浅议上市公司计提资产减值准备的研究

本科生毕业设计（论文）题目：浅议上市公司计提资产减值准备的研究姓名：陈秋月准考证号：010409302374学院：管理学院专业：会计学指导教师：张白2011年8月17日浅议上市公司计提资产减值准备的研究摘要2006年初，我国正式公布了《企业会计准则第8号——资产减值》，并于2007年1月1日起在上市公司正式实施。资产减值准备政策为提高会计信息质量起到了推动作用,但也为企业在一定范围内操纵利润留下空间。本文以上市公司为主角，牵引出“微利”、“避亏”类上市公司为了不被特殊处理或暂停交易；“巨亏”公司，为了在第三年扭亏为盈；已经亏损一年或两年的上市公司为了“保牌”或“摘帽”等如何利用新准则中计提资产减值存在问题进行盈余管理，并以攀钢钒钛为例做进一步分析。对于新准则中的计提存在问题主要体现在资产减值准备的确认与计量难度大、可回收金额计量的不确定性、资产减值准备计提标准的复杂性和随意性、减值准备计提后缺乏可确认性等方面，那如何防范上市公司利润操纵行为，提高会计信息质量，成为了我们值得思考的一个问题。对此进行分析，提出了培育完善的价格信息市场，减轻确认计量难度和规范可回收金额，提高信息披露的质量，加强监管部门对上市公司信息披露的要求，注册会计师的独立审计监督，二者双管齐下，提升可确认性。然而上市公司之所以进行利润操纵，股市退市制度存在严重的不合理性，连续两年亏损被“ST”处理，连续三年亏损就得暂停上市，连续三年半亏损就要终止上市。管理层必须利用一切可以利用的手段保护上市的资格，减值准备就是一个很好的工具。要从根本上防止管理者的越轨，有必要对此类条款加以修改，使之日臻完善。我们可以仿效国外的做法，不要简单地以亏损为标准，应切断上市公司资产减值准备与考核评价指标之间的联系，使其更加完善。关键字：上市公司；计提；问题；操纵；对策目录摘要…………………………………………………………………………………1一、绪论……………………………………………………………………………1二、计提资产减值准备的必要性…………………………………………………1三、上市公司计提资产减值准备存在问题………………………………………2（一）资产减值准备的确认与计量难度大……………………………………2（二）可回收金额计量的不确定性……………………………………………2（三）资产减值准备计提标准的复杂性和随意性……………………………2（四）减值准备计提后缺乏可确认性…………………………………………3.四、上市公司如何利用这些问题进行利润操纵…………………………………3（一）利用准则漏洞操纵利润的目的…………………………………………3.（二）表现方式…………………………………………………………………41.利用坏账操纵利润………………………………………………………42．利用存货跌价准备操纵利润……………………………………………5.五、案例……………………………………………………………………………5六、完善我国上市公司资产减值计提行为的对策………………………………6（一）培育完善的价格信息市场，减轻确认计量难度和规范可回收金额…6（二）提高信息披露的质量………………………………………………………6.（三）内外双管齐下，提升可确认性…………………………………………61．强会计人员的素质教育，加大对违规行为的处罚力度………………72.建立和完善对资产减值的检查与监督制度……………………………71）监管部门应加强对上市公司信息披露的要求……………………72）注册会计师应加强独立审计监督…………………………………7（四）切断上市公司资产减值准备与考核评价指标之间的联系……………8七、总论……………………………………………………………………………8八、参考文献………………………………………………………………………8一、绪论随着经济环境的日益复杂和技术条件的不断变化,资产减值准备成为会计界关注的焦点之一。