8第8章旅游规划与开发的可行性分析

第八章旅游规划与开发的可行性分析Feasibilityanalysisoftourismplanningandexploiting旅游规划与开发的可行性分析第一节旅游规划与开发的可行性分析概述第二节旅游规划与开发的财务可行性分析第三节旅游规划与开发的效益评估第四节旅游规划与开发的不确定性分析第八章第一节旅游规划与开发的可行性分析概述可行性分析的概述可行性分析的原则可行性分析的内容可行性分析的步骤可行性是在项目开发建设前，对与项目相关的市场、资源、技术、经济和社会等方面问题进行全面分析、论证、评价，以确定该项目是否具有可行性的技术方法。1.概念可行性分析的概述第一节可行性分析是保证旅游规划质量的重要手段可行性分析还是吸引项目融资的重要依据可行性分析是项目决策的前提和保证可行性分析的概述第一节2.功能对于决策的支持性特征对于方案的比较性特征分析内容的全程性特征分析前提的假设性特征特征可行性分析的概述第一节3.特征原则客观公正原则系统分析原则规范化原则成本效益原则可行性分析的原则第一节客观公正原则以最新的调查资料为依据以科学的分析理论为指导以严谨公正的态度为基础以客观准确的数据为支撑可行性分析的原则第一节成本效益原则可行性分析的原则第一节相关产业的分析利益相关者的分析相关市场空间的分析123一种系统化的分析理念系统分析原则可行性分析的原则第一节规范化原则符合相关产业和行业的惯例和标准分析所用的评价指标符合相关产业和行业的特点分析的内容和方法符合国家的相关标准及法律法规分析过程、方法及形式可行性分析的原则第一节生命力分析效益评估财务分析不确定性分析可行性分析的内容第一节生命力分析旅游规划的市场环境分析旅游规划项目的生命周期分析旅游规划的技术条件分析旅游规划的社会环境分析可行性分析的内容第一节财务分析对项目规划、建设以及经营管理全过程中货币流动的成本和收益情况的评估，分析时主要借助一些通用的财务指标和财务管理的方法，将计算得到的数值与相关标准值进行比较，并得出项目在财务上是否可行的结论可行性分析的内容第一节效益评估经济效益生态效益社会效益可行性分析的内容第一节资料收集资源和特色分析需求和竞争态势分析环境可行性分析技术可行性分析融资可行性分析外部影响分析财务可行性分析编写可行性研究报告可行性分析的步骤第一节旅游规划与开发的可行性分析第一节旅游规划与开发的可行性分析概述第二节旅游规划与开发的财务可行性分析第三节旅游规划与开发的效益评估第四节旅游规划与开发的不确定性分析第八章第二节旅游规划与开发的财务可行性分析财务可行性分析的概念财务可行性分析的主要理论基础财务可行性分析的主要指标旅游规划与开发可行性的财务分析是从微观的角度，按照国家的财税制度规定对旅游规划与开发项目的财务进行定量评价。财务可行性分析的概念第二节收集财务数据预测和计算财务数据填写财务报表填写财务报表财务可行性分析的概念第二节时间价值理论货币在流转过程中随着时间的推移而价值不断增长价值价值A时B时一定数量货币资金财务可行性分析的主要理论基础第二节影响因素（1）资金的使用时间（2）资金的数量大小（3）资金的供求关系（4）资金使用目的和回收方式（5）相关部门的利润率资金的时间价值与时间成正比财务可行性分析的主要理论基础时间价值理论第二节资金的时间价值与资金的数量成正相关关系时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础影响因素第二节（1）资金的使用时间（2）资金的数量大小（3）资金的供求关系（4）资金使用目的和回收方式（5）相关部门的利润率资金时间价值与货币供应量成反比时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础影响因素第二节（1）资金的使用时间（2）资金的数量大小（3）资金的供求关系（4）资金使用目的和回收方式（5）相关部门的利润率资金投资风险性越大则资金的时间价值就越高；还与资金回收方式有关时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础影响因素第二节（1）资金的使用时间（2）资金的数量大小（3）资金的供求关系（4）资金使用目的和回收方式（