基金理财简介4篇

基金理财简介4篇【导读】这篇文档“基金理财简介4篇”由三一刀客最漂亮的网友为您分享整理，希望这篇范文对您有所帮助，喜欢就下载吧！基金理财简介1定义Fund基金理财简介基金通俗知识假设您有一笔钱想投资债券、股票等这类证券进行增值，但自己又一无精力二无专业知识，三呢钱也不算多，就想到与其他10个人合伙出资，雇一个投资高手（理论上比我还高点），操作大家合出资产进行投资增值。但这里面，如果10多个投资人都与投资高手随时交涉，那事还不乱套，于是就推举其中一个最懂行牵头办这事。定期从大伙合出资产中按一定比例提成给他，由他代为付给高手劳务费报酬，当然，他自己牵头出力张罗大大小小事，包括挨家跑腿，有关风险事向高手随时提醒着点，定期向大伙公布投资盈亏情况等等，不可白忙，提成中钱也有他劳务费。上面这些事就叫作合伙投资。将这种合伙投资模式放大100倍、1000倍，就是基金。这种民间私下合伙投资活动如果在出资人间建立了完备契约合同，就是私募基金（在我国还未得到国家金融行业监管有关法规认可）。如果这种合伙投资活动经过国家证券行业管理部门（中国证券监督管理委员会）审批，允许这项活动牵头操作人向社会公开募集吸收投资者加入合伙出资，这就是发行公募基金，也就是大家现在常见基金。为了大家合伙出资产安全，不被基金公司这个牵头操作人偷着挪用，中国证监会规定，基金资产不能放在基金公司手里，基金公司和基金经理只管交易操作，不能碰钱，记账管钱事要找一个擅长此事又信用高人负责，这个角色当然非银行莫属。于是这些出资（就是基金资产）就放在银行，而建成一个专门帐户，由银行管帐记账，称为基金托管。当然银行劳务费（称基金托管费）也得从大家合伙资产中按比例抽一点按年支付。所以，基金资产相对来说只有因那些高手操作不好而被亏损风险，基本没有被偷挪走风险。从法律角度说，即使基金管理公司倒闭甚至托管银行出事了，向它们追债人都无权碰大家基金专户资产，因此基金资产安全是很有保障。如果这种公募基金在规定一段时间内募集投资者结束后宣告成立（国家规定至少要达到1000个投资人和2亿元规模才能成立），就停止不再吸收其他投资者了，并约定大伙谁也不能中途撤资退出，但以后到某年某月为止我们大家就算帐散伙分包袱，中途你想变现，只能自己找其他人卖出去，这就是封闭式基金。如果这种公募基金在宣告成立后，仍然欢迎其他投资者随时出资入伙，同时也允许大家随时部分或全部地撤出自己资金和应得收益，这就是开放式基金。不管是封闭式基金还是开放式基金，如果为了方便大家买卖转让，就找到交易所（证券市场）这个场所将基金挂牌出来，按市场价在投资者间自由交易，就是上市基金。红或拆分规定。每个基金规定分红每年次数在招募基金时候有说明，没有固定分分红是基金公司必须要卖掉一些股票，来给红利分红基金持有人分红，这样就可能会把手中涨得正好得股票卖掉，会影响资金运作。拆分是把原来净值高变成净值为1元，这样对基金公司来说不需要卖出股票来取得现金，对持有人来说相当于原来1份变成了很多份。来说操作难度加大，盈利水平受到影响。经常分红基金有些人会喜欢，因为落袋为安嘛，但是对基金公司新基金规定封闭期最长为3个月，但是可以提前。证券投资基金证券投资基金是指通过发售基金份额，将众多投资者资金集中起来，形成独立资产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合方法进行证券投资一种利益共享、风险共担集合投资方式。证券投资基金是一种利益共享、风险共担投资于证券集合投资理财方式，即通过发行基金单位，集中投资者资金，由基金托管人托管（一般是信誉卓著银行），由基金管理人（即基金管理公司）管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资。基金投资人享受证券投资收益，也承担因投资亏损而产生风险。我国基金暂时都是契约型基金，是一种信托投资方式。基金特点与股票、债券、定期存款、外汇等投资工具一样，证券投资基金也为投资者提供了一种投资渠道。