第四讲个人财务管理和现金规划

第四讲个人财务管理和现金规划本章主要内容•任务四：进行个人财务管理•任务五：编制现金规划小思考：我们应该如何管住自己的荷包？小思考：平时消费中，你有索取发票的习惯吗？1.个人财务记录的意义•精确、详细的记录可以帮助我们：•（1）保证日常事务顺利完成。如按时偿还按揭贷款，按时偿付信用卡透支金额，及时缴纳各种日常费用。•（2）及时了解财务状况。如及时掌握日常收支情况，日常消费是否超支，是否有冲动消费行为，这样有利于控制财务，有效改变非理性的消费行为，同时也方便随时进行财务决策。•（3）为日后的各种财务活动提供基础信息。类别相关的文件个人基本信息身份证、学历学位证、户口簿、结婚证、出生证明、社会保险文件等个人职业信息工作证、工作成果、工作奖励证书、劳动合同等个人资产信息购房合同、房产证、契税完税证明、机动车登记证书、机动车行驶证、车辆购置税完税证明、股东卡、银行卡、保险单证等个人收入信息工资单、收入证明、红利记录、利息计算单、债息入账单等个人消费信息信用卡对账单、收据、购物发票、保修卡、缴费发票、保费支出等个人资金管理信息个人财务报表、个人预算、养老计划信息、退休账户结算单、遗嘱、财产公证书等1-1.个人/家庭需要保留的文件资料2.个人财务记录的内容财务记录收支情况资产负债状况社会保障信息风险管理信息遗产管理信息其他财务信息非财务记录年龄社会地位投资偏好健康状况风险承受能力价值观3.个人财务记录的保存文本方式电子方式原理和方法与企业财务管理类似个人与家庭财务管理的独特性需要从实际应用出发管理原则和方法适当简化一、个人与家庭财务管理的特点与原则4.2.4个人财务报表1、个人与家庭财务管理的特点信息不必对外公开，仅供家庭成员使用不受国家会计制度和会计准则约束资产负债表和损益表不要求严格对应采用收付实现制，而非权责发生制不必计列折旧不进行费用支出的资本化不计提资产减值准备2、个人与家庭财务管理的基本原则借贷相等原则收付实现制原则流量与存量相对应原则成本价值与市场价值双重度量原则二、个人与家庭财务报表的编制（一）资产负债表（二）现金流量表说明：个人和家庭一般采用收付实现制，假设交易与现款收付同时发生，所以损益表也就是现金流量表。（一）家庭资产负债表•个人/家庭资产负债表反映的是某一时点个人/家庭的财务状况，即这个时点个人/家庭拥有和控制的资产、负债和净资产。•净资产反映的是某个时点上个人/家庭拥有的净财富。•资产、负债、净资产的关系如下：净资产=资产-负债1、家庭资产负债表的格式年月日单位：元资产金额负债金额现金及活期存款信用卡贷款余额定期存款消费贷款余额股票汽车贷款余额基金住房贷款余额房地产投资其他汽车及家电自用房地产…资产总计(1)负债总计(2)净资产(1)-(2)2、家庭资产负债表的内容家庭资产家庭所拥有的能以货币计量的财产、债权和其他权利。注：1、不能估值的不算资产2、家庭资产应是合法的、应从合法渠道获得。投资资产自用资产奢侈资产是能够带来收益的资产，例如银行存款、国债、股票。财务资产是理财中最重要的资产。追求收益是个人/家庭每天生活要使用的资产，包括自用住宅、汽车、家具、家电、衣物等等。它们不会产生收入。也是个人/家庭使用的，但不是家庭日常生活必需的。这一类资产的界定取决于这个家庭认为哪些资产是必需的。2.1家庭资产的分类流动负债•（一个月内）信用卡透支、应付租金等长期负债•住房贷款、消费贷款2.2.家庭负债的分类住房抵押贷款汽车消费贷款信用卡贷款家庭常见的负债保单质押贷款其他消费贷款小思考：家庭为什么要负债？小提示：是为了贷款投资或贷款消费投资资产的计价负债的计价奢侈资产的计价自用资产的计价按照除房子、汽车以外的其他使用财产的价值确定方法计量。按所欠金额的当前价值确定。变现的价值，一般扣除税费。房子和汽车变现价值，扣除税费；其他使用资产按重置成本或变现价值确定价值。