第十二章商业银行绩效管理

学习目标：认识商业银行财务报表设计商业银行绩效评价指标体系进行银行绩效评价第十二章商业银行财务报表和绩效评价第一节商业银行财务报表资产负债表银行损益表现金流量表一、资产负债表编报原理资产项目负债项目所有者权益项目（一）资产项目1.现金资产：四种形式2.二级准备：主要是短期有价证券、同业拆出款项等。收益性、流动性介于贷款资产和现金资产之间，主要目的是必要时出售这类资产获取流动性。3.证券投资：主要的盈利性资产，有时占资产总额的20%以上，分为短期投资和长期投资两部分。资产负债表上主要以成本计价，市价在附注中披露。4.贷款：最主要的盈利性资产。在资产负债表上，银行贷款以总值、净值两种方式表达。抵减项目主要是贷款损失准备金。5.固定资产：银行房产、设备的净值，所占比重较低，属于非盈利资产。6.其他资产流动资产主要由现金、存放中央银行、存放同业、短期拆放同业款、短期贷款与短期投资等构成。长期资产主要由中长期贷款、长期投资、固定资产以及其他长期资产等项目为。另一种分类（二）负债项目存款：是商业银行最主要的负债，包括活期存款、定期存款、货币市场存款、储蓄存款借款：也是商业银行的重要资金来源，包括短期借款和长期借款。请列举方式？流动负债长期负债另一种分类（三）所在者权益1.普通股2.优先股3.资本公积4.盈余公积5.资本性票据和债券6.一般准备7.未分配利润等二、银行损益表（利润表）营业收入：利息收入、手续费收入、其他收入。营业支出：利息支出，薪金与福利支出、资产使用费、其他营业费用。利润：税前总利润；税后净利润。三、现金流量表（资金来源与运用表）它能反映银行在一个经营期内现金流入流出情况，有助于投资者和经营者判断银行的经营状况。为什么要有现金流量表？资产负债表是一张存量报表，不能提示财务善变动的原因；利润表虽然是动态报表，但它着眼于银行的盈利情况，不能反映资金运动的全貌，也不能揭示银行财务变动的原因。所以在资产负债表和损益表之外必须编制现金流量表，以弥补前两者的不足，将利润同资产、负债、所有者权益的变动结合起来，并揭示银行财务状况变动的原因。（一）现金流量表的编报原理现金来源增加＝现金运用增加资产负债表的编报原理？资产总额＝负债总额+所有者权益总额损益表的编报原理？收入-费用＝利润（二）现金流量表的主要内容1.现金来源①营业所得现金：由净利润扣除应计收入，再加上非付现费用构成。②资产减少所得现金：指减少非现金资产所得现金，一般情况下，银行贷款等非现金资产减少较大，相应增加的现金较多。③增加负债、增发股本所得现金：这部分指从外部增加的现金，其中，客户以现金形式存入银行增加负债是银行增加的主要来源之一。2.现金运用①支付现金股利②支付现金增加资产J：银行为增加有形资产与各种金融债权而导致的现金流出。一般情况下，银行为增加贷款资产而导致的现金流出较大。③支付现金减少债务：债务的还本付息是银行现金的净流出，因而构成银行现金运用的一个基本项目。思考？商业银行的经营活动有哪些？存款、贷款、同业资金往来、中间业务、日常经营支出等。商业银行的投资活动有哪些？商业银行的融资活动有哪些？拓展内容：商业银行的表外业务分析表外业务对银行经营业绩的正面影响表外业务对银行经营业绩的负面影响表外业务对银行经营业绩的正面影响1.商业银行通过各类表外业务，获得了大量手续费和佣金收入，开拓了新的收入来源，削弱了利息收入波动带来的不利影响；2.商业银行通过资产证券化、贷款出售等业务，使资金运用产生相应新的资金来源；商业银行还通过票据发行便利、开具备用信用证等业务，利用自身信誉优势，在力争不动自身资金的情况下，满足了客户的资金需求。因此，开展表外业务支持了银行信用规模的扩大，弥补了银行资金供求缺口。3.开展表外业务不需上缴法定存款准备金，从程序上避开了银行资本充足率的要求，较少接受监管部门的管理，因而降低了银行规避管制的成本。4.增强了银行资产的流动性。5.改善了银行收益与风险的组合。多种衍生金融工具，设计初衷就是为帮助银行锁定成本和收益，进行套期保值，一般而言，各种衍生金融工具领队于相应的基础资产，银行利用这些衍生工具可将其基础资产所承受的风险重新组合、转移出去。表外业务对银行经营业绩的负面影响表外业务加在了银行经营中的风险控制和监管难度表外业务本身也带有一定风险第二节商业银行绩效评价指标体系盈利性指标流动性比率指标风险指标安全性与清偿力指标经营效率一、盈利性指标1.资本收益率（权益收益率、股本收益率、净资产收益率、净值收益率等）2.资产（净）收益率3.银行利润率（税后净利润/总收入）4.银行利差率：（利息收入-利息支出）/盈利资产5.