搜索
交易技术分析技术分析的概念技术面分析:是指研究以往的价格走势,从而发掘未来的价格走向.技术分析侧重于图表与公式的构成，以捕获主要和次要的趋势，并通过估测市场周期长短，识别买入和卖出机会。根据您选择的时间跨度，可以使用日内（每5分钟、每15分钟、每小时）技术分析，也可使用每周或每月技术分析。不同的时间周期对应不同的操作策略，可根据您的实际情况选择某个周期作为操作分析依据。因此,技术面分析侧重于图表与公式的研究,用来捕捉主要和次要的趋势,并通过预测市场周期长短,把握买入和卖出的机会技术分析的工具波浪理论切线理论K线理论指标分析形态理论道氏理论波浪理论通道趋势线黄金分割反趋向指标趋向指标反转形态持续形态压力支撑指标技术面分析的主要分析理论•（1）道琼斯理论这一技术分析中最古老的理论认为，价格能够全面反映所有现存信息，可供参与者掌握的知识已在标价行为中被折算。技术分析旨在研究价格行为，从而做出关于未来走向的结论。•主要围绕股票市场平均线发展而来的道琼斯理论认为，价格可演释为包括三种幅度类型的波状——主导、辅助和次要。相关时间周期从小于3周至大于1年不等。道氏理论的基本要点根据道氏理论，价格运动有三种趋势，其中最主要的是价格的基本趋势基本趋势:也称做长期趋势，即价格广泛或全面性上升或下降的变动情形。价格运动的第二种趋势称为次级趋势。因为次级趋势经常与基本趋势的运动方向相反，并对其产生一定的牵制作用，因而也称为价格的修正趋势。价格运动的第三种趋势称为短期趋势，反映了价格在几天之内的变动情况。修正趋势通常由3个或3个以上的短期趋势所组成。在三种趋势中，长期投资者最关心的是价格的基本趋势，其目的是想尽可能地在多头市场上买入，而在空头市场形成前及时地卖出。投机者则对价格的修正趋势比较感兴趣。他们的目的是想从中获取短期的利润。短期趋势的重要性较小，且易受人为操纵，因而不便作为趋势分析的对象。人们一般无法操纵价格的基本趋势和修正趋势。道氏理论的基本要点趋势：技术分析的核心发现趋势关于技术分析，您首先听说的可能会是下面这句箴言：“趋势是您的朋友”。找到主导趋势将帮助您统观市场全局导向，并且能赋予您更加敏锐的洞察力－－特别是当更短期的市场波动搅乱市场全局时。每周和每月的图表分析最适合用于识别较长期的趋势。一旦发现整体趋势，您就能在希望交易的时间跨度中选择走势。这样，您能够在涨势中买跌，并且在跌势中卖涨。趋势的定义：市场价格的波峰和波谷依次上升或下降的方向，分为上升趋势、下降趋势和横向整理三种方向。每个趋势都是其更长期一级趋势的组成部分，同时它自身也是由更短的趋势所构成。趋势的定义：市场价格的波峰和波谷依次上升或下降的方向，分为上升趋势、下降趋势和横向整理三种方向。—每个趋势都是其更长期一级趋势的组成部分，同时它自身也是由更短的趋势所构成。（考察的时间规模很重要）支持位与阻力位：前面的谷为支持位，前面的峰为阻力位。（如被有效穿越，则会转化）—上升趋势要持续下去，每个相应的低点必须高于前一个低点，每一个相应的高点也应高于前一个高点。—在市场试探支持位和阻力位的过程中，在图表上会形成各种图形，这就是所谓的价格形态。—在某一周期内，市场价格无力突破前一浪的高点，之后又无力跌破前一浪的低点，这样一直维持的过程就是横向整理。趋势：趋势的级别趋势：趋势的之间的关系最普遍的形态----N形态N形态从次高和次低入手，是符合趋势认定规则的普遍操作手法，且不限于金融交易最普遍的形态----N形态趋势的运用趋势的运用指标介绍slowkd以及趋势的识别参数9，3，3以及大参数的slowkd---xfkd主要运用：指标的金叉和死叉趋势的量化识别数浪标准：细微的浪用slowkd，大一点的用xfkd，穿越50形成一个浪。趋势识别中的低点和高点如何界定：低点的条件是指标低于50，低点的完成标准就是从下上穿50，高点则是指标高于50，高点的完成就是从上下穿50。