2020年中国K12在线教育行业报告

2020年中国K12在线教育行业报告Fastdata极数2020年中国K12在线教育行业报告Foreword前言教育者，非为已往，非为现在，而专为将来。教育者，养成人格之事业也。使仅仅灌注知识、练习技能之作用，而不贯之以理想，则是机械之教育，非所以施于人类也。知教育者，与其守成法，毋宁尚自然；与其求划一，毋宁展个性。美育者，应用美学之理论于教育，以陶养感情为目的者也。——蔡元培Fastdata极数数据说明•移动端数据：通过SDK的形式获取用户移动端APP使用数据。包括但不限于频次、时长、浏览路径、订单、移动支付等维度数据的收集，上报、存储及统计分析。•PC端数据：针对特定类型平台进行不同维度及口径的数据抓取、数据结构化处理、存储及统计分析。•宏观数据：来源渠道主要包括Wind、choice、彭博、各国相关统计机构、国际组织、第三方数据机构等。•统计周期：报告重点数据截止日期为2020年10月31日。•研究对象：本报告着重研究K12在线教育行业，不包含早教、职业教育、K12线下教育、教育信息化等数据。•免责声明：本报告基于独立、客观、实事求是的分析研究，但不对任何机构及个人，构成投资及其他决策建议，不分享相关收益，也不承担相关责任。目录Fastdata极数内容摘要5•2020年1-10月，K12在线教育累计融资近330亿元•2020年10月，K12在线教育月活用户达2.02亿•用户线上学习习惯不断加强，行业增长仍具空间1中国K12在线教育行业发展现状9•K12在线教育群雄争霸，百舸争流•好未来、跟谁学、猿辅导等平台竞争壁垒逐步建立•作业帮月活用户超九千万，用户规模稳居榜首2中国K12在线教育行业竞争格局17•一线城市K12在线教育用户付费意愿更强•女性为孩子教育投入了更多的时间与精力•低学历家长，对子女未来的投入也足够坚决3中国K12在线教育学生及家长画像32•近八成新增用户位于三线及以下城市,下沉市场至关重要•家长对兴趣教育更加重视，美术及舞蹈教育增长强劲•家长希望通过编程，帮助孩子建立与数字世界的联系4中国K12在线教育发展趋势42内容摘要活跃用户超两亿，K12在线教育增长强劲：受新冠疫情影响，2020年在线教育行业迎来爆发式增长，K12在线教育也直接受益于后疫情时代的增长红利，2020年10月K12在线教育活跃用户达2.02亿人，同比增长44.2%。我国3-18岁的适龄儿童与青少年达到了2.61亿人，K12教育目前用户群体巨大，行业用户规模仍然具备增长潜力。巨量资本投入，K12在线教育行业百舸争流：2020年1-10月，K12教育行业累计融资规模达到328.7亿元，超过去四年融资金额总和。2020年1-10月在线教育单笔融资金额达到8.7亿元，为2019年的7.3倍。其中，猿辅导G1、G2轮融资22亿美元，2020年累计融资33亿美元，估值155亿美元，成为最受资本追捧的K12在线教育独角兽。此外，作业帮、掌门1对1、2020年中国K12在线教育行业报告火花思维、编程猫等在2020年也获得了巨额融资。已上市K12教育企业也同样受到二级市场资本的疯狂追踪，好未来、跟谁学、新东方在线等企业市值屡创新高，好未来市值超400亿美元，成为最具价值的K12教育企业。头部平台竞争力显现，兴趣教育需求增长强劲：K12在线教育细分赛道包括学习工具、综合网校、1对1辅导、少儿英语、少儿编程、教教O2O、美术教育等，从综合实力来看，好未来、猿辅导、跟谁学、作业帮、新东方在线、掌门1对1、火花思维、爱学习、小盒科技等平台竞争力较强，品牌力及产品护城河逐步形成。除此之外，随着家长对孩子兴趣教育关注度的持续提升，K12兴趣教育领域涌现出一批颇具特色的企业，其中美术宝、编程猫、伴鱼、少年得到、凯叔讲故事等已经具备成为K12在线教育独角兽的潜力。Fastdata极数内容摘要三线及以下用户占比62.9%2020年前10月融资总额328.7亿元10月K12应用安装量4700万+下沉市场新增用户占比75.8%K12在线教育月活用户2亿+K12在线教育市场产值890亿元+2020年中国K12在线教育市场2020年中国K12在线教育行业报告1中国K12在线教育行业发展现状Fastdata极数1,0001,2001,4001,6001,8002,0001岁2岁3岁4岁5岁6岁7岁8岁9岁10岁11岁12岁13岁14岁15岁16岁17岁18岁截至2020年10月，中国3-18岁人口规模中国儿童及青少年人口规模单位：万2020年中国K12在线教育行业报告中国3-18岁适龄儿童及青少年人口达2.61亿K12在线教育目标用户规模巨大6-18岁人口总数：2.61亿2020年中国K12在线教育行业报告2020年K12在线教育市场规模近900亿元同比增长37.6%85.2117.1142.2196.7298.7443.2648.8892.502004006008001,0002013年2014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年EK12在线教育市场产值（亿元）2020年中国K12在线教育行业报告2020年1-10月，教育行业风险资本超四成投向K12教育2010年2012年2014年2016年2018年2020年1-10月主要教育细分领域融资金额占比（%）K12教育教育信息化职业教育儿童早教其他42.3%19.8%18.2%2020年中国K12在线教育行业报告2020年前10月，K12在线教育融资近330亿超过去四年融资金额总和2.88.01.45.720.265.234.882.5120.177.3328.70501001502002503003502010年2012年2014年2016年2018年2020年1-10月K12在线教育行业融资金额（亿元）2020年中国K12在线教育行业报告平均单笔融资金额大幅飙升，达8.7亿元资本大举押注具备IPO潜力的成熟项目0.61.20.20.30.30.50.30.81.11