第六章 中央银行(图文)

第六章中央银行P169中央银行的定义中央银行是指一国金融机构体系中居于主导地位，国家赋予其制定和执行货币金融政策，控制货币流通与信用活动，对国民经济进行宏观调控和监督管理的金融中心机构。第一节中央银行产生及类型P169一、中央银行的产生与发展P169（一）中央银行的初创时期（1656-1913年）1、1656年成立的瑞典银行：最早享有发行银行券特权，最早由国家经营中央银行的先驱2、1694年成立的英格兰银行：第一家现代资本主义股份制商业银行，在1854年垄断货币发行权（早于瑞典银行—1897年才垄断货币发行权）现代中央银行的鼻祖3、1913年成立的美国联邦储备体系：美国政府组建的中央银行标志着中央银行制度在世界范围的基本确立一、中央银行的产生与发展P169（二）中央银行制度的普遍推行时期（1913-1945年）背景：1920年主要的资本主义国家代表聚集在比利时的首都布鲁塞尔举行了国际金融会议。会议建议——未设立中央银行的国家应尽快建立中央银行。目的：推动宏观经济发展，加强金融管理，控制恶性通货膨胀。效果：出现了中央银行设立的高潮，各国改组或设立的中央银行达到43家。一、中央银行的产生与发展P169（三）中央银行制度的强化时期（1945年之后）二战后，经济落后的国家纷纷独立，纷纷建立本国的中央银行。我国1948年成立中国人民银行一、中央银行的产生与发展P171中央银行产生的原因1、政府融资的需要。2、银行券统一发行的需要。3、统一全国票据交换清算的需要。4、充当商业银行最后贷款人的需要。5、实施金融监督管理的需要。二、中央银行的组织形式欧洲中央银行（EuropeanCentralBank）：总部位于德国法兰克福，成立于1998年6月1日，中国人民银行的主要历程P171北京总部上海总部总行营业部重庆营业部天津分行沈阳分行成都分行南京分行济南分行武汉分行广州分行西安分行中国人民银行主要架构第二节中央银行的性质和职能P176一、中央银行的性质P1762、业务的特殊性：是特殊的金融机构，也办理存款、贷款、汇兑业务，但与普通金融机构相比：（1）业务经营目的——不以盈利为目的；（2）业务经营对象——政府、金融机构；（3）业务经营内容——货币发行权、金融管理。1、地位的特殊性：是一国金融体系的“神经中枢”，是统领一国货币金融的国家行政机构，是一国信用制度的枢纽和金融管理最高当局。特殊的金融机构一、中央银行的性质P176中央银行和商业银行的对比二、中央银行的三大职能P177二、中央银行的三大职能P177中央银行是发行的银行：是指国家赋予中央银行集中与垄断货币发行的特权，是国家惟一的货币发行机构。中央银行集中和垄断货币发行权，是能够成为中央银行最基本、最重要的标志。（一）中央银行是“发行的银行”二、中央银行的三大职能P178中央银行是银行的银行：是指中央银行是商业银行和其他金融机构的银行，中央银行和商业银行和其他金融机构发生业务关系，集中准备金并对他们提供信用，中央银行并不和工商企业和个人发生直接的信用关系。（二）中央银行是“银行的银行”二、中央银行的三大职能P1781、集中存款准备金。2、充当商业银行和其他金融机构的“最后贷款人”。3、组织、参与和管理全国的清算，作为清算系统的“最后清算人”。“银行的银行”的表现：最后贷款人制度：是中央银行的一项职责，是指在银行体系由于遭遇不利的冲击引起流动性需求大大增加，而银行体系本身又无法满足这种需求时，由中央银行向银行体系提供流动性以确保银行体系稳健经营的一种制度安排。1987年10月19日,“黑色星期一”,纽约股市又一次遭遇大崩渍，道琼斯工业平均指数下跌22.6%,创下历史上单日最大的百分比跌幅,引发金融市场恐慌,股市一天就丧失了5000亿美元的市值，相当于当年美国国内生产总值的八分之一。知识延伸：“最后贷款人”在行动美联储积极作为：10月20日星期二股市开市前，美联储主席格林斯潘发表声明，要给经济金融体系提供流动性支持，承诺向任何处于困境中的金融机构提供贷款帮助。这一言论明显镇住了市场，股市当日即迅速反弹。在随后的一段时间里，恐慌情绪渐渐散去，市场不断有所起色，美国的经济和金融体系最终闯过一劫。知识延伸：“最后贷款人”在行动20150612201506122015070920150727八年来单日最大跌幅8.48%知识延伸：“最后贷款人”在行动我国央行积极作为：2015年7月8日，中国人民银行新闻发言人指出，为支持股票市场稳定发展，中国人民银行积极协助中国证券金融股份有限公司通过拆借、发行金融债券、抵押融资、借用再贷款等方式获得充足的流动性。中国人民银行将密切关注市场动向，继续通过多种渠道支持中国证券金融股份有限公司维护股票市场稳定，守住不发生系统性、区域性金融风险的底线。多部委联合救市，市场信心逐步恢复，A股市场趋于稳定。二、中央银行的三大职能P179中央银行是政府的银行：是指中央银行是管理全国金融的国家机构，是在代表国家贯彻货币政策，是国家信用的提供者，是保障金融稳健运行、调控宏观经济的国家行政机构。（三）中央银行是“政府的银行”二、中央银行的三大职能P1791、制定和实施货币政策。2、对金融业实施监督管理。3、中央银行代表本国政府参与国际金融事务与活动。4、代理国库。5、代理政府债券的发行。6、向政府融通资金。7、经营管理国际储备（黄金、白银、外汇）。