理财规划师基础知识培训-金融

理财规划师基础知识培训金融基础主要内容货币与信用金融市场和金融机构金融工具国际金融既往考题涉及本章内容(9分）贴现额计算利率理解基础货币规模的影响因素汇率变动影响因素加息政策的影响通货紧缩治理导致利率差异的因素货币形式流动性和收益性既往考题涉及本章内容(8分)货币的功能利率与债券价格的关系汇率分类商行业务与性质国际收支与汇率关系国际直接投资条件汇率变动的影响外汇种类通胀类型货币购买力利率市场化改革的目标国际资本流动类型金融工具的基本特性浮动汇率制度类型汇率标价法货币供给量决定因素2009.11（9分）国际收支不平衡的影响金融市场的功能新巴塞尔协议支柱非贸易外汇管理项目货币功能通胀预警线金属本位制通胀影响货币乘数计算2010.5（8分）流动性过剩衡量指标通货紧缩货币乘数模型计算实际利率本位货币通胀类型二元制央行国际收支逆差影响2010.11货币市场特点政府的银行金融工具特征通胀对证券市场影响货币幻觉引发的通胀货币乘数计算费雪方程影响汇率最直接因素国际直接投资理论主要内容（一）货币与信用掌握货币形式、特征、层次和货币本位制度存款货币与信用创造理解通货膨胀成因、影响和治理手段掌握利率体系及影响因素了解汇率决定因素及中国汇率制度货币信用利率汇率主要内容（二）金融市场和金融机构掌握商业银行主要业务了解各种非银行类金融机构的主要业务理解金融市场的结构了解混业和分业金融监管模式熟悉金融监管发展趋势和我国监管体制金融机构金融市场金融监管金融工具金融工具概述金融工具分类熟悉各种金融工具,掌握金融工具特性主要内容（三）国际金融国际收支国际资本流动和国际金融机构了解国际收支的基本内容熟悉国际资本流动种类及国际直接投资的条件第一节货币与信用第一单元货币定义两大领域：商品劳务交易或债权债务清偿一个基本属性：被社会普遍接受实质：一般等价物一、货币的功能与分类功能：★交换媒介（流通手段）：易货商品－货币－商品价值尺度：衡量可交换物品价值的尺度储藏手段(贵金属)：货币积累财富或保持货币购买力延期支付或将来支付的标准(支付手段)：借贷或融资计量标准注意：交换媒介和价值尺度是基本功能，后两个是附加功能练习：货币作为价值尺度将易货贸易分成了两种交易行为（）货币被用来进行借贷并作为各种融资行为的计量标准是在执行储藏手段职能（）支付手段和价值尺度是货币的两大基本功能（）股票作为一种金融工具体现了货币的（）功能A交换媒介B价值尺度C储藏手段D延期支付货币的派生职能包括（）。A）交换媒介B）储藏手段C）价值尺度D）延期支付E）经济调节在商场中，不同的商品标示为不同的价格，这是货币在执行（）功能。A、价值尺度B、交换媒介C、延期支付D、储藏手段一、货币的功能与分类分类（多项选择）实质货币（商品货币）：货币面值＝价值，最基本最简单货币形式代表实质货币：货币符号－代替实质铸币的纸币或等值存单，可向发行人兑换贵金属信用货币：强制发行，面值高于实质现代国家流通的货币都是信用货币,不能兑换贵金属纸币（基本形式）、劣金属铸币、使用支票的活期存款（存款货币）、银行卡、各种形式的单用途借记卡准货币：定期存款、通知存款短期政府债券、人寿保单、外币存款外汇信托资金及外币定期存单黄金现行信用货币的主要形式包括（）。（A）纸币（B）定期存款（C）劣金属铸币及辅币（D）活期存款（E）使用支票的活期存款二、货币的层次★M0:流通中的现金M1=M0+活期存款（狭义货币）M2=M1+储蓄存款和定期存款（广义货币）M3=M2+财政金库存款+银行汇兑在途资金+其他非银行金融机构存款流动性比较:M0大于M1大于M2流动性（C）某国流通中的现金总量三万亿元，城乡存款8万亿元，企业活期存款9.5万亿元，企业定期存款3万亿元，在途资金2000亿元，则该国的M2是（）万亿元。