小轿车行业分析 陶圆

运用行业分析理论分析小轿车行业的竞争状况金融学0801班陶圆U200816140目录国内小轿车行业情况介绍…………………………………………………………2一、行业内竞争强度………………………………………………………………3二、新进入者对行业竞争程度的影响……………………………………………6三、来自替代品行业的竞争………………………………………………………7四、来自购买行业的竞争…………………………………………………………8五、来自供货行业的竞争…………………………………………………………8六、总结……………………………………………………………………………9我国小轿车行业竞争状况分析报告2国内小轿车行业情况介绍在中国内地的行驶证管理方面，轿车特指区别于货车、皮卡、SUV、大巴、中巴的小型汽车，俗称为“小轿车”。在香港，轿车又称私家车。按照中国大陆标准划分为：微型轿车（排量/1L以下）、普通级轿车（排量为1.0~1.6L)、中级轿车（排量为1.6~2.5L）、中高级轿车（排量为2.5~4.0L）、高级轿车（排量为4L以上）。图：轿车市场2001年至2010年各级别销量走势图其中绿、红、蓝、黄、褐色分别代表微型、小型、紧凑型、中大型和大型轿车。车型级别根据乘联会产品研究的最新调整结果而完整修正从。01年到08年的总体走势是高级别下压，A级以上车型表现较强。09-10年是A级一支独秀，上下通吃。2009年以来A级车市场份额大幅增长。因1.6升购置税调整，A级市场从08年的48.9%上升到2009年的52.4%，随着今年A级车产能逐步宽松后A级车份额继续扩张到54.1%。汽车市场销量万台。%销量、增速05年06年07年08年09年10年汽车总计57672287993813641806乘用车轿车279383473498745955MPV161923192544SUV2024364973133汽车市场增速销量、增速05年06年07年08年09年10年汽车总计14%25%22%7%46%32%乘用车轿车24%37%23%7%49%28%MPV43%23%18%-11%27%77%SUV21%21%50%33%50%82%轿车产业在中国的诞生、成长、徘徊和新一轮的活跃，其本质的决定因素是市场，而市场发展的优与劣、快与慢，又受到国家宏观经济运行和汽车产业政策等因素的制约。消费群我国小轿车行业竞争状况分析报告3落构成、国民所得水平、市场消费导向、经济景气程度等复合因素构成经济型轿车消费的市场内在条件；改革开放进程、行业发展法规、商品消费政策、利益分配制度等复合因素构成市场的外在条件。从国内经济型轿车市场整体状况和发展走向来看，可谓机会与威胁同在，机会日益发展，威胁不可小视，总体来看机会大于威胁。一、行业内竞争强度在2002年的时候，国内有117家汽车生产商，这一年有三1/3的企业出现经营亏损，对于整个行业来说，这不算很糟，而且随着近几年国内汽车消费的快速增长，很多企业都成功实现了扭亏为盈。尽答厂商很多，但是国内70%以上的市场份额却是销量前五名的几家大公司.片抓着，中国四大汽车厂商(上汽、一汽、东风、长安)也拥有着全国62%的市场、可以看出，中国当前汽车行业的竞争格局，既是分散的又是集中的。除了国内汽车企业之间的竞争，我们还受到来自国外进口车的威胁，尤其是入世后的这些年来，我国逐步履行成员国的承诺、使得业内的竞争更加激烈。未来的中国汽车行业，将会出现价格竞争、产品差异化、巩固市场地位这此企业经济行为同时存在的局而，汽车企业也只有采取战略组合、准确定位市场才能在未来的竞争中获得成功。（一）战略集团分析战略集团指行业内部在专业化程度、一体化程度、价格、质量等方面采取相类似战略的厂商群，它们具有可比的生产线宽度，利用类似的分销渠道，给买主提供类似的服务和技术帮助，面向相同的客户层面，依靠相同的工艺技术方法，并且按相同的价格质量比进行销集。1、战略集团的划分四大集团的增速呈现倒序排列。东风表现最突出，其09年名列第三，而今年已经上升到第二位，呈现低基数、高增长的良好态势。一汽集团增速较快，但较东风的增速稍慢，上汽增速平稳。长安由于背负09年第二大集团的包袱而增速压力沉重。四小集团的广汽、北汽的增长压力较大，奇瑞的表现较强，而重汽增长也较好。目前看整合的主角的四大集团的增长好于四小集团。江淮、华晨等地方集团的表现突出，而民营企业的长城等表现较强。2010年1-12月大集团企业构成分析1-12月销量狭义乘用车狭义乘用车汇总重中轻卡重中轻卡汇总集团年轿车MPVSUV轻卡中卡重卡一汽本期18407477899216757620873158804039498230671358209我国小轿车行业竞争状况分析报告4增幅24%430%103%31%-5%2%63%31%东风本期133784887900325371175111923149188699192770512960增幅27%184%48%35%30%30%66%42%上汽本期2106967741927045522516147250633629106135增幅38%23%42%28%65%37%长安本期8992875536168519216742626853013265698增幅31%-33%131%31%48%86%49%1-12月销量大中轻客大中轻客汇总微车微车汇总总计集团年大客轻客中客微卡微客一汽本期313757771591087330974707951017692558166增幅30%-15%-6%2%21%50%40%32%东风本期2133271491082740109846772261983108752615063增幅55%0%-13%-2%82%53%60%38%上汽本期29023787032114398398904105780411567083558440增幅7%24%7%21%12%15%15%32%长安本期5213224825461421449592231711368122378798增幅52%32%51%9%22%19%27%图表10四大汽车集团2010年累计销量同比09年同期增长分析今年四大集团仍处于激烈角逐中，总体看东风表现最突出，一汽、上汽表现较好。