企业风险管理运用实践

企业风险管理运用实践企业风险管理运用实践各大公司建立有效企业风险管理程序的简介甫瀚企业风险管理运用实践i目录目录简介...................................................................1阿克苏诺贝尔公司(AkzoNobelnv)................3联合能源公司(AlliantEnergy)........................6登士柏国际(DENTSPLYInternational)..........8第一能源公司(FirstEnergyCorp.).................10哈拉斯娱乐公司(Harrah’sEntertainment,Inc.).......................13豪瑞公司(HolcimLtd)..................................15迈朗公司(MirantCorporation).......................18纽维尔罗博美公司(NewellRubbermaidInc.)...............................21松下电器(MatsushitaElectricIndustrialCo.,Ltd.).......24亚美利交易控股公司(TDAMERITRADE)..27汤姆金斯公司(Tomkinsplc)..........................30关于甫瀚.........................................................33KnowledgeLeaderSM........................................33iTraining..........................................................34甫瀚企业风险管理运用实践1简介简介去年，甫瀚发布了《企业风险管理指南：常见问题解答》。该文件对160多个有关企业风险管理的常见问题提供了反馈信息，其中一个重要的主题是，企业风险管理能够帮助企业建立监督、控制和规范职能，以推动企业在瞬息万变的经营环境下持续地改进其风险管理能力。此外，在2006年和2007年期间，甫瀚访谈了超过20家公司的高级管理人员，了解他们的组织如何实施企业风险管理。这些访谈对我们了解公司如何为实现其既定目标而实施企业风险管理有很好的借鉴意义。我们将大部分的访谈内容发布在了KnowledgeLeaderSM网站上()，供客户及甫瀚员工参考。在我们持续进行的风险气压计调查中，我们发现在150家美国财富2000强企业中，约50%的高级管理人员对他们组织目前识别和管理所有潜在重要商业风险的能力缺乏足够的信心。在欧洲，有70%的高级管理人员也表达了类似的观点。《2007年美国风险气压计调查报告》(可以在网站上获取)也表明，优秀企业更倾向于采用以下风险管理最佳实务：在组织范围内严格制定正式的风险管理政策、风险评估流程及风险监督和报告流程通过正式的方式，将风险评估流程、风险应对与战略设定、业务计划流程结合起来量化主要风险并评估风险特征指派一名首席风险官(或同等职位的高级管理人员)负责协调风险管理政策的制定、执行和报告这些实务构成了企业风险管理的基础，有关事例在我们过去18个月内进行的访谈中比比皆是。因此，对我们来说，汇编美国、欧洲和日本的企业在提升风险管理能力方面的实例是一件非常有意义的事情，《企业风险管理运用实践》一书亦因此出台。本书包含了我们于2006年和2007年期间在KnowledgeLeaderSM网站上发布的实例。在收录和整理本书各个实例的过程中，我们发现了几个共同的主题，这些主题恰好可以说明不同行业的公司为什么以及如何提升他们的风险管理能力：内部和外部的变化通常被认为是实施企业风险管理的催化剂。