“政府的银行”的表现:P177第三节中央银行的业务P180在具体的业务经营活动中，中央银行奉行（一）非盈利性、（二）流动性、（三）主动性、（四）公开性四个原则。一、中央银行业务活动的原则回忆一下商业银行在经营活动中有什么原则？P180P144盈利性、安全性、流动性二、中央银行业务活动的分类P181按中央银行的业务活动是否与货币资金的运动相关划分为：（一）银行性业务：是中央银行作为发行的银行、银行的银行、政府的银行所从事的业务。都直接与货币资金相关，都将引起货币资金的运动或数量变化。（二）管理性业务：是中央银行作为一国最高金融管理当局所从事的业务。与货币资金没有直接关系，而且需要运用央行的法定特权。P181三、中央银行的负债业务P182（一）货币发行业务：每一张纸币投入市场后，都是中央银行以国家信用为担保对社会公众的负债。存放待发行的货币存放商业银行办理收付业务的现金（二）代理国库业务：中央银行经办政府的财政收支，执行国库的出纳职能。如接受国库的存款、替政府发行债券等。三、中央银行的负债业务P180（三）集中存款准备金业务：中央银行掌握了各商业银行的准备金存款，形成中央银行的资金来源，便可运用这些准备金支持银行的资金需要。三、中央银行的负债业务P180存款准备金——央行三大货币政策工具之一四、中央银行的资产业务P184（一）再贴现和再贷款业务:再贴现：是中央银行通过买进商业银行持有的已贴现但尚未到期的商业汇票，向商业银行提供融资支持的行为。再贷款：是指中央银行为实现货币政策目标而对金融机构发放的贷款。目的：调节流动性，调节货币供给，从而影响宏观经济走势。四、中央银行的资产业务P184（二）对政府的贷款:目的：政府弥补财政赤字需要。政策规定：央行对政府的贷款过多会削弱央行宏观金融调控的有效性，所以各国中央银行法对此都有严格规定。《中华人民共和国中国人民银行法》规定，中国人民银行不得对政府财政透支，不得直接认购、包销国债和其他政府债券，不得向地方政府、各级政府部门提供贷款。（第二十九条和第三十条）四、中央银行的资产业务P184（三）金银、外汇储备业务:目前各国政府都赋予中央银行掌管全国国际储备（黄金、白银、外汇）的职责。中央银行执行这一职责的意义是：第一，有利于稳定币值。第二，有利于稳定汇价。第三，有利于保证国际收支的平衡。四、中央银行的资产业务P184（四）证券买卖业务:各国中央银行一般都经营证券业务，主要是买卖政府发行的长期或短期债券。目的：不在于盈利，而是调控市场货币供应量。出处：中国人民银行官网首页——信息公开——调查统计——统计数据——某年统计数据——货币统计概览——货币当局资产负债表我国中央银行的资产负债表我国央行资产负债表资产和负债各是哪项最多？五、中央银行的中间业务P186中央银行的中间业务：就是中央银行的清算业务，包括同城清算和异地清算。五、中央银行的中间业务P186中央银行的中间业务：就是中央银行的清算业务，可包括同城或同地区清算、异地清算。五、中央银行的中间业务P186中央银行的中间业务：就是中央银行的清算业务，可包括同城或同地区清算、异地清算。第五节中央银行与金融监管P196一、金融监管的含义P196狭义的金融监管：是指中央银行或其他金融监管当局依据国家法律规定对整个金融业（包括金融机构和金融业务）实施的监督管理。广义的金融监管：是指中央银行或其他金融监管当局依据国家法律规定对整个金融业（包括金融机构和金融业务），包括金融机构的内部控制和稽核、同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等。二、我国金融监管体制介绍P204我国的金融监管体制属于哪种类型？与我国金融业分类经营体制相适应，我国的金融监管体制属于金融分业监管体制。二、我国金融监管体制介绍P204我国的金融监管体制——“一元多头”的金融分业监管体制“一行三会”一行三会：对中国人民银行、中国银监会、中国证监会和中国保监会这四家金融管理和监督部门的简称。此种叫法最早起源于2003年，2003年4月，“三会”中最晚的中国银监会成立。一行三会构成了中国金融业分业监管的格局。二、我国金融监管体制介绍P204一行：中国人民银行——是中国的中央银行，执行中央银行业务，主要负责制定和执行货币政策。三会：银监会、证监会和保监会中国银行业监督管理委员会（简称银监会）：2003年4月成立，负责根据授权,统一监督管理银行、金融资产管理公司、信托投资公司以及其它存款类金融机构。中国证券监督管理委员会（简称证监会）：1992年10月成立，依照法律、法规对全国证券、期货业进行集中统一监管，维护证券市场秩序，保障其合法运行。中国保险业监督管理委员会（简称保监会）：1998年11月18日，依照法律、法规统一监督管理全国保险市场，维护保险业的合法、稳健运行。“一行三会”的五位掌门人，包括央行行长周小川、银监会主席尚福林、证监会主席肖钢、保监会主席项俊波、央行副行长兼国家外汇管理局局长易纲二、我国金融监管体制介绍P204“十三五”规划提出改革金融监管框架中央财经大学金融学院国际金融系主任张碧琼指出，近年来，中国金融业发展很快，但是制度层面的监管没有跟上，政策缺失、法律缺失的情况大量存在，例如事后监管较为严重，中国的监管层并没有对某类金融交易等作出明确规定，但是当不合法、不合规的交易行为发生了，监管层才出面制止。