新会计准则对上市公司盈余管理水平

华中科技大学毕业设计论文I新会计准则对上市公司盈余管理水平的影响实证研究EffectofNewAccountingStandardsonEarningsManagementofChineseListedCompanies:AnEmpiricalStudy华中科技大学毕业设计论文II华中科技大学学位论文原创性声明本人郑重声明：所呈交的学位论文是本人在导师指导下独立进行研究工作所取得的研究成果。除了文中特别加以标注引用的内容外，本论文不包含任何其他个人或集体已经发表或撰写的成果作品。本人完全意识到本声明的法律后果由本人承担。学位论文作者签名：日期：年月日学位论文版权使用授权书本学位论文作者完全了解学校有关保障、使用学位论文的规定，同意学校保留并向有关学位论文管理部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借阅。本人授权省级优秀学士学位论文评选机构将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。本学位论文属于1、保密□，在_____年解密后适用本授权书。2、不保密□。（请在以上相应方框内打“√”）学位论文作者签名：日期：年月日华中科技大学毕业设计论文I摘要我国从07年1月1日开始实施的新会计准则与国际趋同，将国际财务报告准则整合到国内准则中，增加22项新的会计准则。新条款的重大变化对中国资本市场产生重大影响。本文就是以此作为研究的背景。盈余管理一直是我国会计实证研究的一个热点。本文依据截面修正的Jones模型考察了新会计准则实施前后我国沪深两市上市公司可操纵性利润的变化情况，以新准则实施前后的盈余管理程度进行对比，以此判断新会计准则实施后我国上市公司盈余管理水平的变化。实证结果显示，新会计准则有效限制了上市公司盈余管理行为，降低了盈余管理的空间，使财务报告趋于真实。关键词：新会计准则盈余管理截面修正的Jones模型华中科技大学毕业设计论文IIAbstractNewaccountingstandardsofourcountryhavebeenputintoeffectsinceJan.1.2007.ThenewaccountingstandardstrendtobeaccordancetotheInternationalFinancialReportStandards,andcombinetheIFRSintothenewstandards.22newitemshavebeenaddedtothestandards.Thesignificantchangeofthosenewitemshasbroughtlargeeffecttothecapitalmarketofourcountry.Thestudyofthisarticleisbasedonthisbackground.Earningmanagementhasbeenacentralissueofempiricalstudyinaccountingfield.Basedonthemodifiedcross-sectionJonesmodel,thisarticleinvestigatesthechangesofdiscretionalaccrualsoflistedcompaniesintheShanghaiandShenzhenstockexchangeduringtheimplementationofnewaccountingstandards,andtakesitastheproofofchangesofearningsmanagement.Theresultshowsthatthenewaccountingstandardscaneffectivelyreduceearningsmanagementoflistedcompanies,andmakethefinancialreportsmorereliable.Keywords:NewaccountingstandardsEarningsmanagementModifiedcross-sectionJonesmodel华中科技大学毕业设计论文III目录摘要..................................................................................................................IABSTRACT....................................................................................................II1.1研究背景..................................................................................................11.2研究意义..................................................................................................11.3研究内容..................................................................................................22文献综述及理论范畴................................................................................32.1盈余管理研究概况..................................................................................32.2会计准则制定与盈余管理之间的互动关系........................................103我国新会计准则下的盈余管理..............................................................133.1我国新会计准则的重要变化................................................................133.2新会计准则下盈余管理空间的变化....................................................164实证研究...................................................................................................214.1研究假设................................................................................................214.2样本选取与数据来源............................................................................214.3盈余管理的计量：截面修正的JONES模型.........................................214.4数据处理及分析....................................................................................235研究结论、建议及局限性......................................................................265.1研究结论.................................................................................................265.2对我国会计准则制定以及盈余管理行为控制的建议........................265.3研究的局限性........................................................................................27致谢...............................................................................................................28参考文献.......................................................................................................29华中科技大学毕业设计论文11绪论1.1研究背景随着我国证券市场的发展，盈余管理在上市公司中极为普遍，盈余管理越来越容易引起各方争议。为保证证券市场的有序运行及会计信息的有用性，保护广大投资者的利益，我国财政部于2006年2月推出了新会计准则，并要求从2007年1月1日起在上市公司范围内实施。从1992年财政部发布《企业会计准则》（基本准则）开始，到2000年财政部陆续发布13项具体会计准则，再到2006年最新制定38项具体准则，我国会计准则经历了多次变革和发展。新准则制定时，制定者们会设法在会计选择和盈余管理两者间找到平衡点，希望在扩大会计选择范围的同时控制盈余管理行为的发生。中国会计准则的制定、执行以及进一步修订完善，在一定范围和程度上与某一时期上市公司盈余管理行为有着密切联系，而上市公司的盈余管理水平也收到会计准则的约束。1.2研究意义2006年2月15日，我国财政部发布了包括1项基本准则和38项具体准则在内的一整套新的企业会计准则，并于2007年1月1日在上市公司施行。由此引发的会计信息记录方法的改变，将引起多个会计项目估价的改变，对会计信息的质量以及有效性有着重要的影响。会计信息作为一种商业语言，它的质量以及有效性对于我国的经济管理、广大投资者的投资决策起着至关重要的作用。盈余管理是当今实证会计研究的主要对象。会计准则的变革，深刻影响着盈余管理行为。我国证券市场正处于转轨阶段，对企业内部人员控制、管理层腐败、财务欺诈的规范约束还不完善，因此，对企业的盈余管理进行研究就显得更加迫切。通过结合会计准则和盈余管理的细致深入分析，将有助于深化现有的盈余管理研究，这对于进一步规范我国资本市场，更好的保护投资者利益有着重大的意义华中科技大学毕业设计论文21.3研究内容本文分别从理论和实证角度对06年颁布的新会计准则对盈余管理水平的影响进行分析和研究。先在理论上分析了上市公司盈余管理的目的，手段和范围，盈余管理的程度，及其经济后果，并分析了公允价值计量法对盈余管理的限制。在实证研究方面，本文应用截面修正Jones模型对新准则实施前后年度，即06、07年的可操控应计利润进行对比研究，以总应计利润和可操纵应计利润作为盈余管理水平的参考量进行了分析，希望对公允价值计量法对盈余管理的影响这个问题给出严谨的答案。华中科技大学毕业设计论文32文献综述及理论范畴2.1盈余管理研究概况2.1.1盈余管理的概念盈余管理一词是直接由Earningsmanagement一词翻译而来。现今国内外学术界对盈余管理的定义不尽相同。Schipper(1989)在会计数据信息具有有用性的基础上，认为盈余管理是公司管理层有意地控制对外财务报告过程，而获取某些私人利益的过程，如通过改变企业投资的时间安排或其它财务决策来改变报告盈余，盈余管理是管理层旨在有目的地干预对外财务报告过程，以获取某些私人利益的“披露管理