对于大部分受访的公司来说，他们在实施企业风险管理前都经历了重大变化。这些变化包括：快速增长、法规性审查、引起高度关注的非预期损失或者行业结构性转变等。教育和支持是实现有效企业风险管理的基本要素。本书中的受访公司一致认为，明确制定、传达、验证并加强预期目标来为企业风险管理建立一个稳固的基础是十分重要的。通过教育和支持流程，企业风险管理获得了必要的支持，这是企业风险管理流程持续发挥效用的一个关键要素。与企业层面主要的业务流程进行整合，有助于防止企业风险管理变成一个孤立的、分离的附属品。通过战略性活动和其他业务规划活动，并将企业风险管理嵌入这些活动中，企业风险管理将成为决策的关键要素之一。它将使我们更加注意那些影响目标实现的重大风险，同时以事实说明如何最有效地降低风险。一些受访公司正致力于将企业风险管理进一步纳入资源配置和并购活动等领域。与企业文化结合是受访公司成功实施企业风险管理的先决条件。在构建风险管理基础时，这种文化结合可以有多种形式，包括责权如何划分、企业风险管理资源是否集中及集中程2企业风险管理运用实践甫瀚度如何，以及在应用企业风险管理方法和框架上给予各业务部门多大的自由度以灵活处理等。确定企业风险管理的价值是所有受访企业不约而同的关注点。有些企业相信他们能够通过有效的企业风险管理流程来赢得持续的竞争优势。这在很大程度上归因于他们能够明确识别出关键的危害风险和上行风险(upsiderisk)，同时以事实为依据，对如何最有效地减轻这些风险及如何配置适当的资源来运用上行风险做出决定。这种竞争优势同时也得益于在企业所有活动中执行问责机制。其他的价值来源还包括：打破组织中固步自封的态度，发挥更大的协作力量来制定完善的风险管理改进措施；使用更有效的手段来遏制风险事件和意外发生时所产生的影响；以及改善与关键行政人员、高级管理层和董事会关于最重要风险和风险应对方面的沟通。企业风险管理正不断发展成为一套程序，各公司也都纷纷找寻林林总总的方法来落实可行的理念，以持续改进其风险管理能力。我们所访问的公司来自各行各业，经营活动遍及多个国家。我们相信，不管你是刚刚开始着手从事企业风险管理，还是正在寻求方法改进现有流程，都能从《企业风险管理运用实践》这本书中发掘到一些有价值的实践理念，并根据贵公司的情况定制合适的方案。此外，我们建议你参阅《企业风险管理指南：常见问题解答》。该刊物可于免费下载。甫瀚公司2007年10月甫瀚企业风险管理运用实践3阿克苏诺贝尔公司阿克苏诺贝尔公司(AKZONOBELNV)利用内部及外部力量发展风险管理利用内部及外部力量发展风险管理一个自上而下的企业风险管理方案，加上一个自下而上的方法论，帮助阿克苏诺贝尔将众多不同的业务单元有机地联系起来，将焦点放在同一战略愿景上。阿克苏诺贝尔的总部设于荷兰，是财富全球500强企业之一，客户遍布世界各地。公司业务分为三个部分—人类和动物医疗保健、涂料及化学品，共分设13个业务单元，附属机构遍布全球80多个国家。阿克苏诺贝尔的雇员约有61,900人，2006年的年收入达138亿欧元。狄克•老阿林克(DickOudeAlink)自2004年起担任阿克苏诺贝尔公司的企业风险经理，这是该公司当年新设立的职位，负责领导风险管理部门。于1992年加入阿克苏诺贝尔公司之前，老阿林克是荷兰银行的一名金融、保险和理赔管理专员。据老阿林克称，公司多元化和分权化的业务管理模式促使阿克苏诺贝尔建立了风险管理职能。公司的三个部分业务由不同的业务单元负责。制药业务专注于人类和动物医疗保健用品，包含3个业务单元：欧嘉农公司(Organon)负责妇科医学、精神健康和麻醉领域；英特威公司(Inter-vet)是世界第三大兽医产品供应商；诺必伦(Nobilon)公司是一家新成立的致力于开发人类疫苗的公司。