中国煤炭行业分析报告

中国经济信息网版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]I中国煤炭行业分析报告（2008年3季度）出版日期：2008年11月编写说明受重化工业超常发展的影响，2002年以来，我国煤炭产销一直呈现“紧平衡”态势，销量增幅一直高于产量增幅。进入2008年，受高利润驱动及前期产能释放影响，煤炭产量增速明显加快，各月当月产量增速均高于去年全年增速，前三季度累计生产原煤19.34亿吨，同比增长14.4%，增速比去年快了一倍多。2008年上半年商品煤销售量达到12.01亿吨，同比增长10.7%。2008年上半年，煤炭行业延续了产销两旺的良好态势，煤炭价格强势上涨，企业效益大幅提升，行业景气攀上顶峰。1～8月份煤炭行业（规模以上工业企业）实现利润1389.5亿元，同比增长142.8%。2008年以来，煤炭开采和洗选业增加值增速明显快于产量增速，前8个月累计比去年同期增长22.0%，比同期产量增速快7.3个百分点。但从三季度开始，受国际煤炭价格大幅下跌、对经济下滑预期上升以及电煤临时价格干预措施影响，国内煤炭价格涨势明显放缓，部分地区、部分品种价格开始下跌。煤炭是我国中长期昀重要、昀可靠的一次能源。但煤炭行业多年来形成的固有弊端一直没有得到很好地解决，近几年的超常规发展也带来了许多新问题，新旧矛盾交织使问题变得更为复杂和突出。生产、消费的地域差距，铁路运输瓶颈，资源税率偏低造成资源使用低效和过度利用，产能过剩压力加大，无序开采等问题都将制约煤炭行业的健康发展。世界经济和中国经济同步放缓、国内外市场需求下降已成定局，煤炭供需增幅将双双回落，预计2008年我国原煤生产、消费量分别为27.8亿吨和27.7亿吨，2009年为29.6亿吨和29.4亿吨，“紧平衡”状态将得到根本性缓解。尽管目前国内煤炭价格存在较大下行压力，但长期来看，煤炭资源价格市场化是必然趋势，资源的稀缺性、环境外部性、节能减排以及经济发展对资源需求的增加，都决定了煤炭价格很难大幅下跌。中国经济信息网中国行业分析报告――煤炭行业版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]II目录Ⅰ煤炭工业发展状况与特点...........................................1一、产销一直呈现“紧平衡”态势，产量增速明显加快..................1二、企业效益大幅提升，行业景气攀上顶峰............................2三、资源整合稳步推进，产业集中度不断提高..........................3四、出口需求旺盛，价格节节上升....................................3五、煤炭价格总体保持强势上涨，但9月开始涨势明显放缓...............4六、三季度很有可能成为煤炭行业运行的“拐点”......................5Ⅱ我国煤炭工业发展中存在的矛盾与问题...............................6一、铁路运输瓶颈突出，总量、结构、体制都存在诸多问题..............6二、煤炭主产区和消费区路途遥远，运输成本高........................6三、煤炭资源税税率偏低，造成资源的低效和过度利用..................7四、产能过剩压力日趋加大..........................................7五、无序开采严重，安全事故频发....................................8Ⅲ煤炭行业未来发展趋势预测.........................................8一、煤炭供需增幅将双双下降，“紧平衡”将得到根本性缓解.............8二、2009年煤炭价格大起大落的可能性较小...........................10三、2009年煤炭行业利润增速将大幅放慢.............................10Ⅳ煤炭工业政策取向分析............................................11一、调整铁路运力结构，加大对运力短缺地区铁路建设投入.............11二、通过资源整合加快大型煤炭企业、煤炭基地建设...................11三、积极探索煤电联营的新模式、新途径，推进煤电一体化.............12四、加快产业结构调整和经济增长方式转变...........................12五、加快资源税费制度改革，促进煤炭资源的节约使用.................12中国经济信息网中国行业分析报告――煤炭行业版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]IIIⅤ行业热点、焦点问题..............................................13一、发改委发布通知加强煤制油项目管理.............................13二、《煤炭法规体系架构方案（征求意见稿）》正式向社会公开征求意见...16三、我国首份煤炭外部成本综合性研究报告－－《煤炭的真实成本》出炉.16四、“十一五”后3年小煤矿将再减少4000余处.........................18五、“国字号”煤炭交易中心运营首次实现“入场”交易................19六、内蒙古白音华矿区四大露天煤矿获得国家核准.....................20七、内蒙古四子王旗发现储量为33亿吨褐煤田.........