区间交易的运用指标介绍slowkd技术面分析的主要分析理论•艾略特氏波艾略特学者以固定波状模式将价格走向分类。这些模式能够表示未来的指标与逆转。与趋势同向移动的波被称为推动波，而与趋势反向移动的波被称为修正波。埃利奥特氏波理论分别将推动波和修正波分为5种和3种主要走向。这8种走向组成一个完整的波周期。时间跨度可从15分钟至数十年不等。艾略特也使用斐波纳契背离现象来预测未来波周期的峰顶与谷底。波浪理论的基本特点1推动浪和调整浪是价格波动两个最基本型态，而推动浪（即与大市走向一致的波浪）可以再分割成五个小浪，一般用第１浪、第２浪、第３浪、第４浪、第５浪来表示，调整浪也可以划分成三个小浪，通常用Ａ浪、Ｂ浪、Ｃ浪表示。2在上述八个波浪（五上三落）完毕之后，一个循环即告完成，走势将进入下一个八波浪循环；3时间的长短不会改变波浪的形态，因为市场仍会依照其基本型态发展。波浪可以拉长，也可以缩细，但其基本型态永恒不变。总之，波浪理论可以用一句话来概括：即“八浪循环”。波浪波浪理论内容要点•（１）一个完整的循环包括八个波浪，五上三落。（２）波浪可合并为高一级的浪，亦可以再分割为低一级的小浪。（３）第5浪通常出现背离（４）１、３、５三个推浪中，第３浪不可以是最短的一个波浪。（5）调整浪通常以三个浪的形态运行。（6）黄金分割率奇异数字组合是波浪理论的数据基础。（7）经常遇见的回吐比率为０．３８２、０．５及０．６１８。（8）第四浪的底不可以低于第一浪的顶。理论上一个完整的循环包括八个波浪，五上三落，实际运用上不必拘泥于此。•波浪可合并为高一级的浪，亦可以再分割为低一级的小浪（见上图2016、6、2）第三浪或第五浪背离此处是波浪理论最有价值的地方调整浪通常以三个浪的形态运行（重点）调整浪黄金7、29不规则调整浪(黄金2015.9.22)调整浪形态一：平坦型调整浪---不规则型浪B会创一个新高，最后的浪C会下降至浪A的开始处，甚至更低调整浪---波幅收敛型slowkd指标和背离•背离就是价格创新高，指标不创新高或价格创新低，指标不创新低，然后指标交叉，往往预示着转折。主要用slowkd观察，能找出下图的背离信号吗？如何数浪？（9月8日黄金小时图,9/20oil）调整浪背离背离波浪理论运用牛熊分界线指标上边界线附近是熊市反弹的压制线，下边界线附近是牛市回落的支撑线运用点：1、支撑和阻力2、判断牛市还是熊市，从而选择不同的策略。（白银日线和周线分析）3、边界是一个区域，不是精确的概念趋势线上升趋势线是沿着相继的向上反弹底点连成一条直线，它位于走势图的下侧.下降趋势线是沿着相继的上冲高点连结的一条直线，位于价格上侧.还有一种是价格的低点和高点横向延伸，没有明显的上升和下降趋势，这就是横向整理或称为箱形整理。支撑和阻力的互换历史的高点和低点构成支撑和阻力通道线通道线:在一轮上升趋势中，沿各个最低点画出基本趋势线，然后从第一个显著高峰引出一条线，平行于基本上升趋势线，这条线便是通道线，它与基本上升趋势线组成上升通道42611357135246上升趋势通道下降趋势通道虚线为通道线均线---葛南法则历来被平均线使用者视为至宝买进法则1:移动平均线从下降转为水平,而收盘价从平均价的下方向上方移动与平均线相交,并超越平均线时,形成一个买进的信号.2:收盘价在平均线上方变动,虽然出现回跌,但并没有跌破平均线,又回头上升,这时也是一个买进信号.3:收盘价曾一度跌至平均线下方,但平均线保持上升势头,这时也是买入的信号.4:收盘价在平均线下方运动,突然暴跌,距离平均线很远,这是超卖现象,收盘价可能回升,这是一个买进信号.卖出法则1:股价在平均线上方运动,并呈现上升趋势,离平均线越来越远,表明近期内买入者都已获利,随后会有获利回吐,这时是卖出信号.2:移动平均线由向上逐渐转为水平,而股价从平均价的上方与平均线相交之后跌至平均线下方,说明价格会出现较长时间的下跌,为卖出信号.3:收盘价在平均线下方移动,反弹时没能涨破平均线,而且平均线正趋于下降,这是卖出信号.4:股价在平均线附近徘徊,而平均线正呈明显的下降趋势,这时也是卖出时机评价：.