（A）3（B）20.5（C）23.5（D）23.7（二）流动性★流动性过剩：货币投放量过多，投资过热，通胀流动性不足：货币投放量过少，经济下滑，通紧标准：广义货币M2的增长速度大于经济增长的速度+通胀率-------------过剩，反之，不足C我国改革开放以来，以（）衡量的货币增长速度如果超过经济增长速度与通胀率之和，即发生流动性过剩AM0BM1CM2DM3三货币的价值对内价值：货币的购买力是一国货币对商品和劳务的购买力，与物价负相关货币购买力指数＝１／居民消费价格指数货币对外价值：汇率对外价值与对内价值互为基础，互相传导，互相影响，对内是对外价值基础。一股来说．物价指数越高，货币的购买力（）A波动越剧烈B越高C波动越不剧烈D越低四、货币本位制度本位货币----一国货币制度的核心概念:多种货币并存情况下,充当计算单位或基本单位的货币（元）★特点:无限法偿性:法律赋予的强制流通能力,任何人不得拒收一切交易行为最后的支付工具练习：法律赋予本位货币，无论支付额大小，任何人不得拒收的强制流通能力称为本位货币的不可替代性（）本位货币的特点是（）（A）易于保存〔B）价值稳定（C）具有无限法偿性（D）调整经济的主要工具（E）一切交易行为最后的支付工具四、货币本位制度货币本位制度:国家以法律形式确定其本位货币的价值,赋予其强制流通的能力,并作为劳务商品交换、债权债务清偿及会计核算计量单位的一种货币安排制度。金属本位制：本位货币与贵金属保持一定比价关系金本位、银本位、复本位不兑换纸币（自由）本位制度：纸币为本位货币，容易通胀如果一国本位制度中规定货币单位受等量金属或他国货币等价的约束，称为A法定本位制B规范本位制C金属本位制D自由本位制五、通货膨胀★概念：货币供应过多引起货币贬值，物价持续普遍上涨分类：根据物价上涨速度分为（多项选择）温和或缓行通胀：2％～3%（3%★通胀警戒线）飞奔或疾驰通胀：政府不易控制，公众失去币信恶性或超级通胀：物价迅速上涨，抢购物资和外币根据原因分为（多项选择）★需求拉动通胀：总需求超过总供给，过多的货币追逐过少的商品成本推动通胀：生产成本上升，效率不变引起的物价上涨（资源涨价和货币幻觉、模仿效应）输入型通胀：其他国家物价上涨引起本国物价上涨结构型通胀：总供求平衡，由社会经济结构方面因素引起一般来说当CPI增幅大于（）时称为通货膨胀，我们通常把它作为通胀的警戒线A0B2%C3%D5%由于货币幻觉所引发的通胀属于A需求拉动型通胀B成本推动型通胀C输入型通胀D结构型通胀由投资膨胀导致的物价持续上涨属于（）按通货膨胀的成因划分，通货膨胀可以分为（）。（A）需求拉动型通货膨胀（B）传导型通货膨胀（C）成本推动型通货膨胀（D）输入型通货膨胀（E）结构型通货膨胀、（）是指由于其他国家的物价上涨而带动本国物价上涨。（A）需求拉动型通货膨胀（B）输入型通货膨胀（C）成本推动型通货膨胀（D）结构型通货膨胀通货膨胀通货膨胀的效应（多项选择）★影响经济增长促进、促退和中性影响就业短期内与就业存在交替关系－菲利普斯曲线★长期无影响影响收入和财富再分配实物资产持有者受益，以货币形式保有财富的人受害通胀的最大受益者是政府固定收入者实际收入由于物价上涨会减少，非固定收入者能从物价上涨中获益。企业主在通胀初期因产品价格上涨、利润增加而获益。通胀有利于债务人，不利于债权人。影响国民收入的初次分配和再分配削弱市场机制对经济的调节功能通货膨胀治理★控制货币供应—最基本的对策调节和控制社会总需求－紧缩的财政货币政策调整经济结构，增加商品有效供给其他政策：物价、工资管制等练习下列哪些措施可治理通胀（）A控制货币供应量，使货币供求相等B调节和控制社会总需求C实施扩张的财政和货币政策D调整经济结构，增加商品有效供给E紧缩的财政货币政策练习•由于原材料、燃料等投入品价格和工资上涨，而生产效率不变而引发的物价上涨是（）通货膨胀•A输入型B结构型C需求拉动型D成本推动型–通货膨胀有收入和财富再分配效应，有利于（）•A债权人B固定收入者C非固定收入者D债务人E政府–通胀的最大受益人是债权人（）–一年前，A借给B1000元钱，一年后B还给A1200,物价水平上涨10%，此时两笔钱的购买力相等。