国际结算概述

国际结算中南财经政法大学新华金融保险学院InternationalSettlement2020/4/26第一章国际结算导论国际结算概述1.国际结算的产生和发展2.国际支付清算体系3.国际结算业务中的银行机构4.2020/4/26第一章国际结算导论国际结算概述1.国际结算的产生和发展2.国际支付清算体系3.国际结算业务中的银行机构4.2020/4/26一、国际结算的含义国际结算（InternationalSettlement）：国际间由于政治、经济、军事等方面的交往或联系而发生的以货币表示的债权债务的清偿行为或资金转移行为。（运用一定的金融工具、采取一定的方法、利用一定的渠道、通过一定的媒介机构）范围：国际间原因：•商品贸易/劳务提供/收入收付/经常转移•国际资本流动角度：商业银行性质：•学科：国际贸易＋国际金融•业务：商业银行中间业务/比国内结算业务复杂2020/4/26比国内结算业务复杂货币的比价不一致货物在什么地方卖断不一致买卖双方距离远，运输费用由谁来承担货物运送途中要进行保险，保什么险别，保费由谁来承担各国度量衡不尽一致要有一些商品方面的知识要懂得地理知识要熟悉各国政府的海关和外汇管制方式2020/4/26二、国际结算的分类国际结算国际贸易结算国际非贸易结算有形贸易结算记帐贸易结算资本性货物贸易结算综合类经济交易中的贸易结算无形贸易结算（服务、收入）经常转移结算金融交易结算其他非贸易结算2020/4/26三、国际结算的研究对象国际结算工具：现代国际结算主要是银行的非现金结算，而非现金结算的主要工具是票据。票据：汇票、本票、支票国际结算方式：国际间因贸易和非贸易往来所产生的债权债务在一定时期内进行结算所采用的方式。汇款/托收/信用证银行保函/保付代理/包买票据2020/4/26国际结算的单据：单据的传递和使用是实现国际结算的必备条件之一，具有举足轻重的作用。发票/保险单/运输单据以银行为中心的支付体系：只有通过各国货币清算中心支付体系的良好运行，才能保证国际结算的及时与可靠。SWIFT：全球银行间通讯系统CHIPS：美国清算所同业支付系统CHAPS：英国交换银行自动支付系统贸易结算融资：贸易融资方式在结算中越来越发挥重要的作用。2020/4/26四、国际结算的特征按照国际惯例进行国际结算使用可以兑换货币进行国际结算实行“推定交货”原理商业银行成为结算和融资的中心2020/4/26（一）按照国际惯例进行国际结算原因：法律/制度——减少交易成本没有各国都普遍遵守的法律国际惯例应运而生国际惯例：法律上没有明文规定，但为国际所普遍接收到做法。约束力低于法律。国际惯例应具备的条件：•在国际范围内被人们反复地采用•具有明确的、易于被人们接收到内容•在国际范围内为人们所公认并对当事人具有约束力2020/4/26国际结算所涉及的国际惯例类型：1、与票据有关的法律和国际惯例2、与结算方式相关的国际惯例3、与单据相关的国际公约与国际惯例2020/4/26常用的几种国际惯例《国际贸易术语解释通则，2000年》，即Incoterms2000《托收统一规则》——UniformRulesforCollections，即UCR522（1996年1月1日起全球实行）《跟单信用证统一规则》——UniformCustomsandPracticeforDocumentaryCredits，即UCP600（2007年7月1日起全球实行）《合约保函统一规则》——UniformRulesforContractGuarantees《银行间偿付办法》——Bank-to-bankReimbursements2020/4/26（二）使用可以兑换货币进行国际结算可兑换货币：外汇外汇：以外国货币表示的、能用来清算国际收支差额的资产。