3、个人资产负债价值计量注：1、投资资产的利息收益作为当年的收入；2、保单：费用型保单：不计入收入型保单：计入，现金价值3、住房：买价，最近估价汽车：重置成本-损耗其他自用资产：重置成本当算出售的自用资产：重置成本-处置的费用珠宝等奢侈资产：市价-处置的费用个人资产价值计量个人负债的价值计量注：个人负债必须根据所欠金额的当前价值来计量。利息不算入负债的总额中，仅考虑尚未偿还的贷款本金。各项资产负债的计价方式历史价值：也即成本价格，按最初购买的价格计算市场价值：按市场交易的公允价格计算，用于确定交易活跃资产的价值重置价值：在新条件下，重新购买这一资产的价格3、个人资产负债价值计量案例分析马先生与董女士均为外企职员，家中有一个8岁男孩，马先生每月税前收入18000元，董女士每月税前收入16000元。2001年夫妇俩购买了一套总价为90万元的复式住宅，其中贷款60万20年还清。夫妇俩在股市的投资约为70万（现值）。银行存款25万元左右;每月用于补贴双方父母约为2000元；家庭日常开销在3000元左右，孩子教育费用1年约1万元左右。为提高生活情趣，马先生有每年举家外出旅行的习惯，约12000元左右。请编制资产负债表。资产金额负债金额现金与现金等价物住房贷款270,000活期存款250,000其他负债0现金与现金等价物小计250,000负债总计270,000其他金融资产700,000个人实物资产900,000资产总计1,850,000净资产1,580,000客户资产负债表（2012年9月8日）资产负债比率分析净资产比率分析资产应急能力分析家庭资产负债表的财务分析1、资产负债比率=总负债TL总资产TA总资产负债比率++=++ILCLTAILCLTATA个人使用资产贷款额投资负债消费负债总资产个人使用资产贷款额投资负债消费负债总资产总资产总资产=++ILIACLIATATA个人使用资产贷款额个人使用资产市值个人使用资产市值总资产投资负债金融资产消费负债金融资产总资产总资产金融资产权数消费负债率融资比率总资产负债比率，大于1表示财务上已经破产，该比率应控制在0.5以下。净资产比率（清偿比率）该比率应控制在0.5以上。=净资产总资产2、净资产比率3、资产应急能力分析以应对失业或失能导致的工作收入中断，以及应对紧急医疗或意外灾变所导致的超支费用。=存款、可变现资产或净资产失业保障月数月固定支出+-=5~10+可变现资产保险理赔金现有负债意外或灾变承受能力年生活费房屋重建装潢成本失业保障通常要求3~6个月的固定支出水平，意外或灾变承受能力一般要求大于1。（二）家庭损益表（现金流量表）现金流量表是一段时期的流量记录，反映怎样从过去的财务状况变成现在的财务状况。家庭损益表（现金流量表）收入金额支出金额工薪收入消费支出利息、股息、红利收入衣食住行财产租赁收入教育财产转让收入文化娱乐医疗交际债务利息偿付支出保费支出收入合计其他支出结余支出合计年月日单位：(元)1、家庭收入的来源收入整个家庭剔除所有税款和费用后的可自由支配的纯所得。工薪收入：人力资本创造的收入，如：工资、薪金、奖金、年终加薪、劳动分红、津贴、补贴等投资收入/理财收入：已有资产衍生出的收入，如：利息、股利、房租、资本利得、资产增值等经营收入：自有产业的净收益，如生意、佣金等；其他：稿酬、彩票中奖、子女给付的赡养费等。其中，随着年龄的增长，理财收入占比应逐步提高。支出消费支出：衣食住行、教育、娱乐、医疗、保障型保险支出，一般不计提折旧、不摊销费用投资支出：投资导致的费用支出，如：债务利息偿付支出、投资手续费奢侈消费支出：休闲、旅游等可自行决定的开支。资产负债调整支出形成资产或减少债务，如：投资现金流出、偿还债务、投资型保险支出注意：资产负债调整支出，不反映在损益表上，直接反映在资产负债表上盈余/赤字盈余/赤字=收入-支出2、支出项目3、损益表编制应注意的要点I.区别对待资本损益已实现的资本利得（股票已卖出）：计入损益表。未实现资本利得（股票未卖出）：按历史成本计价，资产增值不计入资产负债表，未实现收益不计入损益。