基金定投

基金定投善用“小钱”规划美好生活杭州银行北京分行营业部哪一个是你现在最关注的目标•希望通过不断积累过上有房有车的生活•再辛苦也要给孩子提供最好的教育•希望有一个宽裕的晚年生活你，怎么办？理财钱很少，不到5万怎么办？定投的由来基金定投是什么为什么我会推荐定投•第一、强制储蓄•基金定投是培养一个人养成投资习惯的好入口，•定期性和强制性，简直是月光族必备啊！•再没有这样一个能让储蓄和月光和谐并存的•方法了。•第二、投资起点低•赚的少不要紧，不舍得投资也不要紧。现在最便宜的定投只要十块钱。•第三、分散投资风险•俗话说，不能把鸡蛋放在一个篮子里，说的是一个道理。一荣俱荣，一损俱损，买基金为的是投资；想要豪赌出门买个机票，近有澳门，远有拉斯维加斯。不仅如此，基金定投还有自动逢低加码，逢高减码的功能，无论市场价格如何变化总能获得一个比较低的平均成本。基金定投的适合人群投资一族：想降低投资风险的人—参加定投分散风险幸福家庭：有长期理财规划的人—参加定投教育、养老上班一族：没有时间理财的人—参加定投省时省事青年一族：强迫自己储蓄的人—参加定投积少成多行情这么差，理财风险太大？•美国人的L任泽平：德日韩台“经济L型”时期普遍出现股市牛市•——德国“经济L型”时期的资本市场表现——•德国在1951-1965年的15年间实现了年均6.6%的快速增长，创造了“莱茵河奇迹”。1966-1978年降至年均4%左右的增长后，80年代步入前沿国家的低速增长区间，“经济L型”。1966-1982年，德国在增速换挡后采用需求刺激政策，造成了政府债务和产业结构两大问题。1982年，科尔政府上台后提出了“多市场、少国家”的偏向供给侧的经济政策，采取压缩财政、削减福利、减税、控制劳动力成本、私有化、产业升级等行动。1983-1989年经济实现稳定增长，通胀温和，贸易顺差增加，出口和净出口跃居世界第一，马克成为欧洲货币体系的“定锚货币”和第二大国际储备货币。联邦银行贴现率和无风险利率稳定下降，经济基本面全面向好。1982-1989年间DAX指数增长了2.6倍，上市企业数量持续增加，资本市场繁荣发展。•——日本“经济L型”时期的资本市场表现——•日本1951-1973年间实现了23年年均9.3%的高速增长，创造了“隅田河奇迹”。日本增速换挡发生在1968-1978年间，资本市场表现为：1973年石油危机之前，处于增速换挡期的上半场，拒绝减速，刺激加杠杆，M2增速高达20%-30%，无风险利率高达10%以上，股市房市出现明显泡沫后深跌；1973年石油危机之后，进入增速换挡期下半场，采取中性偏紧的货币政策，进行产业结构合理化，1974-1990年GDP增速降至3.7%，“经济L型”，无风险利率大幅下降，转型成功后股市走出长牛慢牛。•——韩国“经济L型”时期的资本市场表现——•韩国1961-1996年间实现了36年年均8.8%的高速增长，创造了“汉江奇迹”。韩国增速换挡发生在1989-2003年间，资本市场表现为：1997年金融危机之前，处于增速换挡期的上半场，拒绝减速，刺激加杠杆，无风险利率高达14%，股债双熊；1997年金融危机之后，进入增速换挡期的下半场，金大中坚决推动四大部门结构改革，2001-2010年间GDP年均增速降一半至5%，“经济L型”，无风险利率大降至4%，股债双牛。•——中国台湾“经济L型”时期的资本市场表现——•中国台湾1951-1989年的39年间实现了年均8.8%的高速增长。增速换挡发生在1985-1993年间。经过蒋经国时代前瞻性的结构改革，台湾的增速换挡比较成功，平滑过渡，没有出现危机倒逼，股市在80年代中后期出现史无前例的大牛市。