2006年初，我国正式公布了《企业会计准则第8号——资产减值》，并于2007年1月1日起在上市公司正式实施。资产减值准备政策为提高会计信息质量起到了推动作用，同时也对上市公司计提资产减值具有重要的现实意义。首先，可以规范上市公司利用谨慎性原则进行利润操纵的行为。计提资产减值准备的理论依据之一是稳健性原则，但稳健性原则本身具有较强的倾向性，在应用中需把握其尺度，极端的稳健会导致秘密准备和隐匿资产，从而使企业的财务状况和经营成果得不到准确提示，损害报表使用者的利益。然而由于计提和转回资产减值准备存在模糊性和灵活性,能够满足不同类型公司的盈余管理动机,因此资产减值准备成为上市公司调节盈余的重要工具。那么如何规范上市公司的计提行为成为了亟待解决的问题。因此对上市公司计提资产减值的研究显得十分的重要，这就是本文写作的目的。本人在前人研究的基础上，首先介绍了资产减值会计的必要性及目前上市公司计提资产减值存在问题，接着阐述上市公司如何利用这些问题进行利润操纵并结合案例进行分析，最后提出了完善我国上市公司资产减值计提行为的对策以加强准则更好的实施。二、资产减值会计的必要性企业通过确认资产减值,可提高资产质量,真实地反映企业未来获取经济利益的能力,提高其抵御风险的能力。同时,企业对外披露的会计信息中通过资产减值,可使利益相关者相信企业资产已得到优化,对企业的赢利能力和抵御风险能力更有信心。(一)计提资产减值准备使企业资产真正符合资产定义的要求资产是指过去的交易、事项形成并由企业拥有或者控制的资源,该资源预期会给企业带来经济利益。企业在生产经营过程中,存在着各种风险和不确定因素,在进行会计核算时,应当保持必要的谨慎,充分估计到各种风险和损失,不高估资产或收益,也不少计负债或费用。(二)资产减值会计为资产的真实价值提供了量度资产减值会计是指资产未来可能流入企业的全部经济利益低于该资产现有的账面价值,而在会计上对资产的减值情况进行确认、计量和披露的核算方法。其实质是用价值计量代替成本计量,并将账面金额大于价值部分确认为资产减值损失或费用。(三)资产计量接近真实价值,有助于信息使用者投资决策资产减值准备会计为现实和潜在的投资者提供未来现金流入或流出等与决策相关的信息,强调了会计信息质量的相关性。(四)资产减值准备在一定程度上保证企业财务资料的真实可比性资产减值准备规定不仅说明了谨慎性原则的重要性,也避免了资产的虚增导致企业利润的虚增。需要注意的是,运用谨慎性原则并不意味着企业可以设置秘密准备,否则就属于滥用谨慎性原则,将视为重大会计差错处理。资产减值准备确实具有其重要性和优越性,但近年来的实施,由于被一些企业为了种种目的歪曲使用,以及资产减值准备本身存在的缺陷,在具体的使用过程中又影响了会计数据和会计信息质量。三、上市公司计提资产减值准备存在问题（一）资产减值准备的确认与计量难度大按照会计准则规定，资产减值是指资产(包括单项资产和资产组)的可收回金额低于其账面价值。计提资产减值准备的关键是确定资产预期的未来经济利益，然而对于可收回金额有两种计算方法，一是资产的公允价值减去处置费用后的净额；二是资产预计未来现金流量的现值。但是在实际工作中，要运用上述两种方法合理确认各项资产的可收回金额有较大难度。一方面因为我国目前市场经济还不完善，各种资产信息、价格市场机制尚不健全，使资产减值准备的计提缺乏依据，公允价值取得有难度，而未来现金流量现值计算也由于预计现金净流量、资产使用年限和折现率的比较难以确定而使用较少。另一方面因为我国现阶段各种中介服务机构不健全，企业的固定资产、无形资产人账后，由于技术更新、市价下跌等原因发生价值贬值时，对其确认和计量远远超出会计人员的专业能力，需多个部门协同认定，甚至需要企业外部的专业评估机构才能认定。不仅难度大，而且时间往往滞后于会计信息披露时间。(二)可回收金额计量的不确定性以资产的公允价值减去处置费用后的净额作为可回收金额具有不确定性。首先,在我国目前的市场价格体制下,公允价值是否公允很难判断。