商业银行资产负债表分析

商业银行资产负债表分析二〇一四年七月2目录一、框架与逻辑二、资本项/所有者权益类科目三、风险加权资产/资产类科目四、表外理财五、经济资本测算2020/2/1832020/2/18一、框架与逻辑A-BCA：资本项B：扣减项C：风险加权资产资本充足率•商业银行持有的资本与风险加权资产之间的比率。所有者权益类科目资产类科目42020/2/18一、框架与逻辑政策框架《商业银行资本管理办法（试行）》（银监会2012年1号令）•资本项与扣减项•信用风险加权资产：权重法、内部评级法•市场风险加权资产：标准法、内部模型法•操作风险加权资产：基本指标法、标准法、高级计量法《商业银行资本充足率管理办法》（银监会2007年11号令）•资本项与扣减项•信用风险加权资产：权重法•市场风险加权资产：标准法5目录一、框架与逻辑二、资本项/所有者权益类科目三、风险加权资产/资产类科目四、表外理财五、经济资本测算2020/2/1862020/2/18二、资本项/所有者权益类科目民生银行资产负债表所有者权益科目商业银行资本管理办法第二十九条、三十条、三十一条第二十九条核心一级资本包括：（一）实收资本或普通股。（二）资本公积。（三）盈余公积。（四）一般风险准备。（五）未分配利润。（六）少数股东资本可计入部分。第三十条其它一级资本包括：（一）其它一级资本工具及其溢价。（二）少数股东资本可计入部分。第三十一条二级资本包括：（一）二级资本工具及其溢价。（二）超额贷款损失准备。（三）少数股东资本可计入部分。*合格资本工具：优先股、可转债、次级债……72020/2/18一般风险准备《金融企业准备金计提管理办法》（财金[2012]20号）•第六条金融企业应当于每年年度终了对承担风险和损失的资产计提一般准备……一般准备余额原则上不得低于风险资产期末余额的1.5％。•利润分配中计提（税后），直接计入一级资本二、资本项/所有者权益类科目82020/2/18贷款损失准备-1《商业银行贷款损失准备管理办法》（银监会2011年4号令）•第三条贷款损失准备是指商业银行在成本中列支、用以抵御贷款风险的准备金，不包括在利润分配中计提的一般风险准备。•第七条贷款拨备率基本标准为2.5%，拨备覆盖率基本标准为150%。贷款损失准备各项贷款余额贷款拨备率=贷款损失准备不良贷款余额拨备覆盖率=二、资本项/所有者权益类科目92020/2/18贷款损失准备-2《银行贷款损失准备计提指引》（银发[2002]98号）•第二条贷款损失准备包括一般准备、专项准备和特种准备。•计提比例：•一般准备：不低于贷款余额的1%•专项准备：关注类2%、次级类25%、可疑类50%、损失类100%•特种准备一般准备+专项准备+特种准备次级类+可疑类+损失类贷款拨备覆盖率=*超额贷款损失准备：实际计提贷款损失准备超过最低要求的部分。二、资本项/所有者权益类科目102020/2/18总资本-对应资本扣减项信用风险加权资产+市场风险加权资产+操作风险加权资产1.现金类资产7.对符合标准的微型和小型企业的债权2.对中央政府和中央银行的债权8.对个人的债权3.对我国公共部门实体的债权9.租赁资产余值4.对我国金融机构的债权10.股权5.对在其他国家或地区注册的金融机构和化共部门实体的债权11.非自用不动产6.对一般企业的债权12.其他权重法下表内资产信用风险权重项目：资本充足率计算：二、资本项/所有者权益类科目112020/2/18质物现金、黄金、银行存单、国债、央行票据、政策性金融债、银行承兑汇票等；保证政府、央行、政策性银行、公共部门实体、商业银行；评级达到要求的境外政府、公共部门实体、商业银行等。权重法下合格信用风险缓释工具：《商业银行资本管理办法（试行）》（银监会2012年1号令）•第七十三条……合格质物质押的债权（含证券融资类交易形成的债权），取得与质物相同的风险权重，或取得对质物发行人或承兑人直接债权的风险权重。