................21图表目录图表12008年1～9月我国煤炭月度产量及增长情况...........................................1图表22007年以来煤炭开采和洗选业累计盈利情况...........................................2图表32007年以来煤炭开采和洗选业增加值增速情况.......................................2图表42008年1～9月煤炭累计出口数量及单价...................................................4图表52008年1～9月煤炭价格变动监测情况.......................................................5本报告图表数据如未标明资料来源，均来源于“中经网统计数据库”中国经济信息网中国行业分析报告――煤炭行业版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]Ⅰ煤炭工业发展状况与特点一、产销一直呈现“紧平衡”态势，产量增速明显加快2002年以来，受重化工业超常发展的影响，煤炭产销量呈现快速增长态势，但销量增幅一直高于产量增幅，供应偏紧的局面一直没有根本改观。2002～2007年，煤炭产量从14.55亿吨增加到25.36亿吨，年均增长10.66%，同期煤炭消费量年均增长11.43%，年均增幅比产量高0.77个百分点。进入2008年，受高利润驱动及前期产能释放影响，煤炭产量增速明显加快，各月当月产量增速均高于去年全年增速，前三季度累计生产原煤19.34亿吨，同比增长14.4%，增速比去年快了一倍多。2008年上半年商品煤销售量达到12.01亿吨，同比增长10.7%。我国能源储备的基本特点是富煤、贫油、少气，截至2007年底，煤炭、天然气、石油的储采比分别为70.0年、46.4年和15.2年。从资源禀赋与消费结构来看，煤炭是我国中长期昀重要、昀可靠的一次能源，在我国工业发展中的地位无可替代。图表12008年1～9月我国煤炭月度产量及增长情况单位：万吨，%原煤产量同比增长2008－0118735.647.192008－0217000.8021.202008－0321128.7017.502008－0421333.7013.902008－0522700.2018.502008－0623935.7317.352008－0722028.7710.892008－0822214.2012.102008－0922869.9010.80中国经济信息网中国行业分析报告――煤炭行业版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]二、企业效益大幅提升，行业景气攀上顶峰受严峻的能源供需形势、国际油价高涨带动替代能源价格上涨等多方面因素的影响，近两年煤炭价格持续大幅攀升。2008年煤炭行业利润的巨幅增长，是建立在2008年5月份以后市场煤价暴涨的基础上的。5月份之后，焦煤合同价格曾提价2次，涨幅在600元/吨左右，秦皇岛电煤现货价格一个多月内暴涨40%，并直接引发国家发改委的限价。2008年上半年，国内原煤、烟煤和无烟煤的煤炭价格指数分别累计上涨21.7%、21.4%和23.0%。由于煤价的暴涨，煤炭行业景气在2008年攀上顶峰，煤炭行业效益达到历史昀好水平，1～8月份煤炭行业（规模以上工业企业）实现利润1389.5亿元，同比增长142.8%。2008年以来，煤炭开采和洗选业增加值增速明显快于产量增速，前8个月累计比去年同期增长22.0%，比同期产量增速快7.3个百分点。图表22007年以来煤炭开采和洗选业累计盈利情况0200400600800100012001400160007-0207-0507-0807-1108-0208-0508-08亿元0%2%4%6%8%10%12%14%16%利润总额销售利润率图表32007年以来煤炭开采和洗选业增加值增速情况5%10%15%20%25%30%07-0207-0307-0407-0507-0607-0707-0807-0907-1007-1107-1208-0108-0208-0308-0408-0508-0608-0708-0808-09增加值月度增速增加值累计增速中国经济信息网中国行业分析报告――煤炭行业版权：中经网数据有限公司TEL：[phone]FAX：[phone]三、资源整合稳步推进，产业集中度不断提高煤炭工业“十一五”发展规划提出，五年压缩小煤矿产能3.8亿吨以上，到“十一五”末期将争取建成6～8个亿吨级和8～10个5000万吨级大型煤炭集团，产量达到全国的50%以上。按照煤炭工业“十一五”发展规划，2008年全国各主要煤炭产区的资源整合工作稳步推进，大型煤炭基地和大企业集团产量不断增长，产业集中度明显提高。为提高煤矿安全生产水平和产业集中度，国家已在过去两年里，关闭了8000多处小煤矿，并计划在2008年底以前，将关闭小煤矿的数量提高到1万处。目前我国13个大型煤炭基地有近100个矿区，储量占了全国储量的83%，产量也占了全国的83%。目前全国规模以上煤炭企业达到7066家，千万吨以上煤炭企业数量达34家，产量规模超过11亿吨，所占比重达到了45%；5000万吨级以上煤炭企业5家，前4家煤炭企业的生产集中度由2004年的14.15%上升到18.3%。大中小煤矿的产量比重调整至50:12:38。产业集中度的提高不仅使得行业市场秩序大为规范，而且将促使行业定价能力提升，促进资源的集约使用。四、出口需求旺盛，价格节节上升2008年上半年，在国际原油价格居高不下的情况下，国际煤炭市场需求旺盛，而主要煤炭出口国纷纷采取限制措施，国际市场煤价持续攀升，与国内差价不断扩大，企业出口