1990-2010年年均增长5.1%，经济L型，进入中速增长阶段。启示•德日韩台成功推动了结构性改革，“经济L型”之后经济增长依靠全要素生产率和创新驱动，产业结构升级，企业盈利能力大幅提升。经济增速下台阶，增长质量上台阶，普遍出现股市牛市，甚至长牛慢牛。在传统产业升级的同时，涌现了一批新兴主导产业群，新兴产业虽然推动GDP增长的能力较差，但企业盈利能力更强。新5%比旧8%好。•换句话说，中国经济是否转型成功，无异于赌国运。如果转型失败，钱还有用么？基金定投的技巧•一、种类选择•一般来说，定投首选指数型基金，因为它较少受到人为因素干扰，只是跟踪指数。是长期投资首选品种之一。•二、时间选择•定投的时间选择也很重要。据同花顺iFind数据分析，如果是按月定投，通常月中旬的基金净值会比较低；如果是按周定投的话，则选择周一或周五。•三、周期选择•数据同时显示，投资周期越长，亏损的可能性越小，定投投资超过10年，亏损的几率接近于零。”做好长期投资的准备“是一个合格的定投投资者需要具备的基本素养。•四、时期选择•没有什么投资是完美的。现在基金定投的大热毫无疑问和现在震荡不休的金融市场有关。对定投来说，不怕跌，也不怕低，最不怕的就是暴跌。仅以去年股灾为例，股指从顶峰5166暴跌至3500仅用了24天。对月定投用户来说，可能这狂风暴雨的过程都被他忽略了。•五、切入点选择•牛市不定投，熊市要播种，根据趋势变化做选择！•基金交易分左侧交易和右侧交易，定投是一个非常重要的左侧交易手段，而一次投资属于右侧投资。在牛市中，定投收益是低于一次投资的，此时相对于定投，加杠杆进行一次投资是更明智的选择；但在熊市中，定投由于逐渐在底部补仓，摊低了成本，等市场回暖，则收益可观。一般在一轮牛市或者熊市中，阶段性调整幅度小于20%，如果调整幅度超过这个临界值，则需要考虑行情是否发生了逆转。如果大概率判断市场走牛，则可以完全做右侧交易。•六、止盈选择•止盈不止损，不一定“天荒地老”，也可以见好就收！•如果从2005年1月1日开始定投，坚持不懈，至2016年3月1日，定投万得全A指数累积收益97.06%，年化收益约6.1%；但如果定投收益每次达到15%就赎回并滚动定投，则2005年以来共实现18次收益，“等价的”年化收益约为15.8%。•客官可以根据自己的风险收益偏好，设置止盈阈值，比如选取10%—15%，每次达到目标收益率，就进行赎回，这样能更快让收益“落袋为安”。•七、盘型选择•“40%准则”+“V型市”结构•什么市场最适合定投呢？答案是“V型市”。•在下跌的过程中定投，可以不断拿更低的成本获得更多的基金份额，当市场反弹上涨，实现低买高卖。尽管前期也可能会随着市场状况每况愈下，而随着时间的推移、份额的积累，当市场起底向上时，走上V字右轴，其转亏为盈的速度以及获取更高收益的可能性远大于一次性投入相同数额的成本的投资方式，便能实现“积跬步、至千里”的丰厚收益。••那么定投的黄金时点又是什么时候呢？•如果大盘从高点下跌40%左右，可以判断市场走熊，此时可以开始定投，因为40%的跌幅可以让前期积累的风险基本得到释放，这时入场是比较稳健的。如果市场继续下跌，空间也比较有限，可以收获更多更便宜的份额；如果从此开始上涨，那么你就是以最低的价格买到了迎面而来的高回报产品！•历史数据显示，如果在2008年市场从6124点大跌约40%（上证指数3626点）时开始，每月对上证指数进行定投，两年后，即使上证指数自身仍亏损16.66%，但对上证指数的定投收益却高达14.28%。历史虽然不会重演，但可以借鉴！•八、基本面选择•不投债基投股基，选好板块很重要•定投最显著也最根本的优势是平摊投资成本，降低风险。