商业银行财务管理计算题

第一题：财务指标一、盈利能力指标（一）平均总资产回报率（ROTA）平均总资产回报率（ROTA）=净利润（NP）/期初和期末资产总额（TA）的平均值×100%（二）加权平均净资产收益率（ROE）ROE=P/（E0+NP÷2+Ei×Mi÷M0-Ej×Mj÷M0）.其中：P为报告期归属于公司普通股股东的利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP为报告期归属于公司普通股股东的净利润；E0为期初净资产；Ei为报告期发行新股或债转股等新增净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少净资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数。（三）净利息差净利息差=生息资产平均收益率-计息负债平均付息率其中：生息资产平均收益率=生息资产的平均余额（每日余额的平均数）/利息收入计息负债平均付息率=计息负债的平均余额（每日余额的平均数）/利息支出（四）手续费及佣金净收入对营业收入比率手续费及佣金净收入对营业收入比率=手续费及佣金净收入/营业收入（五）成本收入比成本收入比=业务及管理费/营业收入×100%二、资产质量指标（一）不良贷款率不良贷款率=不良贷款/客户贷款及垫款总额×100%（二）拨备覆盖率拨备覆盖率=贷款减值准备的余额/不良贷款余额×100%（三）贷款拨备率贷款拨备率=贷款减值准备的余额/客户贷款及垫款总额×100%（四）信贷成本信贷成本＝贷款减值损失÷客户贷款平均余额×100%客户贷款平均余额＝（期初客户贷款总额＋期末客户贷款总额）÷2三、资本充足率指标（一）核心一级资本充足率（二）一级资本充足率（三）总资本充足率（四）股东权益比率股东权益比率=所有者权益/总资产×100%（五）风险加权资产占总资产的比率风险加权资产占总资产的比重=风险加权资产/总资产×100%（六）杠杆率杠杆率=一级资本净额/调整后表内外资产余额×100%100%核心一级资本-对应资本扣减项核心一级资本充足率风险加权资产100%一级资本-对应资本扣减项一级资本充足率风险加权资产100%总资本-对应资本扣减项资本充足率风险加权资产第二题：资本充足率一、资本充足率的计算及要求≧5%≧6%≧8%储备资本要求为风险加权资产的2.5%，逆周期资本要求为风险加权资产的0-2.5%，均由核心一级资本来满足。系统重要性银行附加资本要求为风险加权资产的1%，第二支柱资本要求0.5%我国《商业银行资本管理办法》对资本的要求资本要求核心一级资本一级资本总资本最低资本要求568储备资本要求2.5（核心一级满足）逆周期资本要求0-2.5（核心一级满足）合计（最高）101113系统重要性银行附加资本要求1（暂定，核心一级满足）合计（最高）111214案例：资本充足率计算案例：已知某银行（1）IRB法覆盖风险暴露的风险加权资产55亿（2）IRB法未覆盖风险暴露的风险加权资产5亿（3）市场风险加权资产10亿（4）操作风险加权资产5亿（5）核心资本和二级资本的扣除项2亿计算该银行的总资本应达到多少亿？解：总资本=[（1）+（2）+（3）+（4）]×8%+(5)＝8%×（55+5+10+5）＋2＝8（亿）案例：2013年始实行新办法，我国商业银行资本充足率计算2013年一季度末2003年二季度末资本净额（亿）8585587450一级资本净额（亿）6884770366核心一级资本净额（亿）6884770366信用风险加权资产（亿）643351658238市场风险加权资产（亿）62546658操作风险加权资产（亿）4949249625一季度末：二季度末：资本充足率=12.28%资本充足率=12.24%一级资本充足率=9.85%一级资本充足率=9.85