【大旗理论】股票形态分析

11:50:291股票经典形态识别•M头或W底分析•圆弧形态分析•三角形分析•箱形分析•缺口及岛形分析11:50:2921.0形态理论简介股价移动规律W底M头头肩形圆形三角形矩形、旗形、楔形喇叭形、菱形V形、岛形缺口11:50:2932.0价格移动的一般规律1、价格移动的方向由多空双方力量对比决定，是完全随着多空力量对比的大小和所占优势的大小而动的。2、价格波动的过程是不断地寻找平衡和打破平衡。11:50:2942.1价格的两种基本形态类型持续整理形态—保持平衡：形态所在的平衡被打破以后，价格的波动方向与平衡之前的价格趋势方向相同。持续时间一般不会太长。反转突破形态—打破平衡：形态所在的平衡被打破以后，价格的波动方向与原趋势方向相反。它是形态理论研究的重点。11:50:2953.0双重底和双重顶本节介绍的就是著名的W底和M头。通过本节的学习，可以了解股市的裙底风光和顶上功夫。W底和M头属于典型的反转突破形态。价格走势一旦形成W底和M头，威力一般很大。11:50:296图示——双重底ABCDE颈线测算量度反扑空方逃命点11:50:297图示——双重顶ABCDE测算量度颈线反扑多方逃命点11:50:298图例——双重底11:50:299图例——双重顶11:50:29103.1颈线颈线：图中B点和E点的连接直线。研究W底和M头的真正目的就是为了得到这条颈线。颈线一般要经过回抽确认。颈线的测算功能：从突破点算起，价格至少要跌到与形态高度相等的距离。11:50:29113.2反扑与逃命反扑：当M头形成，股价一般在向下突破后，有一个回抽确认颈线阻力位的过程，这种现象被称为反扑。逃命：当反扑发生时，在颈线位置是最佳也是最后一次减仓出逃的机会，在颈线附近做空的现象就被称为逃命。11:50:29123.3判断双重底（顶）注意事项1.双重底（顶）的价格只要求大致相等2.两个底或顶可能由多个小级别的底（顶）组成3.注意成交量方面的量价背离现象4.双底或双顶形成的时间跨度越长,可信度越高,将来的威力也越大（一般间隔一个月以上）5.结合技术指标,会出现底部或顶部指标的背离。11:50:29131.0圆弧形态基本形状：锅底或圆盖形形成过程：一般见于庄股。刻意压价缓慢吸筹或拉高震荡派发，自然地，吸筹或派发都需要一段时间过程。时间及成交量：时间一般几个月或更长；成交量一定是两边多，中间少。11:50:2914图示——圆弧形态示意图圆弧顶圆弧底11:50:2915图例——圆弧顶形态分析11:50:2916图例——圆弧底形态分析11:50:29172.0圆弧分析运用11、圆底的时间一般比圆顶的时间更长；2、圆弧形的突破必须出现在历史低位或高位；3、突破后一般伴随大量；4、突破后价格运行速度非常快且少有反复；11:50:29182.1圆弧分析运用25、形态的规模与形态功能的大小成正比。圆弧形一旦成立，突破后涨跌很可观；6、有效控制好仓位，突破后应该当机立断，甚至可以采取满仓或空仓策略。11:50:2919三角形分析——引言昨日大盘综述与今日盘面特征热点与板块分析模拟投资个股点评11:50:29201.0三角形三角形一般见于持续整理形态（中继形态），在整理过程中，可能会演变成三种形态———对称三角形、上升三角形和下降三角形。11:50:29212.0对称三角形1.一般有6个转折点,用于验证相等的边.2.持续时间不能太长.3.可以预测突破的最长日期,还可以大致预测突破后的价位高度或价位区间.4.一般出现在趋势中期,突破若无大量,则骗线或假突破可能居大.5.成交量左大右小,对应反映出投资者心理夸张、高潮、平静的过程.11:50:2922图示——对称三角形示意图ABC对称三角形突破后，具有一定的测算功能。11:50:2923图例——三角形分析11:50:29243.0上升三角形和下降三角形上升三角形：1、三角形的压力线趋向于水平线,底部支撑不断抬高,多方占优,未来上升概率居大；2、时间、测算功能同上；3、上升中继形态居多，有时在底部也有出现；4、向上突破颈线时必须伴随大量；5、价格上涨幅度很大后出现，多半是最后一涨。下降三角形与上升三角形方向相反。11:50:29251.0矩形形态分析矩形也叫箱形，反映上有阻力，下有支撑的市场特点。箱形形态出现前，一般有一个明确的趋势。进入箱形阶段，一般进行反复整理。经过箱形整理后，一般保持原来的趋势。箱形整理的作用就是暂时积蓄进一步上涨或下跌的动力。11:50:29262.0矩形分析技巧1、成交量从左到右逐步减少，反映失去方向，上下两难；2、注意向三重顶或三重底图形演变，密切关注所处的位置及成交量的变化。判断依据：A、最后一轮上冲下突的低点或高点信号；B、顶部出现的概率极小；3、短线高抛低吸时注意仓位的控制。假突破非常的多，只有一次是真的；4、颈线及反扑位的确定及相应对策。11:50:2927图示——箱形分析示意图下降箱形整理11:50:2928图例——箱形整理11:50:2929缺口和岛形分析——引言昨日大盘综述与今日盘面特征热点与板块分析模拟投资个股点评11:50:29301.0岛形反转1、它肯定和缺口联系在一起，形成孤岛现象；2、孤岛中聚集了极大的成交量；3、下跌速度快，缺口一般不被回补；4、跌停板式出货法是岛形反转的极端，杀伤力巨大。11:50:2931图示——岛形反转岛形反转突破缺口中继缺口竭尽缺口突破缺口11:50:2932图例——缺口11:50:2933图例——岛形11:50:29342.0缺口（裂口）两个交易日的价格成交区域之间存在一段没有交易的价格区间，这段空白区间称之为缺口。11:50:29352.1缺口的分类分为四类：普通缺口、突破缺口、持续缺口、竭尽缺口。1.股市中还还有所谓除权缺口，因为它没有市场分析的意义，所以我们一般不把它包括在缺口分类之中。2.复权一般有基期复权和现价复权两种。一般采用现价复权，以保证现价的一致性。11:50:29363.0普通缺口（区域缺口）1、在短期内就能被回补；2、跳空幅度较小；3、技术分析意义不大。11:50:29374.0突破缺口1、因为价格过强或过弱而产生；2、假如没有突发消息的话，就是强烈的反转信号；3、缺口一般不被回补；4、必须伴随放量。放量不够，则回补概率居大；5、突破缺口一般会成为日后强烈的支撑或压力位。11:50:29385.0持续缺口（度量、中继缺口）1、一般产生于猛烈的急升或急跌行情中；2、缺口宽度一般比突破缺口稍大，并且可能出现多个中继缺口，回补的可能性亦不大；3、一经确定不被回补，则可预测未来股价的涨跌幅度。11:50:29396.0竭尽缺口1、是死亡前的最后一跳、黎明前最黑暗的时期，反映多空动能的枯竭，急功近利必然走向反动；2、跳空幅度较大，在几天之内就被回补，并且回补速度很快，态度异常坚决；3、若股价处于高位，成交量放大异常的话，一般就是接力赛的最后一棒，市场情绪得到极大宣泄；4、实际中，具有完整的突破、持续、竭尽缺口的情况比较少见，不要刻意去等待什么缺口，除非公司基本面或股市政策面出现极其重大的变化。