涂料业务包括以下六个业务单元：适用于专业人士和热衷自己动手(DIY)的人士都使用的装饰涂料(DecorativeCoatings)；工业用漆(IndustrialFinishes)，包括木器和卷材涂料、特殊塑料涂料和粘合剂；粉末涂料(PowderCoatings)(阿克苏诺贝尔是全球最大的粉末涂料制造商和粉末涂料技术的世界先驱)；汽车修补漆(CarRefinishes)(该公司是全球领先的为汽车修理，商业车辆和工业车辆提供油漆、服务和软件的供应商之一)；船舶及防护涂料(MarineandProtectiveCoat-ings)，包括国际牌(International®)轮船及游艇油漆和防污涂料；以及诺必力(Nobilas)，提供汽车事故处理全程服务，涉及所有有关人士的理赔处理及发票事宜。最后，阿克苏诺贝尔的化学品业务包括基础化学品(BaseChemicals)。该公司是西欧重要的氯碱产品制造商，同时也是全球领先的盐生产商之一。这块业务也包括其他向全球供应表面化学品、聚合物化学品、功能化学品以及纸浆化学品。四个主要驱动因素尽管公司已经建立了控制和审计制度，以下四个主要驱动因素仍促使其逐步建立正式的风险管理体制：动态和复杂的商业环境不断变化的风险领域股东和利益相关者的期望公司治理要求阿克苏诺贝尔的商业环境复杂多变，不仅因为其多样性的业务领域，当中更包含其他外部因素的影响。这些外部因素包括汇率波动、原材料价格和运输成本上升、不断更新的法规和客户需求、资源短缺，以及开展全球性业务时，特别是在新兴市场上开展业务时所涉及的复杂的物流安排等。年收入(截至2006年12月31日)—138亿欧元(净额)行业—制造业(医疗保健产品)公司总部—荷兰雇员人数—61,9004企业风险管理运用实践甫瀚与很多同行一样，这家跨国公司所面临的风险领域不断变化，表明风险正逐渐变得捉摸不定和无法预知。这些风险包括声誉受损、未能及时、有效地应对变更、未能对业务中断做好准备和应对，以及与产品责任、环境风险因素及计算机失窃和舞弊相关的许多风险。股东和利益相关者的期望以及公司治理法规，都与大部分大型全球性企业息息相关，同时也是他们经常要面对的挑战。对于阿克苏诺贝尔来说，要履行对股东和利益相关者的责任有三个关键要素：人、环境和利润。这家公司的首要使命是对它的顾客、员工、环境和股东负责。在公司治理方面，这家公司在提升经营活动的透明度和风险意识上不遗余力，并致力完全遵守公司治理法规的要求，比如美国《萨班斯－奥克斯利法案》和荷兰《塔巴克斯布拉特法规》。第一步“了解到这些驱动因素后，我们在业务单元层面开始举办风险研讨会，并制定行动计划来实施我们的风险管理措施,”老阿林克说，“藉此我们有机会了解公司业务，同时也确保业务部门能够清楚地了解企业风险管理将如何帮助他们执行管理流程。”随着风险管理措施的逐步开展，老阿林克和他的团队开始深化他们的工作，更直接地与公司各个生产领域的管理人员合作。“我们与世界各地的管理团队打交道，”他说，“从2004年到现在，我们已将风险管理完全整合到我们的业务团队和各地厂房当中。”成功的关键要素之一是每年与业务单元管理层举行会议。会上，老阿林克和他的团队会陈述风险管理工作的表现，向管理层展示其团队的成绩以及未来的工作安排。“我们认为这是一个不错的交流方式。”他说。风险评估老阿林克认为，识别和准确评估风险是最关键的。“我们不想在财务、声誉、合规工作或商业原则上出现任何意外，”他说，“我们预防意外的方法是将公司某些业务领域的管理团队召集起来，共同探讨有哪些情形会影响到他们的整体业务目标的实现。识别出这些情形后，我们使用公开、互动的投票方式评估这些潜在风险对业务目标的影响。投票结果会立即显示在屏幕上向所有人展示。我们通过这种方式来协助管理团队就风险识别和评估进行有意义的讨论。”对阿克苏诺贝尔而言风险管理的效益举不胜举，其中包括有助于公司明确且睿智地将重点放在实现业务目标上，以及排列相关风险的优先次序。“风险管理是不可或缺的，因为它明确了我们的业务目标以及公司未来的发展方向。”老阿林克说。此外，一个有机的