一汽的表现较稳健，狭义乘用车中的SUV、MPV表现较好。卡车中的重卡表现突出，微车表现平稳，客车表现较弱。东风的增长特征与一汽基本一致，轿车、MPV表现较好，卡车全系列走势较强，微车的微客和微卡均较好。客车表现较弱。上汽的各大类车型增速较均衡。狭义乘用车表现最强，SUV实现突破，而其客车的表现尤为突出，大客和轻客的表现均较好。传统的微车亮点依旧保持。长安的卡车表现较强，微车较弱。江铃SUV亮点超强，而卡车中的长安跨越的轻卡也是表现突出。长安的客车市场取得突破，轻客和中客均表现较好，微车中的微客表现较好。4、中小集团走势特点集团年12月12月汇总1-12月1-12月汇总大中轻客微车狭义乘用车重中轻卡大中轻客微车狭义乘用车重中轻卡北汽2010年2449103317243247155132367302389615076236260111514898652009年24335644577504482311065026637981646117975063821242980增幅1%83%25%5%20%14%-2%25%19%20%福汽2010年28626001269915585557140281214811310802009年5275141111938634198282055116255增幅-95%-10%-20%-84%48%13%广汽2010年171189270038634178442194732033736219460088162072009年20723576637516037054213072525964100619774687346我国小轿车行业竞争状况分析报告5增幅-17%-20%6%296%11%49%27%15%133%19%华晨2010年645163151447344123165179566102817235410835765013692009年4480665916788345631383640605486017967249715348307增幅44%-5%-14%28%1%24%87%31%68%44%奇瑞2010年82826656774849652586168026820602009年3577603906396716151484152500303增幅132%10%17%304%27%36%江淮2010年1873148051350330181238702000312306284545292009年317110863105212455519877123360175532318769增幅-41%36%28%23%20%62%31%43%图表11二线汽车集团2010年累计销量同比09年同期增长分析今年1-12月国有二线集团厂家的走势反差较大，华晨和江淮处于数量高增长的状态，而广汽、北汽、福汽的增速相对偏低。客观说今年的奇瑞等厂家的表现很不错，增长质量较高。今年的华晨和江淮在所有大类细分市场表现均较好，尤其是江淮的狭义乘用车、卡车、客车均出现高增长，而华晨在传统优势的轻客市场增速不突出，其他市场均出现高增长。（二）竞争强度分析1、价格竞争：我国汽车市场的价格竞争是非常激烈的，厂家之间竞相降价已经是近年来的常态。2、竞争形式对行业获利的影响：行业内的竞争形式主要有价格竞争、广告和增加对客户的服务。价格竞争很容易导致整个行业内的竞争对手仿效，其结果是降低行业内所有厂商的收入。广告战会充分扩大需求或提高该行业内的差异水平，从而有利于该行业的所有厂商。现在国内汽车行业少用广告展开竞争，但是国外汽车广告的竞争已经很鲜明了，各类广告层出不穷。在2011年1月25日的NBA扣篮大赛上，来自快船队极具潜质的大前锋布雷克格里芬高高跃起，飞过停在篮下三秒区的一辆起亚远舰K5，以一记爆扣结束了比赛夺得头筹，这一刻，除了格里芬怪兽级的弹跳能力得以淋漓体现起亚新远舰K5更是得到了史无前例的镜头聚焦。而电视广告等，各大国外汽车厂商也在创意上不断比拼。而国内市场主要通过降价，想进入中国市场的外国厂商也不得不加入价格战中，这不利我国小轿车行业竞争状况分析报告6于提高国内所有厂商的收入。3、退出障碍对行业内的竞争强度有很大的影响。当存在很大的退出障碍时，如该行业的固定资产难于变现和移作其它用途，该行业的过剩生产能力将不会脱离该行业，在竞争中处于劣势的公司也不会轻易认输，相反，它们将坚韧不拨地维持下去，并且有可能借助于极端的战术，其结果是加剧了行业内的竞争，使得整个行业保持在较低的获利水平。2001-2002年，利润率有小度的提高，但是企业数量减少的程度却非常大，并且在2002-2003年企业数量有了小幅的增加，却带来了利润率的暴减。表明在这段时间内，行业内竞争非常强，且进入壁垒和退出壁垒都比较小。但是在2004年-2005年期间，利润率与企业数量正相关，且变动的幅度一致，表明汽车行业的产权改组取得了成效，有效的提高了行业的进入壁垒，保证了在行的企业的利润。但是在2006-2007年内，企业数量与利润率的变化却是反方向的，表示企业数量的增加导致了行业内利润率的下降，且两者变动幅度差异不大，这表明2004年我国轿车行业的规制政策取得了成效。1994年颁布的汽车产业发展政策对汽车制造业采取了产品准入、投资准入和限制外资的措施，形成了比较高的进入壁垒，2004年汽车产业发展政策对进入壁垒有部分修正，同时降低退出壁垒，提出要建立和完善合理的汽车整车生产企业的退出机制。以上分析都表明我国汽车行业内竞争强度很大。我国小轿车行业竞争状况分析报告7二、新进入者对行业竞争程度的影响汽车行业的收益性自接受到规模经济和产品差异化程度的影响。对于潜在的进入者来说，它不仅要考虑期初的大量资木性投资(国家规定进入汽车行业的公司其最低资本金必须达到20亿元)，同时后期还要权衡企业实现规模经济