应具备的条件：•自由兑换性：该外币资产能与主要国际货币进行自由兑换，即在经常账户和资本账户都可自由兑换；•普遍接受性：该外币资产在国际经济往来中被各国普遍地接受和使用；•可偿性：该外币资产是可以保证得到偿付的。2020/4/26货币的可兑换性国际货币人民币：有限自由兑换货币2020/4/26货币的稳定性分析背景：1973年以来布雷顿森林体系崩溃，汇率自由浮动，汇率风险加大。收硬币付软币：“一厢情愿”可用的策略：•利用金融衍生工具：远期合约/期权合约/期货合约•调整收付汇时间：提前或挪后货币的时间价值与加速收汇货币具有时间价值运用多种渠道加速收汇2020/4/26（三）实行“推定交货”原理货运单据成为货物的代表货运单据在一定程度上成为有价证券只认单据，不认货物节约了交易成本2020/4/26（四）商业银行成为结算和融资的中心商业银行的职能：结算中心＋信贷中心交易中介/信用中介/风险中介/信息中介结算中心－利用商业银行国际间的网络信贷中心付款交单凭信托收据借货出口打包放款/出口押汇保付代理包买票据票据贴现2020/4/26第一章国际结算导论国际结算概述1.国际结算的产生和发展2.国际支付清算体系3.国际结算业务中的银行机构4.2020/4/26一、国际结算的历史演变过程背景：国际贸易＋金融业(商业银行)＋通讯技术从现金结算发展到票据结算（Fromcashsettlementstonotesettlement）从凭实物结算发展到凭单据结算（Fromdealingingoodstodealingindocuments）从买卖直接结算发展到通过银行结算（Frompaymentbetweenbuyersandsellerstopaymentseffectedthroughforeignexchangebanks）国际结算与贸易融资相结合2020/4/26从现金结算发展到票据结算现金结算：直接用运送金属铸币或条块的方法进行结算风险大运费大时间长清点麻烦票据结算：用代替现金起流通手段、支付手段的信用工具来结算国际间的债权债务关系克服现金结算的种种弊端2020/4/26纽约买方A伦敦卖方B伦敦买方C①商品①商品③货款④汇票⑤汇票⑥货款②汇票纽约卖方D2020/4/26票据结算的三个阶段汇兑票据时期：11～12世纪，票据仅具有收据和兑换的作用。市场票据时期：13世纪前后，票据开始有了支付的功能，但必须是到期的票据。流通票据时期：16～17世纪，有了背书制度，使得票据具有信用融资和流通转让功能。2020/4/26从凭实物结算发展到凭单据结算货物单据化代表货物所有权（B/L）交单=交货履约证书化按时（B/L日期）按质（质量证书）按量（数量证书）2020/4/26从直接结算到间接结算贸易范围和规模的扩大银行功能的丰富和完善交易中介信用中介风险中介信息中介优点是快速、便捷、安全2020/4/26结算与融资相结合形式多样付款交单凭信托收据借货出口打包放款/出口押汇保付代理/包买票据票据贴现方法简便促进银行功能重组结算制度与惯例日益丰富完善2020/4/26二、国际结算制度的演变过程国际结算制度（SystemofInternationalSettlement）：各国之间结算债权债务关系的基本方法和总的原则。自由的多边国际结算制度管制的双边国际结算制度多元混合型的结算制度2020/4/26自由的多边国际结算制度多边结算制度：在外汇买卖自由的情况下，使用可兑换货币自发地在各国之间进行结算的一种制度——金本位制下内容：外汇自由买卖资本自由输出入黄金自由输出入黄金外汇自由市场ACFEDB2020/4/26管制的双边国际结算制度两国政府通过签订支付协定，开立清算账户，用集中抵消债权债务的办法，清算两国之间由于贸易和非贸易往来所产生的债权债务的一种结算制度。