非利息净收入率：（非利息收入-非利息支出）/资产总额6.上市公司盈利水平分析（每股盈余、每股股利、市盈率）是商业银行运用资金赚取收益同时控制成本费用支出的能力。二、流动性指标1.现金资产比率2.短期可销售证券（国库券）持有比率3.证券持有比率4.贷款资产比率5.易变负债比率6.流动比率7.预期现金流量比率8.流动性比例9.核心负债比例10.流动性缺口率流动性在任何企业经营中都是盈利性和安全性之间的平衡杠杆。流动性指标反映了银行的流动性供给和各种实际的或潜在的流动性需求之间的关系，流动性指标在设计时综合考虑了银行资产和负债两方面的情况。三、风险指标1.利率风险2.信用风险3.流动性风险4.操作性风险风险是预期收入的不确定性，这种不确定性会降低银行的价值。商业银行面临复杂多变的经营环境，收益水平受多种因素的干扰，风险指标将这些因素分类，并定量反映了商业银行面临的风险程度和抗风险能力。利率风险1.利率风险缺口2.利率敏感比例（在资产负债管理一章内容）信用风险1.贷款净损失/贷款余额2.贷款损失准备/贷款损失净值3.贷款损失保障倍数＝（贷款损失准备+利润总额）/贷款损失净值4.不良资产率＝不良资产/资产总额还有不良贷款率一个二级指标5.单一集团客户授信集中度＝最大一家集团客户授信总额/资本净额（还有单一客户贷款集中度一个二级指标）6.全部关联度＝全部关联授信/资本净额四、安全性与清偿力指标体系1.净值/资产总额2.净值/风险资产总额3.资本充足率指标4.现金股利/利润银行清偿力是指银行运用其全部资产偿付债务的能力，反映了银行债权人所受保障的程度，清偿力充足与否极大地影响银行的信誉。从恒等式“净值＝资产-负债”来看，银行清偿力不足或者资产抵债的直接原因是资产损失过大，致使净值小于零，负债不能得到完全保障。但清偿力不足的根本原因是资本金不足，未能与资产规模相匹配，因而传统的清偿力指标主要着眼于资本充足情况。五、经营效率分析1.资产使用率2.财务杠杆比率第三节商业银行绩效评价方法比率分析法同行比较分析法趋势分析法综合分析法一、比率分析法比率分析法以银行绩效指标体系为核心，从盈利能力、流动性、风险性、清偿力及安全性等四个方面对银行经营业绩分别做评价，最后得出分析结论。二、同行比较分析法是根据银行绩效评价的总体要求，选取同行业中的赶超对象或同业平均水平为样本，将本行业务经营中各项财务指标与之进行横向比较，从而发现自己与同行在某些方面的差距与不足，进而肯定本行经营管理中的某些长处，扬长避短，改进业务经营管理，提高银行经营业绩。三、趋势分析法是将不同时期的绩效评价指标值排列组合在一起进行纵向比较。通过比较分析判明本行业务经营某个方面或总体经营业绩的变化趋势，并据以制定或调整未来时期的业务经营策略，提高经营管理水平。四、综合分析法（以杜邦分析法为典型）它是将银行核心绩效指标分解扩展为两个以上因素的分析模型，从而能够把银行的盈利能力和风险状况结合起来，对银行的经营业绩做出综合的评价。1.两因素杜邦财务分析净值收益率＝资产收益率×财务杠杆比率（权益乘数、股本乘数）净值收益率是股东所关心的与股东财富直接相关的重要指标，它受资产收益率、权益乘数的共同影响；资产收益率是银行盈利能力的集中体现，它的提高会带来净值收益率的提高；提高权益乘数，也可以改善净值收益率水平，但也带来更大风险。一方面，权本乘数加在，银行净值比重降低，清偿力风险加大，资产损失较易导致银行破产清算；另一方面权益乘数会放大资产收益率的波动幅度，较大的权益乘数，导致净值收益率不稳定性增加。将银行的盈利性与风险性之间的制约关系包含在分析模型中，因而有利于对银行的绩效做出较为客观的综合评价。2.三因素分析法（产权收益模型）权益乘数资产利用率银行利润率净值资产资产总收入总收入净利润净值资产总额资产总额净利润净值收益率＝银行利润率体现银行的资金运用能力和费用成本管理效率；总资产周转率则体现了银行的资产管理效率；权益乘数则是反映商业银行的资本结构，体现银行的风险状况。3.四因素以上的多因素杜邦分析法权益乘数资产管理效率率资金运用和费用控制效＝税负支出管理效率净值资产资产总收入总收入税前利润税前利润净利润权益乘数资产利用率银行利润率净值资产资产总收入总收入净利润净值资产总额资产总额净利润净值收益率＝银行的税前利润是其营业经营中的应税所得，不包括免税收入和特殊的营业净收入。净利润/税前利润越高，反映银行税负支出越小，税负管理较为成功。税前利润/总收入也反映了银行的经营效率，是银行资金运用和费用管理能力的体现。从以上可以看出，净值收益率指标涉及银行经营中的方方面面，体现了银行经营中的各方面情况及其间的制约关系，可以以此对银行业绩进行全面的分析。