均线参数有很大影响，可以观察26，60，120参数，短期均线适合震荡走势，大参数适合趋势行情Boll布林线构成日BOLL指标的计算公式中轨线=N日的移动平均线（推荐26）上轨线=中轨线+两倍的标准差下轨线=中轨线-两倍的标准差Boll布林线用法1、当布林线的上轨线和下轨线逐渐收缩，上下轨线之间的距离越来小，价格突破上下轨，一般是突破行情2、开口较大时往往是震荡行情，适合在上轨卖下轨买3、强势行情下轨往往是支撑，弱势行情上轨是压力4、中轨就是均线，符合均线法则BOLL指标与KDJ指标的配合使用我们知道,布林线中的上轨有压力作用,中轨和下轨有支撑(压力)作用,因此当价格下跌到布林线中轨或者下档时,如果KDJ指标也走到了低位,且金叉，那么如果布林开口较大，即处于震荡状态，则可以做多。如果开口小，则跌破下轨反弹后还将下跌MACD当DIF大于0(即在图形上表示为它们处于零线以上)并向上移动时，一般表示为处于多头行情中，反之反是背离：价格创新低，DIF不创新低，或几个创新高dif不创新高，在多头市场中（大于上牛熊界限），往往需要背离才会下跌，空头市场中（小于下牛熊界限），往往需要背离才会上涨。在震荡行情中金叉死叉往往是买卖信号Macd可以结合xfkd可以使用MACDMacd接近0轴再次回头MACD双底（顶），价格背离MACDMACD与趋势的结合只要继续处于多头趋势，观察dif的金叉情况，空头市场DIF从下向上接近0轴，往往是到达压力，再死叉往往意味继续下跌，多头市场DIF从上向下接近0轴，往往是到达支撑，再金叉往往意味继续上涨。到达支撑处（例如bat）观察金叉，到达压力时观察死叉Macd的缺点：单纯的金叉死叉信号适用于行情比较流畅的走势，或者短期震荡走势，一旦走势毛刺多，容易频繁发出买卖信号，因此推荐bap。macd适合在多头趋势中观察金叉，而不适合观察死叉。空头趋势中观察死叉的做空机会，而不适合观察金叉。除非发生背离情况。TF指标TF指标兼具支撑压力、背离、数浪的功能，是研判的首要工具。期限从短到长依次为白线、黄线、蓝线、粉红线背离用法：以下以空头市场为例1、短期线在长期线之上2、价格下跌3、价格贴近长期线以上条件满足表明处于背离状态。在跌破牛熊下界限后，上涨的一般前提是发生背离，（除非剧烈下跌后超买，发生v型反转）即至少白线在黄线之上，如果跌势更长，会要求黄线在蓝线之上，甚至蓝线在绿线以及红线之上。外汇黄金市场短期震荡居多，因此白线在黄线上以及黄线在蓝线上发生的背离是最常见的。TF指标支撑压力各条线都能形成短期、中期、长期的支撑和阻力，白线由于是短期线，以空头市场为例，各条线的支撑更多地体现在二次探底或者背离，即反弹后再跌，会受到该线的支撑，根据线的长短属性，能判断支撑的力度。（期限越长，受支撑的形态越大，即受支撑后上升的力度或者持续性越大）数浪：白线可以看到浪型的演变BAP交易系统收盘价格上破买线，指示进入上升趋势，收盘价格下破卖线，指示进入下跌趋势。在未跌破卖线之前当中的上破买线被忽略，或者作为加仓点。可运用于不同时间框架。首仓在突破后进入，回调不破买入线时可加仓，趋势过程中回调不破卖出线是再加仓时机，但再加仓部分应设止盈。第一次突破如果失败，那第二次突破成功率提高对于趋势很强时，参数可适当放大以应对中继型震荡。Agtd60分钟表现良好BAP交易系统BAT交易系统运用：收盘价格上破买线，指示进入上升趋势，收盘价格下破卖线，指示进入下跌趋势。在未跌破卖线之前当中的上破买线被忽略，或者作为加仓点。买线和卖线往往是支撑和阻力。首仓在突破后进入，回调不破买入线时可加仓，趋势过程中回调不破卖出线是再加仓时机，但再加仓部分应设止盈。bat指标则用来追踪趋势，比如大的单边，bap可能会被甩出来，但bat就不容易被甩出来Bat适合各种周期