二、资本项/所有者权益类科目12目录一、框架与逻辑二、资本项/所有者权益类科目三、风险加权资产/资产类科目四、表外理财五、经济资本测算2020/2/18132020/2/18存放同业、拆出资金《同业拆借管理办法》（人民银行令[2007]第3号）《同业存单管理暂行办法》（人民银行公告[2013]第20号）《人民币同业借款管理办法》（人民银行公告[2002]第28号）线上线下同业借款同业存放同业存单同业拆借项目权重对政策性银行债权0%对四大AMC债权0%、100%对商业银行债权20%、25%对商业银行次级债权100%对其他金融机构债权100%三、风险加权资产/资产类科目142020/2/18发放贷款和垫款《商业银行法》第三十九条：存贷比75%贷款额度控制项目权重对一般企业债权100%对小微企业债权75%对个人债权-住房抵押50%、150%对个人债权-其他75%①委托商业银行演化信托计划/定向资管信托贷款委托贷款融资人过桥方②受让委托三、风险加权资产/资产类科目152020/2/18应收款项类投资兴业银行2013年年报对应项民生银行2013年年报对应项政府债券金融机构债券公司债券理财产品（注1）资金信托计划及其他（注2）债券政府银行及非银行金融机构其他企业信托受益权资产管理计划注1：理财产品为购买的其他金融机构发行的有确定期限的理财产品。注2：资金信托计划及其他系购买的信托受益权、资产管理计划等，该等产品的投资方向主要为信托公司、证券公司或资产管理公司作为资金受托管理人运作的信托贷款或资产管理计划。上述应收款项类投资均未上市交易。*广义存贷比*信用风险加权资产比照贷款类进行计算三、风险加权资产/资产类科目162020/2/18买入返售金融资产兴业银行2013年年报对应项民生银行2013年年报对应项债券票据信托及其他受益权（注1）信贷资产应收租赁款贴现票据政府及准政府债券其他*注1：信托及其他受益权的投资方向主要为信托公司、证券公司及资产管理公司所管理运作的信托计划及资产管理计划。*买入返售其他金融资产主要是指符合买入返售资产分类条件的以信托受益权或定向资产管理计划受益权为标的的买入返售交易。《关于规范金融机构同业业务的通知》（银发[2014]127号）•五、买入返售（卖出回购）业务项下的金融资产应当为银行承兑汇票，债券、央票等在银行间市场、证券交易所市场交易的具有合理公允价值和较高流动性的金融资产。三、风险加权资产/资产类科目172020/2/18买入返售金融资产受让出资行B信托计划/定向资管信托贷款委托贷款融资人过桥行A委托远期买入行C远期受让买入返售三方协议对银行的债权对企业的债权对过桥行A：T+0转出，不占风险资产对出资行B：计提100%vs计提25%对远期买入行C：①“真丙”-表外披露；②“假丙”-不披露*远期买入的免除条款三、风险加权资产/资产类科目182020/2/18以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产持有至到期投资可供出售金融资产*交易性金融资产*指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产长期应收款/应收融资租赁款三、风险加权资产/资产类科目19目录一、框架与逻辑二、资本项/所有者权益类科目三、风险加权资产/资产类科目四、表外理财五、经济资本测算2020/2/18202020/2/18表外理财：从“银信”到“非标”《关于进一步规范商业银行个人理财业务投资管理有关问题的通知》（银监发[2009]65号）•十二、理财资金用于投资银行信贷资产，应符合以下要求……•十三、理财资金用于发放信托贷款，应符合以下要求……•十七、理财资金用于投资集合资金信托计划……《关于进一步规范银信合作有关事项的通知》（银监发[2009]111号）•二、在银信合作……融资类业务中，信托公司不得将资产管理职能委托给资产出让方或理财产品发行银行……•五、银信合作理财产品不得投资于理财产品发行银行自身的信贷资产或票据资产。