但是实现这个优势的前提是，选择的投资品种本身必须是一个高弹性的品种，最典型的就是权益类基金（如股票型、混合型、指数型基金等）。而像货币基金和债券基金，它们的净值曲线几乎是平着向上的，定投根本无法显著降低投资成本，也就失去了定投的意义。微笑曲线—无据市场下跌的奇妙曲线让我们来回顾一下之前的剧情2001-2004第二次微笑2004-2007第三次微笑2007-2009第四次微笑2009-2015今天您笑了么？会买的是徒弟，会卖的才是师傅！•基金定投什么时候赎回比较好？•一直都说基金定投是懒人投资的好方法，那每个月这么买买买，看到本金和收益不停地累计，什么时候才是抛掉的好时机呢？•俗话说的好，落袋为安，凡是没有抛掉的都只是账面盈余，并不是实际收益哦！止盈•投资收益还是以最终实际收到的本金和收益为准，没有抛掉的，都不是你的。•举个栗子，这是一只“成长型”基金的历史业绩，•如果从2009年开始投资这支基金，回报最高的应当是在2015年，但是，你在2013年的时候，并不会知道2015年的收益处于最高点，预测市场这种事情，呵呵，不如等发明了时光机再来做。•那2013年是不是这支基金赎回的好时机呢？•是！•这里引入一个概念——止盈：止盈的概念在见好就收，不要盈到最高点。投资市场，切忌贪心。•什么样的止盈点才是合理的呢？•可以参考基金的历史业绩，比如你设定你的止盈点为25%，那赚到这个点了，可以考虑把基金抛掉，收益落袋为安。•有人做过一项对比，固定时间段内，投资不赎回和止盈点赎回再投资两者的收益相较差距会有多大，居然会有差到40%左右，可见止盈点的赎回方式更加合理。继续看下面的栗子：•2008年开始到2015年，两组收益相比，很明显B组更好，采取的就是20%收益作为止盈点的策略，到手的收益让人更加有安全感哟~•另外，市场有其运行的规律，没有不到尽头的上涨，也没有不到底的下跌，无论是定投还是一般价值投资者，只要静待时机，就可以等到适合“收割”的时机。•根据以往分析，当市场处于20倍市盈率以下时，买入。35-45倍市盈率时，卖出。•祝愿大家都能真正地实现梦寐以求的“低买高卖”：耐心等待价值低估的时候（一般也对应市场的低位区域），买入后不折腾，依旧是耐心等待估值泡沫的时候（也就对应市场的高位），并在疯狂中了结。所谓“在熊市中买资产，牛市中套现”。最后基金定投的七大误区只能按月定投目前不仅有月定投，很多基金公司都已开放周、双周、每季等定投漏存、误存后定投协议失效目前很多基金公司和银行都会有补扣的措施，且一般设定三期以上扣款失败，才默认终止定投协议。定投只能长期投资定投的确需要注重长期投资，但是同时根据自身情况，设计止盈止损点，在控制风险的前提下，追求更大回报，也同样重要。赎回后定投协议自动终止赎回所定投的基金，不代表定投的终止，如果不准备继续定投计划，一定要记住终止定投协议哦！任何基金都适合定投定投虽能平均成本，控制风险，但也不是所有的基金都适合。债券型基金收益一般较稳定，定投和一次性投资效果差距不是太大，而股票型基金波动较大，更适合用定投来均衡成本和风险。扣款日可以是任一天定投虽采用每月固定日扣款，但因为有的月份只有28天，所以为保证全年在固定时间扣款，扣款日只能是每月1-28日；另外，扣款日如遇节假日将自动顺延，如，约定扣款日7月8日，但如果次月8日为周日，则扣款日自动顺延至9日。定投金额可以直接变更按规定，签订定期定额投资协议后，约定投资期内不能直接修改定投金额，如想变更只能到代理网点先办理“撤消定期定额申购”手续，然后重新签订《定期定额申购申请书》后方可变更。现在各银行的网上银行业务可以随时方便的修改投资金额和扣款时间。