那么，与其它投资工具相比，证券投资基金具有哪些特点呢？（1）集合理财，专业管理。基金将众多投资者资金集中起来，委托基金管理人进行共同投资，表现出一种集合理财特点。通过汇集众多投资者资金，积少成多，有利于发挥资金规模优势，降低投资成本。基金由基金管理人进行投资管理和运作。基金管理人一般拥有大量专业投资研究人员和强大信息网络，能够更好地对证券市场进行全方位动态跟踪与分析。将资金交给基金管理人管理，使中小投资者也能享受到专业化投资管理服务。（2）组合投资，分散风险。为降低投资风险，我国《证券投资基金法》规定，基金必须以组合投资方式进行基金投资运作，从而使“组合投资、分散风险”成为基金一大特色。“组合投资、分散风险”科学性已为现代投资学所证明，中小投资者由于资金量小，一般无法通过购买不同股票分散投资风险。基金通常会购买几十种甚至上百种股票，投资者购买基金就相当于用很少资金购买了一篮子股票，某些股票下跌造成损失可以用其他股票上涨盈利来弥补。因此可以充分享受到组合投资、分散风险好处。（3）利益共享，风险共担。基金投资者是基金所有者。基金投资人共担风险，共享收益。基金投资收益在扣除由基金承担费用后盈余全部归基金投资者所有，并依据各投资者所持有基金份额比例进行分配。为基金提供服务基金托管人、基金管理人只能按规定收取一定托管费、管理费，并不参与基金收益分配。（4）严格监管，信息透明。为切实保护投资者利益，增强投资者对基金投资信心，中国证监会对基金业实行比较严格监管，对各种有损投资者利益行为进行严厉打击，并强制基金进行较为充分信息披露。在这种情况下，严格监管与信息透明也就成为基金一个显著特点。（5）独立托管，保障安全。基金管理人负责基金投资操作，本身并不经手基金财产保管。基金财产保管由独立于基金管理人基金托管人负责。这种相互制约、相互监督制衡机制对投资者利益提供了重要保护。买基金如何开户开户主要有两种途径：（1）投资者通过深交所交易系统认购、买入或卖出上市开放式基金须使用深圳A股账户或深圳证券投资基金账户（以下简称“深圳证券账户”）。投资者可通过中国结算公司深圳分公司开户代理机构（如证券公司）申请开立深圳证券账户。（2）投资者通过基金管理人或其代销机构认购、申购或赎回上市开放式基金须使用深圳开放式基金账户。投资者可持深圳证券账户到基金管理人或其代销机构处申请注册深圳开放式基金账户。如果投资者没有深圳证券账户，可以向基金管理人或其代销机构申请配发深圳证券投资基金账户，并自动注册为深圳开放式基金账户。对于配发深圳证券投资基金账户，投资者可持基金管理人或其代销机构提供账户打印凭条，到中国结算深圳分公司开户代理机构打印深圳证券投资基金账户卡。开放式基金开放式基金（LOF），英文全称是“ListedOpen-EndedFund”或“open-endfunds”，汉语称为“上市型开放式基金”，在国外又称共同基金。也就是上市型开放式基金发行结束后，投资者既可以在指定网点申购与赎回基金份额，也可以在交易所买卖该基金。不过投资者如果是在指定网点申购基金份额，想要上网抛出，须办理一定转托管手续；同样，如果是在交易所网上买进基金份额，想要在指定网点赎回，也要办理一定转托管手续。封闭式基金由于封闭式基金在证券交易所交易采取竞价方式，因此交易价格受到市场供求关系影响而并不必然反映基金净资产值，即相对其净资产值，封闭式基金交易价格有溢价、折价现象。国外封闭式基金实践显示其交易价格往往存在先溢价后折价价格波动规律。从我国封闭式基金运行情况看，无论基本面状况如何变化，我国封闭式基金交易价格走势也始终未能脱离先溢价、后折价价格波动规律。开放式基金和封闭式基金关系开放式基金和封闭式基金共同构成了基金两种基本运作方式。开放式基金，是指基金规模不是固定不变，而是可以随时根据市场供求情况发行新份额或被投资人赎回投资基金。封闭式基金，是相对于开放式基金而言，是指基金规模在发行前已确定，在发行完毕后和规定期限内，基金规模固定不变投资基金。