四、表外理财212020/2/18表外理财：从“银信”到“非标”《关于规范信贷资产转让及信贷资产类理财业务有关事项的通知》（银监发[2009]113号）•十三、银行……对理财资金所投资的信贷资产逐项进行认定，将不符合转移标准的信贷资产纳入表内核算……按相应的权重计算风险资产，计提必要的风险拨备。•十五、信贷资产类理财产品应符合整体性原则，投资的信贷资产应包括全部未偿还本金及应收利息，不得：①②③④……《关于规范银信理财合作业务有关事项的通知》（银监发[2010]72号）•四、融资类业务余额占银信理财合作业务余额的比例不得高于30%。•七、银信理财合作业务……转入表内，按150%的拨备覆盖率要求计提拨备，按11.5%/10%的资本充足率要求计提资本。四、表外理财222020/2/18表外理财：从“银信”到“非标”《关于进一步规范银行业金融机构信贷资产转让业务的通知》（银监发[2010]102号）•真实转让、整体转让、洁净转让《关于进一步规范银信理财合作业务的通知》（银监发[2011]7号）•银监发[2010]72号文的补充。•……未转入表内的银信合作信托贷款，各信托公司应当按照10.5%的比例计提风险资本。四、表外理财232020/2/18表外理财：从“银信”到“非标”委托债权直接债权投资类融资类《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》（证监会令第83号）《证券公司客户资产管理业务管理办法》（证监会令第93号）《证券公司集合资产管理业务实施细则》（证监会公告[2013]28号）《证券公司定向资产管理业务实施细则》（证监会公告[2012]30号）信托、券商、基金子公司、各类交易所……四、表外理财242020/2/18表外理财：从“银信”到“非标”信托贷款委托贷款融资人理财资金投资信托计划券商资管委托债权基金专户收/受益权……《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》（银监发[2013]8号）•五、理财资金投资非标准化债权资产的余额在任何时点均以理财产品余额的35％与商业银行上一年度审计报告披露总资产的4％之间孰低者为上限。四、表外理财252020/2/18表外理财：民生银行TRS（TotalReturnSwap）1、投资银行理财银行存款2、投资银行自营非标资产3、存款质押4、收益互换增加存款规模；理财投资于标准性存款，不占用非标额度；做大理财资产余额（8号文35%）；银行自营持有的非标资产风险资产占用为零（风险缓释）。四、表外理财26目录一、框架与逻辑二、资本项/所有者权益类科目三、风险加权资产/资产类科目四、表外理财五、经济资本测算2020/2/18272020/2/18信用风险经济资本占用测算：资本占用率四、经济资本测算=风险加权资产×资本充足率×底线回报率信用风险资本成本=授信业务金额×[风险加权系数×(1-风险缓释系数)]风险加权资产风险加权系数=借款人系数×业务品种系数×投向系数×剩余期限系数[风险加权系数×(1-风险缓释系数)]×资本充足率8%×底线回报率10%资本占用率=282020/2/18四、经济资本测算信用风险经济资本占用测算：FTP•FundsTransferPricingsystem•基于某行在资本市场上融资的边际成本，通过模拟该行信用级别筹资成本构建。FTP定义•人民币市场曲线•人民币存贷款曲线•普通同业存款曲线•SHIBOR•国债收益率曲线•境内外币曲线•无风险收益率曲线定价曲线•直接期限法•指定利率法•锁定利差法•现金流加权期限法定价方法292020/2/18四、经济资本测算信用风险经济资本占用测算：FTP人民币存贷款曲线由于存贷款利率受央行管制，为避免价格出现大幅波动，存贷款曲线的构建以市场利率为基础，并进行了30天移动平均取得，以抑制其频繁波动。短端(隔夜-1Y)：SHIBOR30天移动平均+信用点差1长端(1Y-30Y)：银行间国债利率30天移动平均+信用点差2*假设该银行外部评级为AA-302020/2/18四、经济资本测算信用风险经济资本占用测算：FTP信用点差1=[银行间固定利率商业银行普通债(AA-)收益率(即期)–银行