若卖出股票5万元，则：借：银行存款80000贷：股票50000投资收益30000II.贷款本息偿付处理期房的预付款是资产科目月供应区分本金与利息例：对偿还住房贷款的账务处理利息计入损益表中的“债务利息支出”项目借：财务费用——房贷利息贷：银行存款本金计入资产负债表，作为负债的冲减项目（资产负债调整）。借：长期负债——住房贷款贷：银行存款3、损益表编制应注意的要点III.保险费用支出的处理无储蓄性质的保险：保费支出直接列入保险支出项目（财产险、健康险）借：保险支出贷；银行存款储蓄性质的保险：“保单现金价值”，计入金融资产项目；“实缴保费”减去“保单现金价值”，计入保险支出项目。借：金融资产——保单现金价值7000保险支出3000贷：银行存款100003、损益表编制应注意的要点IV.大额支出特殊处理住房和汽车购买，不计入当期损益表借：个人资产——住房1000000贷：银行存款1000000V.根据需要选定编制日3、损益表编制应注意的要点案例分析吴先生是一名作家，今年40岁，每月薪金6000元，稿酬收入约1000元，其他劳务收入500元，其妻张女士今年38岁，某高校教师，每月薪金收入5000元，各项补助1800元和其他劳务收入200元。孩子15岁，上初中二年级。现住房80平方米，首付20%，按揭贷款20万购买的，目前每月需要偿还2000元按揭贷款。另有一处34平方米的小套房用于出租，首付10万，按揭贷款10万购买的，目前每月需要偿还1000元按揭贷款。每月租金收入800元左右。现有定期存款200000元，活期储蓄50000元，现金20000元，每月利息收入400元左右。吴先生家庭每月衣食开支2000元，养车费用1500元，通信费300元，购买图书和上网费用400元。去年吴太太购买5年期，单利计息，到期一次性还本付息国债10000元，年利率4.5%。同时，吴先生为夫妻两人投保了意外伤害保险和医疗保险，每月保险费用240元。吴先生家庭损益表收入支出项目金额项目金额1、工薪收入薪金收入补助收入128001100018001、日常支出衣食支出住房按揭贷款支出交通和通信费用购书及上网费用62002000200018004002、财产经营收入利息租金12004008002、投资性支出投资购房按揭贷款支出100010003、劳务收入稿费收入其他劳务收入170010007003、保障性支出保险费用240240收入合计15700支出合计7440收支盈余=收入合计-支出合计=15700-7440=8260（1）收入大于支出当收入大于支出的时候，有结余的资金可以用来投资，只要投资得当，随着投资的不断增加，当投资收入超过消费支出时，就会获得财务自由。（2）收支相抵假设家庭初期就有一定的投资，则投资收入曲线上升完全依赖于投资效益，只要投资是盈利的，投资曲线就会不断上扬，但要达到财务自由还需要很长时间。如果没有初始投资，那么这种消费模式永远不可能达到财务自由。（3）支出大于收入“月光族”就属于这种消费模式。由于消费支出一直大于工薪类收入，不得不用家庭原有的财富积累填补缺口，如果这种情况持续下去，随着时间的推移，家庭原有财富必将耗尽，家庭必将陷入财务危机。投资收益不断下降，直到为零。4、家庭消费模式和财务自由小思考：你的消费模式是“收大于支”吗？你离财务自由有多远？1.支出比率、消费率三、损益表的财务分析通常，边际消费率出于30%~60%之间，并随着收入的增加而呈递减的趋势。收入水平越高，消费率越低，财务自由度越高。+===+当期总支出消费支出理财支出支出比率消费率财务负担率当期总收入总收入理想的财务负担率不应超过30%利息支出、投资的交易费用、顾问费用支出占总收入的比率不应超过20%保障型寿险、产险保费支出占总收入的比率不应超过10%。阿明去年的收入为130万元，生活支出60万元，利息支出10万元，本金还款20万元，保障型保费支出10