%核心一级资本充足率=9.85%核心一级资本充足率=9.85%100%核心一级资本-对应资本扣减项核心一级资本充足率风险加权资产100%一级资本-对应资本扣减项一级资本充足率风险加权资产100%总资本-对应资本扣减项资本充足率风险加权资产第三题：贷款定价方法一、成本加成贷款利率=筹集可贷资金的成本+银行的非资金性经营成本+银行对贷款违约风险要求的补偿+银行预期利润水平例：某商业银行为某企业发放了一笔5000万元贷款，其中，筹集可贷资金的成本是4%，非资金性经营成本是贷款数额的1%，贷款违约风险溢价是贷款额的0.5%，银行目标利润率为2%，试确定该笔贷款的利率。解：贷款的利率=4%+1%+0.5%+2%=7.5%二、价格领导模型定价法优惠利率加数法：贷款利率=优惠利率+△R优惠利率乘数法：贷款利率=优惠利率×a例：某银行目前对信誉等级最高的大公司提供的短期流动资金贷款的利率为6%，现向某客户发放2年期贷款，银行将该客户的风险等级定为二级，采用优惠利率乘数法，确定的乘数值为1.2，银行向该客户发放贷款的利率水平是多少？若采用优惠利率加数法，确定的加数为1.5%，贷款的利率水平又是多少？（无答案）三、基础利率定价法贷款利率=基础利率+借款者的违约风险溢价+长期贷款的期限风险溢价四、客户盈利性分析模型定价法账户总收入=账户总成本+目标利润实现目标利润的最低贷款利率=(目标利润+账户总成本-除贷款利息收入以外的账户总收入）/贷款额目标利润=（资本/总资产×资本的目标收益率×贷款额)/（1-所得税率）例：某银行向某客户发放5000万元的贷款，初步确定的贷款利率水平为5%。预计该客户为银行提供的贷款利息和其他服务的收入合计为280万元，营业税金及附加约为收入的5.5%。银行对该客户提供贷款的资金成本、其他服务成本和贷款违约成本约为190万元，该银行的资产负债率92%，所得税率为25%，要求从该笔贷款获得的资本收益率为12%，试评价贷款利率水平是否合理？解：账户的总收入=280（1-5.5%）=264.16（万元）账户的总成本=190（万元）目标利润=8%×12%×5000/(1-25%)=64（万元）264.16﹥190+64,这说明5%的贷款利率水平使银行获得了超额利润，有下浮的空间。除贷款利息收入以外的账户总收入=280-5000×5%=30（万元）实现目标利润的最低贷款利率水平=[64+190-30×（1-5.5%）]/5000×(1-5.5%)=4.78%五、基于RAROC的贷款定价法RAROC=贷款风险调整收益÷贷款占用的经济资本=[贷款额×贷款利率×（1-营业税及附加率）-(贷款额-贷款占用的经济资本)×资金成本率-贷款额×经营费用率-贷款额×预期损失率]/贷款占用的经济资本则：贷款利率=[RAROC×贷款占用的经济资本/贷款额+（1-贷款占用的经济资本/贷款额）×资金成本率+经营费用率+预期损失率]/（1-营业税及附加率）=（资本风险溢价+资金成本率+经营费用率+预期损失率]/（1-营业税及附加率）例：某银行准备向客户发放一笔金额为5000万元的1年期贷款，该行的资金成本率为3%，经营费用率为贷款额的1%，预期损失率为贷款额的2%，营业税金及附加约为贷款利息收入的5.5%，经测算，该笔贷款占用的经济资本为250万，银行要求的该笔贷款风险调整资本收益率为20%。该笔贷款利率应该是多少？解：贷款利率=[20%×250/5000+(1-250/5000)×3%+1%+2%]/(1-5.5%)=7.25%第四题：利率互换利率互换是指交易双方约定在未来一定期限内，根据约定的本金和利率计算利息并进行利息交换的金融合约。在利率互换交易中，支付固定利率、接受浮动利率的一方被称为买方（看涨利率的一方）多；支付浮动利率、接受固定利率的一方被称作卖方（看跌利率的一方）。