陆现行金融机构体系的构成（2014年）172020/2/25宁波大红鹰学院《中国人民银行法》规定：中国人民银行在国务院领导下，制定和实施货币政策，对金融业实施监督管理。这表明中国人民银行()。A、既是金融企业，又是银行的银行B、既是国家机关，又是金融企业C、既是国家机关，又是我国金融体系的领导力量D、既是我国金融体系的领导力量，又肩负商业银行的职能C182020/2/25发行的银行（bankofissue）银行的银行（bankofbank）国家的银行（state’sbank）宁波大红鹰学院二、中央银行的职能发行库192020/2/251、发行的银行集中垄断货币发行权统一货币发行维持币值稳定发行流程宁波大红鹰学院业务库市场中央银行商业银行出库入库现金投放现金归行202020/2/252、银行的银行充当最后贷款人•再贴现、再抵押、再贷款集中存款准备金•保证存款机构的清偿能力•有利于央行调节信用规模和控制货币供应量资金清算中心金融监管宁波大红鹰学院212020/2/253、国家的银行代理国库收支代理国家债券发行向政府融资（贷款、购买国债）保管黄金外汇储备，并进行买卖和管理制定并监督执行货币政策和金融法规代表政府从事国际金融活动此外：为政府提供经济金融的情况、建议等宁波大红鹰学院222020/2/25宁波大红鹰学院二、中央银行的职能和作用1、宏观调控职能2、金融管理职能3、金融服务职能职能也在不断的发展和演进:调节和控制宏观经济和维护金融稳定的银行1、推动经济发展2、对经济进行宏观调控3、维持经济金融运行的稳定232020/2/25宁波大红鹰学院第三节中央银行的独立性一、中央银行独立性的基本含义二、中央银行对政府保持独立性原因三、中央银行独立性的基本内容四、中央银行独立性的实证242020/2/25一、央行独立性的基本含义所谓中央银行的独立性，在市场经济体制下，是指中央银行在履行自身职责时，法律赋予或实际拥有的权力、决策和行动的自主程度。实质：中央银行与政府的关系问题•第一，中央银行应对政府保持一定的独立性；•第二，中央银行对政府的独立性是相对的。252020/2/25二、中央银行对政府保持独立性的原因首先，中央银行保持一定的独立性中央银行不同于政府•第一，中央银行业务的特殊性•第二，避免政治性经济波动产生的干扰•第三，稳定经济和金融的需要•第四，地位、关注问题的重点、解决问题的方式、追求的行为目标存在差异•第五，避免财政赤字货币化宁波大红鹰学院262020/2/25其次，中央银行的独立性是相对的中央银行和政府有内在联系•第一，中央银行作为国家的金融管理部门，应当服从于经济社会大系统的运转，服从于国家的根本利益。中央银行的货币政策不能自行其道。•第二，货币政策制定和实施应考虑到与财政政策等其他宏观经济政策相配合，才能达到预定效果•第三，中央银行的业务活动和监管都是在国家授权下进行的。宁波大红鹰学院272020/2/25三、央行独立性的基本内容1.建立独立的货币发行制度，以维持货币的稳定2.独立地制定或执行货币金融政策3.独立地管理和控制整个金融体系和金融市场宁波大红鹰学院282020/2/25宁波大红鹰学院注：通货膨胀指数为1951年至1988年期间的平均值；经济增长率为1955至1987年期间的平均值央行独立性代表国家通货膨胀指数经济增长率非常高德国、瑞士3.1％3.1%比较高美国、荷兰、日本、加拿大4.4%4.3%比较低法国、英国、丹麦、瑞典、比利时6.0%3.4%非常低澳大利亚、新西兰、爱尔兰7.5%3.8%四、央行独立性的实证（哈佛大学）292020/2/25宁波大红鹰学院第四节中央银行的金融监管一、金融监管的含义和必要性二、金融监管的目标和原则三、金融监管的内容和方法一、金融监管的含义和必要性302020/2/25宁波大红鹰学院（一）金融监管的含义金融监管是金融监督与金融管理的复合称谓。（二）金融监管的必要性金融机构脆弱性信息不对称金融风险的负外部性效应极易被扩大二、金融监管的目标和原则312020/2/25宁波大红鹰学院（一）金融监管的目标金融监管目标是实现金融有效监管的前提和监管当局采取监管行动的依据。一般目标：防范和化解金融风险，维护金融体系的稳定和安全，保护公平竞争和金融效率的提高，保证中国金融业的稳健运行和货币政策的有效实施。具体目标：经营的安全性、竞争的公平性和政策的一致性。322020/2/25宁波大红鹰学院（二）金融监管的原则1.依法管理原则2.合理、适度竞争原则3.自我约束与外部强制相结合原则4.安全稳健与经济效益相结合原则332020/2/25宁波大红鹰学院我国设有的金融监管网站三、金融监管的内容和方法342020/2/25宁波大红鹰学院（一）金融监管的内容1、预防性管理2、存款保险3、紧急救援央行今开工作会议存款保险制度明年1月份推出2014-11-27352020/2/25宁波大红鹰学院今日下午，人民央行召开系统内的全国存款保险制度工作电视电话会议，各省级分行领导到京参会。研究部署于明年1月份推出存款保险制度。据《证券时报》报道，央行相关负责人曾在研讨会上表示，未来存款保险机构可能实行限额保险制，央行计划为98%的储户提供全额保险。对此，业内人士普遍预计未来存款保险对单个储户的赔偿上限应在20万至50万元的区间内，即超过这一限额的存款部分，将得不到赔偿。此外，存款保险的投保人是吸收公众存款的金融机构而非存款人。362020/2/25宁波大红鹰学院（二）金融监管的方法1．依法实施金融监管2．运用稽核手段实施金融监管372020/2/25本章思考与练习关键词：最后贷款人存款准备金再贷款再贴现法定存款准备金超额存款准备金银行的银行政府的银行发行的银行宁波大红鹰学院382020/2/25思考题1．中央银行建立的必要性是什么？中央银行组织制度有哪几种类型？2．试阐述中央银行的三大基本职能。3．中央银行作为银行的银行具体表现在哪些方面？4．中央银行独立性的含义是什么？其基本内容有哪些方面？宁波大红鹰学院392020/2/25宁波大红鹰学院第七章就到这里！402020/2/25预习第八、九章货币需求和货币供给货币供需理论主要研究对象是什么？货币供给与货币需求之间有关联吗？何在？有哪些主要的货币供给理论？有哪些主要的货币需求理论？宁波大红鹰学院412020/2/25（一）单一中央银行制度国家单独建立中央银行机构，使之全面、纯粹行使中央银行职能的制度。一元式，总分行制度，大多数国家•英国，我国二元式，中央和地方两级，地方中央银行有较高的独立性•联邦中央银行制度，美国、德国宁波大红鹰学院422020/2/25（三）跨国中央银行制由参加某一货币联盟的所有成员国联合组成的中央银行制度。如西非货币联盟、中非货币联盟、东加勒比货币管理局等不发达国家，因为经济实力弱，自己发行货币没有信用，而几个国家联合发行一种货币。欧洲中央银行宁波大红鹰学院432020/2/25（四）准中央银行制度只设置类似中央银行的机构，或是把中央银行的职能分别由几个机构共同执行。如香港:•货币发行由汇丰银行、渣打银行、中国银行执行;•货币政策的制定执行、金融监管及支付体系管理则由金融管理局执行（1993年4月1日，金融管理局HKMonetaryAuthority）;•票据清算由汇丰银行负责管理。新加坡、马尔代夫、利比里亚、莱索托等宁波大红鹰学院