主要内容：签订贸易和非贸易的支付协定互为对方建立清算账户规定清算范围规定清算货币信用摆动额度差额清偿办法2020/4/26多元混合型的结算制度全球自由的多边结算制度区域性的多边结算制度管制度双边结算制度有限的外汇自由兑换程度不同的外汇管制并存并存2020/4/26三、国际结算的发展趋势——电子化、无纸化、标准化、一体化1、关于SWIFT（SocietyforWorldwideInterbankFinancialTelecommunications)：是一个国际银行同业间非盈利性的国际合作组织，总部设在比利时的布鲁塞尔。该组织成立于1973年5月，由北美和西欧15个国家的239家银行发起。特点：标准化、费用低、安全、服务多样、会员资格目的：利用其高度尖端的通讯系统在会员间转递信息、帐单和同业间的头寸划拨。当一金融机构收SWIFT的信息后，将按其内容去执行。由于SWIFT的通讯是电脑化，会员间的资金转移便大大地加速，它的传递只要几分钟就可以了。SWIFT每星期7天运转，每夭24小时运转。2020/4/262、关于EDI(ElectricalDataInterchange)：按照标准协议，对具有一定结构性的标准经济信息，经过电子数据通信网络，在商业贸易伙伴的计算机之间传递。3、关于电子商务和网上贸易4、关于电子支付与网上银行2020/4/265、关于网上结算的系统信用和司法信用系统信用：系统（设备和网络）安全的技术性问题，包括信息的保密性、信息的真实完整性、信息的不可否认性司法信用：涉及电子商务法律问题，即传统的法律体系如何接纳和调整以适应电子商务和电子支付2020/4/26第一章国际结算导论国际结算概述1.国际结算的产生和发展2.国际支付清算体系3.国际结算业务中的银行机构4.2020/4/26（一）支付系统概述按经营者身份不同划分按单笔业务支付金额划分按支付系统服务地区划分2020/4/26（二）支付系统中银行转账的原则银行票据成为转移资金的重要工具。任何一笔收付，银行总是先借后贷。同一银行的支票，内部转账；不同银行的支票，交换转账。2020/4/26（三）国际支付体系的基本要素任何外币票据不能进入本币票据交换所。跨国流动的票据，其出票人和收款人可以是全球任何地方的个人或企业，但是票据的付款人或担当付款的人必须是所付货币清算中心的银行。为了遵守国际支付系统对付款人的严格要求，各国银行纷纷将外币存款账户开设在该种外币的发行和结算中心，以便顺利地完成跨国的货币支付。在国际经济交往中，付款货币不同，所涉及的要素就有所不同。2020/4/26（四）主要国家的支付清算体系美元支付清算体系联邦资金转账系统FEDWIRE清算所同业支付系统CHIPS英镑清算系统交换银行自动收付系统CHAPS欧元实施后的欧洲支付系统TARGET日本银行金融网络系统BOJ-NET环球银行金融电讯协会SWIFT2020/4/26第一章国际结算导论国际结算概述1.国际结算的产生和发展2.国际支付清算体系3.国际结算业务中的银行机构4.2020/4/26（一）银行处理国际业务机构设置的主要类型银行开展国际结算业务，必须有海外分支机构或代理行的合作。否则，业务就无法顺利进行。根据与本行的关系，可将往来银行分为两种类型：联行•一家商业银行内部的总行、分行及支行之间的关系。•包括横向关系（分行之间，主体）；纵向关系（总行与分行之间）。代理行•两家不同国籍的银行，互相委托，互为办理国际银行业务发生往来关系。•一般由双方银行的总行之间建立。2020/4/26联行代表处RepresentationOffice非营业性机构，不能经营真正的银行业务。主要提供信息。代理处AgencyOffice能够转移资金、发放工商业贷款，不能经营消费者个人贷款，不能吸收当地存款。海外分、支行（境外联行）OverseasSisterBank/Branch，Subbranch不具有法人资格，可以经营完全的银行业务，不能经营非银行业务。受母行所在地和经营地法规的双重约束2020/4/26联行子银行（附属银行）SubsidiaryB