因为相同的资产由于品质、功能等因素在市场中会有不同的价格,同行业类似资产的交易价格较难获取。处置费用也是一个未来预计费用,其发生是不确定的,新准则对处置费用亦未做定量要求,企业当局在确定处置费用时取决于主观判断,有一定的随意性。未来现金流量现值确认的不确定性。未来现金流量的现值取决于预计未来现金流量、预测期和折现率。决定未来现金流量的现金流人和流出受多种因素影响,虽然新准则要求计算未来现金流量,以经企业管理层批准的最近财务预算或者预测数据以及该预算或者预测期之后年份稳定的或者递减的增长率为，在实际操作中往往会受企业管理层、财务人员主观意识的影响；在确定折现率时，如何反应企业特定的风险，带有很大的主观性，在操作上具有一定的难度。（三）资产减值准备计提标准的复杂性和随意性会计准则是按照资产种类进行减值准备计提，相应规定了应当计提资产减值准备的条件，至于如何计提、计提比例是多少，则完全由企业根据实际情况和从业人员的职业判断进行。这对会计人员的判断分析能力提出了更高的要求，也给企业管理当局粉饰财务报表和经营成果提供了可能，因而计提是否真实合理不易确定。例如，关于“坏账准备”，企业经股东大会或董事会或经理会议或类似机构批准后，可以自行确定计提范围、提取方法、账龄的划分和提取比例，假设在应收账款余额百分比法下，企业计提比例选择1%或5%，其对利润的影响是不同的。再说一个大型企业可能要涉及十多种资产的减值测试，包括基本的如坏账准备、存货跌价准备、固定资产减值准备、各种投资减值准备等和其他特殊的如无固定期限无形资产减值测试、商誉减值测试、资产组减值测试、总部资产减值测试等。目前企业的相关从业人员是否具备这样的能力，是否能及时、合理地得出减值测试结果，是一个值得思考的问题。(四)减值准备计提后缺乏可确认性企业根据会计准则计算提取各项资产减值准备时涉及的可变现净值、可收回金额在一定程度上依赖于会计人员的主观判断，存在较大的主观性，其结果因人而异，差距很大。计提的减值准备数额是否合理、是否真实反映企业的资产状况，如何对这些减值进行复核给注册会计师、证券监管机关、审计机关等部门带来了难题。而且由于减值计提很多依靠从业人员的职业判断结合企业持有资产的意图确定，外部监管机构由于受对企业基本情况、企业资产的性态、使用价值知之甚少的约束，除了对特别重大的问题可能重新确认外，一般问题限于时间和效益原则使复核的程度大打折扣，从而使复核缺少权威性。四、上市公司如何利用这些问题进行利润操纵（一）利用准则漏洞操纵利润的目的当上市公司最近两个会计年度显示的净利润为负值时，其公司的股票将被特别处理（即被ST）；当上市公司最近三个年度连续亏损时，其公司的股票将被暂停交易（即被PT）。“微利”、“避亏”类上市公司为了不被特殊处理或暂停交易，其管理者一般倾向于采用增加或至少不减少收益的减值政策，来达到净利润大于零的目的。“巨亏”公司，为了在第三年扭亏为盈，就会在亏损的第一年计提巨额资产减值准备，为第三年扭亏留下巨大的利润操纵空间。已经亏损一年或两年的上市公司为了“保牌”或“摘帽”，就会在准则允许的范围内利用资产减值政策，要么提较低比例的资产减值准备，要么转回以前年度的资产减值准备，甚至可能通过注销资产减值准备来提高当期收益。盈利的上市公司为了向投资者传递一种业绩逐年增长的信号，就会利用资产减值政策把部分会计盈余递延到以后各期体现，以增强投资者的信心。此外，上市公司的管理者为了短期的经营目标，也可能利用资产减值准备来操纵上市公司的短期收益。我们知道上市公司经营者的年度奖金分红往往跟公司本年的业绩挂钩，所以为了个人利益他们也有可能通过盈余管理来实现一定的财务指标，从而实现个人利益最大化的内在目标。因此资产减值准备成为上市公司调节盈余的重要工具。图1计提资产减值准备成为上市公司操纵赢利的手段上市公司利用“计提准备”操纵盈余的方式主要包括:一方面是集中在某一年巨额计提准备,造成当年巨亏,来年可轻装上阵,不提或少提准备,为利润增长埋下伏笔。另一方面是往年先