（）–短期内通胀对失业无影响，长期内可用菲利普斯曲线来表示通胀与失业的此消彼长的关系。（）–企业主的收益在通胀初期往往减少（）•发生通胀时，价格上升会引起本币币值（）贷款人实质贷款（）•A上升，增加•B上升，减少•C下降，增加•D下降，减少六通货紧缩概念：商品和劳务的供给超过需求，货币价值高物价下跌，常与经济衰退相伴成因：紧缩的财政货币政策经济周期变化：经济的收缩阶段投资和消费的有效需求不足结构失调：消费结构变化，生产结构调整慢，难以适应需求结构通货紧缩不利影响：导致总需求不足，浪费资源影响货币正常运转社会动荡治理：扩张型财政货币政策通货紧缩会导致币值（）．实质债务（）。（A）上升；加重（B）上升；减轻（C）下降：加重（D）下降；减轻第二单元信用一信用★信用：以现在的资源回复将来支付的一种承诺基本形态债权债务关系常以货币表示信用的数量信用表现形式－表现信贷关系的形式商业信用：企业间赊销、预付与特定商品买卖相关当事人是商品经营者供求受经济景气状况影响银行信用：金融机构通过存款贷款等业务提供的货币形式为主的信用国家信用：政府筹措资金解决财政需要调节财政收支、弥补财政赤字和调节经济与货币供给(多选)消费信用：金融机构或企业向个人提供用于生活消费的信用分期付款、消费信贷和信用卡(多选)国际信用：国际间的借贷练习以下不属于国家信用的作用的是（）A调节财政收支B弥补财政赤字C提高国际地位D调节货币供给下列属于消费信用的是（）A分期付款B预付C赊销D进口信贷E信用卡表现信贷关系特征的主要形式有（）A商业信用B银行信用C政府信用D消费信用E个人信用下列属于商业信用的是（）A预付B贷款C国际银行借贷D信用卡二、信用创造★原始存款与派生存款原始存款：现金形式存入银行的直接存款派生存款：由银行贷款和投资等引起的存款注意：现代商业银行创造货币的功能集中体现为创造存款货币存款准备金和存款准备率存款准备金：商行上缴央行，用于应付存款人随时提现的流动资产储备存款准备率：存款准备金占存款总量的比例法定准备率：央行规定最低限度的准备率超额准备：银行高于法定准备部分的准备金借入准备：商行向央行短期借款形成的准备金自由准备：商行存入央行多余的短期资金银行存款扣除准备金后可用于放贷或投资，创造存款货币存款货币的多倍扩张举例：法定准备率２０％，商行只有活期存款，不保留超额准备金，客户不持有现金Ａ客户存入甲银行１０００万交央行２００万准备金贷出８００万给ＢＢ存入乙银行，乙贷出６４０万给ＣＣ存入丙银行，丙银行贷出….最终各银行存款总和５０００万1000＋800＋640＋512＋…..＝1000×（1+0.8+0.82+0.83+….+0.8n-1）＝1000/1-0.8＝5000存款货币的多倍扩张存款货币多倍扩张公式：D=R/rD----存款总额R----法定准备金r----法定准备率基础货币与货币乘数★货币供给量取决于基础货币和货币乘数基础货币货币当局投放并为货币当局直接控制的货币构成商行的存款准备金流通于银行体系之外为大众持有的现金——通货决定因素（多选）直接发行通货变动黄金、外汇储备货币政策（公开市场业务）影响货币供给的因素货币乘数一定时，增加基础货币，货币供给量成倍扩张减少基础货币，货币供给量成倍缩减（）不是货币当局投放基础货币的渠道。（A）直接发行通货（B）变动黄金、外汇储各（C）发行公债（D）实行货币