5）相关部门的利润率资金的时间价值总是介于社会平均利润率和零之间时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础影响因素第二节（1）资金的使用时间（2）资金的数量大小（3）资金的供求关系（4）资金使用目的和回收方式（5）相关部门的利润率资金的等值计算法单利计息：F=P·(1+ni)复利计息：F=P·(1+i)nF指本息和,;P为本金;n为计算期数；i为单利利率时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础计算公式第二节项目生命周期内的现金流量分析法一次性支付的计算公式等额支付的计算公式时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础计算公式第二节一次性支付终值计算公式现值计算公式F=P·(1+i)nP=F·(1+i)-nF指终值,;P为现值;n为计算期数；i为折现率时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础计算公式第二节年金流向（A）现值（P）终值（F）支付若每期都投入等额资金，计算现值：（年金现值公式）若希望期末得到一定数额的终值，每期需要投入/支付的金额：（偿债基金公式）收入若目前投入/支付一定金额的资金，则每期要回收的资金数额：（资金回收公式）若每期都投入等额资金，计算终值：（年金终值公式）现值和终值以及现金的流向（支付和收入）相互组合形成四种情形等额支付时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础计算公式第二节年金终值公式年金现值公式资金回收公式偿债基金公式nniiiAP111iiAFn1111niiFA111nniiiPA等额支付时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础计算公式第二节现金流入量现金流出量旅游项目旅游项目净现金流量现金流量理论财务可行性分析的主要理论基础第二节项目的投资项目的经营成本项目的销售收入利润税金时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础内容第二节项目的投资包括了固定资产的投资、项目建设期的资本化利息、流动资产投资、固定资产残值和流动资金回收等时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础内容第二节项目的经营成本总成本=原材料、燃料、动力费＋工资及福利费＋修理费＋折旧费＋摊销费＋利息支出＋其它费用经营成本＝原材料、燃料、动力费＋工资及福利费＋修理费＋其它费用时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础内容第二节12345678tP流出流入时间价值理论财务可行性分析的主要理论基础表达方式现金流量图第二节评价盈利能力的指标1、投资回收期2、全部投资的利润率3、资本金利润率另：还有自有资金收益率、全部投资收益率等指标评价偿债能力的指标1、资产负债率2、流动比率3、速动比率静态财务评价指标财务可行性分析的主要指标第二节盈利能力指标投资回收期全部投资的利润率资本金利润率0)(0tPttCOCICI、CO分别为现金的流出与流入量，Pt为投资回收期；P为该项目投资的总额，A为每年的净现金流入量静态财务评价指标财务可行性分析的主要指标第二节APPt或者盈利能力指标投资回收期全部投资的利润率资本金利润率％总投资额年利润总额投资利润率＝100％资本金年利润总额资本金利润率＝100静态财务评价指标财务可行性分析的主要指标第二节偿债能力指标资产负债率流动比率速动比率％资产合计负债合计资产负债率＝100％流动负债总额流动资产总额流动比率＝100％流动负债总额流动资产总额－存货速动比率＝100静态财务评价指标财务可行性分析的主要指标第二节财务净现值（PNPV）财务内部收益率（FIRR）nttctiCOCIFNPV11ntttFIRRCOCI101CI、CO分别为现金的流出与流入量，n为计算期，IC为行业基准收益率或设定的折现率。