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业内专家表示，在资本市场推进注册制改革的大背景下，投资者保护的有效程度将对改革的落地效果产生重要影响。稽查执法作为事后监管的主要手段，已经成为依法治市最直观、最有力的保障，也是增强市场监管威慑力和公信力最直接、最有效的手段。因此，强化稽查执法工作，也成为2015年监管部门重要工作的重点内容。“让市场的归市场，让监管的归监管”。1月19日A股市场历史罕见的暴跌行情，让长期关注市场发展的各方人士发出了这样的呼声。在当前经济进入新常态，资本市场创新发展迎来历史机遇，注册制改革全面推进的背景下，监管部门应切实履行监管职能。而严厉打击各种违法违规行为，保护广大投资者合法权益，维护市场“三公”原则，显得更为重要。在日前刚刚结束的2015年全国证券期货监管工作会议上，证监会主席肖钢在讲话中单辟章节详谈进一步加强投资者保护的要求，从制度建设、投诉处理、纠纷解决、督促评价、统筹协调等数个方面对2015年的投资者保护工作作出了系统性的部署。投资者保护程度直接影响注册制效果“保护投资者合法权益，是资本市场健康运行的内在要求，是维护社会公平正义和关系亿万人民群众切身利益的大事，也是改革创新和促进监管转型的重要保障。”肖钢说。2013年，肖钢就提出，证监会在市场化职能改革中要扮演“小拇指”的作用，把证监会职能切实转到维护市场的公开、公平、公正，维护投资者特别是中小投资者的合法权益上来。应该说，目前证监会已经把投资者保护开始渗入监管工作的各环节与全过程，如健全利润分配披露制度，落实上市公司现金分红监管指引，在证券期货执法领域设立和解金。但不可否认的是，随着投资者保护工作的不断深入，也陆续反映出一些问题，如部分制度的配套细则有待健全，相关要求尚未落地；投资者保护与日常监管衔接不够，存在脱节现象；纠纷解决与赔偿救济刚刚起步，离投资者要求还有差距；投资者保护统筹不足，资源利用不够合理。业内专家表示，在资本市场推进注册制改革的大背景下，投资者保护的有效程度将对改革的落地效果产生重要影响，多样化的投资者权益保护机制，一方面可从体制机制层面，将维护投资者特别是中小投资者权益进一步做实；另一方面也可为市场重要改革得以顺利推进夯实基础。在谈到加强投资者制度建设时，肖钢要求，2015年要尽快出台投资者适当性管理办法、优化上市公司再融资和重大资产重组中投资回报机制的指导意见以及保障行权等专项文件，做好投资者保护有效性评估，将投保要求全面嵌入各项业务制度设计中，实现投资者保护工作与各项监管业务的无缝对接。以稽查执法为核心强化震慑力和警示效应2013年8月，证监会发布《关于进一步加强稽查执法工作的意见》，将稽查执法明确定位为一项主要业务与核心工作。据统计，2014年，证监会机关和派出机构共受理线索678件，同比增长11%；新增立案调查205件，同比增长8%；移送公安机关74件，是前5年平均数的2.3倍；审结案件163件，收缴罚没款7.04亿元，对31人实施市场禁入。总的来看，稽查执法作为事后监管的主要手段，在维护市场“三公”和平稳健康运行、保护投资者合法权益方面发挥了重要作用，已经成为依法治市最直观、最有力的保障，也是增强市场监管威慑力和公信力最直接、最有效的手段。但同时，资本市场违法违规案件仍然易发多发，新型案件增多、违法手段交叉、案情隐蔽复杂、涉案金额巨大、形势依然严峻，这些都对进一步加强稽查执法工作提出了更高要求。因此，强化稽查执法工作，也成为2015年监管部门重要工作的重点内容。在部署2015年稽查执法的具体工作时，肖钢指出：一是健全稽查执法规则体系，完善调查取证、处罚认定标准，明确证据规则和法律适用基本原则，切实解决执法标准不明确、要求不统一、程序不规范的问题。建立常态化的以稽查执法为导向的各类专项检查制度，提高发现问题和线索的能力。二是深化行政处罚工作机制改革，提高案件审理效率。。对重大疑难案件要进一步健全会商机制。全面实施五人主审合议制，加快充实专职审理委员力量，建立兼职审理委员制度，探索巡回审理工作机制。三是研究建立针对不同案件的“先行后刑”、“行刑同步”等处理模式，实现行政责任与刑事追责并行推进，充分发挥行政执法及时高效的特点和优势。依照行政公开的基本原则，探索阶段性披露案件查处信息，将执法震慑力和案件警示效应及时传导至市场，更大程度发挥案件查处的综合效应。投资者权益保护系列举措有望今年落地应该说，我国的资本市场监管中，投资者权益保护已经成为重中之重，但是直到目前，如何将投资者保护落到实处，依然困难重重。可喜的是。随着证监会监管转型的不断推进，一系列建立健全投资者权益保护机制有望在今年落地。据了解，监管部门将出台投资者投诉处理办法，建立投诉备案管理制度，继续完善投诉处理协作机制；推动加快建立全国性调解组织，推进行政和解试点工作；同时，将对证券期货市场投资者保护状况进行评估评价，开展投资者调查和权益监测，形成多元化的投资者权益受损预警机制。“把投诉处理结果作为投资者保护工作的一个切入口，渗透到监管工作的各方面、各环节。”肖钢表示，证监会将制定投资者投诉处理管理办法，建立投诉备案制度，完善投资者诉求处理协调机制。制定证券期货纠纷调解指导意见，指导投资者服务中心加快建立全国性调解组织，鼓励派出机构指导辖区行业自律组织设立调解中心，扩大调解覆盖面。完善投资者保护基金赔付、行政和解基金赔付和专项补偿基金赔付的多层次投资者赔付体系，推动有关责任主体现行赔付工作进一步制度化。督促评价是投资者保护工作的重要抓手。要对证券期货市场投资者保护状况进行评估评价，督促有关单位、部门和市场经营主体开展相关工作。建立投资者权益保障检查制度。开展投资者调查和权益监测，形成多元化的投资者权益受损预警机制。同时还要完善上市公司投资者利益补偿机制以及相关工作标准和流程，推动有关责任主体先行赔付工作进一步制度化、规范化和常态化。责任编辑：zde玻璃钢格栅完！转载请注明出处，谢谢！