.28.702468102010年2012年2014年2016年2018年2020年K12在线教育单笔融资金额（亿元）2020年中国K12在线教育行业报告2020年10月，K12在线教育月活用户达2.02亿同比增长44.2%1.401.481.481.262.132.291.991.881.791.751.681.982.020.000.501.001.502.002.502019年10月-2020年10月中国K12在线教育月活用户规模K12在线教育月活用户规模单位：亿2020年中国K12在线教育行业报告K12在线教育应用安装覆盖率快速提升互联网成为教育普惠的重要助手35.8%52.0%65.7%93.1%0%20%40%60%80%100%2017年10月2018年10月2019年10月2020年10月K12在线教育应用安装覆盖率注：此安装覆盖率为适龄人口安装覆盖率，非全局安装覆盖率Fastdata极数2020年中国K12在线教育行业报告53.5%41.7%40.3%47.6%6.2%10.7%0%15%30%45%60%2019年10月2020年10月用户K12在线教育APP安装数量分布（%）1款2款3款及以上用户线上学习习惯不断加强超一半用户安装不少于两款K12教育应用注：首先筛选出安装了K12在线教育APP的用户，然后再统计安装1款、2款、3款及以上用户分别占比。2020年中国K12在线教育行业报告2中国K12在线教育竞争格局Fastdata极数2020年中国K12在线教育行业报告K12在线教育细分赛道众多竞争格局呈现群雄争霸，加速整合态势K12教育工具类应用1对1辅导综合网校家长/老师平台少儿英语少儿编程家教及其他兴趣教育K12在线教育信息化平台K12在线教育细分赛道2020年中国K12在线教育行业报告442.8148.538.633.511.56.66.56.46.35.90200400600好未来跟谁学新东方在线有道思考乐教育朴新教育昂立教育精锐教育全通教育无忧英语部分K12在线教育上市企业市值（亿美元）多家业务涉及K12在线教育企业已上市好未来市值超400亿美元，排名榜首Fastdata极数2020年中国K12在线教育行业报告好未来年营收超200亿元遥遥领先跟谁学、无忧英语及新东方在线215.349.115.20501001502002502012年2013年2014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年前三季度五家典型上市K12在线教育企业营业收入（亿元）好未来跟谁学无忧英语新东方在线一起作业注：1.数据采用实时汇率进行转化，与历史人民币计数据会有细微差异2.一起作业即将上市，所以将其放在K12在线教育上市企业中呈现2020年中国K12在线教育行业报告线下课程与线上学习并重好未来K12在线教育领域竞争优势明显0.40.40.61.01.63.47.622.743.0010203040502011年2012年2013年2014年2015年2016年2017年2018年2019年好未来K12在线教育服务营业收入（亿元）Fastdata极数2020年中国K12在线教育行业报告2020年前三季度，K12课程营收达42.6亿元跟谁学已成为K12教育领域头部平台之一0.22.917.142.6010203040502017年2018年2019年2020年前三季度跟谁学K12课程营业收入（亿元）2020年中国K12在线教育行业报告37.518.69.48.34.44.43.9010203040猿题库作业帮掌门1对1VIPKID火花思维一起作业编程猫K12教育独角兽企业融资金额（亿元）除上市企业外，资本大举押注K12教育独角兽猿辅导累计融资近40亿美元，一骑绝尘•猿辅导E轮融资10美元2020年3月2020年9月2020年9月2020年10月2020年10月2020年6月•编程猫融资13亿元2020年K12在线教育重大融资事件•作业帮融资7.5亿美元•火花思维E轮累计融资2.5亿美元•掌门1对1融资4亿美元•猿辅导融资22亿美元2020年中国K12在线教育行业报告猿辅导估值达155亿美元，排名榜首作业帮、VIPKID、掌门1对1估值排名紧随其后155.071.640.739.515.810.910.59.98.9猿辅导作业帮VIPKID掌门1对1火花思维松鼠AI小盒科技爱学习豌豆思维K12在线教育独角兽估值部分未上市头部K12在线教育企业估值单位：亿美元2020年中国K12在线教育行业报告K12在线教育获客，受学生假期影响显著2020年10月，K12教育APP月安装量近五千万54594045425834153115505847662020年4月2020年6月2020年8月2020年10月K12在线教APP月新安装量（万）注：在统计过程中我们舍弃了被反作弊系统判定为应用市场打榜的下载量，由于判定逻辑较为复杂，这里不做赘述。2020年中国K12在线教育行业报告K12教育APP安装当日用户留存较高持续提供优质内容成为长期留住用户的关键37.1%46.8%52.9%55.9%60.6%0%15%30%45%60%75%当日次日7日14日30日用户新安装K12在线教育APP卸载率（%）Fastdata极数1,207627423228206作业帮小猿搜题一起作业学生猿辅导小盒家长月下载安装量排名2020年10月，主要K12在线教育APP用户下载安装量排名单位：万2020年中国K12在线教育行业报告作业帮与小猿搜题用户拉新能力排名TOP22020年中国K12在线教育行业报告作业帮月活用户超九千万，用户规模稳居榜首一起作业学生及小猿搜题分列二三位9,1465,3824,9402,6961,768697552439385331作业帮一起作业学生小猿搜题快对作业小盒家长猿辅导洋葱学院猿题库学而思网校学霸君中国K12在线教育平台月活用户规模（万）2020年中国K12在线教育行业报告好未来旗下K12在线教育平台不断丰富学而思