静态财务评价指标财务可行性分析的主要指标第二节旅游规划与开发的可行性分析第一节旅游规划与开发的可行性分析概述第二节旅游规划与开发的财务可行性分析第三节旅游规划与开发的效益评估第四节旅游规划与开发的不确定性分析第八章第三节旅游规划与开发的效益评估旅游规划与开发效益的分类旅游规划与开发的经济效益评估分为直接效益和间接效益按照效益产生的来源分为有利影响和不利影响按照效益的效果分为可恢复效益和不可恢复效益按照效益产生的影响程度旅游规划与开发效益的分类第三节旅游规划与开发效益的分类经济效益社会效益生态效益第三节旅游规划与开发的三大效益经济效益负面经济影响正面经济效益1、扩大国家外汇收入2、增加居民就业机会3、提高区域经济水平1、引起当地物价上涨2、影响国民经济稳定旅游规划与开发效益的分类1.经济效益第三节经济效益评估方法旅游规划与开发对国民经济产业结构调整的贡献率旅游产业在国民经济中的乘数效应及其关联效应常用指标旅游规划与开发对国民经济增长的贡献率旅游规划与开发效益的分类1.经济效益第三节社会效益对社会文化的消极影响对社会文化的正面效应1、增进相互了解2、强化民族认同3、保存文化个性1、造成社会失范2、导致文化滥用3、滋生思想变异旅游规划与开发效益的分类2.社会效益第三节社会效益评估方法对于旅游规划与开发的社会效应评估主要采取假设和推理的定性评估方法。旅游规划与开发效益的分类2.社会效益第三节生态环境效益对生态环境的负面影响对生态环境的积极影响1、保护自然景区和历史古迹2、改善基础设施和服务设施3、提高绿化比例和环境质量1、损毁文物古迹2、导致过度拥挤3、破坏生态系统4、造成众多污染3.生态效益旅游规划与开发效益的分类第三节生态环境效益评估方法预测的方法估价的方法辨识的方法用于对现存环境系统进行描述，确定项目内容构成，根据项目情况对环境进行界定。用于对已经辨识出来的环境发生变化的程度和空间尺度进行预测，对某种环境影响发生的概率进行预测。用于对项目牵涉到的集团和人口的成本和收益进行测算，对各备选方案进行比较选优。3.生态效益旅游规划与开发效益的分类第三节旅游规划与开发的可行性分析第一节旅游规划与开发的可行性分析概述第二节旅游规划与开发的财务可行性分析第三节旅游规划与开发的效益评估第四节旅游规划与开发的不确定性分析第八章第四节旅游规划与开发的不确定性分析敏感性分析盈亏分析概率分析分析方法敏感性分析是指通过分析、测算旅游规划与开发项目的主要制约因素发生变化时引起经济效果评价指标变化的幅度，了解各种因素的变化对实现预期经济目标的影响程度，从而对旅游规划与开发项目在各种风险中的承受能力做出判断。敏感性分析第四节步骤和方法选择评价指标作为敏感性分析的对象确定评价指标对以上因素的敏感程度选择需要分析的不确定因素通过比较找出项目的最敏感因素敏感性分析第四节不确定因素变化率-30%-20%-10%010%20%基本方案经济评价指标临界线ⅠⅡⅢ旅游规划与开发项目敏感性分析图步骤和方法敏感性分析第四节盈亏平衡分析主要是着眼于经营上的盈亏平衡点的分析，即对项目投资产量、成本和盈利之间的平衡关系进行分析，找出旅游项目投资在产量、产品价格和产品成本等方面的盈亏界限，据此判断在各种不确定因素作用下方案的风险情况。盈亏分析第四节线性盈亏平衡分析法非线性盈亏平衡分析法优劣盈亏分析法123盈亏分析分析方法第四节线性盈亏平衡分析法是指投资项目的销售收入和销售成本与产品销售量呈线性关系情况下的盈亏平衡分析。这种线性关系可表示如下：收入函数：R＝PQ成本函数：C＝F＋VQ盈亏分析分析方法之线性盈亏平衡法第四节图表法R、C收入或成本BEPQ*Q销售量固定成本线变动成本线总成本线销售收入+-盈亏分析图表分析法盈亏分析分析方法之图表法第四节解析法解析法是指通过求解方程，求得盈亏平衡点。在销售收入和销售成本与销售量成线性关系的情况下，可以很方便的用解吸方法求出以产品产销量、生产能力利用率、产品销售单价、单位产品变动成本等表示的盈亏平衡点。根据盈亏平衡原理，在盈亏平衡点上，销售收入R与销售成本C相等，即有PQ＝F＋VQ其中，P为单位产品价格，Q为产品销售量，F为固定成本，V为单位产品变动成本。盈亏分析分析方法之解析法第四节解析法由等式PQ＝F＋VQ推导可得：（1）盈亏平衡产量或