开放式基金不上市交易，一般通过银行申购和赎回，基金规模不固定，基金单位可随时向投资者出售，也可应投资者要求买回运作方式；封闭式基金有固定存续期，期间基金规模固定，一般在证券交易场所上市交易，投资者通过二级市场买卖基金单位。封闭式基金就是在一段时间内不允许再接受新入股票以及提出股份，直到新一轮开放，开放时候可以决定你提出多少或者再投入多少，新人也可以在这个时候入股。一般开放时间是1周而封闭时间是1年。基金是一种间接证券投资方式。基金管理公司通过发行基金单位，集中投资者资金，由基金托管人（即具有资格银行）托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资，然后共担投资风险、分享收益。开放式基金和封闭式基金区别主要区别如下：（1）基金规模可变性不同。封闭式基金均有明确存续期限（我国为：不得少于5年），在此期限内已发行基金单位不能被赎回。虽然特殊情况下此类基金可进行扩募，但扩募应具备严格法定条件。因此，在正常情况下，基金规模是固定不变。而开放式基金所发行基金单位是可赎回，而且投资者在基金存续期间内也可随意申购基金单位，导致基金资金总额每日均不断地变化。换言之，它始终处于“开放”状态。这是封闭式基金与开放式基金根本差别。（2）基金单位买卖方式不同。封闭式基金发起设立时，投资者可以向基金管理公司或销售机构认购；当封闭式基金上市交易时，投资者又可委托券商在证券交易所按市价买卖。而投资者投资于开放式基金时，他们则可以随时向基金管理公司或销售机构申购或赎回。（3）基金单位买卖价格形成方式不同。封闭式基金因在交易所上市，其买卖价格受市场供求关系影响较大。当市场供小于求时，基金单位买卖价格可能高于每份基金单位资产净值，这时投资者拥有基金资产就会增加；当市场供大于求时，基金价格则可能低于每份基金单位资产净值。而开放式基金买卖价格是以基金单位资产净值为基础计算，可直接反映基金单位资产净值高低。在基金买卖费用方面，投资者在买卖封闭式基金时与买卖上市股票一样，也要在价格之外付出一定比例证券交易税和手续费；而开放式基金投资者需缴纳相关费用（如首次认购费、赎回费）则包含于基金价格之中。一般而言，买卖封闭式基金费用要高于开放式基金。（4）基金投资策略不同。由于封闭式基金不能随时被赎回，其募集得到资金可全部用于投资，这样基金管理公司便可据以制定长期投资策略，取得长期经营绩效。而开放式基金则必须保留一部分现金，以便投资者随时赎回，而不能尽数地用于长期投资。一般投资于变现能力强资产。股票基金股票基金是以股票为投资对象投资基金，是投资基金主要种类。股票基金主要功能是将大众投资者小额投资集中为大额资金。投资于不同股票组合，是股票市场主要机构投资者。分类股票基金按投资对象可分为优先股基金和普通股基金，优先股基金可获取稳定收益。风险较小．收益分配主要是股利;普通股基金是目前数量最大一种基金，该基金以追求资本利得和长期资本增值为目，风险较优先股基金大。按基金投资分散化程度，可将股票基金分为一般普通股基金和专门化基金，前者是指将基金资产分散投资于各类普通股票上，后者是指将基金资产投资于某些特殊行业股票上，风险较大，但可能具有较好潜在收益。按基金投资目还可将股票基金分为资本增值型基金、成长型基金及收入型基金。资本增值型基金投资主要目是追求资本快速增长，以此带来资本增值，该类基金风险高、收益也高。成长型基金投资于那些具有成长潜力并能带来收入普通股票上，具有一定风险。股票收入型基金投资于具有稳定发展前景公司所发行股票，追求稳定股利分配和资本利得，这类基金风险小，收入也不高。特点多样性。1.与其他基金相比，股票基金投资对象具有多样性，投资目也具有2.与投资者直接投资于股票市场相比，股票基金具有分散风险。费用较低等特点。对一般投资者而言，个人资本毕竟是有限，难以通过分散投资种类而降低投资风险。但若投资于股票基金，投资者不仅可以分享各类股票收益，而且已可以通过投资于股票基金而将风险分散于各类股票上，大大降低了投资风险。此外．投资者投资了股票基金，还可以享受基金大额投资在成本上相对优势，降低投资成本，提高投资效益，获得规模效益