利率互换不涉及本金的交换，交易双方仅是互换利率，实际上只是对利息差额进行结算，因此风险相对较小。例1：A银行是一家有名的大银行，其资信等级较高，在市场上无论是筹措固定利率的资金，还是筹措浮动利率的资金均比B银行优惠，双方的信贷条件如下：A银行B银行利差固定利率8.5%10%1.5%浮动利率LIBOR+0.25%LIBOR+0.75%0.5%A银行需要浮动利率筹资，B银行需要固定利率筹资，双方达成互换协议，对互换利益五五分成。例2：A公司和B公司的借款成本A公司B公司差额固定利率12%13%1%浮动利率LIBOR+0.25%LIBOR+0.5%0.25%比较利益0.75A公司需要浮动利率筹资，B公司需要固定利率筹资，双方通过银行达成互换协议，对互换利益1：1：1分成。例3：2006年2月9日国家开发银行与中国光大银行完成首笔人民币利率互换交易，协议的名义本金为50亿元人民币、期限10年，光大银行向国开行支付2.95%的年固定利息，国开行向光大银行支付以1年期定期存款利率为基准的浮动利息。第五题：久期缺口一、持续期概念是指一项资产或负债的所有预期现金流入量的加权平均时间，可以定义为资产或负债相对于市场利率变动百分比的弹性。PynnMynnCyCyC)1()1(......)1(221)麦考利期限(久期Ct为第t期的现金流或利息M为资产或负债面值(到期日的价值)n为该资产或负债的期限,y为市场利率。二、持续期缺口管理持续期缺口管理就是银行通过调整资产负债的期限与结构，采取对银行净值有利的持续期缺口策略来规避银行资产与负债的总体利率风险。持续期缺口:DGAP=DA-VDLDGAP为持续期缺口；DA为资产持续期；DL为负债持续期；V为负债资产系数，即资产负债率银行资产净值变化=-DA×△r/(1+r)×A-[-DL×△r/(1+r)×L]=-(DA-VDL)△r/(1+r)×A银行净值变动、持续期缺口与市场利率变动之间的关系持续期缺口利率变动资产现值变动变动幅度负债现值变动股权市场价值变动正缺口正缺口负缺口负缺口零缺口零缺口上升下降上升下降上升下降减少增加减少增加减少增加==减少增加减少增加减少增加减少增加增加减少不变不变例1：持续期缺口的计算及对银行资净资产的影响A银行资产负债表资产市场价值(亿元)利率(%)持续期(年)负债和资本市场价值(亿元)利率(%)持续期(%)现金商业贷款国库券10070020014122.655.97定期存款可转让定期存单负债总计股本520400920809101.003.49总计10003.0510002.08持续期缺口=3.05-2.08×920/1000=1.91，如果利率上升，银行净值将下降；假设市场利率由20%上升到21%利率上升1%后该银行资产负债表资产市场价值(亿元)利率(%)持续期(年)负债和资本市场价值(亿元)利率(%)持续期(%)现金商业贷款国库券10064818915132.645.89定期存款可转让定期存单负债总计股本5153879027110111.003.48总计9733.009732.06银行资产净值变化=-3.05×1%/(1+20%)×1000-[-2.08×1%/(1+20%)×920]=-9例2:持续期缺口的应用某行的资产负债表（当前市场利率7%）银行资产市场价值利率持续期股本和负债市场价值利率持续期工商贷款100120.6大额可转让存单10061.94消费贷款50151.2其他定期存款1257.22.75不动产贷款40132.25其他债务工具5093.92中短期贷款2061.5股本25长期债券90107.49总计300总计300DA=3.05DL=2.67DGAP=DA-VDL=3.05-（275/300)×2.67=0.6市场利率从7%变动到6%时：银行资产净值变化=3.05×1%/(1+7%)×300-[2.67×1%/(1+7%)×275]=1.69